Положить под деньги: Подбор вкладов под высокий процент — СберБанк

Содержание

5 банков с самыми высокими ставками по вкладам. Обзор :: Новости :: РБК Инвестиции

Из-за ситуации с коронавирусом и низкой ставки ЦБ вклады в банках стали непривлекательными. Однако они все еще могут помочь хотя бы частично сохранить деньги от инфляции. Рассказываем, у каких банков самые высокие ставки

Фото: Абрамов Денис / ТАСС

В конце июля Центральный банк понизил ключевую ставку до исторического минимума — 4,25%. В результате этого решения ЦБ, а также кризиса из-за пандемии коронавируса ставки по вкладам в банках тоже упали. Средняя максимальная ставка в топ-10 российских банков обновила минимум и составила 4,43%, рассказал портфельный управляющий компании «Альфа-Капитал» Евгений Жорнист.

В пятницу, 18 сентября, состоится заседание Банка России по ключевой ставке. Во «Фридом Финансе», «Финаме» и «Альфа-Капитале» считают, что она останется прежней. Финансовый консультант Игорь Файнман также отметил, что ЦБ не планирует снижать ставку, но в будущем регулятор может ее повысить.

«Если мы внимательно послушаем Эльвиру Сахипзадовну Набиуллину (глава ЦБ. — Прим. РБК), она уже несколько раз намекала на то, что дальше ставку снижать не будут, а есть вероятность, что она пойдет вверх, потому что они хотят провести так называемое ужесточение кредитно-денежной политики. И тогда депозиты пойдут вверх, ну и, соответственно, они опять станут интересны для накоплений и для увеличения капитала», — сказал Игорь Файнман «РБК Инвестициям».

Однако если вы хотите положить средства на вклад уже сейчас, то тоже можно найти выгодные варианты. При этом стоит учитывать условия банков, при которых можно открыть вклады с более высокой ставкой. Часто проценты зависят от страховых договоров и других условий.

Председатель Центрального банка России Эльвира Набиуллина (Фото: Станислав Красильников / ТАСС)

Зачем может пригодиться вклад и что стоит знать

По словам Файнмана, сейчас единственное, для чего можно использовать депозит в банке, — это сохранение капитала. Инфляция в России на уровне 4%, а к концу года может достигнуть 5%, отметил консультант.

«Мы с вами понимаем, что накопить деньги у нас не получится. Мы можем их сохранить на том уровне, на котором у них есть покупательная способность», — сказал он.

Файнман посоветовал направлять на банковский вклад суммы не больше ₽1,35 млн. Это связано со страховой системой в России. Если банк обанкротится, а у вас на счету было ₽1,4 млн, то вам вернут эту сумму, но накопленные проценты — сгорят. Она будет максимумом, который вы сможете получить. Если же положить меньше, то вы сможете вернуть себе и проценты. Таким образом, если у вас больше средств, то стоит открыть несколько депозитов в разных банках, чтобы обезопасить свой капитал.

Кроме того, стоит помнить о новом налоге на вклады, который начнет действовать с 1 января 2021 года. С процентных доходов по депозитам, на которых находится больше ₽1 млн, нужно будет платить 13% государству.

Как не стоит хранить накопления: эти 6 тактик вынудят вас потерять деньги

Мы сравнили ставки по вкладам с помощью порталов «Банки. ру» и «Сравни.ру» и выбрали самые выгодные. Рассмотрим варианты на ₽100 тыс. и на ₽1 млн сроком на один год.

Банк «Восточный»

На вклад «Золотой сезон» в банке "Восточный"  можно положить от ₽30 тыс. Процентная ставка будет от 5,2% до 5,7%, что позволит покрыть инфляцию этого года. С учетом бонусов она может достичь 7,2%. Бонусная программа будет действовать при условии, что вкладчик получает зарплату или пенсию в этом банке или приобрел дополнительные услуги, а также инвестиционные продукты.

Проценты вам начислят и выплатят в конце срока хранения вклада. С депозита можно снять все деньги досрочно, но в этом случае проценты выплатят по ставке до востребования, что составляет 0,01%, и согласно количеству дней, в течение которых деньги лежали на счете. Его также нельзя пополнять.

Допустим, мы положили на депозит ₽100 тыс. на один год, тогда процентный доход может составить около ₽5,2 тыс. Однако этот срок вклада — максимальный. Если сумма вклада будет ₽1 млн, то доход превысит ₽54 тыс.

Фото: Syda Productions / Shutterstock

Банк «Таврический»

Максимальная ставка по вкладу «Уверенный выбор» составляет 7,5%. Если депозит был открыт на год и на него положили ₽100 тыс., ставка будет около 7,4%. Таким образом, процентный доход может составить примерно ₽7,4 тыс. Если на депозите будет храниться ₽1 млн, то эта сумма возрастет до ₽74 тыс.

Положить дополнительные средства на вклад не получится. Кроме того, с него нельзя снять деньги досрочно без потерь, так как процентный доход в этом случае будет рассчитываться по ставке до востребования — также 0,01%.

При открытия такого вклада нужно оформлять инвестиционное или накопительное страхование жизни либо заключать форвардный контракт с компанией БКС, который будет действовать в течение семи лет. Его начальная цена не менее ₽100 тыс.

Форвардный контракт — это договор, согласно которому продавец должен передать покупателю товар или выполнить денежное обязательство в определенное время, а покупатель должен его оплатить. Он чем-то похож на фьючерс. В таком договоре прописывают стоимость товара, объем поставки и ее сроки.

Абсолют Банк

Вклад «Абсолютное решение» можно открыть с суммой от ₽30 тыс. Если на него положить ₽100 тыс. на год, то потенциально вкладчик получит чуть более ₽6,9 тыс. по ставке 6,9%. Если ₽1 млн — то ₽69,3 тыс. На размер ставки влияет способ открытия вклада. Она может повысится на 0,15%, если завести депозит онлайн через интернет-банк. Максимальная ставка может достичь 7,4%.

Вклад также нельзя пополнять, а в случае досрочного закрытия депозита вам выплатят доход по ставке до востребования. Если же не расторгать договор, то все проценты поступят вам в конце срока вклада. Средства можно получить в кассе, на счет или карту. Для открытия депозита нужно заключить договор инвестиционного или накопительного страхования жизни.

Отделение банка «Ак Барс» в Казани (Фото: Егор Алеев / ТАСС)

Банк «Ак Барс»

Во вкладе «Уверенное будущее» максимальная ставка составляет 6,3%. Для того чтобы ее получить, также нужно заключить договор страхования. Если соблюсти это условие и положить на депозит ₽100 тыс. на год, то доход может быть ₽6,3 тыс. , а если ₽1 млн — то ₽63,8 тыс.

Минимальная сумма вклада — ₽50 тыс., а максимальная не ограничена. Проценты выплачиваются в конце срока депозита. Этот вклад можно открыть только при заключении договора накопительного страхования на сумму ежегодного спроса, который составляет не менее 10% депозита и не менее ₽50 тыс.

Если расторгнуть договор страхования, то ставка понизится до 4,3%. Депозит нельзя пополнять, а если его закрыть досрочно, то доход рассчитают по ставке вклада до востребования, который в банке составляет 0,1%.

Во что инвестировать деньги, снятые с депозита в банке: 5 советов

Банк «РЕСО кредит»

На вклад «Двойной доход» можно положить от ₽50 тыс. на один год. Ставка составит 6,45%, если клиент оформит договор страхования жизни на сумму, которая будет равна размеру депозита или превысит ее.

Если открыть вклад, а через две недели расторгнуть договор страхования, то ставка уменьшится до 5,45%. В случае если вкладчик решит досрочно забрать деньги, то проценты начислят по ставке до востребования, которая составляет 0,01%.

