ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ПОРТАЛ ВОЛГОГРАДСКОЙ ОБЛАСТИ

Теоретические подходы к анализу сущности денег

1.2 Виды денег

За тысячи лет, что человечество использует финансы, деньги пережили большое количество видоизменений. Например, монеты появились еще в древности, и до сих пор не изжили себя. Купюры, главной целью которых была замена металлических денег, не справились со своей задачей, и стали существовать параллельно с монетами. Сегодня мы пользуемся бумажными, металлическими, кредитными и даже электронными деньгами. Современные виды денег очень разнообразны, и со временем их сущность остается прежней, меняются лишь их формы и виды.

Современные экономисты разделяют деньги на четыре категории:

• Товарные
• Обеспеченные
• Фиатные
• Кредитные

Товарные деньги появились в человеческом обществе как средство обмена изделиями, продуктами. В качестве первых денег выступали шкуры и мясо зверей, ракушки, жемчужины, и т.п. Им на смену пришли монеты, которые этот недостаток устранили, также относящиеся к категории товарных денег, поскольку металлы, из которых они изготавливались (золото, серебро, медь, бронза), можно было легко переплавить, превратив в изделие.

Товарные виды денег не изжили себя в современном обществе. В качестве примера их существования можно привести сигареты, которые в местах лишения свободы выполняют роль денег. То же самое — жевательная резинка в пионерских лагерях.

Обеспеченные деньги — товары или знаки, которые могут быть обменены на определенное количество драгоценных металлов. Их история началась по данным одним источников, в Шумере, по другим — в Китае. В Шумере глиняные фигурки зверей обменивались на домашних животных, т.е. обеспечивались реальным (живым) товаром. Путешественник Марко Поло, побывав в Китае в XIII в., привез в Европу новость о том, что в стране восходящего солнца много веков действуют бумажные деньги и по не уступают золоту. Для европейцев, использовавших в обращении монеты такое положение вещей было диким и непонятным.

Европа оценила удобство и практичность использования бумажных видов денег (сертификатов), обеспеченных золотом лишь спустя три века. Первоначально банкноты являлись обеспеченными деньгами, удостоверяя наличие соответствующего количества полновесной монеты.

Но сегодня, после отмены золотого стандарта, банкноты больше не гарантируются обменом на фиксированный товар, т.е. превратились в символические деньги, сохраняя прежнее название.

Фиатные деньги представляют собой ничем не обеспеченные, символические деньги, которые государство все равно принимает в качестве платы за товары и услуги. К ним относятся все виды безналичных и электронных денег на банковских счетах, а также банкноты в обращении. По мнению исследователей, банкноты окончательно уйдут в историю в ближайшем будущем.

Кредитные деньги — это оформленный долг. Их основными видами являются карта, вексель и чек. Кредитные деньги получили сегодня широкое распространение и повсеместно принимаются к оплате, постепенно вытесняя наличные финансы. Оплата по ним обычно производится в определённый срок, однако, есть варианты, при которых оплата производится в любое время по первому требованию.

В современной системе денежного обращения выделяют следующие виды денег:

1. Наличные деньги

• Разменная монета
• Бумажные деньги
• Казначейские билеты
• Ассигнации
• Кредитные деньги (векселя, банкноты, чеки).

2. Безналичные деньги:

• Кредитные пластиковые карты
• Платежные пластиковые карты
• Электронные деньги

Электронные деньги представляют собой подсистему наличных денег, выпускаемых в обращение банками или специализированными кредитными институтами. Их главное отличие — необязательность использования при платеже банковского счета, когда операция осуществляется от плательщика к получателю без участия банка.

Таким образом, как пойдет эволюция денег дальше — покажет время. Исследователи уже давно предрекают исчезновение из жизни денег, имеющих физическое воплощение купюр и монет. Однако, последние пока не сдают своих позиций. Возможно, в будущем человечество полностью перейдет на цифры, которыми можно будет легко расплачиваться в магазинах и кафе, за любые товары и услуги.

Рис. 1. Виды денег в современной системе обращения

 

Таким образом, деньги принято разделять на несколько видов. Во — первых, товарные деньги — первый вид обменного эквивалента. В разные времена у разных народов в качестве денег могли использоваться ракушки, домашние животные и их шкуры, какие-то стандартные ценные вещи, например наконечники копий. На более высоком уровне развития цивилизации таким эквивалентом стали золотые и серебряные монеты.

Во — вторых, обеспеченные (репрезентативные деньги). К ним относятся денежные знаки, которые можно обменять на то или иное количество лежащего в их основе реального актива. Их появление было обусловлено в первую очередь простотой использования — удобством и большей безопасностью транспортировки, отсутствием реальной порчи и стирания золота в процессе обращения и прочее.

