ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ПОРТАЛ ВОЛГОГРАДСКОЙ ОБЛАСТИ

ЛИЗИНГ: преимущества и недостатки

Лизинг является одним из наиболее эффективных финансовых инструментов, предоставляет реальную возможность предприятиям приобретать и обновлять свои основные фонды, повышать конкурентоспособность, производительность, качество выпускаемой продукции, снижать налоговые и оперативные издержки. В некотором смысле лизинг можно назвать совершенной формой банковского кредита, который специально предназначен для инвестирования денежных средств в расширение и/или модернизацию производства.

Для справки, суть лизинговой операции заключается в следующем: Лизингополучатель выбирает предмет лизинга, а Лизингодатель приобретает это имущество в собственность и передает его во временное пользование Лизингополучателю, как правило, с последующим выкупом по остаточной стоимости по окончании срока договора.

На рынке Республики Беларусь работающие в сфере лизинга компании можно разделить на универсальные и специальные

. К универсальным относятся, например: ЧУП «АСБ Лизинг», ООО «Контракт Лизинг», ООО «Юникомлизинг», ЧИП «ФОНДО». К специальным отнесем компании, занимающиеся по конкретному направлению. Например,  ООО «Интеллект-лизинг» , ООО «Активлизинг» специализируются на лизинге автомобильной техники, ООО «Центроимпорт» специализируется на лизинге транспортных средств и оборудования. Кроме этого, необходимо отметить, что ЧУП «АСБ Лизинг» предпочитает работать по крупным контрактам, а ЗАО «Мобильный Лизинг» предлагает лизинговые программы на покупку техники и оборудования от 10 000 долларов США (или в эквиваленте других валют).

Что касается условий по лизинговым договорам, то необходимо отметить, что компании дают информацию только о сроках лизинга и первоначальных платежах. Что касается ставки удорожания объекта лизинга, то это условие, как привило, оговаривается в каждом конкретном случае. Например, при стоимости объекта лизинга 35000 долларов США лизинговая ставка составляла в 2011 г. 14,88 %., что в конечном счете привело к удорожанию в денежном выражении на 5290,24 долларов США. Кроме этого, после проблем 2011 года лизинговые компании в целях нивелирования  валютных рисков предпочитают, чтобы в реализуемом проекте валюта кредита и валюта лизинговой сделки совпадали.

Эксперты отмечают следующие преимущества лизинга:

1.Лизинговая компания берет на себя поиск кредитных ресурсов, предназначенных для финансирования лизинговой сделки.

2.Оплата приобретаемого имущества в рассрочку на длительный срок (до 5 лет).

3.Оказание предприятиям полного содействия в изучении рынка товаров и услуг, поиске поставщиков оборудования. Заключение договора поставки (в том числе согласование сроков и порядка поставки), ведение претензионной работы с поставщиком, осуществление всех формальностей, связанных с приобретением оборудования (таможенное оформление, уплата соответствующих налогов и сборов, соблюдение валютного законодательства и осуществление валютного контроля, проведение государственной регистрации, страхование), полностью ложится на лизинговую компанию, что позволяет предприятию сконцентрировать усилия на решении вопросов, связанных с основной деятельностью.

4.Возможность применения ускоренной амортизации имущества, передаваемого в лизинг, с коэффициентом до 3. Это позволяет списать стоимость оборудования в три раза быстрее и уменьшить в три раза сумму налога на имущество, привести затраты в бухгалтерском учете в целях налогообложения в соответствие с реальным денежным оттоком. НДС в составе лизинговых платежей подлежит зачету в полном объеме.

6.Меньший отток денежных средств — поскольку все затраты, связанные с пользованием и приобретением оборудования, относятся в полном объеме к себестоимости продукции, что значительно уменьшает налогооблагаемую базу (сокращаются платежи налога на прибыль), сохраняются оборотные средства, тем самым оптимизируется бухгалтерский учет.

7.Гибкий график выплат лизинговых платежей — индивидуальный подход позволяет подобрать схему оплаты лизинговых платежей, удобную для предприятия, что упрощает внутрипроизводственную калькуляцию и облегчает процесс планирования.

8.Получение оборудования в собственность(на баланс) предприятия по остаточной стоимости по окончании срока договора, то есть практически по нулевой стоимости.

К недостаткам лизинга относят, например:

1. Необходимость внесения аванса.

2. Платежи носят обязательный характер и не зависят от результатов хозяйственной деятельности предприятия.

3. Для лизингополучателя стоимость лизинга более высокая, чем покупка в кредит.

4. Невозможность оформления взятого в лизинг оборудования в залог, при открытии кредитной линии в банке и т.д.

Как видим, проблемы эти достаточны специфичны, т.е. не обязательно являются таковыми для лизингополучателя. Работать с лизингом или нет решать всегда потребителю. Конечно, все зависит от стоимости техники, финансового состояния предприятия, перспектив развития бизнеса. И все же, если предприятие располагает достаточными средствами, то оборудование лучше покупать за свой счет без кредитов и лизинговых сделок. Это всегда

приводит к значительной экономии. Однако, в ряде случаев мы сталкиваемся с ситуацией, когда единственно возможным путем остается заключение лизингового договора. В этом случае необходимо проработать условия по предстоящей сделке в максимально возможном числе компаний и выбрать наиболее приемлемые условия: по сроку, по процентной ставке, по графику выплат и т.д. Необходимо всегда помнить, что любой финансовый инструмент эффективен только тогда, когда его используют с умом, правильно и в нужное время.

Если вы заметили ошибку в тексте новости, пожалуйста, выделите её и нажмите Ctrl+Enter

Лизинг: преимущества и недостатки

Лизинговые операции заключаются в выкупе определенным лицом либо организацией конкретной собственности, на которую указал заказчик, после чего данная собственность за арендную плату предоставляется в пользование этому заказчику для его деловых целей. Таким образом, клиент получает возможность использовать необходимое имущество, которое не мог приобрести лично, по более приемлемой арендной плате.

Лизингодатель является лицом либо организацией, одной из сторон договора о лизинге. Это сторона, вкладывающая средства в приобретение собственности (объекта договора о лизинге) с целью передачи данной собственности в аренду заказчику. Лизингополучатель представляет собой лицо либо организацию, которая выступает стороной договора о лизинге, заказывающей у лизингодателя приобретение собственности, и получающая данную собственность в арендное пользование.

Лизинг: функции

На текущий момент лизинг получил широкое распространение. Данные операции осуществляются как на уровне физических лиц и организаций, так и на уровне государств. Основными аспектами таких деловых отношений выступают:

1. Финансовый – открывает возможности заказчику (лизингополучателю) применять необходимое имущество в собственных предпринимательских, либо производственных целях без необходимости прямого приобретения и единоразового вложения крупной суммы средств.
2. Производственный аспект – предоставляет заказчику лизинга доступ к новейшему оборудованию и технике без необходимости оплачивать ее дорогостоящую покупку. В случае с лизингополучателями, которые связаны с производствами либо отраслями сезонного характера, они имеют возможность пользоваться необходимым оснащением только тогда, когда в нем возникает реальная необходимость.
3. Аспект сбыта – лизинговые операции стали двигателям для производителей. Они расширили рынок их сбыта и на тех потребителей, которые ранее не могли позволить себе приобрести их продукцию либо услуги.

Из приведенных пунктов видим, что лизинг является неотъемлемой частью экономики, а функции его являются благоприятным фактором для всех участников операции. Более того, стороны, заключающие между собой договор, автоматически получают право на ряд послаблений со стороны налоговой системы, что дает возможность снизить собственные издержки, при этом достаточно ощутимо.

Лизинг: преимущества и недостатки

Преимущества для сторон договора можно выделить самые разные. Каждый участник получает собственный перечень выгод. Разберем их по пунктам. Для начала рассмотрим общие положения.

Преимущества лизинга:

• лизинговые операции не ставят перед необходимостью немедленного изъятия бюджетных средств организации для оплаты требуемой, но дорогостоящей собственности, и не требуют мгновенных платежей;
• учитывая тот факт, что имущество являющееся объектом договора о лизинге, одновременно представляет собой и залог по данному договору, то такой способ является значительно более простым и безопасным, нежели получение кредитных средств на приобретение от финансовых учреждений;
• условия договоров о лизинге устанавливаются сторонами заключаемого соглашения, это позволяет найти общий консенсус, выгодный для каждого из участников, потому такая система является наиболее гибкой и выгодной;
• такой вид операций допускает множество разновидностей обеспечения;
• договоры данной формы нивелируют различные риски, которые неминуемо связаны с личным владением собственностью;
• для лизингополучателя все затраты по действующему договору о лизинге с точки зрения налоговых структур полностью относятся к производственным издержкам в их полной сумме, а потому не учитываются как прибыль при налогообложении;
• приобретенное имущество лизингодателем также не станет облагаться налогами, так как фактически оно не числится у него на балансе.
• лизинг поддерживает возможность квалифицированных услуг по техническому, а также сервисному обслуживанию.