Таким образом, если вы положите на вклад ₽100 тыс. и будете соблюдать все условия, то процентный доход может превысить ₽6,4 тыс., а если ₽1 млн — то ₽64,8 тыс.

В сервисе «РБК Инвестиции  » можно купить или продать акции, облигации  или валюту. Сделки проходят онлайн, вы не потеряете деньги на больших комиссиях, а в качестве партнера-брокера выступает банк ВТБ. Начните с открытия счета. Это займет не более пяти минут.

Долговая ценная бумага, владелец которой имеет право получить от выпустившего облигацию лица, ее номинальную стоимость в оговоренный срок. Помимо этого облигация предполагает право владельца получать процент от ее номинальной стоимости либо иные имущественные права. Облигации являются эквивалентом займа и по своему принципу схожи с процессом кредитования. Выпускать облигации могут как государства, так и частные компании. Инвестиции — это вложение денежных средств для получения дохода или сохранения капитала. Различают финансовые инвестиции (покупка ценных бумаг) и реальные (инвестиции в промышленность, строительство и так далее). В широком смысле инвестиции делятся на множество подвидов: частные или государственные, спекулятивные или венчурные и прочие. Подробнее

В России появился новый способ положить деньги в банк — Российская газета

Московская биржа открыла первый финансовый маркетплейс в России - платформу личных финансов "Финуслуги" (название должно отсылать к порталу госуслуг). На ней можно сравнить предложения разных банков и там же открыть вклад.

Недавно был принят закон о таких финансовых платформах. Ожидается, что позже откроются еще несколько маркетплейсов. На "Финуслугах", помимо вкладов, скоро начнутся продажи ОСАГО и потребительских кредитов. Кроме того, на маркетплейсах будут представлены и наиболее простые инвестиционные инструменты - ОФЗ, облигации регионов, ПИФы.

Для доступа к услугам банков, представленных на платформе, требуется регистрация (проще всего через портал госуслуг) и подтверждение личности у курьера. Факт открытия вклада, а в будущем и совершения других сделок фиксируется в регистраторе финансовых транзакций (создан Национальным расчетным депозитарием), который контролирует Банк России. Он защищает вкладчика - содержит юридически значимую "золотую запись", в том числе гарантирующую выплату страховки в случае краха банка. Доступ к договорам, заключенным на платформе, открыт через портал госуслуг.

"Фактически мы создаем магазин на диване финансовых продуктов, - сказал первый зампред ЦБ РФ Сергей Швецов. - Миссия маркетплейса - сделать российский рынок действительно экстерриториальным, предоставив гражданину доступ к широкому кругу поставщиков и продуктов из любой точки страны, где есть доступ в интернет, и наоборот, - предоставить участникам финансового рынка доступ к клиентской базе маркетплейса, независимо от места нахождения".

Пока на "Финуслугах" представлены лишь несколько небольших банков, до конца года подключатся еще 10, включая более крупные Газпромбанк, Совкомбанк, ДОМ.РФ, сообщил управляющий директор по развитию платежных платформ Мосбиржи Игорь Алутин. Сбербанк не комментирует эту тему, ВТБ рассматривает возможность участия, сообщил "РГ" руководитель управления "Сбережения" ВТБ Максим Степочкин.

Другие крупные банки не ответили на запрос "РГ". Заметное влияние на рынок вкладов площадка будет оказывать, когда к ней присоединится более 15 банков из топ-50 по депозитам физлиц, причем не обязательно самых крупных из них, считает управляющий директор рейтингового агентства НКР Станислав Волков.

Юридически значимую "золотую запись" об открытом вкладе можно проверить через портал госуслуг - услуга "Выписка Регистратора финансовых транзакций"

Канал продаж через маркетплейсы призван повысить конкуренцию по базовым финансовым продуктам, устранив ценовую дискриминацию граждан, имеющих ограниченный выбор финансовых услуг в офлайне, подчеркнул Швецов. "Мы ожидаем не только выравнивания ставок по вкладам с одинаковыми параметрами, но и повышения взаимозависимости ставок по разным финансовым инструментам с одинаковыми потребительскими свойствами - вклады, облигации, иногда продукты страхования, продукты доверительного управления", - добавил он.

"В теории маркетплейс может усилить конкуренцию в борьбе за клиента - как в привлечении вкладов, так и в выдаче кредитов или в продаже комиссионных продуктов, на практике все будет зависеть от того, насколько широкой будет партнерская сеть и будут ли эти сервисы широко интегрированы в различные приложения для пользователей банковских услуг, - говорит директор по банковским рейтингам "Эксперт РА" Иван Уклеин. - Крупнейшие банки в меньшей степени заинтересованы в участии в подобных проектах".

Когда ЦБ инициировал закон о маркетплейсе, предполагалось, что он заработает в связке с другим инфраструктурным проектом регулятора - удаленной биометрической идентификацией клиентов, однако в итоге биометрия не вошла в закон о финансовых платформах. Идентификация возможна только через вызов курьера, даже если клиент имеет подтвержденную учетную запись на портале госуслуг. У "Финуслуг" вызов курьера возможен на старте в 28 регионах (административные центры плюс радиус 90 км), уточнили на Московской бирже. Тем не менее предполагается, что привлечение клиентов через маркетплейс все равно будет обходиться банкам дешевле, чем через офисы.

Накопительные продукты | Альфа-Банк

Что такое вклад?

Банковский вклад — это сумма денег, которую клиент размещает в банке на определённый срок с целью получения дохода в виде процентов. Клиент может забрать все деньги со вклада в любой момент.


Какая разница между вкладом и депозитом?

В целом это два одинаковых инструмента — и по тому, и по другому клиент получает доход в виде процентов. Но вкладом могут быть только деньги в любой валюте, а депозитом — еще и ценные бумаги, а также другие ценности, которые передаются на хранение в банк либо любое другое учреждение, именуемое депозитарием.


Почему выгодно открывать вклад в Альфа-Банке?

Доход. Высокие ставки, можно выбрать удобный срок вклада и условия пополнения и снятия. Открытие и закрытие онлайн. Возможно улучшение условий вклада при использовании дебетовых карт и премиального пакета.

Надежно. Альфа-Банк — один из самых надёжных банков страны и крупнейший частный банк с высокими рейтингами. Мы ежегодно подтверждаем свой уровень высокими оценками от международных рейтинговых агентств: Fitch, Standart&Poor’s, Moody’s.

Удобно. Вклады можно открыть онлайн — в мобильном приложении, на сайте или в отделении, где менеджеры подберут самое выгодное решение.


Можно ли открыть вклад на ребенка?

Да, это могут сделать родители или законные представители, а также сами дети от 14 до 18 лет при наличии письменного согласия законных представителей.


Как открыть вклад?

Открыть вклад можно в мобильном приложении или в отделении банка.

Как положить деньги в банк и не прогадать? Советы финансового эксперта  -  Лайфхаки  -  Радио 1: Главные новости Подмосковья

Процент, начисляемый на банковский вклад, может существенно отличаться от заявленного в рекламе, а невыгодные условия пролонгации сделать вложение убыточным. О том, как правильно читать договор с банком, чтобы избежать неприятных сюрпризов, рассказал «Радио 1» эксперт финансового маркетплейса «Сравни.ру» Максим Глазков.

В первую очередь надо обратить внимание на название договора.

«Некоторые банки не очень честно ведут себя. Иногда клиентам вместо договора о вкладе подсовывают договор какого-то страхования на пять лет, а когда они решают забрать деньги, то теряют часть суммы. Так что начинать надо с названия документа – чтобы это был именно договор вклада, а не какой-то другой», – пояснил Глазков.

Также следует выяснить размер эффективной ставки.

