Показатели ликвидности банка: Коэффициенты ликвидности коммерческого банка

13.06.2020
Комментариев нет

Содержание

Анализ ликвидности банка

Большинство методик анализа ликвидности коммерческих банков (не смотря на некоторые их различия) состоит из следующих основных этапов анализа ликвидности банка:

  1. Оценка финансового состояния банка с позиции ликвидности.

  2. Анализ факторов, влияющих на ликвидность.

  3. Структурный анализ и оценка эффективности управления активами и пассивами банка.

  4. Анализ коэффициентов ликвидности.

Рассмотрим подробнее основные этапы анализа ликвидности кредитной организации.

Оценка финансового состояния банка с позиции ликвидности

Ликвидность банка (bank liquidity) – способность кредитной организации обеспечить своевременное и полное исполнение своих обязательств.

Управление ликвидностью банка направлено на предотвращение и устранение как недостатка, так и излишка ликвидности. Недостаточная ликвидность может привести к неплатёжеспособности коммерческого банка, а чрезмерная может неблагоприятно повлиять на его доходность.

В первую очередь необходимо определиться с исходной базой для дальнейшего анализа – выявление основных проблем в области ликвидности и платежеспособности, а также определение общих тенденций и перспектив улучшения ситуации.

Анализ факторов, влияющих на ликвидность

Основной целью данного этапа анализа является учет воздействия разнонаправленных внутренних и внешних факторов на политику банка в целом и на его ликвидность в частности. При изучении складывающихся отрицательных тенденций в области ликвидности выявляются основные причины, вызвавшие эти тенденции, анализируются их воздействие и вырабатываются рекомендации по изменению политики банка с целью предупреждения негативных последствий.

В первую очередь, к таким факторам относятся макроэкономические факторы (экономическая и политическая ситуация в стране, эффективность государственного регулирования и контроля и т.

д.).

На микроуровне решающую роль имеют: качество управления деятельностью банка, достаточность собственного капитала, качество и устойчивость ресурсной базы, степень зависимости от внешних источников заимствования, сбалансированность активов и пассивов по суммам и срокам, рискованность активов, их доходность, структура и диверсификация. На ликвидность банка влияют и другие факторы, например, объем, структура и сроки выполнения забалансовых операций.

Структурный анализ и оценка эффективности управления активами и пассивами банка

В целом ликвидность банковской организации базируется на постоянном поддержании посредством оперативного управления объективно необходимого соотношения между тремя составляющими – собственным капиталом банка и привлеченными средствами, с одной стороны, и размещенными средствами – с другой. Осуществление этой цели предполагает анализ, контроль и управление активами и пассивами банка, что составляет третий этап анализа.

Для обеспечения ликвидности банку нужно формировать такую структуру баланса, при которой активы, никак не утрачивая при этом своей цены, могут вовремя видоизмениться в денежные средства по мере востребования пассивов. Горизонтальный анализ основывается на определении динамики удельных весов конкретных групп активов и пассивов. Данные показатели, в свою очередность, анализируются с учетом динамики объема операций в целом по банку, отражая трансформирование объема этих операций либо групп активов или пассивов в деятельности банка.

Вертикальный анализ основывается на определении удельных весов отдельных групп и видов активных и пассивных операций, т.е. он дает информацию о главных группах источников средств по пассиву и об основных направлениях размещения средств по активу. Перед его проведением нужно провести очистку баланса от повторного счета – перейти к балансу-нетто путем вычитания статей, номинально повышающих активы и пассивы банка (износ, убытки, использование прибыли, межфилиальные расчеты).

Существуют различные способы группировки пассивов.

Структурный анализ проводится для всех групп и заключается в определении доли каждой группы в балансе-нетто, т.е. фактически в объеме операций банка. Данный анализ призван установить, в каком объеме и в какие сроки банку необходимо отвечать по своим обязательствам. Анализ проводится по следующим основным группам: собственные обязательства, обязательства до востребования, срочные обязательства и прочие пассивы.