В — третьих, фиатные (символические) деньги — современные банкноты, выпуском которых занимаются центральные банки. Их стоимость определяется качеством, то есть тем, как они выполняют свои функции и насколько признаются в качестве средства платежа участниками экономических процессов. В — четвертых, современная экономическая наука выделяет в отдельную группу кредитные деньги.

1.3 Функции денег

Современные деньги выполняют четыре основные функции:

Рассмотрим подробнее каждую из функций.

Содержание функции денег как средства обращения заключается в их использовании для оплаты за товары и услуги в процессе осуществления реальных сделок между участниками экономической деятельности. Деньги выполняют роль постоянного посредника между продавцами и покупателями в движении товаров и услуг. Одни и те же хозяйствующие субъекты выступают и в роли покупателей (приобретая за деньги необходимые сырье, материалы, капитальные товары для производства продукции), и в роли продавцов (реализуя за деньги свою готовую продукцию). Механизм использования денег как средства обращения заключен в алгоритме: Товар — Деньги — Товар.

Функцию денег как средства обращения в современной экономике выполняют в основном бумажные деньги или их символы. Кредитные деньги в качестве средства обращения не функционируют, потому что их использование не обеспечивает непрерывность движения денег в алгоритме Т — Д — Т.

Деньги в этой функции должны реально присутствовать на всех стадиях процессе товарного обращения, а экономические контрагенты, осуществляющие сделки с использованием бумажных денег, должны рассматривать их как гарантированное средство обращения, основываясь на единых критериях. Такие гарантийные обязательства обеспечивает государство, которое осуществляет эмиссию бумажных денег, определяет масштаб цен и принимает их в качестве платежей налогов, сборов и т.п.

Возрастание функции денег как средства обращения имеет определенные объективные ограничители. Одним из них является инфляция, высокие темпы которой могут привести к расширению объема бартерных сделок между экономическими контрагентами. Своеобразным экономическим ограничителем реализации этой функции денег выступают и разные формы рационирования потребления в процессе осуществления социальной политики государства или отдельных его органов. Содержание функции денег как средства платежа состоит в их использовании участниками экономической деятельности для погашения всех видов задолженности по финансовым обязательствам.

Как средство платежа деньги в первую очередь способны обслуживать движение товаров при их продаже на условиях коммерческого или потребительского кредита. В этой функции движение денег осуществляется по алгоритму, отличному от их движения при функционировании как средства платежа: Товар — Задолженность — Деньги.

Так, из данного алгоритма видно, что из простого посредника обмена (функция средства обращения) деньги превращаются в инструмент обслуживания кредитных отношений между участниками экономической деятельности.

В процессе реализации функции средства платежа деньги обслуживают движение капитала, а не только товаров и услуг. Например, они используются при возврате и обслуживании долга по банковскому кредиту, выплате процентов и погашении облигаций, выплате дивидендов владельцам акций, погашении долга по финансовому лизингу и т.д.

Также реализация функции денег как средства платежа связана с их использованием в процессе погашения финансовых обязательств предприятий в течение осуществления текущей операционной деятельности (выплата заработной платы персоналу, уплата налогов, сборов и т. д.)

Функция денег как средства платежа возникла первоначально сформировалась вне сферы товарного обращения и получила свое дальнейшее развитие в ходе развития кредитных отношений. Реализация данной функции требовала предварительного использования денег как средства накопления, т.е. сохранения стоимости, поэтому при реализации этой функции стало возможным использование кредитных денег в различных формах: векселя, чеки, кредитные карточки, электронные деньги.

Эффективная реализация функции денег как средства платежа обеспечивает:

• Сокращение массы наличных денег в обращении
• Ускорение платежей между участниками экономической деятельности
• Снижение трансакционных издержек
• Укрепление хозяйственных связей между партнерами
• Внедрение современных расчетных технологий и инструментов.

Содержание функции денег как средства накопления (сохранения стоимости) заключается в том, что они могут быть использованы для резервирования запаса будущей покупательной способности, который может быть использован организациями при дальнейших циклах операционного или инвестиционного процесса. Аккумулируя будущую покупательную способность, запас денег обеспечивает их владельцам возможность потребления в будущем периоде.

Функция денег как средства накопления может быть использована организациями в следующих ситуациях:

• Отсутствие эффективных реальных инвестиционных проектов
• Необходимость предварительного формирования инвестиционных ресурсов для реализации предусмотренной инвестиционной программы
• Временная неблагоприятная конъюнктура рынка отдельных видов сырья и материалов
• Необходимость создания страховых резервов денежных средств

Также функцию денег как средства накопления выполняют запасы денежных активов и их эквивалентов (краткосрочных финансовых вложений).