«Эффективная ставка – это то, сколько процентов вы будете получать на самом деле, если вложите свои деньги. Эта ставка может быть даже не указана в договоре, в отличие от максимальной, которую точно укажут. Тогда вам надо всё точно узнать у сотрудника банка. Отчасти эта проблема уже решена: сейчас многие люди открывают вклады через интернет, и там онлайн-калькулятор сразу показывает именно эффективную ставку», – отметил эксперт.

Кроме того, надо обращать внимание на возможность пополнения и снятия вклада: эти опции могут пригодиться вкладчику. Также надо уточнить условия пролонгации вклада – будет ли она по текущей ставке или по ставке «до востребования».

«Иногда при автоматической пролонгации ставка существенно уменьшается. Например, человек вкладывал деньги по 5%, а через год вклад продолжается, но уже под 0,1%. А вкладчик может об этом даже не знать», – подчеркнул Максим Глазков.

Ранее сообщалось, что Банк России рекомендовал банкам максимально чётко разъяснять клиентам ключевую информацию о вкладах, счетах и ячейках. Например, в паспорте вклада указывать минимальную сумму процентов, которые будут выплачены клиенту на минимально возможный вклад без учёта каких-либо условий.

Как научиться откладывать деньги?

Эксперт рассказал, как выгодно погасить ипотечный кредит

Почему биржа не станет альтернативой банкам?

положить деньги на счет - Перевод на английский - примеры русский

На основании Вашего запроса эти примеры могут содержать грубую лексику.

На основании Вашего запроса эти примеры могут содержать разговорную лексику.

И как говориться, нам лучше поторопиться и положить деньги на счет.

Итак, вчера я послал эту мошенницу в банк положить деньги на счет ресторана.

Предложить пример

Хокинс может уничтожить ваше алиби и положить деньги на ваши счета. ..

Поскольку ссудодатели изъяли капитал из сферы неформального рынка, чтобы положить деньги на депозитные счета, приносящие высокий процент, "уличный" кредит стал для бедноты еще более дорогим и труднодоступным.

In fact, to the extent that money lenders have withdrawn capital from the informal market to place it in high-interest deposit accounts, curb credit has become even more expensive and difficult to obtain by the poor.

Чем больше было выбора, тем больше была склонность положить деньги на обычный депозитный счет.

Наиболее вероятно, что затем этот некто положит деньги на свой собственный счет в банке.

Многие люди из городской бедноты могут сэкономить небольшие суммы денег, однако у них нет доступа к финансовым учреждениям, чтобы положить эти деньги на счет и взимать процент, поскольку эти сбережения не представляют интереса для официальных банков.

Many of the poor can save small amounts of money, but they lack access to financial institutions to deposit it and draw interest because the savings are too small to interest formal banks.

Почему бы нам не положить эти деньги на наш счет в банке?

Я заставил ее все деньги положить на доверительный счет Джейка, потому, что я не хотел, чтобы они думали будто я...

Положите деньги на стол и мы начнём.

Вы просили у меня копию, чтобы вы могли положить деньги на ваш личный счёт.

You were asking me for copies of your bill so you could put 'em on your expense account.

Сегодня она должна положить деньги на счёт в одном банке.

Надо успеть положить деньги на три депозита до закрытия банков.

Я хочу положить деньги на ваш плеер, как это сделать?

Однажды он отправился в банк, чтобы положить деньги на счёт, и тут появились братья Мардон.

One night he went to Fairfield bank to make his weekly deposit, and the Mardon brothers showed up.

Могу я положить деньги на твой банковский счёт?

Можно, конечно, положить деньги в банк, но частный инвестор редко обладает достаточным стартовым капиталом, чтобы можно было сколотить за счет процентов состояние.

You can, of course, deposit your money with a bank, but the private investor rarely has enough initial capital to make a fortune out of the bank interests.

Финч, тебе нужно положить деньги на депозит?

You need us to make a deposit, Finch?

При входе в казино или положить деньги на интернет, нужно считаться с тем, что сумма, которую вы положили, то вы проигрываете, и вы не возражаете.

When entering the casino or putting money on the internet, you have to reckon with the fact that the amount that you put there, you lose and you do not mind.

Я кладу деньги на счет одной фиктивной финансовой компании.

Оформить банковский вклад - физическим лицам

Вклады физических лиц — лучший способ скопить средства на крупную покупку, создать «подушку безопасности» на черный день, уберечь заработанные нелегким трудом деньги от инфляции.

За счет чего каждый, кто решил открыть вклад в банке, надеется приумножить свои сбережения? Ответ прост: за счет банковских процентов. Есть два основных способа начисления процентов. Они зависят от формы вклада и фиксируются в договоре между банком и клиентом. Документ подписывается при вложении физическим лицом денежных средств на счет и определяет условия, на которых вы доверяете банку ваши накопления.

Преимущества хранения денег в ПАО КБ «Восточный»

Прежде, чем открыть вклад в банке, надо внимательно изучить информацию о нем. ПАО КБ «Восточный», более известный как Восточный банк, надежен и безопасен, что подтверждается многими фактами:

  • Банк России включил Восточный банк в список организаций, в которых Пенсионный фонд имеет право размещать собранные средства, что означает высший уровень надежности.
  • Рейтинговое агентство RAEX присвоило ПАО КБ «Восточный» рейтинг кредитоспособности B++, что подтвердило устойчивость банка и серьезный размер его активов.
  • Филиальная сеть Восточного банка покрывает крупные города России, значит, сделать вклад, получить банковские проценты, снять свои средства вы сможете там, где вам удобно.
Основные виды вкладов физических лиц

Банковские денежные вклады можно разделить на две группы: вклад до востребования и срочный вклад. Вклад до востребования — это чековый счет, деньги с которого можно снять в любой момент. По такому вкладу начисляются простые проценты, и они невысоки. Второй вид вклада — срочный. В этом случае человек не может снять со счета деньги до конца срока договора. Эти вклады в рублях имеют наиболее высокую процентную ставку.

Банк не хранит средства вкладчиков в сейфах, он инвестирует их в проекты, деньги работают, и сумма вклада увеличивается в размере. Если вклад денежных средств может быть востребован в любой момент, банк не имеет права осуществлять долгосрочные инвестиции с использованием данных средств. Если же известно, что сумма вклада будет в распоряжении банка год или больше, то деньги уже используются для реализации более прибыльных проектов. Из этой прибыли банк и платит вкладчикам банковские проценты. По этой причине срочные вклады банки предпочитают любым другим.

Как выбрать выгодный вклад в банке

Таким образом, если вы хотите оформить выгодный вклад в банке, выбирайте срочный вклад со сложными процентами. Этот процесс называется капитализацией процентов, он и делает банковские вклады физических лиц такими выгодными. Особенно прибыльными в данном случае оказываются долгосрочные вклады.

Приходите в Восточный банк, наши специалисты помогут вам открыть вклад под проценты, соответствующий вашим целям, оформят документы, и расскажут, как разместить ваши денежные средства максимально выгодно.

Почему опасно копить деньги на накопительных счетах

Для чего вкладчикам накопительные счета

Максим Степочкин, начальник управления некредитных продуктов Райффайзенбанка:
«Некоторые клиенты Райффайзенбанка используют накопительный счёт как копилку, некоторые – как краткосрочный вклад, ведь денежные средства можно снять в любой момент без потери процентов».

Александр Бородкин, начальник управления сберегательного и инвестиционного бизнеса банка «Открытие»:
«Большинство клиентов используют накопительные счета для периодических отчислений из заработной платы. Но есть клиенты, которые перечисляют на них весь остаток с зарплатной карты, и возвращают на карту исключительно сумму, достаточную для ежедневного использования (через мобильный банк). Они мотивируют это желанием защитить деньги от злоумышленников, которые могут украсть  деньги с карты».     