Собственные средства (капитал) банка являются гарантией выполнения обязательств банка перед его клиентами и резервом средств, позволяющих банку поддерживать ликвидность и платежеспособность даже при возникновении убытков по операциям. Поскольку величина собственного капитала определяет как общую надежность и устойчивость банка, так и его ликвидность, то его минимальный размер является объектом регулирования со стороны государства. Обязательства до востребования считаются более дешевыми из привлекаемых банком ресурсов, но при определении их доли нужно учитывать их главную отрицательную черту для банка – нестабильность, т.е. то, что они имеют все шансы быть изъяты в любой момент по требованию клиента. В группу срочных обязательств вступают счета, по которым привлекаются наиболее дорогие для банка ресурсы, однако относительно других групп пассивов они наиболее устойчивые. Следовательно, при большом удельном весе данной категории, с одной стороны, удорожается ресурсная основа банка, а с другой – увеличивается предсказуемость происхождения новых обязательств, что упрощает задачу поддержания ликвидности.

Анализ структуры пассивов банка дает общее представление о ресурсной базе, отражая ее качественные и количественные характеристики. Однако для оценки как финансового состояния банка в целом, так и его ликвидности необходимо, кроме анализа пассивов, провести оценку основных направлений размещения ресурсов, т.е. осуществить структурный анализ активов.

Для того чтобы банк мог ежедневно отвечать по своим обязательствам, структура его активов должна соответствовать качественным требованиям ликвидности. С этой целью все активы банка разбиваются на группы по степени ликвидности, а затем определяется удельный вес каждой группы, что дает оценку степени ликвидности активов. По степени ликвидности активы банка делятся на следующие группы: высоколиквидные активы, ликвидные средства, активы долгосрочной ликвидности, наименее ликвидные или неликвидные активы банка. Структура активов может изменяться в зависимости от изменения структуры пассивов, т.е. обязательств, которые они призваны обеспечить. Таким образом, устанавливая рациональную структуру активов, банк должен выполнять требования к ликвидности и, следовательно, иметь оптимальный размер высоколиквидных, ликвидных и низколиквидных средств по отношению к обязательствам с учетом их сроков, сумм и типов.

Для целей анализа ликвидности активы еще раз перегруппировываются – в наиболее ликвидные активы, выданные средства, вложения в ценные бумаги, долгосрочные вложения и прочие активы.

Наиболее ликвидные активы – группа активов, доля которых должна поддерживаться банком на достаточном уровне для непрерывного осуществления банковских операций. При этом необходимо учитывать тот факт, что достижение высокой ликвидности противоречит достижению более высокой прибыльности. Таким образом, наиболее рациональная политика банка по поддержанию ликвидности состоит в достижении оптимального сочетания ликвидности и прибыльности. Учитывая особенности российской политики в области государственного долга, вложения в государственные ценные бумаги следует включать в ликвидные активы отдельной статьей.

Выданные средства, как правило, являются наиболее крупной среди всех остальных группой активов, так как кредитные операции – ведущие среди банковских операций, и именно от них банк получает свой основной доход. Однако, учитывая разнородность активов, включаемых в данную группу, анализ их ликвидности необходимо проводить, рассматривая каждую структурную составляющую группы отдельно. При этом необходимы разбивка размещенных средств банка по срокам и определение их соответствия пассивам.

Деление активов по срокам должно проводиться аналогично делению пассивов по срокам, т.е. необходимо выделять кратко-, средне- и долгосрочные кредитные вложения.

К группе вложений в ценные бумаги относятся инвестиции банка в ценные бумаги негосударственных эмитентов, а также вложения в паи. Для анализа ликвидности данная группа делится на две подгруппы: ценные бумаги, приобретенные с инвестиционными целями и имеющие долгосрочный характер и низкую ликвидность, и ценные бумаги, приобретенные для перепродажи.

С целью поддержания ликвидности банк должен постоянно сохранять в своем портфеле определенную долю ценных бумаг, которые обладали бы высокой ликвидностью, т.е. обращались бы на вторичном и внебиржевом рынках ценных бумаг и, таким образом, создавали бы вторичный резерв ликвидных средств банка. Такую возможность предоставляют так называемые голубые фишки, т.е. акции крупных надежных эмитентов.