В организации хозяйственной деятельности функция денег как средства накопления играет большую роль. Ее эффективная реализация этой обеспечивает постоянную платежеспособность предприятия и снижает риск его банкротства. Также без накопления (сохранения) капитала в денежной форме невозможно осуществлять инвестиционную деятельность и обеспечить воспроизводство внеоборотных активов. Реализация данной функции позволяет осуществлять страхование коммерческих и финансовых рисков при формировании необходимых целевых резервов для покрытия убытков.

В дополнение к вышеперечисленным функциям деньги также выполняют роль меры стоимости. Мера стоимости — денежная единица, которая используется для сравнения и измерения стоимостей товаров и услуг. Функция денег как меры стоимости в экономической теории была сформулирована одной из первых, так как для осуществления обмена должна была существовать условная единица измерения.

Такой условной единицей измерения в результате эволюции форм стоимости был принят один товар, определяемый как деньги. Роль этого товара была возложена первоначально на благородные металлы — золото и серебро в силу их особых естественных свойств (сохраняемость, портативность, качественная однородность, количественная делимость). В дальнейшем развитии обмена эту роль начали выполнять бумажные деньги. Например, сегодня в Российской Федерации мерой стоимости является рубль. Однородность денег как мера стоимости очень важна для вычислений и ведении отчетности о совершаемых сделках для сопоставления и сравнения стоимости разных товаров немедленно и без особых усилий.

Правительство любой страны может изменять установленный ранее масштаб цен. Такое явление получило название денежной реформы, т.е. перехода от одной меры стоимости к другой, который сопровождается уменьшением общей массах денег. На выполнение деньгами функции меры стоимости не оказывают влияния инфляционные процессы, протекающие в стране. Под влиянием инфляции может измениться масштаб цен, в которых оценивается относительная стоимость товаров и услуг и связанная с этим изменением девальвация (официальное уменьшение золотого содержания) или ревальвация (официальное увеличение золотого содержания) национальной денежной единицы.

Мировые деньги — это функция, в которой деньги обслуживают движение стоимости в международном экономическом обороте и обеспечивают реализацию взаимоотношений между странами. Выделение функции мировых денег обусловлено особенностями движения стоимости на мировом рынке, определенных делением этого рынка государственными границами. Благодаря этому разделению появляется специфический субъект экономических отношений — государство, которое представляет и защищает интересы страны в целом. На мировом рынке возникают экономические противоречия высокого уровня, влияющие на отношения непосредственных покупателей и продавцов.

Деньги на мировом рынке выполняют функции общего платежного средства, общего покупательского средства, а также средства переноса богатства из одной страны в другую. Мировые деньги представляют собой комплексную функцию, повторяющую все функции, присущие деньгам, на внутреннем рынке. Данное обстоятельство дало основания многим экономистам не выделять мировые деньги как отдельную функцию. С такой позицией можно было бы согласиться, если бы все национальные деньги были свободно конвертируемыми. Однако, функционирование денег большинства стран ограничено их национальными границами, что дает основание выделить мировые деньги в отдельную функцию.

Таким образом, деньги выступают активным элементом и составной частью всего экономического воспроизводственного процесса, обслуживая все его фазы (производство, распределение, обмен, потребление). Функционируя в системе производственных отношений и обеспечивая движение стоимости валового внутреннего продукта и национального дохода, деньги отражают определенную сторону объективной хозяйственной деятельности. Функции денег выражают их внутреннюю основу и содержание, а также рассматриваются как проявление их сущности и выполняются только с участием людей. Выполнение деньгами своих функций зависит от множества факторов, таких как денежная система, темпы инфляции, виды денег и т.п.

За что получает деньги наемный работник? Не понимаете? Сейчас поймете / Хабр

«За что я плачу тебе деньги?» — обычный вопрос работодателя работнику, причем саркастический, как правило.

«За что я тут корячусь на тебя?» — столь же обычный вопрос работника к работодателю.
Разобраться, за что же действительно работодатель платит деньги наемному работнику, поможет моя собственная теория, закодированная в десять букв – «ПЗП – ПЗС – ПЗПИ»

Доступность как ресурс. «Плата за присутствие» (ПЗП)

Если сотрудник просто пришел на работу, это само по себе уже создает для работодателя ценность, даже если именно сейчас загрузки для этого сотрудника нет (а может и весь день не будет загрузки).

Ценность эта заключается в том, что сотрудник становится доступен нам как свободный трудовой ресурс, который можно будет использовать в любой момент, когда в этом возникнет необходимость.