 Евгений Шитиков, начальник управления розничных продуктов МТС Банка:  
«Зарплатные клиенты переводят на накопительные счета в среднем до 80% от поступивших средств в день зарплаты, а затем в течении месяца постепенно их расходуя. Среди основных целей использования средств с накопительного счета – погашение кредитов, перевод другим клиентам внутри банка, а также обратный перевод на банковскую карту для очередной покупки».

Алексей Ермаков, директор по сегментам розничного бизнеса Альфа-банка: 
«Цели использования накопительных счетов у каждого клиента свои. Одни используют накопительные счета как альтернативу депозитам, другие – для распределение сбережений согласно определенным целям». 

Анна Литвинова, начальник сектора  сберегательных и расчетных продуктов ОТП банка: 
«В основном клиенты используют накопительные счета для размещения денег, если нет понимания, когда они не понадобятся».

Владимир Кудряшов, вице-президент по розничному комиссионному бизнесу банка «Восточный»:
«Клиенты используют накопительные счета как альтернативу вкладам, дающую возможность оперативно снять денежные средства без потери процентного дохода. Но, с моей точки зрения, выгоднее и удобнее оформить для этих же целей дебетовую карту, предусматривающую начисление процента на остаток и кэшбек». 

Когда опцион пут считается прибыльным?

Опционный контракт - это производный финансовый инструмент, который представляет держателя, который покупает контракт, проданный продавцом. «Денежность» опциона описывает ситуацию, которая связывает цену исполнения производного инструмента с ценой базовой ценной бумаги производного инструмента. Опцион пут может быть либо без денег, либо с деньгами.

Денежный пут-опцион - это опцион, цена исполнения которого выше рыночной цены базового актива.

Это означает, что держатель пут имеет право продать базовый актив по цене выше, чем та, по которой он сейчас торгуется.

Это позволяет получить немедленную прибыль, если они выкупят акции обратно по рыночной цене, поэтому цена в деньгах точно отслеживает изменения в базисе.

Как работают опционы пут?

Покупатель опциона на продажу дает право - но не обязанность - продать определенное количество базовой ценной бумаги по заранее определенной цене исполнения в дату истечения срока ее действия или до нее.С другой стороны, продавец или продавец опциона пут обязан купить базовую ценную бумагу по заранее определенной цене исполнения, если соответствующий опцион пут исполняется.

Это противоположно опциону колл, который дает держателю опциона право купить базовую ценную бумагу по указанной цене исполнения до истечения срока.

Опционы пут используются в качестве защиты от убытков, поскольку, если вы владеете базовым активом и имеете право продать его по определенной цене, это фактически дает вам гарантированную минимальную цену.Опционы пут также можно использовать для спекуляции на базовом активе, если вы думаете, что он упадет в цене. Таким образом, пут может дать короткую позицию на рынке с ограниченным риском, если базовый актив действительно вырастет.

Опцион пут должен быть исполнен только в том случае, если базовая ценная бумага находится в деньгах.

Когда опцион пут «в деньгах»?

Опцион пут рассматривается в деньгах (ITM), когда текущая рыночная цена базовой ценной бумаги ниже цены исполнения опциона пут.Опцион пут находится в деньгах, потому что держатель опциона пут имеет право продать базовую ценную бумагу по цене выше ее текущей рыночной цены. Когда есть право продать базовую ценную бумагу по цене выше ее текущей рыночной цены, право продажи имеет стоимость, равную, по крайней мере, сумме продажной цены за вычетом текущей рыночной цены.

Таким образом, опцион пут в деньгах - это опцион, в котором цена исполнения выше текущей рыночной цены. Инвестор, имеющий опцион пут на момент истечения срока действия ITM, означает, что цена акции ниже цены исполнения, и возможно, что опцион стоит исполнения.Покупатель опциона на продажу надеется, что цена акции упадет достаточно далеко ниже страйка опциона, чтобы по крайней мере покрыть стоимость премии за покупку опциона.

Сумма, на которую цена исполнения опциона пут превышает текущую цену базовой ценной бумаги, называется внутренней стоимостью, поскольку опцион пут стоит не менее этой суммы.

In The Money (ITM) Определение

Что такое «деньги» (ITM)?

«В деньгах» (ITM) - это выражение, которое относится к опциону, обладающему внутренней стоимостью.Таким образом, ITM указывает на то, что цена исполнения опциона выгодна по сравнению с преобладающей рыночной ценой базового актива:

  • Опцион колл в деньгах означает, что держатель опциона имеет возможность купить ценную бумагу по цене ниже ее текущей рыночной цены.
  • Опцион пут в деньгах означает, что держатель опциона может продать ценную бумагу выше ее текущей рыночной цены.

Вариант ITM не обязательно означает, что трейдер получает прибыль от сделки.Также необходимо учитывать расходы на покупку опциона и любые комиссионные сборы. Опционы «в деньгах» можно противопоставить опционам «вне денег» (OTM).

Ключевые выводы

  • Колл-опцион в деньгах (ITM), если рыночная цена выше цены исполнения.
  • Опцион пут считается деньгами, если рыночная цена ниже цены исполнения.
  • Опцион также может быть без денег (OTM) или в деньгах (ATM).
  • Контракты на опционы в деньгах имеют более высокие премии, чем другие опционы, не относящиеся к ITM.

Краткий обзор опций

Инвесторы, покупающие опционы колл, уверены, что цена актива вырастет и закроется выше цены исполнения к дате истечения срока действия опциона. Доступны опционы для торговли многими финансовыми продуктами, такими как облигации и сырьевые товары, но акции являются одними из самых популярных среди инвесторов.

Опционы дают покупателю возможность - но не обязательство - купить или продать базовую ценную бумагу по заявленной в контракте цене исполнения до указанной даты истечения срока.Цена исполнения - это цена сделки или цена исполнения для акций базовой ценной бумаги.

Опционы имеют предоплату, называемую премией, которую инвесторы платят за покупку контракта. Стоимость премии определяется множеством факторов. Эти факторы включают текущую рыночную цену базовой ценной бумаги, время до даты истечения срока действия и значение цены исполнения по отношению к рыночной цене ценной бумаги.

Как правило, премия показывает стоимость, которую участники рынка размещают по любому опциону.Опцион, имеющий ценность, скорее всего, будет иметь более высокую премию, чем опцион, у которого мало шансов заработать деньги для инвестора.

Опционная премия состоит из двух компонентов: внутренней и внешней стоимости. Опционы в деньгах имеют как внутреннюю, так и внешнюю ценность, в то время как премиальные опционы вне денег содержат только внешнюю (временную) стоимость.

Торговля опционами может быть чрезвычайно нестабильной, особенно во времена значительных рыночных изменений, таких как крупномасштабные макроэкономические события, такие как стихийные бедствия, экономические кризисы и другие подобные события.

Варианты звонка в деньгах

Опционы колл позволяют купить базовый актив по заданной цене до указанной даты. Премия играет важную роль при определении того, стоит ли опцион в деньгах или нет, но ее можно интерпретировать по-разному, в зависимости от типа задействованного опциона. Опцион «колл» оплачивается в деньгах, если текущая рыночная цена акции выше, чем цена исполнения опциона. Денежная сумма опциона называется внутренней стоимостью, что означает, что опцион, по крайней мере, стоит этой суммы.

Например, опцион колл со страйком 25 долларов был бы в деньгах, если бы базовая акция торговалась по 30 долларов за акцию. Разница между страйком и текущей рыночной ценой обычно представляет собой сумму премии за опцион. Инвесторы, желающие купить конкретный денежный опцион колл, будут платить премию или разницу между страйк и рыночной ценой.