Недостатки лизинга:

• в большинстве случаев в итоге для лизингополучателя договор о лизинге выходит более дорогостоящим, нежели приобретение интересовавшего оборудования за счет ссуды финансового учреждения;
• часто лизингодатель ставит обязательным условием для лизингополучателя предварительный взнос, составляющий порядка 25-30% общей суммы сделки;
• как и в случае с кредитными взносами, выплаты по лизингу также обязательны и имеют четкие сроки. Производить оплату необходимо при любых условиях, и результаты предпринимательской, либо производственной деятельности, а также состояние объекта договора о лизинге в расчет лизингодателем не берутся;
• преимущества от форсирования амортизации оборудования может почувствовать только лизингодатель;
• для лизингополучателя и его предприятия финансовые риски растут;
• лизингодатель может потребовать при заключении договора залог, либо другие виды гарантий;
• сделка достаточно сложна с точки зрения юриспруденции, составление договора – процедура сложная и требует внимания от каждого участника.

Таковы общие положения для обеих сторон. Теперь рассмотрим более детально преимущества обеих сторон. Сначала разберем выгоды, которые в подобных договорах получит заказчик, он же лизингополучатель:

• предприятие, которое становится лизингополучателем по договору такого порядка может обеспечить себя необходимым имуществом либо техническим оснащением без привлечения значительной суммы из собственного бюджета для их приобретения;
• налоговые послабления для лизингополучателя со стороны госструктур, позволяющие все выплаты по договору о лизинге внести в перечень необходимых производственных издержек и уменьшить прибыль подлежащую налогообложению;
• ускоренная амортизация для участников договора о лизинге может применяться с коэффициентом, который не превышает 3-х;
• возможность для заказчика (лизингополучателя) использовать передовые технологии и модернизировать производственную базу в кротчайшие сроки с привлечением незначительного капитала;
• организации-лизингодатели, как правило, ориентируются на определенную отрасль, потому всегда владеют наиболее полной информацией об интересующем оборудовании или других видах собственности и могут провести детальную консультацию, дав рекомендации;
• выплата средств в сроки, установленные договором по лизингу, возможна при помощи продукции, которая и изготавливается с использованием лизингуемой техники, что исключается при возврате кредита;
• сроки возвратных платежей по договору о лизинге могут регулироваться, если стороны достигнут согласия в данном вопросе;
• лизингодатели крайне редко отказываются от прописанных в договоре обязательств, которые за ними закреплены;
• когда договор о лизинге носит международный характер, лизингополучатель в большинстве случаев может рассчитывать на таможенные послабления при внесении платежей.

Но помимо изложенных преимуществ, для заказчика существует также и ряд недостатков:

• лизинговая операция — процесс сложный, как правило, в нем немало участников и интересы каждого из них требуется соблюсти;
• имущество либо техническое оснащение может морально устареть значительно быстрей, нежели подойдут окончательные сроки заключенного договора о лизинге;
• объект лизинга будет предоставлен в пользование лизингополучателю только в той ситуации, когда заказчик соблюдет все его означенные договором обязательства.

Мы разобрались с выгодами и рисками лизингополучателя. Теперь рассмотрим на что может рассчитывать лизингодатель. Преимущества для данной стороны выглядят следующим образом:

• для лизингодателя сделка остается безопасной на всех этапах, поскольку право собственности на объект договора о лизинге всегда остается за ним;
• расходы для лизингодателя следуют параллельно с прибылью от инвестиции;
• четкие сроки лизинговых платежей, установленные заключенным договором;
• минимальный риск при колебаниях рыночной конъектуры. Проблема решается за счет стабильных отчислений со стороны лизингополучателей, и долгосрочных сделок;
• эта сторона договора также получает определенные льготы со стороны налоговых органов.

Рисков для лизингодателя, как таковых, нет. Но помимо приведенных двух сторон существует и третья – производитель (продавец). Рассмотрим теперь преимущества, которые получает этот участник договора о лизинге:

• осуществление активного сбыта собственной продукции;
• плотная так называемая «обратная связь» с потребителем. Это помогает в режиме реального времени определять конструктивных дефектов или недостатков произведенного продукта;
• заметное снижение рисков отказа в оплате со стороны покупателя, поскольку данные обязательства перекладываются на лизингодателя;
• в лисе организаций-лизингодателей производитель получает мощный инструмент рекламы и маркетинга;
• вместе с основными покупками спрос также возрастает и на различные вспомогательные технику и оборудование;
• растущие темпы развития как самой продукции, так и самого предприятия-продавца;
• минимальный риск при колебаниях рыночной конъектуры.

Так выглядят преимущества и недостатки для каждой из сторон лизинговых операций. Каждый из участников договора получает свои выгоды. Далее рассмотрим сравнительный анализ данного способа экономических взаимоотношений с другими разновидностями финансирования.

Для начала еще раз посмотрим, что может предложить договор по лизингу. Главным преимущество такого способа финансирования являет тот факт, что получить его не составляет труда. Вероятность согласия на лизинг значительно выше, чем одобрение получения банковской ссуды на приобретение интересующего имущества. Как при кредитовании в данной ситуации  не возникнет необходимости в крупной сумме средств, но кредит при этом имеет более короткие нерегулируемые сроки выплат и предусматривает высокую процентную ставку.

В отличие от жестких условий предоставления банковских, а также коммерческих кредитов, договор по лизингу дает наиболее гибкие условия по получению предпринимателем собственности. При этом если при лизинге и коммерческом кредитовании остается возможность совершать периодические выплаты производимой продукцией, то банковская система требует отчисления исключительно в форме чистой валюты.

Также ощутимыми недостатками по сравнению с лизинговыми соглашениями являются остальные виды стороннего финансирования, требующие постепенного возврата средств, которые имеют достаточно высокий процент рисков по невозврату. Следовательно, предприниматель может не только потерять имущество, приобретаемое за счет кредита, но и закладываемую им личную собственность.

Проблемой лизинга является то, что, как и в остальных случаях, остаточная сумма не остается фиксированной. В случае роста уровня инфляции остаток также будет расти. Потому лизингополучателю придется оплачивать большую сумму, однако это справедливо и для банковских кредитов, выдаваемых в иностранной валюте.

Естественно наиболее безопасным для предпринимателя вариантом остается личное приобретение объекта. Однако такой способ требует за раз потратить достаточно крупную сумму, которая просто не всегда есть в распоряжении бизнесмена, либо ее придется выделить из бюджетных средств собственного предприятия, что обязательно скажется на производстве. К тому же в данном случае все возможные модернизации и вспомогательное оборудование также придется оплачивать самостоятельно, тогда как при лизинге это является частью соглашения, и лизингополучатель имеет право на подобное техническое обслуживание.

Лизинговые операции – достаточно обширное понятие. Потому тут мы привели только основные его аспекты и функции. Надеемся, статья будет полезна.

🔎 достоинства и недостатки 💰 Бизнес Юрист

Индрисова Зара. Лизинг: достоинства и недостатки

Невзирая на существование довольно четкого определения лизинга в российском законодательстве, при объяснении сущности лизинга, зачастую необходимо прибегать к аналогиям и сравнениям с другими, устоявшимися в сознании россиян, видами и формами финансирования.

Объяснение это находит в том, что российский рынок лизинга относительно молод, так как зародился он в начале 90-х годов 20 века. Таким образом, в качестве формы финансирования, лизинг ещё не стал привычным инструментом инвестирования в основной капитал.

По своей сути лизинг является видом инвестиционной деятельности, сочетающей в себе элементы аренды и кредитования.

Черты аренды проявляются в факте передачи клиенту в пользование реального имущества, за использование которого лизингополучатель, в свою очередь, обязуется выплачивать лизинговые платежи, в силу чего, лизинг часто называют финансовой арендой. Много общего лизинг имеет и с кредитованием. Как при заключении договора кредитования, так и при заключении договора лизинга необходимо проведение анализа финансового состояния клиента, при этом способы оценки заёмщика тождественны. Объясняется это тем, что лизинговая компания, так же как и кредитующий банк, инвестирует денежные средства в приобретение индивидуально определенного имущества в соответствии с заявкой лизингополучателя и возврат вложенных в сделку средств является одной из основных целей лизингодателя. У лизинговых компаний отсутствует интерес в изъятии переданного в лизинг имущества, в силу того, что в таком случае у них возникнет проблема его реализации в целях возврата денежных средств, направленных ранее на финансирование лизинговой сделки. Самостоятельная эксплуатацией, сдача в аренду, а также иное использование оборудования, автотранспорта, спецтехники не входит в сферу задач и интересов лизинговых компаний.

Существует два устоявшихся метода для привлечения финансирования: кредитование и лизинг. Для осуществления осознанного выбора между обозначенными способами необходимо знать нюансы, достоинства и недостатки этих инструментов финансирования.

Отличие лизинга от кредита

Несмотря на вариативность форм кредитования, а именно, возможности передачи во временное пользование как денежных средств (денежная форма кредита), так и имущества (товарная форма кредита), в современных экономических условиях превалирует именно денежная форма кредитования, соответственно, при оперировании термином «кредитование» чаще всего подразумевается предоставление заёмщику банком именно денежных средств.

Лизинговая деятельность представляет собой разновидность инвестиционной деятельности по приобретению имущества и передаче его в лизинг.

Таким образом, в условиях лизинга, лизинговая компания осуществляет покупку необходимого клиенту имущества и последующую его передачу во временное владение и пользование в соответствии с договором лизинга.

Отличие лизинга от кредитования состоит в том, что при кредитовании в пользование передаются денежные средства, а при реализации условий договора лизинга — конкретно определенное имущество.

Преимущества лизинга перед кредитом

По своей правовой природе лизинг имеет ряд преимуществ перед кредитованием.