Эта ценность должна быть оплачена, и она оплачивается.

Часть заработной платы ЛЮБОЙ сотрудник получает именно за это, т.е. за свое присутствие на рабочем месте, вне всякой зависимости от мнения на этот счет его самого и его работодателей.
«Плата за присутствие» (ПЗП) занимает наибольшую часть в оплате труда, например, охранников, продавцов в магазинах, дежурных ремонтников и электриков. В случае охранников это абсолютно очевидно всем. Неочевидно то, что руководители тоже сюда относятся.

В общем случае ПЗП всегда занимает (явно или неявно) весомую долю в оплате труда тех сотрудников, для которых главной или одной из важнейших задач является обеспечение стабильности какого-либо бизнес-процесса.

Само наличие ПЗП является одним из четких маркеров того, что человеку оплачиваются трудовые отношения, а не подрядные работы (где всегда оплачивается только результат).

Безусловно, что ПЗП тем больше, чем выше качество трудового ресурса сотрудника. Это также очевидно. Никто не будет долго оплачивать ПЗП балбесу или разгильдяю, который не может эффективно действовать тогда, когда появилась загрузка и в нем возникла нужда. И наоборот, очень квалифицированный и опытный сотрудник вправе рассчитывать на высокую оплату самого факта своего присутствия на рабочем месте, если он при этом всегда готов эффективно решить возникшую задачу.

Обеспечение стабильности текущих бизнес-процессов путем компенсации возникающих негативных изменений.

«Плата за стабильность» (ПЗС)

Существует знаменитый пример (возможно, легендарный) характерной ПЗС (в сочетании с ПЗП). Это история о том, как Генри Форд оплачивал труд бригад, занимавшихся ремонтом и обеспечением работоспособности автомобильного конвейера.

Ремонтники получали повременную оплату (высокую), но только за то время, когда конвейер работал в штатном режиме. В это время от них требовалось только присутствие на работе в трудоспособном состоянии (ПЗП!). При этом, пока конвейер работал, они могли заниматься в своем помещении чем угодно. Можно готовить инструменты, можно играть в карты, можно спать и т.д.

Если конвейер ломался и останавливался, в помещении ремонтной бригады включалась световая сигнализация и звучала сирена. Именно в этот момент прекращалось начисление повременной платы ремонтникам. Оно возобновлялось только тогда, когда конвейер возвращался в штатный режим работы. Дальнейшие комментарии излишни.

Это был наиболее «чистый» пример ПЗС как платы не за труд в обыденном понимании («делание чего-нибудь»), а платы за определенный результат – поддержание на приемлемом уровне стабильности протекания необходимых компании бизнес-процессов.

Если этот результат (стабильность бизнес-процесса) устраивает работодателя (т.е. соответствует его нормам и стандартам), то сотрудник имеет безусловное формальное право на ПЗС вне зависимости от того, «делал» ли в общепринятом смысле он что-нибудь в это рабочее время.
Понятно, что демонстративное «ничегониделание» не способствует дисциплине, и люди деградируют, поэтому обычно это «свободное время без загрузки» сотрудника руководители «забивают» чем-нибудь еще, при этом часто совершаются типичные управленческие ошибки, когда человека нагружают второй процессной регулярной деятельностью в качестве прямого исполнителя, что приводит к конфликту приоритетов. Можно привести «химически чистый» пример такой ошибки – давайте заставим дежурного «аварийного» слесаря-ремонтника, который обычно «просто сидит», исполнять также функции охранника на воротах. До первой серьезной аварии все будет идти неплохо…

В общем случае, «забить» условно свободное время сотрудника, занятого обеспечением стабильности какого-то процесса, дополнительными обязанностями, можно и нужно, но правильно будет соблюсти при этом следующие условия:

• дополнительные обязанности не должны включать в себя исполнения или обеспечение непрерывной критически важной деятельности, не связанной с основной задачей
• для технических сотрудников желательно, чтобы дополнительные обязанности «работали» на увеличение способности решать основные задачи (например, чистота и организация рабочего места, ремонт и настройка инструмента и т. д.)
• для руководителей необходимо, чтобы дополнительные обязанности носили характер проектной деятельности (инициирование и управление желательными изменениями)
• дополнительные обязанности должны оплачиваться отдельно, то есть сотрудник должен иметь возможность отдельно видеть как оплату за ПЗП+ПЗС по основному функционалу, так и оплату дополнительных обязанностей (возможно, в форме премиальных, рассчитанных от результата)

Наибольшую долю в оплате труда руководителей (особенно среднего звена) занимает именно ПЗС, так как обеспечение стабильности работы вверенного ему подразделения является первейшей обязанностью руководителя.