Однако инвестор, владеющий опционом колл, срок действия которого истекает в деньгах, может исполнить его и заработать разницу между ценой исполнения и рыночной ценой.Была ли сделка прибыльной или нет, зависит от общих расходов инвестора на покупку контракта и комиссии за обработку этой транзакции.

ITM не означает, что трейдер зарабатывает деньги. При покупке опциона ITM трейдеру потребуется, чтобы стоимость опциона продолжала расти в деньгах для получения прибыли. Другими словами, инвесторам, покупающим опционы колл, необходимо, чтобы цена акций поднялась достаточно высоко, чтобы, по крайней мере, покрыть стоимость премии за опцион.

Опционы пут "в деньгах"

В то время как опционы колл допускают покупку актива, опцион пут совершает противоположное действие.Инвесторы покупают эти опционные контракты, которые дают им возможность продать базовую ценную бумагу по цене исполнения, когда они ожидают, что стоимость ценной бумаги снизится. Покупатели опционов пут относятся к движению базовой ценной бумаги с медвежьей позиции.

Опцион пут «при деньгах» означает, что цена исполнения выше рыночной цены преобладающей рыночной стоимости. Инвестор, владеющий опционом пут на момент истечения срока действия ITM, означает, что цена акции ниже цены исполнения, и возможно, что опцион стоит исполнения.Покупатель опциона на продажу надеется, что цена акции упадет достаточно далеко ниже страйка опциона, чтобы по крайней мере покрыть стоимость премии за покупку опциона.

По мере приближения срока истечения стоимость опциона пут будет падать в результате процесса, известного как временной спад.

Плюсы и минусы

Плюсы
  • Держатель опциона колл, который находится в деньгах (ITM) по истечении срока его действия, имеет шанс получить прибыль, если рыночная цена выше цены исполнения.

  • Инвестор, владеющий опционом пут «в деньгах», имеет шанс получить прибыль, если рыночная цена ниже цены исполнения.

Минусы
  • Опционы с оплатой в деньгах дороже других опционов, поскольку инвесторы платят за прибыль, уже связанную с контрактом.

  • Инвесторы также должны учитывать премиальные и комиссионные расходы, чтобы определить прибыльность опциона «в деньгах».

Прочие соображения

Когда цена исполнения и рыночная цена базовой ценной бумаги равны, опцион вызывается в деньгах (банкомат).Опционы также могут быть не при деньгах, что означает, что страйк-цена не соответствует рыночной цене. У опциона колл OTM будет более высокая цена исполнения, чем рыночная цена акции.

И наоборот, опцион пут OTM будет иметь более низкую цену исполнения, чем рыночная цена. Опцион OTM означает, что опцион еще не принес денег, потому что цена акции не изменилась настолько, чтобы сделать опцион прибыльным. В результате, опционы OTM обычно имеют более низкие премии, чем опционы ITM.

Короче говоря, размер премии, уплачиваемой за опцион, в значительной степени зависит от того, насколько опцион является ITM, ATM или OTM. Однако многие другие факторы могут повлиять на премию по опциону, включая то, насколько колеблется акция, называемая волатильностью, и время до истечения срока. Более высокая волатильность и более длительное время до истечения означает большую вероятность того, что опцион может переместить ITM. В результате стоимость премии выше.

Реальный пример опций ITM

Допустим, у инвестора есть колл-опцион на акции Bank of America (BAC) со страйк-ценой 30 долларов. Акции в настоящее время торгуются по 33 доллара, что означает денежный контракт.Опцион колл позволяет инвестору купить акции за 30 долларов, и они могут немедленно продать акции за 33 доллара, что дает им разницу в 3 доллара за акцию. Каждый опционный контракт представляет 100 акций, поэтому внутренняя стоимость составляет 3 доллара х 100 = 300 долларов.

Если бы инвестор заплатил премию в размере 3,50 доллара за колл, он не получил бы прибыли от сделки. Он бы заплатил 350 долларов (3,50 доллара х 100 = 350 долларов), в то время как получил бы только 300 долларов на разнице между страйк-ценой и рыночной ценой. Другими словами, он потерял бы 50 долларов на сделке.Тем не менее, опцион по-прежнему считается ITM, потому что по истечении срока опцион будет иметь стоимость 3 доллара, даже если Джон не получает прибыли.

Кроме того, если цена акции упала с 33 долларов до 29 долларов, то колл с ценой исполнения 30 долларов больше не является ITM. Это будет OTM за 1 доллар. Важно отметить, что, хотя страйк-цена фиксирована, цена базового актива будет колебаться, влияя на то, в какой степени опцион находится в деньгах. Опцион ITM может перейти в банкомат или даже в OTM до истечения срока его действия.

вариантов при деньгах и без денег

Стоимость опционного контракта колеблется в зависимости от цены лежащего в его основе актива, такого как акции, биржевой фонд или фьючерсный контракт. Опцион может быть в деньгах (ITM), вне денег (OTM) или в деньгах (ATM). Каждая из этих ситуаций влияет на внутреннюю стоимость опциона.

Время, оставшееся до истечения срока действия опционного контракта, также играет роль в стоимости опциона, которая, в свою очередь, влияет на то, насколько высокая или низкая цена - премия - покупатель готов заплатить за опцион.

В деньгах

Если опционным контрактом является ITM, он имеет внутреннюю стоимость. Опцион колл, который дает покупателю право, но не обязанность купить актив по установленной цене в определенный день или ранее, является деньгами, если текущая цена базового актива выше согласованной. цена, известная как цена исполнения. Покупатель может воспользоваться своим правом по опционному контракту и купить базовый актив по цене ниже его текущей стоимости.Это означает, что звонок имеет внутреннюю ценность.

И наоборот, опцион пут, который дает покупателю право продать актив по установленной цене в определенный день или ранее, является ITM, если цена базовой ценной бумаги ниже цены исполнения. Покупатель может реализовать свое право по опциону и продать базовый актив по цене, превышающей его текущую стоимость. Это означает, что пут имеет внутреннюю стоимость.

Таким образом, опцион колл - это ставка на то, что базовый актив вырастет в цене где-то до или в определенный день, известный как дата истечения срока, в то время как опцион пут - это ставка на то, что цена базового актива упадет в течение этого периода времени. .

Если цена исполнения опциона колл составляет 5 долларов, а базовая акция в настоящее время торгуется по цене 6 долларов, то опцион - ITM. Чем выше цена выше 5 долларов, тем больше у опциона ITM и тем выше его внутренняя стоимость.

Если цена исполнения опциона пут составляет 5 долларов, а базовая акция в настоящее время торгуется по 4 доллара, то опционом является ITM. Чем ниже цена ниже 5 долларов, тем больше у опциона ITM и тем выше его внутренняя стоимость.

Внутренняя стоимость опциона, называемого ITM, является большей из цены исполнения или цены базового актива за вычетом другой цены.Следовательно, внутренняя стоимость опционов колл и пут со страйк-ценой 5 долларов составляет 1 доллар.

Без денег

Если опционный контракт является OTM, он не имеет внутренней стоимости. Опцион колл является OTM, если текущая цена базового актива ниже цены исполнения. Покупатель опциона колл не воспользуется своим правом по опционному контракту на покупку базового актива, поскольку он будет платить больше, чем его текущая стоимость.

И наоборот, пут-опцион является OTM, если текущая цена базовой ценной бумаги выше, чем цена исполнения.Покупатель пут-опциона не воспользуется своим правом по опционному контракту на продажу базового актива, потому что он получит меньше, чем его текущая стоимость.

Если страйк опциона колл составляет 5 долларов, а базовая акция в настоящее время торгуется по 4 доллара, то опцион - OTM. Чем ниже цена ниже 5 долларов, тем больше будет OTM.