Требования, выдвигаемые к лизингополучателю при лизинге менее жёсткие, чем требования к заёмщику при получении банковского кредита

Деятельность банков, регламентирована нормативными документами и инструкциями Центробанка, а также внутренними актами. Обязанность банков – исполнение вышеуказанных предписаний, включающих в себя нормативы по ликвидности, кредитным коэффициентам и рискам.

Все эти требования вкупе значительно ограничивают свободу банков в принятии положительного решения касательно возможности выдачи кредита.

Лизинговые компании отличаются от банков тем, что в своей деятельности они руководствуются исключительно внутренними локальными нормативными актами и инструкциями по оценке и анализу потенциальных лизингополучателей.

Меньший срок рассмотрения заявки на получение лизинга

Общий срок для принятия решения по некоторым лизинговым продуктам (например, лизинг автомобилей) может составлять 30 минут с момента обращения в лизинговую компанию. Разумеется, это не означает, что по истечении получаса после обращения клиента лизингодатель будет однозначно готов к заключению договора лизинга. Предварительно клиент будет информирован о предварительном решении касательно возможности получения лизингового финансирования. Итоговое и окончательное решение об одобрении сделки принимается после предоставления клиентом необходимого пакета документов, после проведения анализа которого, лизинговой компанией и принимается решение.

Справедливости ради, стоит упомянуть, что в сегменте банковского кредитования тоже имеются предложения по скорому принятию решений, так называемые, экспресс-кредиты. Однако такие кредиты предоставляются только заёмщикам – физическим лицам. Юридическим лицам программы экспресс-кредитования банки не предлагают.

Более гибкие условия расчёта графика платежей за лизинг и возможность изменения графика в течение действия договора

Составляя график платежей лизинговая, лизинговая компания может учитывать сезонность бизнеса клиента, предусматривать отсрочку в погашении стоимости лизингового имущества и предусматривать в условиях лизинга прочие особенности деятельности лизингополучателя.

В течение действия договора лизинга, клиент имеет право обращения в лизинговую компанию с просьбой о предоставлении отсрочки по платежам (к примеру, при возникновении финансовых затруднений), пролонгации срока действия договора лизинга и, как правило, что лизингодатель готов к диалогу с клиентом.

Требования по дополнительному обеспечению при лизинге отсутствуют либо существенно ниже, чем при кредите

Для получения банковского кредита, как правило, необходимо предоставление ликвидного обеспечения (залог движимого и недвижимого имущества). При заключении лизингового договора, предмет сделки является собственностью лизинговой компании до конца срока действия договора лизинга, тем самым, обеспечивая риски лизингодателя. В превалирующем количестве случаев, предоставление дополнительного имущественного обеспечения по договору лизинга не требуется.

Лизинговое имущество свободно от претензий кредиторов лизингополучателя

Предмет договора лизинга в течение всего срока действия договора лизинга является собственностью лизинговой компании. Как следствие, лизинговое имущество не может подвергаться аресту либо изыматься кредиторами лизингополучателя при возникновении различных экономических споров. Клиент имеет право дальнейшей эксплуатации предмета договора лизинга, а также получать доходы, которые, в свою очередь, могут позволить клиенту улучшить своё финансовое положение.

При лизинге возможно применение ускоренной амортизации

К лизинговому имуществу возможно применение механизма, так называемой, ускоренной амортизации, с коэффициентом до 3-х. Данный механизм делает возможным уменьшение налога на имущество по предмету договора лизинга. Вместе с тем, по истечению договора лизинга можно выкупить предмет договора по минимальной остаточной стоимости (к примеру, приобрести на физическое лицо автомобиль или оборудование, которые к концу действия договора лизинга будут практически списаны).

Недостатки лизинга

Помимо преимуществ у лизинга имеются и определённые недостатки, о которых также необходимо знать при выборе метода финансирования.

Лизингополучатель не является собственником предмета лизинга

Во время действия договора лизинга, лизингополучатель, не являясь собственником лизингового имущества, имеет право использовать его лишь в строгом соответствии с условиями, которые содержатся в договоре лизинга. Любые действия, касательно лизингового имущества (например, изменение места эксплуатации, сдача в субаренду и т.п.) должны быть непременно согласованы с лизингодателем.

В случае нарушения условий эксплуатации имущества, лизинговая компания имеет право изъять предмет договора лизинга.

Стоит учитывать, что лизингополучатель не имеет права предоставления предмета договора лизинга в качестве залога при получении кредита.

На предмет лизинга может быть обращено взыскание по обязательствам лизинговой компании

Лизинговая компания, являясь собственником переданного по договору лизинга имущества, может предоставить его в качестве залога по своим кредитным договорам. Подчеркнем, что кредиты могут быть получены как для финансирования сделки с данным лизингополучателем, так и для других целей (к примеру, для финансирования сделок с иными клиентами).

При возникновении у лизингодателя финансовых проблем, кредиторы имеют право на обращение в суд с заявлением об изъятии лизингового имущества. Несмотря на то, что имущество будет обременено лизинговым договором и лизингополучатель будет иметь формальное право использования предметом лизингового договора, такие обстоятельства могут затруднить эксплуатацию лизингового имущества.

Таким образом, при заключении договора лизинга необходимо обращать внимание не только на условия договора лизинга, но и учитывать уровень стабильности и надёжности лизинговой компании.

Лизинговые платежи облагаются НДС

Лизинговые платежи, в отличие от выплат по кредиту, облагаются НДС в полной сумме. Однако это обстоятельство не является проблемой в том случае, когда клиент является плательщиком НДС и может предъявить уплаченный налог к зачёту. Вместе с тем, в случае если клиент свободен от уплаты НДС (например, при использовании упрощённой системы налогообложения (УСН), является физическим лицом и т.п.), уплаченный в составе лизинговых платежей НДС увеличивает затраты по договору лизинга.

Из всего вышесказанного можно сделать вывод о том, что лизинг, как особый метод финансирования инвестиций, имеет свои достоинства и недостатки, важность и значимость которых должна определяться отдельно к конкретной сделке, исходя из индивидуальных потребностей каждого клиента.

Специалисты нашего бюро готовы оказать вам помощь в оценке эффективности использования лизингового механизма при финансировании вашего инвестиционного проекта и выбрать наиболее выгодные для вас условия лизингового договора.

Цены на услуги юристов и адвокатов зависят от задач.

Звоните прямо сейчас! Поможем!

+7 (861) 212-54-74, +7 (988) 241-05-75

Преимущества и недостатки лизинга для физических лиц (плюсы и минусы)

Каждый, кто задумывается о покупке машины в лизинг, узнает, каковы преимущества автомобильного лизинга, особенно ввиду того, что такая практика в нашей стране еще не очень распространена. С 2011 года в лизинг могут брать автомобили частные лица, а это открывает новые возможности. Какие именно следует разобраться.

Что такое лизинг для физических лиц

Основное отличие лизинга от кредита в том, что фактически машина не в собственности, а в аренде. Завладеть ею, то есть получить право собственности, можно только по истечению срока лизинга и при условии, что последующий выкуп прописан в первичном договоре. С одной стороны – это плюс лизингового договора. Ведь можно, при желании, за период действия соглашения поменять несколько машин на тех же условиях. С другой стороны – отсутствие права владения можно отнести к минусам, ведь полностью распоряжаться имуществом не получится.

При подписании договора лизинга или финансовой аренды лизингополучатель имеет в своем распоряжении машину, за которую на протяжении некоторого времени (1 – 3 года)  выплачивает установленную сумму. В конце срока действия договора вносится остаточная стоимость, то есть то, что не было выплачено за период кредитования. У такого способа кредитования есть плюсы и  минусы, и прежде чем решиться на получение кредита таким образом, нужно в них разобраться.

Преимущества

Преимущества лизинга для лизингополучателя очевидны, среди самых существенных:

1. Лояльность требований к получателю лизингового автомобиля. Это возможно за счет того, что право собственности остается за компанией, которая предоставляет автомобиль. А значит, риски, если сравнивать с кредитором, очень снижены. Если не последует погашения платежа, свою собственность лизингодатель просто забирает, без возмещения уже уплаченных сумм. Как раз поэтому не требуется такой огромный пакет документов, как при автокредитовании.
2. Процедура оформления сделки проходит быстрее, без каких-либо проволочек, что позволяет, придя утром с определенной суммой для авансового платежа, уже вечером уехать домой на машине.
3. Более низкая процентная ставка (в сравнении с кредитом). А все потому, что собственность находится в руках лизингодателя.
4. Получив в руки автомобиль, можно не волноваться об его оформлении в ГИБДД, страховке, других оформительных процедурах – все это уже сделано компанией. Затраты на указанные мероприятия включаются в ежемесячные платежи. Это значит, что автомобиль полностью готов к эксплуатации.
5. Сравнивая плюсы и минусы лизинга, не стоит забывать, что финансовая аренда зачастую дешевле, чем даже покупки машины за наличные средства. Все потому, что компании, которые предоставляют услуги, имеют связи, наработанные годами и десятилетиями, и они сами могут купить машины с хорошей скидкой.
6. Программа лизинга для автомобилей отечественного производства помогает купить ТС намного дешевле. Конечно, список покупаемых авто ограничен, но выбрать все же есть из чего.
7. Если отпадет необходимость в использовании взятого в лизинг автомобиля, сделку можно легко расторгнуть. При этом выплаты по договору прекращаются сразу же.
8. Таким образом, можно купить любую технику, в том числе специальную для нужд ИП.
9. Так как автомобиль не находится в собственности лизингополучателя, он не обязан его декларировать. Это актуально для чиновников и госслужащих, которые фактически не могут заработать на автомобиль премиум класса. К тому же при разводе такой автомобиль, который очень скоро может быть полностью выкуплен, не придется делить.
10. При заключении договора зачастую достигается консенсус, и сделка подписывается на обоюдно выгодных условиях.