N.B.
Бизнес-процесс в данном случае понимается в стандартном определении проектного менеджмента, т.е. как установившаяся регулярно повторяющаяся последовательность операций, потребляющая ресурсы и создающая некий результат, ценный для компании.

Бизнес-процесс может быть (а может и не быть) основан на каком-либо техническом процессе (работе оборудования, например).

Бизнес-процесс должен, не требуя непрерывного управления «сверху», работать в пределах неких «нормальных» рамок своих параметров (та самая стабильность). При этом изменения, нарушающие стабильность, нежелательны и должны быть скомпенсированы управлением «сверху».

Участие в проектной деятельности (инициация и управление позитивными изменениями). Плата «за позитивные изменения» (ПЗПИ)

Сюда входят все возможные мотивационные схемы, в которых вознаграждение деньгами рассчитывается «от результата». Под результатом понимается некое позитивное изменение – прирост объема продаж, или маржи, или прибыли, или исполненный проект и т.д.

Обычно те, кто оплачивает труд наемного персонала, считают, что они платят именно ПЗПИ, не понимая, что все сложнее на самом деле.

Типы и как это влияет на экономику

Что такое денежная масса?

Денежная масса представляет собой общую сумму всей валюты и других ликвидных активов в экономике страны на дату измерения. Денежная масса включает в себя все наличные деньги в обращении и все банковские депозиты, которые владелец счета может легко конвертировать в наличные деньги.

Правительства выпускают бумажные деньги и монеты через свои центральные банки или казначейства, или их комбинацию. Чтобы сохранить стабильность экономики, банковские регуляторы увеличивают или сокращают доступную денежную массу посредством изменений политики и регулирующих решений.

Ключевые выводы

• Денежная масса – это общая сумма наличных денег и их эквивалентов, таких как сберегательные счета, которые обращаются в экономике в данный момент времени.
• Вариации числа денежной массы учитывают безналичные статьи, такие как кредиты и займы.
• В США Федеральная резервная система ежемесячно отслеживает денежную массу.
• ФРС также влияет на денежную массу посредством действий, которые увеличивают или уменьшают количество наличных денег в системе.
  
• Монетаристы, рассматривающие денежную массу как основной двигатель спроса в экономике, считают, что увеличение денежной массы ведет к инфляции.

Денежная масса

Отслеживание денежной массы

На веб-сайте Федеральной резервной системы есть текущий счет денежной массы США по месяцам, начиная с 1999 года. (ФРС называет денежную массу денежной массой.) ​​

Понимание денежной массы

В Соединенных Штатах Федеральная резервная система, известная как ФРС, является директивным органом, который регулирует денежную массу.

Его экономисты отслеживают денежную массу с течением времени, чтобы определить, поступает ли слишком много денег, что может привести к инфляции, или слишком мало денег, что может вызвать дефляцию.

У ФРС есть пара инструментов, чтобы поддерживать рост экономики на разумном уровне.

• Он контролирует процентные ставки, устанавливая ключевые ставки, которые он взимает с национальных банков за однодневные кредиты государственных денег, которые поддерживают работу банковской системы. Ставки для всех других кредитов являются производными от этих федеральных кредитных ставок.
• Он добавляет или удаляет наличные деньги из системы, изменяя количество денег, которые поступают в банки для использования в кредитах предприятиям и потребителям.

Денежная масса отслеживается с течением времени как ключевой фактор при анализе состояния экономики, выявлении ее слабых мест и разработке политики по исправлению слабых сторон.

В своих публичных сообщениях ФРС обычно называет денежную массу денежной массой.

19,93 триллиона долларов

По состоянию на февраль 2023 года денежная масса M1 с поправкой на сезонные колебания составляла 190,34 трлн, по данным Федеральной резервной системы.

Влияние денежной массы на экономику

Увеличение денежной массы обычно снижает процентные ставки, что, в свою очередь, приводит к увеличению инвестиций и дает больше денег в руки потребителей, тем самым стимулируя расходы. Предприятия реагируют, заказывая больше сырья и увеличивая производство. Повышение деловой активности повышает спрос на рабочую силу.

Обратное может произойти, если денежная масса падает или темпы ее роста снижаются. Банки выдают меньше кредитов, предприятия откладывают новые проекты, а потребительский спрос на ипотечные кредиты и автокредиты снижается.

Изменение денежной массы долгое время считалось ключевым фактором, влияющим на экономические показатели и деловые циклы. Макроэкономические школы мысли, которые в значительной степени сосредоточены на роли денежной массы, включают количественную теорию денег Ирвинга Фишера, монетаризм и австрийскую теорию бизнес-циклов.