Если цена исполнения опциона пут составляет 5 долларов, а базовая акция в настоящее время торгуется по 6 долларов, то опцион - OTM.Чем выше сумма выше 5 долларов, тем больше вариант OTM.

Поскольку эти OTM опционы пут и колл не могут быть реализованы с целью получения прибыли, их внутренняя стоимость равна нулю.

В деньгах

Если цена исполнения опционного контракта совпадает с ценой базового актива, то опцион считается банкоматом. Если цена исполнения опциона колл или пут составляет 5 долларов, а базовая акция в настоящее время торгуется по 5 долларов, то опцион - это банкомат. Поскольку опционы пут и колл банкоматов не могут быть реализованы с целью получения прибыли, их внутренняя стоимость также равна нулю.

Временная стоимость

Стоимость опциона состоит как из внутренней стоимости, так и из временной стоимости. Чем больше времени до истечения срока действия опциона, тем большую временную ценность он имеет. Это потому, что есть большая вероятность, что опцион в какой-то момент станет ITM в течение более длительного периода времени до истечения срока действия и, следовательно, будет иметь внутреннюю стоимость.

Принимая решение о том, какую часть премии они готовы заплатить, потенциальный покупатель опциона должен учитывать, имеет ли базовый актив внутреннюю стоимость или, вероятно, будет иметь внутреннюю стоимость, а также временную стоимость опциона.Опцион может быть OTM и, следовательно, не иметь внутренней стоимости, но по-прежнему иметь временную стоимость до истечения срока его действия. Если опцион на ITM имеет внутреннюю стоимость 10 долларов, премия должна быть выше 10 долларов из-за временной стоимости, присущей количеству времени, в течение которого базовый актив должен стать еще больше ITM.

Совет индустрии опционов (OIC)

Обеспеченный денежными средствами пут предполагает выписку пут-опциона и одновременное выделение денежных средств для покупки акций, если они уступлены.

Описание

Обеспеченный денежными средствами пут предполагает выписку пут-опциона «при деньгах» или «вне денег» с одновременным выделением достаточного количества денежных средств для покупки акций.Цель состоит в том, чтобы назначить и приобрести акции по цене ниже сегодняшней рыночной. Независимо от того, назначен пут или нет, все исходы предположительно приемлемы. Прибыль от премий в любом случае поможет чистым результатам.

Инвестор настроен оптимистично в отношении базовых акций и надеется на временное снижение их цены. Если цена акции опустится ниже страйка, пут может быть назначен. Это позволило бы продавцу пут купить акции по цене исполнения. Эффективная покупка будет еще ниже: цена исполнения за вычетом полученной премии.

Есть два основных риска. Во-первых, акция может не только упасть, но и резко упасть ниже цены исполнения. Инвестор должен быть доволен страйк-ценой как приемлемой долгосрочной ценой приобретения, независимо от того, насколько низок рынок.

Нетто-позиция (на момент истечения срока)

ПРИМЕР

  • Короткий 1 XYZ 60 положить
  • Длинный казначейский вексель на $ 6000

МАКСИМАЛЬНЫЙ ПРИБЫЛЬ

МАКСИМАЛЬНАЯ ПОТЕРЯ

  • Начальная цена - полученная премия (существенная)

Во-вторых, ожидая падения цены, инвестор рискует упустить акцию, которая продолжает расти вверх.Затем можно выбрать повторение стратегии короткого пут (возможно, с более высокой ценой исполнения), или закрытие и прямую покупку акций, или просто признание того, что этот победитель «ушел».

Outlook

Ожидается краткосрочное падение цены акций с последующим повышением в долгосрочной перспективе.

Сводка

Обеспеченный денежными средствами пут предполагает выписку пут-опциона и одновременное выделение денежных средств для покупки акций в случае уступки. Если все пойдет так, как ожидалось, это позволяет инвестору покупать акции по цене ниже их текущей рыночной стоимости.

Инвестор должен быть готов к тому, что оферта не будет уступлена. В этом случае инвестор просто сохраняет премию, полученную за продажу опциона пут.

Мотивация

Это в первую очередь стратегия приобретения акций для инвестора, чувствительного к цене. В отличие от продавца пут-опциона без покрытия, единственной целью которого является получение дохода от премии, продавец пут-опциона, обеспеченный денежными средствами, на самом деле хочет приобрести базовые акции через уступку. Цена исполнения за вычетом полученной премии представляет собой желательную цену покупки.

Однако назначение пут не гарантируется. Если цена акции останется выше страйка в течение срока действия опциона, инвестор пропустит покупку акций. Утешением будет получение премии, полученной за опцион пут.

Если инвестор намеревается приобрести акции и меньше беспокоится о цене, есть другие варианты стратегии, которые стоит рассмотреть.

Варианты

Пут, обеспеченный денежными средствами, является разновидностью стратегии голого пут.Основное отличие состоит в том, что обеспеченный денежными средствами продавец пут отложил средства для покупки акции в случае, если она будет назначена, и рассматривает уступку как положительный результат.

Напротив, автор голого пут надеется, что пут будет продолжать терять ценность, поэтому позиция не будет назначена и ее можно будет закрыть досрочно с прибылью. Этот инвестор должен будет быстро ликвидировать другие активы или занять денежные средства, чтобы иметь возможность выполнить уведомление о передаче.

Макс.потеря

Максимальный убыток ограничен, но существенен.Худшее, что может случиться, - это обесценение акций. В этом случае инвестор будет обязан покупать акции по цене исполнения. Убыток будет уменьшен за счет премии, полученной за продажу опциона пут.

Обратите внимание, однако, что максимальный убыток ниже, чем был бы, если бы инвестор просто приобрел акции напрямую, а не через продажу опциона пут.

Максимальное усиление

Максимальная прибыль от самого пут-опциона ограничена. Однако оптимальный результат не всегда очевиден на диаграмме прибылей / убытков по истечении срока действия, поскольку она не учитывает события, происходящие после истечения срока.

Лучшим сценарием было бы падение акций немного ниже цены исполнения по истечении срока действия опциона пут, назначение триггера, а затем немедленное ралли после этого до рекордных высот. Распределение пут позволило бы нашему инвестору купить акции по цене исполнения как раз вовремя, чтобы принять участие в следующем ралли.

С строго краткосрочной точки зрения, максимально возможная прибыль достигается, если акция остается выше страйка, в результате чего опцион пут истекает бесполезным.Инвестор оставит денежные средства казначейских векселей, первоначально отложенные на случай переуступки, и просто заберет премию от продажи опциона. Хотя это благоприятный результат, он явно не отражает того факта, что инвестор предпочел бы участвовать в повышательном движении акций.

Прибыль / убыток

В краткосрочном плане потенциальная прибыль (от самого пут-опциона) очень ограничена, в то время как потенциальные убытки значительны. Заработанная премия - это сравнительно небольшая компенсация за принятие большого риска убытков владельца акций.Если акция упадет до нуля, продавец пут обязан купить бесполезную акцию по цене исполнения.

Тем не менее, этот краткосрочный взгляд дает неполную картину рисков и выгод. Возможно, более уместно сравнить эту стратегию с покупкой акций напрямую, поскольку цель владения акциями та же.

Обеспеченный денежными средствами пут работает несколько лучше, если происходит уступка. Продавец пут получает лучшую закупочную цену, чем первоначальная цена акций. «Скидка» состоит из первоначальной суммы выплаты вне денег, если таковая имеется, плюс полученная премия.Оба инвестора сталкиваются с риском падения акций до нуля, но доход от премии продавца пут снижает убыток на всех уровнях. И если акция снова вырастет, прибыль автора пут-опциона будет лучше на величину премии.