К группе долгосрочных вложений относятся такие разнородные виды вложений, как вложения в имущество банка, нематериальные активы, капитальные вложения, а также некоторые виды долгосрочного кредитования (например, лизинг). Особенностью группы является низкая ликвидность входящих в нее активов, а также отсутствие приносимого дохода по большинству активов. Для банка, работающего на рынке продолжительное время, залогом эффективного функционирования и недопущения кризиса ликвидности будет являться минимальная доля долгосрочных вложений в части активов, не приносящих дохода и не являющихся ликвидными. Однако размер этой доли должен быть достаточным для поддержания нормальной деятельности банка. Еще одним аспектом проблемы поддержания ликвидности в данной группе является исследование источников формирования долгосрочных вложений банка. Оно должно проводиться для того, чтобы не допустить чрезмерной трансформации краткосрочных ресурсов в долгосрочные вложения. Такая чрезмерная трансформация – одна из причин, наиболее часто приводящих банки к кризису ликвидности, так как долгосрочные вложения не позволяют отвечать по возникающим в краткосрочные периоды обязательствам, а их трансформация в ликвидные активы или сильно затруднена, или сопровождается большими потерями.

Наконец, к прочим активам относятся активы, не включенные в вышеприведенные группы и не являющиеся ликвидными: просроченные кредиты и проценты по ним, безнадежные (проблемные) долги (например, многократно пролонгированные кредиты), расчеты с дебиторами. Исходя из содержания группы, банк должен стремиться к минимизации данной группы в своих активах.

Сопоставление данных, полученных при структурном анализе пассивов и активов, позволяет определить взаимосвязь между основными источниками ресурсов и направлениями их размещения, а также выявить существующий или возможный дисбаланс в активно-пассивной политике банка и наметить меры по предотвращению критических последствий для платежеспособности и ликвидности банка и, как следствие, для его устойчивости. Структурный анализ активов и пассивов дает информационную базу для анализа ликвидности, однако для получения более полной картины применяется метод расчета показателей – коэффициентов ликвидности.

Анализ коэффициентов ликвидности

Данные, получаемые на последнем этапе анализа, должны быть учтены как при составлении краткосрочных рекомендаций относительно поддержания ликвидности, так и при выработке глобальной стратегии деятельности банка.

Коэффициенты, рассчитываемые в процессе финансового анализа в банке, делятся на две основные группы:

  1. нормативы, обязательные к исполнению всеми банками, устанавливаемые ЦБ РФ;
  2. оценочные коэффициенты, которые могут быть разработаны аналитической службой банка или специализированными компаниями, занимающимися вопросами финансового анализа деятельности коммерческих банков. Значения оценочных коэффициентов не являются обязательными для соблюдения, их расчет обеспечивает получение качественно более полной информации относительно ликвидности.

Учитывая ограниченность информации, получаемой из расчетов каждого из коэффициентов, для комплексного анализа ликвидности целесообразно использовать совокупность или систему таких коэффициентов. При этом расчет коэффициентов должен проводиться с определенной периодичностью.

Для оценки изменения ликвидности, а также прогнозирования финансового состояния банка на будущее может проводиться трендовый анализ результатов расчета коэффициентов.

Итак, хотя коэффициентный метод анализа имеет свои преимущества и недостатки, его использование позволяет с высокой степенью достоверности определить состояние банка и подготовить базу для формирования направлений дальнейшего управления ликвидностью.

Заключительным этапом анализа ликвидности банка является подведение итогов по всем вышеупомянутым этапам анализа, подготовка аналитических материалов о положительных и отрицательных сторонах деятельности банка, структуре и сбалансированности его активов и пассивов, количественных и качественных показателях ликвидности, выработка рекомендаций для дальнейшего управления ликвидностью и составление прогнозов развития банка.