Исторически измерение денежной массы показывало, что существует взаимосвязь между денежной массой и инфляцией, а также между денежной массой и уровнем цен.

Однако с 2000 г. эти отношения стали менее предсказуемыми, что снизило их надежность в качестве ориентира для денежно-кредитной политики. Хотя показатели денежной массы по-прежнему широко используются, они входят в число экономических показателей, которые экономисты и Федеральная резервная система собирают, отслеживают и анализируют.

Числа денежной массы: M1, M2 и выше

Федеральная резервная система отслеживает два разных числа денежной массы страны и обозначает их М1 и М2. Каждая категория включает или исключает определенные виды денег. Есть еще один номер, M3, но отчетность по нему была прекращена ФРС в 2006 году.

Есть также MO и MB, но они, как правило, включаются в основные категории, а не по отдельности.

Все категории представляют собой учет количества наличных денег в экономике, но каждая категория имеет несколько иное определение «наличных денег» или ликвидных активов.

М1

M1, также называемый узкими деньгами, часто является синонимом «денежной массы» в сообщениях финансовых СМИ. Это подсчет всех банкнот и монет, находящихся в обращении, независимо от того, находятся ли они в чьем-то кошельке или в ящике банковского кассира, а также других денежных эквивалентов, которые можно легко конвертировать в наличные. Обычный банковский сберегательный счет, например, является денежным эквивалентом. Владелец счета может конвертировать эти сбережения в наличные деньги в любое время и мгновенно.

М2

M2 включает M1 плюс краткосрочные срочные депозиты в банках и фондах денежного рынка.

Как правило, срок менее года считается краткосрочным.

M3, MO и MB

M3, MO и MB отдельно не представлены в отчетах Федеральной резервной системы о денежной массе.

• M3, в настоящее время снято с производства, включает M2 плюс долгосрочные депозиты. Федеральная резервная система решила, что не добавила к цифрам реальной важной информации и больше не может быть полезной для анализа.
• МО измеряет реальные деньги в обращении и в банковских резервах.
• МБ, или денежная база, представляет собой общее предложение валюты плюс хранимая часть резервов коммерческих банков в центральном банке. И MO, и MB включены в M1 и M2.

Федеральная резервная система публикует последние данные о денежной массе M1 и M2 еженедельно и ежемесячно. Цифры широко освещаются в финансовых СМИ и публикуются на веб-сайте ФРС.

Какие факторы определяют денежную массу?

Большие числа M1 или M2 содержат ряд компонентов, которые анализируются экономистами, чтобы определить, как все эти деньги проходят через систему и где могут возникнуть проблемы. Экономисты говорят об этих компонентах как о детерминантах денежной массы. Они включают:

• Коэффициент депозита в валюте. То есть сумма наличных денег, которую широкая общественность держит на руках, а не вкладывает в банки.
• Коэффициент резервирования. Это сумма наличных денег, которую Федеральная резервная система требует от банка хранить в своих хранилищах для покрытия всех потенциальных изъятий средств его клиентами, даже в случае массового изъятия средств из банков.
• Избыточный резерв. Это сумма денег, которую банки имеют в наличии для кредитования юридических и физических лиц.

Что происходит, когда Федеральная резервная система ограничивает денежную массу?

Денежная масса страны оказывает значительное влияние на ее макроэкономический профиль, особенно в отношении процентных ставок, инфляции и делового цикла. В Америке Федеральная резервная система отвечает за денежную массу. Когда ФРС ограничивает денежную массу с помощью ограничительной или «ястребиной» денежно-кредитной политики, процентные ставки растут, а стоимость заимствований становится выше.

В этих решениях есть тонкий баланс. Ограничение денежной массы может замедлить инфляцию, как и намеревается ФРС. Но существует также риск того, что это слишком сильно замедлит экономический рост, что приведет к росту безработицы.

Как определяется денежная масса?

Центральный банк регулирует доступную сумму в стране. Посредством денежно-кредитной политики центральный банк может проводить политику расширения или сокращения.

• Экспансионистская политика направлена ​​на увеличение денежной массы. Например, центральный банк может участвовать в операциях на открытом рынке. Это означает, что он будет покупать краткосрочные казначейские векселя США, используя только что отчеканенные деньги. Таким образом, эти деньги входят в обращение.
• Сдерживающая политика потребует продажи казначейских облигаций. Это удаляет часть денег, циркулирующих в экономике.

В чем разница между M0, M1 и M2?

Денежная масса США представлена ​​в двух основных категориях: М1 и М2. MO включен как в M1, так и в M2.