Недостатки

Конечно, они есть, и минусы лизинга существенные, среди них:

• Просрочить платеж и при этом пользоваться машиной, в случае с лизингом, не получится. Все потому, что фактически ТС – это собственность лизингодателя, который имеет право в любой момент расторгнуть договор и забрать свое имущество. При этом никакие платежи не возвращаются, а лизингополучатель фактически остается ни с чем.

Важно! Если есть хоть минимальные сомнения в своей платежеспособности, то ввязываться в лизинговый договор не стоит.

• Компаний, которые готовы предоставлять автомобили в лизинг, особенно частным лицам, мало – эта ниша рынка пока еще не заполнена. Если же говорить о кредитных организациях, то их как раз много. Поэтому с кредитованием дела обстоят намного легче, нежели с лизингом.
• Обслуживать машину нужно на определенном СТО, цены в котором могут быть не совсем подходящими, впрочем, как и качество работ. Стоимость таких работ включается в ежемесячные платежи.
• Компании, которые предоставляют лизинговую технику, часто имеют ограниченный выбор марок и моделей, поэтому какую угодно машину выбрать не получится. При автокредитовании ограничений нет никаких.
• Опасность банкротства компании. Если такое произойдет, то и машину заберут, независимо от того, какой был договор составлен изначально, и платежи вернуть не удастся. Такие ситуации случаются крайне редко, все, что нужно – это перед заключением договора тщательно проверить компанию.
• Существует необходимость внесения первого взноса, который именуется авансовым платежом. Он – это уверенность лизингодателя в том, что последующие платежи будут вноситься также.

Выгода для сторон договора

Стоит также отдельно рассмотреть преимущества и недостатки лизинга для получателя техники. Среди позитивных сторон – это возможность иметь автомобиль в пользовании при относительно небольших тратах. Если технику берет в финансовую аренду ИП, то он может частично расплачиваться за пользование продукцией, ею изготовленной. К тому же лизингодатели крайне редко нарушают условия договора.

Что касается недостатков для получателя лизинга, то среди них:

1. Процесс подписания сделки сложный, так как есть больше, нежели 2 стороны и интересы каждой нужно учесть и не нарушить.
2. Автомобиль может морально устареть быстрее, нежели истечет срок договора.

Что касается лизингодателя, то для него практически нет рисков, а из позитивных сторон – возможность получать доход. Затраты на обслуживание техники он налагает на лизингополучателя. Автомобиль остается в собственности, а значит, нет опасности потерять его.

Вывод

Сделка лизинга имеет свои преимущества и недостатки, причем как общие, так и свои для каждой из сторон договора. Для того чтобы не ошибиться, стоит внимательно ознакомиться со всеми положительными и негативными аспектами.

плюсы и минусы. Преимущества и недостатки лизинга :: BusinessMan.ru

Зная плюсы и минусы лизинга для юридического лица, можно правильно подойти к оформлению своего бизнеса и оснащению производства необходимыми техническими мощностями. Как видно из обширной практики, в последнее время предприятия разного масштаба все чаще прибегают именно к такой возможности получить дорогостоящее имущество в свое распоряжение. Преимущества, которые они при этом получают, варьируются довольно обширно. Рассмотрим ситуацию подробнее.

Общее представление

Какие несет плюсы и минусы лизинг для ООО, ИП и даже простого физического лица? Первое, что приходит в голову, – финансовые преимущества. Далеко не всякое предприятие (и тем более частное лицо) располагают достаточным объемом средств, чтобы приобрести в собственность машины, оборудование, станки, производственные площади, сооружения и иные имущественные объекты и комплексы. Лизинг – это еще и возможность развиваться, бесценная для начинающих предприятий. Найти инвестора, готового вложить в новую фирму крупные суммы, практически невозможно, но и производить продукт без оборудования нереально. Именно лизинг – лучший выход из такой ловушки.

Впрочем, плюсы и минусы лизинга для юридического лица этим не исчерпаны. Прибегая к такой логике сотрудничества, предприятие может сэкономить существенные суммы на налогообложении. Наиболее значимыми разницы при уплате пошлин будут для крупных предприятий. А вот ИП в большей степени выигрывают тем, что не нуждаются в кредитном обслуживании банковских структур, беря все необходимое по программе, хоть и сходной с арендой, но значительно более гибкой и выгодной, доступной даже для начинающего бизнесмена.

Как будет работать?

Рассматривая плюсы и минусы лизинга для ИП, стоит признать, что реальную выгоду предприниматель может получить лишь при заключении долговременного соглашения. Фактически это отражено даже в наименовании, так как дословный перевод термина – долговременная аренда. Впрочем, современная практика такова, что программа сочетает в себе не только преимущества аренды, но и особенности кредита. Одновременно это еще и инвестиционная деятельность.

Во многом плюсы и минусы лизинга (автомобиля, станка, здания) обусловлены наличием трех заинтересованных сторон сотрудничества. Участие принимают: продавец, клиент и фирма, которая выкупает товар у первичного поставщика и предоставляет его в пользование заинтересованному потребителю (юрлицу, физлицу). В договоренности сразу указывается возможность покупки имущества у посредника, если пользователь посчитает это для себя выгодным и приемлемым. Между прочим, со временем стоимость имущества несколько снижается, что и делает лизинг столь привлекательным вариантом взаимной работы.

Все по правилам

Чтобы корректно оценить все плюсы и минусы лизинга юридическим лицом (автомобиля, недвижимости, станков и прочего имущества), следует детально ознакомиться с нормативной базой, регламентирующей такого рода взаимную работу в пределах нашей державы в настоящее время. При этом договоренность заключается по форме, сходной с арендной, но экономическое содержание – кредитование, сопряженное со сделкой по продаже, покупке объекта.

Наиболее важный нормативный документ, регламентирующий такого рода взаимодействие заинтересованных сторон – ГК, а именно 665-я статья. Именно в ней указано, что лизинг (плюсы и минусы авто по такой программе из этой статьи закона видны особенно четко) представляет собой обязательство выкупа арендодателем оговоренного в соглашении объекта у продавца. При этом арендатор, сотрудничая с арендодателем, обязуется на указанное имущество оформить договор пользования, временного владения. Сразу оговаривается, как велика будет финансовая сторона такой сделки.

Что еще учесть?

Чтобы адекватно и полноценно проанализировать все плюсы и минусы лизинга (машины, офиса – словом, любого имущества), следует внимательно ознакомиться с нормативами 34-й статьи ГК. Особенное внимание стоит уделить шестой части. Дополнительную ясность вносит ФЗ, принятый в 1998 под номером 164. При заключении соглашения нужно помнить, что взаимоотношения будут регулироваться и правилами аренды, справедливыми для всех сделок, где присутствуют признаки таких отношений. Они описаны в уже упомянутой 34-й статье в первой части.

Специализированный закон, принятый для регламентирования отношений лизинга, фактически – сборник норм, регулирующих как финансовые, так и юридические стороны взаимодействия. При его детальном анализе видны все плюсы и минусы лизинга как легальной формы сотрудничества с долговременными обязательствами. Реализация взятых на себя обязанностей сопровождается определенными ограничениями, и нужно заранее проанализировать будущее предприятия, чтобы не оказаться в ситуации невозможности исполнения взятого на себя. Это может стать причиной судебного разбирательства и внушительных финансовых потерь.

Все официально

Среди плюсов и минусов лизинга отдельно стоит упомянуть документационное оформление процесса. Оно одновременно представляет собой и положительный аспект, и отрицательный. Правильно заключенное сотрудничество предполагает наличие соглашений, подписанных тремя сторонами, то есть продавец договаривается с лизинговым предприятием, а эта фирма – со своим клиентом. Все продажи, как обязательные, так и дополнительные, придется оформить специальными документами по установленной форме.

Подобный подход позволяет задекларировать все, что каждая из сторон готова принять на себя в качестве обязательства. Несомненно, это важный плюс лизинга. Минус (для физических лиц, юридических) – это обилие документации, а значит, бюрократия, потеря времени и сил. Чтобы минимизировать затраты усилий, необходимо заранее четко разобраться, какие именно документы кто должен подписать. В качестве обязательного выступает договор, регистрирующий сделку купли-продажи, дополнительными бумагами будут декларированы привлечение средств, залоги, гарантии, поручительства и прочие. Если внимательно подойти к оформлению бумаг, можно заранее защитить свои интересы на случай возникновения конфликтной ситуации.

Используя все возможности

Необходимо действительно хорошо ориентироваться в законах, чтобы не столкнуться с минусами лизинга. Плюсы (для физических лиц, юрлиц) многочисленны, но также доступны лишь тем, кто разбирается в действующем законодательстве и способен следовать ему, учитывая собственные интересы. В частности, не стоит забывать о первом пункте восьмой статьи упомянутого ранее ФЗ. Именно тут декларированы возможности сублизинга, поднайма. Получатель, которому лизингодатель, купив объекты у продавца, предоставил в пользование имущество, может найти еще одно (или несколько) заинтересованных лиц, согласных платить за эксплуатацию авто, станка, здания. Также оговаривается срок сотрудничества, обязательно упоминается договоренность, заключенная между первичным лизингодателем и его клиентом.