Открытый покупатель акций лучше, чем продавец пут, если пут не назначен, а акции продолжают расти. Конечно, продавец пут сохраняет проценты по казначейским векселям и премию пут. Однако акции ушли еще дальше от первоначальной целевой цены и теперь будут стоить дороже, чтобы попасть в портфель.

Безубыток

Поскольку целью этой стратегии является приобретение акций, инвестор не будет рисковать, даже если можно будет продать акции по той же эффективной цене, которую они заплатили за них.

Безубыток = цена исполнения - премия

Волатильность

В то время как увеличение подразумеваемой волатильности будет считаться безоговорочно отрицательным для продавца пут-опциона без покрытия, эффект может быть описан как нейтральный или слегка отрицательный для продавца пут-опциона с денежным обеспечением при прочих равных условиях.

Если сейчас представляется более вероятным, что пут будет назначен, повышение волатильности является нейтральным или, возможно, даже обнадеживающим событием.

Однако более высокая подразумеваемая волатильность явно является негативным фактором в том смысле, что она может повысить рыночную стоимость пут и, следовательно, стоимость закрытия позиции. Помните, подразумеваемая волатильность - это мера ожидаемого движения в любом направлении, вверх или вниз. Скажем, инвестор теперь убежден, что вместо этого акции будут расти, и решает сразу выкупить акции, прежде чем они пойдут дальше.Если инвестор не готов покупать еще больше акций, если он будет назначен, короткий пут должен быть закрыт, и его стоимость теперь выше.

Время распада

Время положительно повлияет на эту стратегию, при прочих равных. По мере приближения срока истечения опцион имеет тенденцию приближаться к своей внутренней стоимости, которая для пут-пут без денег равна нулю. Если первоначальный прогноз и цели по-прежнему применяются, инвестор сохраняет премию и может либо купить акции напрямую, либо выставить новый пут.

Риск присвоения

Незначительный. Поскольку целью этой стратегии является приобретение акций, назначение не является проблемой. Однако досрочное исполнение потребует от инвестора конвертации процентного актива в денежные средства для оплаты акций.

Кроме того, если уступка произошла во время особенно серьезного спада, и продавец пут сомневается в том, чтобы владеть акциями по цене исполнения, задержка между назначением и уведомлением означает, что акция может упасть еще дальше, прежде чем инвестор сможет принять меры для ограничения убытков.Это одна из причин, по которой у всех авторов опционов есть причина очень внимательно следить за базовыми акциями.

Имейте в виду, что ситуация, когда акция участвует в событии реструктуризации или капитализации, таком как слияние, поглощение, выделение или особые дивиденды, может полностью нарушить типичные ожидания в отношении досрочного исполнения опционов на эту акцию.

Риск истечения срока

Нет. Поскольку целью этой стратегии является приобретение акций, инвестор должен приветствовать уступку по истечении срока действия опциона.

Комментарии

Инвесторам постоянно говорят опасаться коротких опционных стратегий, и это совершенно справедливо. Несомненно, они влекут за собой огромный риск, намного превышающий ограниченный доход от страховых взносов. Они определенно подходят не для всех инвесторов и ситуаций.

Однако, вот стратегия коротких опционов с профилем риска, идентичным покрытому опциону. Написание покрытых звонков, хотя и далеко не безрисковое, считается вполне законной стратегией для многих инвесторов в акции.

Ключевым моментом здесь является намерение обеспеченного деньгами инвестора пут-инвестора приобрести базовую акцию, независимо от ближайших минимумов, которых она может достичь. Таким образом, до тех пор, пока продавец пут-опциона может спокойно относиться к назначению и рискам падения акций, эта стратегия по своей сути не более опасна, чем покрытый колл. Конечно, риск велик, если акция упадет до нуля. Однако этот риск распространяется и на всех владельцев акций и составителей покрытых звонков.

Связанная позиция

Сопоставимая позиция: покрытый колл

Противоположная позиция: N / A

Что означает «при деньгах», «без денег», «при деньгах» в отношении опциона пут? | Pathshala

Опцион пут считается «в деньгах», если его цена исполнения превышает текущую цену акций в денежном сегменте рынка.Исполнение опциона пут «в деньгах» приведет к прибыли держателя опциона.

Опцион пут является «при деньгах», если его цена исполнения равна цене базового актива, то есть текущей цене акции в денежном сегменте рынка. Использование опциона «при деньгах» приведет к ситуации без прибыли / убытка для держателя опциона.

Опцион пут считается «вне денег», если его цена исполнения ниже текущей цены акции в денежном сегменте рынка.Держатель опциона не должен использовать опцион «Нет денег».

Например, Если цена акций ABC Ltd составляет рупий. 100 на наличном рынке, опцион пут с ценой исполнения 110 - это опцион пут «в деньгах», тогда как опцион пут со страйк-ценой 90 - опцион «нет денег», а опцион пут со страйк-ценой 100 - «при деньгах». Опцион пут.

Out

Сравнение

Опцион колл

Опцион пут

9033 9359 935 9000 9000 9000 9000

Рынок наличных денег

Начальная цена> цена акции на наличном рынке

На деньгах

Начальная цена = цена акции на наличном рынке

Начальная цена = цена акции на наличном рынке

денег

Начальная цена> цена акции на наличном рынке

Страйк Электронная цена <цена акции на наличном рынке

Куда положить деньги

Меня все время спрашивают: «Дэйв, мне надоело получать дерьмовые 1% годовых на деньги на моем сберегательном счете. Как я могу получить более высокую прибыль? »

Я всегда отвечаю на другой вопрос: «На что деньги?»

Где вы должны сэкономить или вложить свои деньги, полностью зависит от того, когда вам нужно вернуть эти деньги. К счастью, это можно немного упростить:


Давайте разберемся с этим.

ДЕНЬГИ ВАМ (МОЖЕТ) НУЖНЫ СЕЙЧАС

Ваши сбережения на случай чрезвычайной ситуации (фонд на черный день на случай непредвиденных расходов, болезней или потери работы) относятся к обычному старому сберегательному счету. Онлайн-счета платят немного лучше, чем обычные банковские счета, но эти деньги предназначены не для получения прибыли, а для:

  1. Безопасность (на случай потери работы или болезни).
  2. Оплата за вещи в следующем году.

Известно, что Уоррен Баффет хранит фонд на черный день в размере около 20 миллиардов долларов. В сегодняшней экономике он практически ничего не зарабатывает на этих деньгах, но, по его собственным словам, он хорошо спит по ночам. Сделай это, и ты тоже будешь.

ДЕНЬГИ, КОТОРЫЕ ВАМ СКОРЕЕ НУЖНЫ

Вы освоили 101 личные финансы (фонд на черный день и зарабатывание яйца). Теперь вы хотите сэкономить на хороших вещах: машине, доме, свадьбе, может быть, паре детей, большем доме и т. Д.Но чем больше вы экономите, тем больше вас беспокоит то, что ваш банк платит вам только около 1% годовых. Не проспав все Econ 101, вы помните, что исторически инфляция в среднем составляет около 3%. Это, конечно, означает, что если вы оставите свои деньги на сберегательном счете в течение нескольких лет, они начнут испаряться прямо на ваших глазах.

Таким образом, когда вы откладываете на покупки год или больше, вы хотите перевести наличные из банка в инвестицию, где ваши деньги могут вырасти.Обратной стороной, конечно же, является риск. Если вы не знаете, что делаете (и даже если знаете), вы можете потерять деньги.

Из-за этого риска в сочетании с фактором запугивания большинство людей ничего не делают. Если у них есть деньги на среднесрочные цели, они позволяют им гнить на сберегательном счете. Если они еще не накопили деньги, они их тратят. Что вы сделаете (потому что вы умнее всех), так это откроете брокерский счет и выберете один, два или, самое большее, несколько низкозатратных паевых инвестиционных фондов, которые широко диверсифицированы и включают приличное количество облигаций.Примеры включают Vanguard's LifeStrategy Funds, широко диверсифицированные паевые инвестиционные фонды, управление которыми осуществляется с учетом рисков в зависимости от выбранных вами временных рамок.