• MO – это общая сумма бумажных денег и монет в обращении плюс текущая сумма резервов центрального банка.
• M1 — наиболее часто упоминаемый номер заголовка. Это МО плюс деньги, хранящиеся на обычных сберегательных счетах и ​​в дорожных чеках.
• M2 — это все M1 плюс деньги, вложенные в краткосрочные активы со сроком погашения менее года, например, некоторые депозитные сертификаты.

Почему денежная масса увеличивается или сокращается?

Рассмотрим банк на Мейн-стрит как микрокосм экономики в целом. Местные жители в последнее время процветают, поэтому у них больше денег, чтобы откладывать. Они хранят его в банке. Банк держит часть депозитов в хранилище, но большую часть ссужает другим физическим и юридическим лицам. Кредиты погашаются с процентами, и у банка появляется больше денег для кредита. Времена хорошие, и денежная масса увеличивается.

Но что происходит, когда времена не так хороши? Банковские депозиты падают, потому что люди просто сводят концы с концами или, что еще хуже, теряют работу. У банка меньше денег для кредита. В любом случае предприятия и частные лица избегают больших расходов из-за плохой экономики. Денежная масса уменьшается.

Практический результат

Денежная масса может быть одним из самых осязаемых и понятных предметов в экономике. Это подсчет каждой крупицы наличных денег, обращающихся во всей экономике США. Каждый доллар и каждая монета, вплоть до мелочи, которая есть у людей в карманах.

Анализировать число сложнее. Экономисты хотят точно знать, где находятся эти деньги и как они используются. Его копят или растрачивают? Вложили или потратили на повседневные нужды?

Федеральная резервная система рассматривает денежную массу с точки зрения возможных действий. Должен ли он вкачивать больше денег в экономику, чтобы поощрять более свободные расходы, инвестиции и создание рабочих мест? Или он должен отступить, замедлив поток денег через систему, чтобы избежать инфляции?

Федеральная резервная система публикует данные о денежной массе в четвертый вторник каждого месяца, обычно в 13:00. По восточному времени.

Функциональные направления бизнеса | Введение в бизнес

Цели обучения

• Определение основных функциональных областей в бизнесе
• Определите ключевых людей и объясните действия в каждой функциональной области

Так же, как разные функции в организме человека выполняются и регулируются разными органами, разные функции в бизнесе выполняются и контролируются разными частями бизнеса.

Одной из причин разделения бизнес-операций на функциональные области является то, что каждая из них может работать в рамках своей области знаний, тем самым повышая эффективность и результативность бизнеса в целом. Функциональные области в бизнесе различаются в зависимости от характера рынка и размера бизнеса. Например, производственные компании, такие как Nike и Apple, имеют значительные отделы исследований и разработок (R&D), чтобы оставаться лидерами в соответствующих сегментах бизнеса. С другой стороны, розничные компании могут не иметь функциональной области исследований и разработок как таковой, но будут вкладывать значительные средства в операционные области, связанные с управлением цепочками поставок.

В целом, ключевыми функциональными областями бизнеса являются следующие:

• Менеджмент
• Операции
• Маркетинг/Продажи
• Финансы
• Исследования и разработки

Каждая из этих функциональных областей представлена ​​на следующей организационной схеме.

Менеджмент

Основная роль менеджеров в бизнесе заключается в надзоре за работой других людей. Большинство видов управленческой деятельности можно разделить на следующие категории:

• Планирование : Менеджеры планируют, устанавливая долгосрочные цели для бизнеса, а также краткосрочные стратегии, необходимые для достижения этих целей.
• Организация: Менеджеры несут ответственность за организацию операций бизнеса наиболее эффективным способом, позволяя бизнесу эффективно использовать свои ресурсы.
• Контроль: Большая часть времени менеджера тратится на контроль деятельности внутри компании, чтобы гарантировать, что она находится на пути к достижению своих целей. Когда люди или процессы сбиваются с пути, менеджеры зачастую первыми замечают это и предпринимают корректирующие действия.
• Лидерство : Менеджеры служат лидерами организации как на практическом, так и на символическом уровне. Менеджер может руководить рабочими группами или группами через новый процесс или разработку нового продукта. Менеджер также может рассматриваться как лидер организации, когда он взаимодействует с сообществом, клиентами и поставщиками.

Операции

Операции — это преобразование ресурсов или факторов производства в результаты, которые представляют собой товары и услуги. Операции — это сердце бизнеса, предоставление товаров и услуг в количестве и такого качества, которые удовлетворяют потребности клиентов. Операции контролируют цепочку поставок, включая закупки и логистику.