Какие бывают?

Разбираясь в плюсах и минусах лизинга, нужно понимать: есть несколько типов договоренностей, каждая из которых имеет свои специфические особенности, а значит, в большей или меньшей степени подходит для конкретного варианта взаимодействия. Один из наиболее часто встречающихся вариантов – финансовый. Это такое сотрудничество, когда заранее оценивается срок полезной эксплуатации объекта и договоренность аренды заключается на этот же временной промежуток. Когда договор истекает, остаточная цена приближается к нулевой. Это означает, что арендатор может получить его в собственность, не неся дополнительных существенных трат. Этот метод для получателя лизинга – самый распространенный вариант программы целевого финансирования. Соглашение заключается на такой объект, который компания при прочих равных условиях действительно заинтересована приобрести, использовать продолжительный срок.

Имеет свои плюсы и минусы лизинг операционного типа. Этот вариант сотрудничества заключается на срок меньший, нежели оценка промежутка полезной эксплуатации имущества. В качестве объекта чаще выступают предметы, которые были приобретены лизинговым предприятием ранее, то есть не приходится сотрудничать с третьей стороной. Когда договоренность истекает, получатель услуги может выкупить продукт. Для сделки выявляют остаточную цену. Ставка по лизингу в таком случае обычно выше, нежели при описанной ранее форме сотрудничества. Экономическая сущность такого взаимодействия – аренда.

Завершая рассмотрение

Последний вариант, для которого также стоит оценить плюсы и минусы лизинга – возвратный. Это программа, при которой одно и то же юрлицо является и продавцом, и получателем по программе аренды. Эту систему можно сравнить с кредитованием, где в качестве залога выступают фонды, производственные мощности. При этом предприятие получает доступ к новым возможностям для повышения экономической эффективности. Определенные плюсы связаны и с политикой налогообложения при такой форме организации деятельности: можно неплохо сэкономить на отчислениях.

Надо ли мне это?

Плюсы и минусы лизинга преимущественно связаны с финансовыми аспектами, так как программа в некоторой степени затратная. Дополнительную сложность создают бюрократические проволочки и необходимость оформления огромного количества бумаг, риск банкротства партнера или прекращения существования контрагента по иной причине. Но преимуществ, как отмечают специалисты, намного больше, поскольку именно через такую долгосрочную аренду многие предприятия получают единственный реальный шанс развития, расширения мощностей, что позволяет более совершенно охватить рынок. Лизинг, как видно из экономического анализа рынка, уже достаточно давно стал лидирующей по эффективности формой покупки имущества, в котором нуждаются ИП, ООО и другие формы юрлиц.

Если оценивать плюсы и минусы покупки в лизинг автомобиля, производственных мощностей, недвижимости, офисов, следует в первую очередь сравнивать с банковскими предложениями. Несмотря на обилие бумажных процедур, аренда все равно проще и быстрее в оформлении, нежели кредит. Обычно лизинговые предприятия требуют от своего клиента лишь небольшой набор базовой идентификационной документации. Саму сделку удастся совершить за меньший срок, нежели рассмотрение, одобрение заявки банком с последующим оформлением суммы займа.

Внимание деталям

Принимая решение в пользу лизинга, предприятие получает возможность согласования специфического графика платежей, если компания, предоставляющая имущество в аренду, с этим согласна. Составляется специальное соглашение, где фиксируется, в какие сроки какие суммы должны быть уплачены. Арендодатель зачастую готов пойти на большие уступки, что выгодно отличает его от банковской структуры. Вместе с тем финансирование по этой процедуре полное, но не требуется в короткий срок возвращать всю сумму. Нередко длительность договоренности растягивается на десятилетия, а по ее завершении предприятие получает объект в полную собственность.

Лизинг наиболее выгоден для компаний, чьи финансовые планы уже на начальном этапе точно и детально построены с расчетом на большие временные промежутки. Чем долгосрочнее запланированное, тем важнее для реализации возможности, получаемые через аренду у лизингового предприятия. Такое соглашение позволяет оставить в прошлом ограничения, связанные с нехваткой финансов на стартовом этапе. Фирма, пользуясь этой логикой, получает мобильность, может планировать инвестиционную политику, составлять оптимальную программу финансирования деятельности.

Аспекты сотрудничества

Выбирая для себя лизинг как оптимальный вариант, тем самым компания не просто получает необходимое имущество, но разом решает многочисленные вопросы сотрудничества, обеспечения экономической части сделки, приобретения. Покупка через лизинг – это едва ли не самый удобный вариант финансирования, длящийся весь период пользования объектом. При этом арендатор располагает значительно большими мощностями (если он в этом заинтересован), нежели в случае, когда он купил бы активы с учетом финансовых возможностей на момент старта.

Контракты, регламентирующие взаимодействие по логике лизинга, довольно сильно отличаются друг от друга. Клиент, желая заключить соглашение, может из обилия действующих на рынке предприятий выбрать оптимальный для себя вариант, то есть тот, который в большей степени соответствует возможностям, удовлетворяет все потребности. Нужно помнить, что программа может бы методом производственной реализации. Это стало базой для продвижения лизинга на госуровне: политика страны направлена на поощрение таких сделок и расширение операций.

Выгодно для всех

Бывает и так, что предприниматель просчитывается, поэтому бизнес вместо ожидаемой прибыли приносит существенные убытки. При оформлении кредита в банке такая ситуация сопряжена с непростыми процедурами банкротства. Приняв решение в пользу лизинга, в любой момент можно воспользоваться возможностью возвратных операций, что позволяет получить доступ к льготной налоговой программе и снизить обременения. Это дает еще один шанс на восстановление успешности. Если ощутимого финансового результата все нет и нет, именно посредством лизинга можно получить достаточные мощности для старта нового проекта.

Оформив аренду по описываемой логике, можно получить необходимое имущество в свое распоряжение, при этом кредитная составляющая баланса не меняется, заемные средства среди активов предприятия сохраняют свое процентное соотношение в сравнении с собственными. Получающий имущество по программе долгосрочной аренды предприниматель может брать дополнительные займы, его шансы в этом аспекте не становится меньше, как это случилось бы в случае оформления приобретения по кредитной банковской программе.

Решая свои задачи

Амортизационные отчисления, учетные операции применительно к имуществу, переданному по программе долгосрочной аренды, ведутся предприятием, у которого объекты состоят на балансе, то есть у лизинговой компании, и оформившей покупку у продавца. Пользователю нет нужды тратить на это время, силы, кадровые ресурсы, финансовые резервы. Длительность сотрудничества в большинстве случаев соответствует амортизационному сроку, хотя иногда контракт длится меньше. Чем продолжительность взаимодействия предприятий больше, тем остаточная цена ниже, тем больше есть возможностей по эксплуатации машин, зданий и прочих объектов у получателя услуги в будущем. При этом все расчеты производятся денежными переводами. Это значительно отличается от кредитной программы, при которой предприятие получает расчетный счет для списания сумм по задолженности с установленной периодичностью в автоматическом режиме (то есть без учета воли заинтересованного лица).

Выбирая для себя вариант долгосрочной аренды, пользователь имущества может не искать залог – он просто не требуется для такой программы. Формирование залога требуется для основных фондов, не менее 10 % должно приходиться на долю недвижимого имущества, что создает немалые проблемы для начинающих предприятий и делает гораздо более предпочтительным вариант лизинга. Известно, что именно отсутствие залога, поручителя нередко является основной причина отказа в кредите, а вот в лизинге такой динамики нет.

Преимущества и недостатки лизинга | Свежие новости в картинках

Лизинг — это деятельность, при которой предмет приобретается компанией у поставщика, а затем она сдает его в аренду. В договоре в обязательном порядке указываются период сотрудничества, определенная сумма арендной платы и другие условия сделки. После заключения договора получатель становится собственником предмета сделки. То есть лизинг представляет собой процесс, когда привлеченные средства со стороны используются для финансирования. Развитие рынка кредитования существенно влияет на развитие лизинга — сегодня услуги лизинга доступны и физическим лицам.

Существует несколько разновидностей лизинга. Причем разница между ними очевидна только для специалистов, а обычные люди считают, что все виды лизинга очень похожи между собой.
Первый вид — оперативный лизинг. Суть этого вида заключается в том, что в период действия договора, лизингополучатель выплачивает лизинговой компании не менее четверти от полной стоимости, предоставленного ему имущества. Стоит также отметить, что данный вид лизинга сегодня не распространен и используется достаточно редко. Это связано с тем, что такой вариант не выгоден для получателя лизинга.

Второй — финансовый лизинг. В этом варианте компания, которая предоставляет объект лизинга получает от клиента три четвертых стоимости предоставленного имущества, а иногда и больше. В данном лизинге взаимодействуют три стороны — поставщик оборудования тоже принимает активное участие в сделке. И если получатель обнаружит какие-либо дефекты в приобретенном имуществе, то он обратиться с претензией не в лизинговую фирму, а непосредственно к поставщику.

Третий вид — обратный лизинг. В данном варианте потенциальный получатель лизинга продает имущество лизинговой компании для того, чтобы после заключить договор лизинга на это же самое имущество. По составу заинтересованных сторон лизинг делится на международный, то есть с участием зарубежной стороны и внутренний, в котором принимают участие только резиденты страны.