Если даже это кажется, что нужно принимать слишком много решений, подумайте о Betterment. Это сайт, который позволяет вам инвестировать в акции и облигации в два этапа: 1) внести деньги и 2) выбрать желаемый процент акций и облигаций. (Подсказка: для краткосрочных периодов выберите облигации 50% или более.)

ДЕНЬГИ, КОТОРЫЕ ВАМ НЕОБХОДИМЫ ПОЗЖЕ (ВЫПУСК)

Если деньги предназначены для пенсии, они принадлежат спонсируемому работодателем плану а-ля 401 (k) или 403 (b). и - IRA Roth, которая инвестируется в сочетание дешевых паевых инвестиционных фондов или ETF, которые индексируют общую рынки.Инвестировать на действительно долгий срок очень просто. Основы:

  • Выбирайте фонды, которые включают акции и облигации (в молодости - в основном акции).
  • Делайте взносы на свой счет каждый месяц или в течение периода выплаты, чтобы воспользоваться преимуществом усреднения долларовых затрат.
  • Продавайте инвестиции только в рамках периодической перебалансировки (когда вы смотрите на свой портфель и вносите корректировки, чтобы обеспечить правильное сочетание акций и облигаций для вашего возраста).
  • Не снимайте деньги до выхода на пенсию.

Вот и все.

ЗАКЛЮЧИТЕЛЬНАЯ ИНФОРМАЦИЯ О РЫНКЕ АКЦИЙ

Недавно я обедал с коллегой, когда он повернулся ко мне и - без тени юмора - сказал: «Я обналичу свой 401 (k) и положу деньги себе под матрас или куплю золото. или что-то в этом роде, я абсолютно не верю в фондовый рынок ».

Крайние взгляды моих друзей связаны не столько с деньгами, сколько с политикой, поэтому мои аргументы не собирались изменить его мнение, но они подчеркивают распространенное мнение о том, что фондовый рынок слишком нестабилен для инвесторов с главной улицы.Конечно, легко сказать: «Посмотрите, какими сумасшедшими были акции в последнее время». Но когда вы хотите получить более высокую доходность от инвестиций в акции, вы подписываетесь на это безумие.

Это правда: фондовый рынок - это рискованно! Но риск - это то, что приносит вознаграждение. Это инвестирование. Это дело. Такова жизнь. Ключ к управлению этими рисками - не инвестировать как частное лицо, а не многомиллиардный хедж-фонд. Не делайте диких ставок. Не заключайте краткосрочные сделки. Купите набор широко диверсифицированных акций и облигаций и вернитесь к нормальной жизни.

Если вам все еще неудобно, есть альтернативы фондовому рынку:

Но все они связаны с риском, и большинство из них требует больше знаний, времени и / или усилий, чем выбор нескольких паевых инвестиционных фондов.

А ты? Как по-разному вкладывать деньги в краткосрочной, среднесрочной и долгосрочной перспективе?

Что это значит, когда опцион «при деньгах»? Узнать сейчас

Раскрытие информации: Ваша поддержка помогает сохранить товар.ком работает! Мы зарабатываем реферальное вознаграждение за некоторых брокеров и услуг, перечисленных на этой странице. Узнать больше...

В этом руководстве по опционам основное внимание уделяется тому, что опционы «при деньгах» означают для трейдеров опционов.

Мы также покрываем разницу между внутренней и внешней стоимостью, а также то, когда опцион имеет большую внутреннюю или внешнюю стоимость, исходя из цены исполнения и цены акции.

Прочтите, чтобы узнать больше о том, что означают ITM, ATM и OTM.

Что означает «при деньгах»?

«При деньгах» означает, что цена исполнения опциона близка к цене акции.

Например, если акция XYZ торгуется по 50,15 доллара, страйк-цена 50 долларов как для пут, так и для колла будет считаться страйком опциона при деньгах. Опцион "при деньгах" практически не имеет внутренней стоимости.

Обратите внимание, что это примерная сделка, а не рекомендация.

Для колл - опцион, цена исполнения которого ниже текущей цены акции. Например, если акция XYZ торгуется по цене 50,34 доллара, страйк-цена в 45 долларов будет считаться опционом колл в деньгах.

Внутренняя стоимость и внешняя стоимость

Опцион «колл» в деньгах в основном состоит из внутренней стоимости с очень небольшой внешней стоимостью.

Примечание : «Глубоко в деньгах» относится к цене исполнения, имеющей практически всю внутреннюю стоимость. В приведенном выше примере страйк-цена 35 долларов может рассматриваться как «глубоко в деньгах», потому что страйк-цена опциона колл намного ниже текущей цены акции XYZ.

Для пут - опцион, цена исполнения которого выше текущей цены акции. Например, если акция XYZ торгуется по цене 50,34 доллара, страйк-цена в 55 долларов будет рассматриваться как опцион пут «при деньгах».

Опцион пут в деньгах в основном состоит из внутренней стоимости и очень небольшой внешней стоимости.

Как насчет стоимости опционов вне денег?

При использовании опционов колл опцион является «вне денег», если цена исполнения выше текущей цены акции.

Например, если акция XYZ торгуется по цене 49 долларов.87, страйк-цена 55 долларов будет рассматриваться как опцион колл «вне денег». Опцион колл вне денег состоит исключительно из внешней стоимости.

При использовании пут опцион оказывается вне денег, если цена исполнения ниже текущей цены акции.

Например, если акция XYZ торгуется по цене 50,34 доллара, страйк-цена в 45 долларов будет считаться опционом пут «вне денег». Опцион пут "вне денег" имеет исключительно внешнюю стоимость.

Важно: это не инвестиционный совет. Мы приводим ряд общих аргументов за и против инвестирования в этот товар. Пожалуйста, обратитесь за профессиональной консультацией, прежде чем принимать инвестиционные решения.

Где я могу начать торговать?

Если вы заинтересованы в торговле с использованием технического анализа, ознакомьтесь с нашими обзорами этих регулируемых брокеров, чтобы узнать, какие инструменты построения графиков они предлагают:

CFD

являются сложными инструментами и сопряжены с высоким риском быстрой потери денег из-за кредитного плеча. От 53,00% до 89,00% счетов частных инвесторов теряют деньги при торговле CFD. Вы должны подумать, понимаете ли вы, как работают CFD, и можете ли вы позволить себе рискнуть потерять свои деньги.

Дополнительная литература

Узнайте больше о концепциях и стратегиях построения графиков технического анализа, включая типичное скользящее среднее цены, среднее направленное движение и треугольное скользящее среднее.

Также см. Наше руководство по основам чтения свечных графиков и стратегий торговли опционами.

Чтобы узнать о различных способах торговли помимо опционов, см. Наши руководства по CFD, акциям, криптовалютам, форекс и дилерам слитков.

Часто задаваемые вопросы

Что определяет внутреннюю стоимость опционного контракта?

Внутренняя стоимость опциона определяется истинной стоимостью опциона на дату истечения срока. Например, длинный опцион колл будет иметь внутреннюю стоимость, если цена акции выше, чем согласованная цена исполнения, плюс первоначальная премия за опцион, уплаченная при покупке контракта.В этом случае вариант также будет в деньгах.

Что определяет внешнюю стоимость опционного контракта?

В отличие от внутренней стоимости, внешняя стоимость опционного контракта определяется временем истечения срока, положением акций на рынке и общими рыночными условиями. Как правило, внешняя стоимость опционного контракта увеличивается, если до истечения остается больше времени.