Маркетинг/Продажи

Маркетинг состоит из всего, что делает компания для выявления потребностей клиентов и разработки продуктов и услуг, отвечающих этим потребностям. Маркетинговая функция также включает в себя продвижение товаров и услуг, определение способов доставки товаров и услуг и разработку стратегии ценообразования для захвата доли рынка при сохранении конкурентоспособности. В современной бизнес-среде, основанной на технологиях, маркетинг также отвечает за создание и контроль присутствия компании в Интернете (например, веб-сайт компании, блоги, кампании в социальных сетях и т. д.). Сегодня маркетинг в социальных сетях является одним из самых быстрорастущих секторов маркетинговой функции.

Цель Продажи — закрыть доход, необходимый компании для прибыльной работы, особенно в бизнесе B2B. Опять же, в зависимости от характера рынка и размера компании, функциональные области продаж могут различаться по структуре и подходу: внутреннее/внешнее представительство, вертикальная/горизонтальная направленность, прямые продажи и т. д. самим отделом продаж.

Финансы

Финансы 9Функция 0189 включает планирование, получение и управление средствами компании. Финансовые менеджеры планируют как краткосрочные, так и долгосрочные потребности в финансовом капитале и анализируют влияние займов на финансовое благополучие бизнеса. Финансовый отдел компании отвечает на вопросы о том, как следует привлекать средства (кредиты или акции), долгосрочной стоимости заимствования средств и последствиях решений о финансировании для долгосрочного здоровья бизнеса.

Бухгалтерский учет является важной частью функциональной области финансов. Бухгалтеры предоставляют менеджерам информацию, необходимую для принятия решений о распределении ресурсов компании. Эта область в конечном итоге отвечает за точное представление финансовых операций бизнеса внутренним и внешним сторонам, государственным учреждениям и владельцам/инвесторам. Финансовые бухгалтеры несут основную ответственность за подготовку финансовых отчетов, чтобы помочь организациям как внутри, так и за пределами организации оценить финансовую устойчивость компании. Управленческие бухгалтеры предоставляют информацию о затратах, бюджетах, распределении активов и оценке эффективности для внутреннего использования руководством с целью принятия решений.

Ключевые люди в функциональных областях

Вот пример функциональных областей крупной корпорации по производству технологий, а также ключевые функции и люди внутри.

Функциональная область Управление в большинстве крупных корпораций возглавляется главным исполнительным директором (CEO). В зависимости от размера компании может быть и президент.

Функциональной областью Operations руководит главный операционный директор (COO). В этом примере операционный отдел состоит из производства, возглавляемого вице-президентом (вице-президентом), отдела цепочки поставок и отдела закупок с ответственными лицами уровня директора.

Функциональную область Финансы возглавляет финансовый директор (CFO), который является одним из самых важных руководителей высшего звена. Помимо управления финансами и бухгалтерским учетом, финансовый директор отвечает за отчетность о результатах компании перед финансовым сообществом. Финансы также включают отдел кадров (HR) во многих компаниях, а также юридический отдел. У финансового директора обычно есть вице-президенты по кадрам, бухгалтерскому учету и юриспруденции в качестве прямых подчиненных. HR включает в себя такие функции, как обучение сотрудников, компенсация и льготы, а также подбор персонала. Бухгалтерский учет имеет несколько функций, таких как кредиторская задолженность, дебиторская задолженность, ведение учета и движение денежных средств. Юридический отдел отвечает за контракты, авторские права и различные переговоры от имени компании.

Функциональная область Маркетинг/Продажи управляется директором по доходам (CRO), который является относительно новым дополнением к руководителям высшего звена. CRO может иметь вице-президента по продажам и вице-президента по маркетингу в качестве прямых подчиненных, но в некоторых случаях CRO может действовать как вице-президент по продажам или маркетингу. Эта функциональная область может также включать службу поддержки клиентов (и поддержку) во главе с менеджером уровня директора. Маркетинг имеет специализированные функции, такие как коммуникации (пресс-релизы), социальные сети, анализ данных и маркетинг продуктов. Служба поддержки обычно отвечает за управление взаимоотношениями с клиентами (CRM), решение проблем и поддержку.

Наконец, функциональная область Исследования и разработки является источником жизненной силы производственных предприятий. В отделе исследований и разработок работают ученые, лидеры мнений, эксперты в предметной области и отраслевые аналитики, стремящиеся предоставить организации знания и идеи, чтобы не отставать от конкурентов и опережать их. Исследования и разработки возглавляет главный технический директор (CTO), который управляет вице-президентом по развитию или аналогичной должностью, в зависимости от того, какие технологические продукты производятся: полупроводники, программные системы или стоматологические приспособления.