Главные преимущества лизинга:

Первое. Благодаря лизингу, инвестиционная операция финансируется в полном объеме, при этом не требуется немедленно совершать лизинговые платежи, что делает возможным приобретение дорогостоящих активов, без извлечения средств весьма крупных размеров, из хозяйственной деятельности, в случае приобретения в лизинг оборудования для предпринимательской деятельности.
Второе. В виду того, что лизинг, обладая необходимой ликвидностью, может выступать в качестве залогового имущества — компании легче получить лизинговые активы, чем ССУДУ на приобретение последних.
Третье. Лизинг является более гибким источником, нежели ссуда, потому как в пером случае две стороны имеют возможность определить наиболее удобную схему платежей. Например, лизинговый платеж можно совершить после того, как получена выручка от реализации товаров, которые производятся на арендованном оборудовании.
Четвертое. В лизинге возможны разные виды и формы обеспечения.
Пятое. При оформлении лизинга более низки риски, которые связаны с ВЛАДЕНИЕМ активов.
Шестое. Платежи по лизингу используются в полном объеме на различные издержки производства, тем самым снижая прибыль, которая облагается налогом.
Седьмое. Приобретенные активы, обычно, не являются частью доходов лизингополучателя, поэтому он не выплачивает налог на данное имущество.
Восьмое. Лизинг предоставляет возможность получить квалифицированное техническое и сервисное обслуживание.

К основным недостаткам лизинга относятся:
* Лизинг отличается более высокой итоговой стоимостью, чем приобретение какого-либо имущества в кредит.

* Первоначальный взнос при оформлении лизинга составляет от двадцати пяти до тридцати процентов от всей стоимости договора.

* Лизинговые платежи в обязательном порядке должны нужно производить в установленный срок и это не зависит от состояния лизингового имущества, а также итогов его деятельности.

* Всю выгоду от быстрой амортизации лизингового имущества получает только лизинговая компания.

* Получение лизинга требует дополнительных гарантий обеспечения или же залога.

Преимущества лизинга для лизинговых компаний.

* Право собственности на актив получает компания, что гарантирует безопасность сделки.
* Схема лизинговых платежей четко определенна и прописана в договоре.
* Уменьшается риски связанные с негативными последствиями изменения финансового рынка, в связи с тем, что между лизингополучателем и компанией устанавливаются долгосрочные отношения со стабильными лизинговыми платежами.
* Существует возможность использовать налоговые льготы.

Плюсы лизинга для производителя имущества.

* Лизинг способствует активному и успешному проведению маркетинговых программ.
* Существует обратная связь между получателем лизинга и продавцом, что помогает оперативно определить недостатки приобретенного имущества.
* Отсутствие рисков неплатежа, поскольку все гарантии и обеспечение оплаты ложатся на плечи лизинговой компании.
* Лизинг является весьма эффективным средством рекламы производителя.
* Лизинг ускоряет темпы обновления выпускаемых моделей.
* Уменьшаются отрицательные последствия изменений рынка.

Загрузка…

преимущества и недостатки, основная функция, классификация, советы и рекомендации

Лизинг как одна из форм предпринимательства является инвестицией капитала в покупку материальных активов с дальнейшей передачей в пользование другому лицу для извлечения прибыли. Услуга родственна кредитованию и арендным отношениям с преимуществами и недостатками лизинга относительно названных форм финансовой практики.

Функции лизинговых отношений

Общие функции лизинговых отношений определяются из нескольких видов взаимодействия, складывающихся между всеми участниками договора долгосрочной аренды с будущей передачей прав собственности.

Финансовая функция выражается в материально-вещественной форме кредитования арендатора — в предоставлении специальной техники, автомобиля, земельного участка, любого другого актива.

Производственная функция касается фирм, решающих задачи за счет временной эксплуатации оборудования, предоставленного на правах аренды. При этом отпадает необходимость закупки дорогой техники, а лизинг с полным сервисом включает поставку рабочей силы и сырья, страхования и технического обслуживания.

Функция сбыта представляет собой расширение рынка лизинговых отношений. В сферу лизинга вовлекаются крупные компании и мелкие предприниматели, физические лица. Распространение получил лизинг авто, плюсы и минусы которого очевидны — владение машиной с оплатой аренды до срока, когда сумма выплат покроет его стоимость.

Функция получения льгот состоит в снижении налогооблагаемой прибыли за счет переноса платежей на себестоимость товара и отсутствия его на балансе пользователя.

Виды и формы лизинговых операций

Состав участников лизинговых отношений, объем услуг, характер платежей и сектор рынка определяют их классификацию. Собственник, сдающий в аренду свое имущество, осуществляет прямой лизинг, а посредник между продавцом и покупателем — косвенный. Лизинг бывает чистым, когда арендатор возлагает на себя обязанности по обслуживанию вверенного ему товара, и с набором услуг, когда за сервис отвечает лизингодатель.

Финансовые услуги оказываются как на внутреннем, так и на международном рынке, образуя соответствие форм. Платежи выплачиваются в денежном измерении или произведенной на арендованном оборудовании продукции, комбинация же представляет собой смешанный лизинг. Преимущества и недостатки компенсационной формы возврата стоимости оборудования заключаются в сохранении наличных средств, но утере товара, отдаваемого за себестоимость производства.

Плюсы лизинга для арендаторов

Кратко преимущества и недостатки лизинга трактуются как свободная временная эксплуатация основных фондов или товаров с постепенной выплатой их стоимости при отсутствии прав на полученные материальные ценности. Плюс данной формы финансовых услуг заключается в частичном расчете за покупаемое имущество с последующей его долгосрочной арендой, в конце действия которой лизингополучатель становится собственником объекта договора.

В качестве товара выступают земельные участки, автомобили, недвижимость, специальная техника и оборудование — все то, что имеет высокую стоимость. Продолжительность договора составляет несколько лет, чем выше цена — тем дольше аренда.

Лизингополучателем выступают физические лица и бизнесмены, в зависимости от покупаемого товара и особенностей проводимой сделки. Плюсы, как и минусы лизинга автомобиля или квартиры интересны физическому лицу, а аренда с перспективой выкупа дорогого заводского оборудования — бизнесмену.

Недостатки лизинга для арендаторов

Лизинговая форма покупки активов или имущества не идеальна. Зачастую в этом виноваты законодательные акты, регламентирующие такие финансовые услуги в неполном объеме или содержащие неточности. В частности, ограничивается работа с некоммерческими организациями, выступающими в роли арендатора на благотворительной основе, хотя собственник имущества способен получать прибыль и от таких сделок.

Недостатки лизинга, как и преимущества, затрагивают деятельность обеих сторон. Задержка возврата НДС из бюджетных средств препятствует быстрому росту прибыли лизинговой компании и способствует сокращению количества ее активов. Это тормозит развитие рынка, оказывая прямое влияние на мелкий бизнес, прогрессирующий за счет небольших, но постоянных капиталовложений.

Лизинг автомобиля для физических лиц

Российский рынок лизинга автомобилей интересен в основном предпринимателям, покупающим грузовую и специальную технику, которую невозможно взять при помощи обычного кредита. Но рынок финансовых услуг стремительно развивается, открывая широкие возможности получения товара иными способами, отличными от классических банковских предложений. Физическим лицам данный сегмент интересен отсутствием первоначального взноса при аренде транспортного средства, чего нельзя сказать о банковской ссуде на автомобиль. Даже при наличии такового суммарная стоимость всех расходов на покупку и эксплуатацию авто меньше в первом случае, и это не все плюсы и минусы машины в лизинг.

Преимущества автолизинга над кредитом

В сравнении с автокредитованием у лизинга есть несколько преимуществ. Важный плюс заключается в суммарном снижении размера выплат и дополнительных расходов. Владельцем транспортного средства на всем сроке аренды является лизингодатель, который покупает дорогой полис КАСКО, хотя в целом ответственность за сохранность перекладывается на арендатора. Получить кредит на авто в банке без покупки страховки невозможно. Ссуда также выдается под больший процент, но ликвидационная стоимость автомобиля в лизинге высока и составляет до 80 %.

Арендатор при оформлении соглашения получает зарегистрированную в ГАИ машину, а при необходимости сменить ее возвращает владельцу и выбирает новую. На дороге при возникновении непредвиденных ситуаций арендатор получает техническое обслуживание от партнеров лизинговой компании.

Предприниматель получает большую выгоду, а плюсы и минусы лизинга заметней по сравнению с услугами для физических лиц. Покупка специальной техники невозможна за счет банковской ссуды ввиду отсутствия подобных программ. Лизинг позволяет приобрести прицепы, комбайны, трактора, грузовые автомобили для расширение дела с отсрочкой долга, направляя освободившиеся средства в повышение доходности предприятия. Такая схема закупки техники характерна для фирма, обладающих малым стартовым капиталом и начинающих крупный проект.

Недостатки автолизинга

Покупка КАСКО и сопутствующие расходы на приобретение машины являются несомненными преимуществами авто в лизинг, и недостатки такой финансовой схемы неочевидны. Стоимость обслуживания автомобиля по партнерской программе, эвакуация, страховка и постановка на учет транспортного средства входят в результирующую сумму лизинга, являясь скрытыми платежами. Штрафы за нарушения оплачивает клиент, но приходят они на собственника. Неоплаченный штраф изымается из ежемесячного взноса.

Рекомендации по выбору лизинговой компании

При выборе компании важно обратить внимание на несколько вещей. Прежде всего, это начальная стоимость товара — чем меньше, тем лучше. Эксплуатационные расходы оцениваются перед арендой имущества. В некоторых случаях они оказываются велики, поэтому логично выбрать компанию, предоставляющую лизинг с набором услуг. Важным параметром является ликвидационная стоимость, благодаря которой можно вернуть часть потраченных средств в конце срока действия договора. Рассчитывается эмпирическим путем после изучения рынка продаж выбранной категории товара бывшего в употреблении.

Различные лизинговые организации вносят в соглашение дополнительные услуги, оплачиваемые арендатором. Их количество и стоимость различаются. Соглашаться на дополнительные услуги следует в том случае, если арендатор не в состоянии обеспечить нормальную эксплуатацию объекта лизинга самостоятельно. Обращать внимание нужно и на условия договора, помеченные звездочками и имеющие сноски. Всегда нужно помнить о преимуществах и недостатках лизинга, иногда получить кредит проще и выгоднее. В частности, это касается случаев, когда предложение банка предполагает отсутствие первоначального взноса или справки о доходах.

Проблемы рынка лизинга

Основная проблема лизингового рынка — недвижимость. Спрос на аренду квартир с выкупом высок. Это порождает предложение, но законодательная база трактует эту услугу неполно. Отсутствующий порядок оформления прав собственности на недвижимость при лизинге является недоработкой, требующей исправления. Налоговые органы также не оставляют в покое арендаторов, оспаривая порядок учета. Лизинг предоставляется лицам, обладающим чистой финансовой историей, запятнанная репутация станет камнем преткновения при подаче заявки.

Преимущества и недостатки лизинга — Деньги имеют значение

Преимущества лизинга для арендатора

Лизинговое финансирование дает арендатору следующие преимущества.

Лизинг — преимущества и недостатки

1. 100-процентное финансирование

По договору аренды финансируются активы, требующие огромных инвестиций. Арендатор может воспользоваться 100-процентным финансированием, не прибегая к немедленному первоначальному взносу. Таким образом, у арендатора нет препятствий для открытия своего дела без первоначальных вложений.

2. Альтернативное использование средств

Лизинг облегчает приобретение оборудования, машин и механизмов без необходимых капитальных затрат. Таким образом, финансовые ресурсы бизнеса могут быть сэкономлены для альтернативного использования. Внутренние поступления от эксплуатации арендованного оборудования увеличивают позицию оборотного капитала фирмы.

3. Более дешевые источники финансирования

l.easing стоит меньше, чем другие доступные альтернативы. Кроме того, лизинг позволяет фирмам приобретать оборудование без прохождения строгих формальностей.Таким образом, лизинговое финансирование оказывается быстрее и дешевле.

4. Использование активов и контроль над ними

Лизинг предполагает развод оборудования с хозяйственным использованием. Хотя право собственности на имущество принадлежит «арендодателю», арендатор имеет полный контроль над арендованным оборудованием, находящимся в его владении. Другие способы долгосрочного финансирования, например, акционерный капитал или долговые обязательства, размывают владение учредителями бизнеса.

5. Отсутствие ограничительных условий и положений

Лизинговое финансирование предпочтительнее институционального финансирования.Арендатор чувствует себя свободным от ограничительных условий и условий, таких как представительство в совете директоров, конвертация долга в капитал, выплата дивидендов и т. Д. Таким образом, лизинговое финансирование не является посягательством на финансовую свободу арендатора.

6. Гибкость в структурировании аренды

Аренда по аренде может быть структурирована с учетом движения денежных средств арендатора. Арендатор может оплачивать арендную плату за счет денежных средств, полученных от операционной деятельности. Срок аренды также выбирается в зависимости от способности арендатора платить арендную плату.Но в случае институционального финансирования выплаты в предыдущие годы являются обременительными, поскольку проект может фактически не генерировать денежные потоки, достаточные для выплаты арендной платы.

7. Быстрая и простая документация

В соглашении о финансировании аренды отсутствуют обременительные процедуры. Это включает более быструю и простую документацию. Но в институциональном финансировании соблюдение ковенантов и формальностей, а также объемная документация вызывают процедурные задержки при получении ссуд.

8. Налоговая льгота

Многие налоговые преимущества могут быть получены арендатором за счет надлежащим образом структурированных арендных платежей.В случае высоких налогов арендная плата может быть увеличена до более низкого налогооблагаемого дохода. Арендные платежи вычитаются из дохода. Если арендодатель облагается налогом, арендная плата может быть снижена. Меньшие доходы приносят меньше налогов. Арендодатель может передать часть налоговой льготы арендатору.

9. Отсутствие риска устаревания

Арендодатель, являющийся владельцем актива, несет риски морального износа. Далее, арендатор в любой момент может заменить актив на новейшую технику.

Преимущества лизинга для арендодателя

Арендодателю доступны следующие преимущества

1. Безопасность : Арендодатель может вернуть арендованное оборудование в собственность, если арендатор не выполняет платежи. Таким образом, интерес арендодателя полностью обеспечен.

2. Налоговые льготы : Арендодатель может потребовать налоговые льготы в виде амортизации. Амортизация вычитается из дохода. За меньший доход взимается меньший налог. Более того, арендодатель с высокой налоговой категорией может сдавать в аренду активы с высокими ставками амортизации. В результате он может уменьшить свои налоговые обязательства.

3. Прибыльность : Арендная плата получена от арендатора.Арендодатель может покрыть капитальные затраты и получить достаточную прибыль. Норма прибыли больше, чем то, что арендодатель платит по своим займам.

4. Capital Gearing : Арендодатели могут торговать собственным капиталом. При низком собственном капитале и значительных заимствованиях арендодатели могут получить высокую рентабельность собственного капитала.

5. Потенциал роста : Лизинговая отрасль имеет высокий потенциал роста. Даже во время экономического спада, когда арендаторам не хватает средств, они могут приобретать оборудование для бизнеса.Это в конечном итоге поддерживает темпы роста даже в период рецессии

Ограничения лизинга

Ниже приведены недостатки лизингового финансирования.

1. Арендатор не вправе вносить дополнения или изменения в арендованное оборудование.

2. Финансовая аренда влечет за собой более высокие обязательства по выплате. Договор аренды не подлежит расторжению. Если оборудование не подходит, пострадает арендатор. Отмена аренды возможна только при очень высокой стоимости.

3.Арендатор не является владельцем арендованного актива. Таким образом, он лишен остаточной стоимости активов. Он даже не имеет права на какие-либо улучшения, сделанные им. По истечении срока аренды арендованное оборудование возвращается арендодателю.

4. Серьезные последствия неисполнения обязательств: если арендатор не выплатит арендную плату, последствия для него будут гораздо более серьезными. Арендодатель может расторгнуть договор аренды и вернуть оборудование в собственность. В случае финансовой аренды арендатор должен оплатить убытки и оплатить ускоренные арендные платежи.

5. Арендованные активы в балансе не отражаются. Таким образом, существует эффективное занижение стоимости активов. Однако арендованные активы раскрываются в примечании к балансу

.

6. Стоимость лизингового финансирования выше, чем долгового финансирования.

7. Арендатор не может получить выгоду от повышения стоимости реальных активов, таких как земля и здания.

.

Преимущества и недостатки лизинга в учебнике по финансовому менеджменту 10 октября 2020 г. — Узнайте о преимуществах и недостатках лизинга в руководстве по финансовому менеджменту (6702)

Преимущества и недостатки лизинга лизингодателю и лизингополучателю

Лизинг предлагает ряд потенциальных преимуществ. Однако расчетливый финансовый менеджер также должен осознавать недостатки.

Преимущества

Возможно, главным преимуществом лизинга является то, что предоставляет гибкое финансирование. Большинство договоров аренды, как правило, имеют меньше ограничительных условий, чем договоры займа. Кроме того, лизинг хорошо подходит для частичного финансирования. Фирме, которая со временем приобретает активы, может оказаться удобнее сдавать их в аренду, чем договариваться о срочных ссудах или продавать ценные бумаги каждый раз, когда она производит новые капитальные затраты.

В случае аренды недвижимости арендатор может эффективно амортизировать землю. Поскольку арендные платежи будут отражать как инвестиции арендодателя в любые здания , так и стоимость земли, арендатор может эффективно амортизировать землю, вычитая полную сумму арендной платы для налоговых целей.Однако, чтобы сохранить эту выгоду в перспективе, следует отметить, что арендатор также теряет любую аварийную стоимость, связанную с имуществом, в конце срока аренды.

Схема типичной аренды с использованием заемных средств

Арендатор также может иметь возможность произвести меньшие платежи из-за налоговых льгот, которыми пользуется арендодатель. Это особенно важно в случае аренды с использованием заемных средств, когда арендатором является фирма с недостаточным налогооблагаемым доходом, чтобы воспользоваться налоговыми льготами владения.Фактически, большинство сделок по аренде имеют налоговую мотивацию.

Кроме того, может быть возможным для арендатора избежать некоторых рисков устаревания , связанных с правом собственности. Это вторая по популярности причина, по которой арендаторы выбирают лизинговое финансирование. Арендодатель взимает арендную ставку, предназначенную для обеспечения определенной прибыли на требуемые чистые инвестиции. Чистая инвестиция равна стоимости актива за вычетом приведенной стоимости ожидаемой ликвидационной стоимости в конце срока аренды.Если фактическая ликвидация меньше, чем первоначально предполагалось, убытки несет арендодатель. Для небольшой или малоприбыльной фирмы лизинг часто является единственным доступным источником финансирования , поскольку право собственности на сданное в аренду имущество остается за арендодателем и снижает риск арендодателя в случае банкротства.

В случае неудачи арендатора арендодатель может вернуть арендованное имущество быстрее, чем обеспеченный кредитор. Лизинг стремится сгладить расходы арендатора.Поскольку арендные платежи являются постоянными ежегодными расходами, тогда как амортизационные расходы MACRS велики в первые годы владения и меньше в последующие годы, прибыль, как правило, выглядит более стабильной, когда активы сдаются в аренду, а не в собственности. Кроме того, заявленная прибыль на акцию обычно может быть выше в первые годы аренды по сравнению с владением из-за использования амортизации MACRS, когда актив находится в собственности.

Лизинг, как утверждается, обеспечивает 100-процентное финансирование , тогда как большинство займов требует первоначального взноса.Это основная причина, по которой арендаторы выбирают лизинговое финансирование. Однако, поскольку арендные платежи обычно производятся перед каждым периодом, эта 100-процентная финансовая выгода уменьшается на сумму первого необходимого арендного платежа. С точки зрения арендатора, аренда может увеличить ликвидность фирмы. Например, при продаже с обратной арендой часть основных средств фирмы преобразуется в денежные средства в обмен на обязательство произвести серию фиксированных будущих платежей.

Это было основным мотивом для сделок купли-продажи с обратной арендой, совершенных несколькими проблемными авиакомпаниями.И, наконец, аренда дает некоторым менеджерам заводов или подразделений дополнительную гибкость при приобретении активов , если договоры аренды не подпадают под ограничения внутренних капитальных затрат. В последние годы местные школьные округа, муниципалитеты и ВМС США, среди других организаций, использовали лизинг для обхода ограничений капитальных затрат.

Недостатки

Основной недостаток лизинга — стоимость. Для фирмы с высокими показателями прибыли, хорошим доступом к кредитным рынкам и способностью воспользоваться налоговыми льготами владения лизинг зачастую оказывается более дорогостоящей альтернативой.

Конечно, реальная разница в стоимости владения и аренды зависит от ряда факторов и варьируется от случая к случаю. Еще один недостаток лизинга — потеря ликвидационной стоимости актива . В сфере недвижимости эта потеря может быть значительной. Арендатор может также иметь трудности с получением разрешения на улучшение собственности на сдаваемой в аренду недвижимости. Если улучшения существенно изменят собственность или уменьшат ее потенциальный диапазон использования, арендодатель может не захотеть их разрешить.

Кроме того, если арендованный актив (с финансовой арендой) устареет или если капитальный проект, финансируемый за счет аренды, станет нерентабельным, арендатор не может расторгнуть договор аренды без уплаты существенного штрафа.
Кроме того, в случае банкротства обычно должны производиться арендные платежи, тогда как выплаты процентов и основной суммы долга приостанавливаются.

.

Преимущества и недостатки аренды бизнес-оборудования

Финансирование активов позволяет предприятиям приобретать оборудование и активы, необходимые для работы, которые в противном случае они не могли бы себе позволить. Это также может высвободить оборотный капитал для использования в других областях вашего бизнеса и избавить вас от необходимости брать крупную ссуду для прямой покупки оборудования.

Существует две основных формы финансирования активов:

• Лизинг — аренда на определенный период в обмен на фиксированные арендные платежи.
• Условия рассрочки — первоначальный депозит выплачивается в счет стоимости актива, а затем остаток выплачивается частями в течение определенного периода времени. В конце периода покупки в рассрочку вы должны сделать последний платеж и получить право собственности на актив.

Вам следует подумать о лизинге или аренде оборудования, которое требует высоких затрат на обслуживание, может быстро устареть или используется только от случая к случаю.

Преимущества лизинга или аренды оборудования

Есть несколько преимуществ лизинга или аренды оборудования:

• вам не нужно оплачивать полную стоимость актива заранее, поэтому вы не израсходуете свои денежные средства или вам нужно занять деньги
• у вас есть доступ к оборудованию более высокого стандарта , которое может оказаться слишком дорогим для вас, чтобы сразу купить
• вы платите за актив в течение фиксированного периода времени , который вы используете, что помогает составить бюджет на будущее
• , поскольку процентные ставки по ежемесячным расходам на аренду обычно фиксированы, легче прогнозировать денежный поток
• вы можете распределить затраты на более длительный период времени и сопоставить выплаты с вашим доходом
• бизнес обычно может вычесть полную стоимость аренды из налогооблагаемого дохода
• , если вы не купили актив сразу, вам не придется беспокоиться о любом овердрафте t или другой заем , взятый для финансирования покупки, отзываемый в короткие сроки, что приводит к досрочному погашению
• , если вы используете операционную аренду или договор аренды, вам, возможно, не придется беспокоиться о обслуживании
• лизинговая компания имеет риски в случае поломки оборудования
• лизинговая компания обычно может заключить лучших сделок по цене , чем могла бы малый бизнес, и будет обладать превосходным знанием продукта
• на долгосрочных лизинговых договорах — финансовая аренда на семь лет, а иногда более пяти лет; и некоторые долгосрочные договоры аренды — вы можете потребовать компенсацию капитала на стоимость активов
• , если вам нужно обновить или заменить оборудование , вы можете просто внести небольшую корректировку в свой регулярный платеж, а не вкладывать единовременную сумму вперед

Недостатки лизинга или аренды оборудования

Однако есть также некоторые недостатки лизинга или аренды оборудования:

• вы не можете претендовать на надбавок к капиталу на арендованные активы, если срок аренды составляет менее пяти лет (а в некоторых случаях менее семи лет)
• вам, возможно, придется внести депозит или внести некоторые платежи заранее
• это может оказаться на дороже , чем если бы вы купили активы напрямую
• ваш бизнес может быть заключен в негибких среднесрочных или долгосрочных договоров , расторжение которых может быть затруднено
• договоров аренды может быть 900 08 более сложный в управлении , чем покупка напрямую, и может добавить к вашему администрированию
• , ваша компания обычно должна иметь регистрацию НДС , чтобы заключить договор аренды
• , когда вы арендуете актив, вы не владеете им , хотя вам может быть разрешено купить его в конце соглашения.

Налоговые последствия

Вы также можете иметь право на налоговые льготы при покупке или аренде активов.Для получения дополнительной информации см. Налог на приобретение активов и заимствование денег эффективно.

.

Преимущества и недостатки лизинга для малого бизнеса по сравнению с Покупка офисного помещения

Стоимость офисных площадей — основная статья расходов для любого бизнеса, особенно для малого бизнеса с ограниченными финансовыми ресурсами. Рассмотрите преимущества и недостатки аренды по сравнению с покупкой офисных помещений в зависимости от вашего конкретного малого бизнеса и финансового положения.

Преимущества и недостатки лизинга

Аренда офисных помещений — популярный вариант для владельцев малого бизнеса, которым не хватает капитала для необходимого первоначального взноса, необходимого для покупки офисного помещения.Фактически, одним из основных преимуществ лизинга перед покупкой является то, что он не требует больших первоначальных затрат. Капитал, который не тратится на офисные помещения, можно вместо этого направить на развитие вашего малого бизнеса, либо за счет найма дополнительных сотрудников, либо на рекламу и маркетинг.

Лизинг также может быть вашим лучшим выбором, если вы еще не нашли идеальное место для своего бизнеса и, возможно, захотите переехать в другое место в течение года или двух. Лизинг может позволить вам получить офисные помещения в более престижном районе города — пространство, которое непомерно дорого купить, но доступно на основе лизинга.

Когда вы сдаете недвижимость в аренду, арендодатель обычно несет ответственность за техническое обслуживание и ремонт. Это может дать значительную экономию, если недвижимость требует серьезных затрат на ремонт, например, замену водонагревателя, водопровода или электрической системы.

Основным недостатком лизинга является то, что вы не увеличиваете долю в собственности офисных помещений. Кроме того, арендная плата может увеличиться на неопределенную сумму при продлении аренды, что затрудняет бюджетирование коммерческих расходов.

Преимущества и недостатки покупки

Основным преимуществом покупки офисного помещения является то, что вы увеличиваете долю в собственности. Вы можете использовать этот капитал в качестве залога для финансирования расширения вашего бизнеса.

Выплаты по ипотеке, в отличие от арендных ставок, остаются стабильными. Это упрощает составление бюджета, а также защищает от значительного увеличения стоимости недвижимости, которое обычно значительно увеличивает арендные ставки.

Покупка офисных помещений также позволяет вам сдавать в аренду любую часть здания, которая вам не нужна, что приносит дополнительный доход вашему бизнесу.

Владение недвижимостью означает возможность ее амортизации, что снижает налоговые обязательства.

Главный недостаток покупки — это большие затраты на авансовый платеж. Если вы решите переместить свой бизнес, продажа недвижимости может вызвать проблемы на рынке недвижимости, который падает.

Повышение рентабельности расходов на офисные помещения

Есть несколько шагов, которые вы можете предпринять, чтобы свести к минимуму расходы на офисные помещения для вашего малого бизнеса и сделать их более рентабельными.Если у вас есть розничный магазин, расширьте свой бизнес в Интернете; для этого не требуется дополнительное пространство. Ваш малый бизнес может сократить требуемые офисные площади за счет использования надомных сотрудников. Существует также возможность разделить расходы на офисные помещения с другим бизнесом, которому требуются офисные помещения того же типа, что и вашему бизнесу, что позволяет обоим компаниям экономить деньги на офисных площадях и открывает возможности для сотрудничества.

.