Показатели ликвидности банка

В оценке ликвидности банка заинтересованы:

  • центральный банк, осуществляющий денежно-кредитное регулирование в целях реализации государственной экономической политики;
  • акционеры (пайщики) банка, заинтересованные н сохранении и приумножении собственных средств, вложенных в уставный капитал банка;
  • кредиторы и вкладчики, предоставляющие временно свободные средства банку;
  • руководство и персонал банка, несущие ответственность перед своими кредиторами и вкладчиками за сохранность их средств;
  • потенциальные партнеры (в том числе иностранные), перед которыми стоит проблема оценки целесообразности сотрудничества с банком.

Информационная база для определения ликвидности банка у всех перечисленных групп заинтересованных лиц различна: Если руководство и персонал банка, а также центральный банк имеют практически неограниченные возможности в этом вопросе, то для всех остальных членов общества единственным источником информации является публикуемая отчетность. Поэтому необходимо знать не только круг показателей, который может использоваться работниками банка и надзорными органами для оценки банковской ликвидности, но и представлять систему коэффициентов, с помощью которых на основании публикуемой отчетности широкие круги кредиторов, клиентов, потенциальных партнеров и других заинтересованных лиц могли бы самостоятельно осуществить оценку ликвидности интересующего их банка.

Поскольку на банковскую ликвидность оказывают влияние различные факторы, система показателей, необходимых для оценки ликвидности коммерческого банка, должна включать следующие группы показателей:

  • показатели достаточности собственных средств; 
  • показатели соотношения активных и пассивных операций по срокам их осуществления и содержанию;
  • показатели качества активов, уровня рискованности отдельных активных операций;
  • показатели, характеризующие привлеченные средства: степень диверсификации депозитных операций, объем и качество привлеченных ресурсов;
  • показатели прибыльности, рентабельности.

Каждый из показателей имеет свой определенный смысл и свое значение для органон управления, анализа и контроля за деятельностью коммерческого банка. С помощью отдельных показателей возможно оценить только отдельные аспекты ликвидности. Только при условии комплексного, системного использования всей совокупности показателей можно с определенной степенью уверенности охарактеризовать ликвидность банка в целом.

Наиболее значимые из показателей ликвидности находятся под пристальным вниманием органов, регулирующих банковскую деятельность, поэтому для этих показателей разрабатываются нормативные значения. Таким образом, многие показатели, характеризующие ликвидность коммерческого банка, известны в банковской практике под видом обязательных нормативов, т.е. имеют нормативные значения, установленные Банком России.

Помимо этого, каждый из показателей, имеющих нормативно установленные ограничения, должен иметь критериальный уровень, установленный каждым банком самостоятельно в зависимости от конкретных условий функционирования и стратегических целей, поставленных внутрибанковскими органами управления собственной ликвидностью, т. е. в границах нормативных значений может быть широкий разброс значений показателей у различных банков: то, что является желательным уровнем для одного, может быть совершенно недопустимо для другого и т.д.

Риск ликвидности банка

Разберем методы и подходы управления рисками в банке. Будем рассматривать один из основных рисков в банковской деятельности – это риск ликвидности банка. Чтобы его контролировать и в дальнейшем принимать антикризисные мероприятия необходимо его оценивать.  Рассмотрим один из методов оценки риска ликвидности банка, предложенный Шеметьевым А.А.

Модель Шереметьева оценки риска банка

Экономист предлагает модель оценки риска ликвидности банка. Модель оценки представляет собой статистическую logit-модель позволяющую спрогнозировать вероятность наступления банкротства банка в течение 550 дней. Для построения модели Шеметев использовал 21 банк не банкрот и 2 банка банкрота.

Пройдите наш авторский курс по выбору акций на фондовом рынке → обучающий курс

Для анализа риска ликвидности банка по разработанной модели необходимо воспользоваться формой отчета об обязательных нормативах, которая публикуется на веб-сайтах банков (как правило, в разделе «Финансовые показатели»). Методика оценки риска банка используется следующие нормативы:

Н1 – достаточность капитала на покрытие ссуд,

Н2, Н3, Н4 – ликвидность банка и его способность в срок покрывать краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные обязательства.

Показатели берутся за последний отчетный период.

Пройдите наш авторский курс по выбору акций на фондовом рынке → обучающий курс

Формула расчета риска ликвидности банка

Y = -446.64 + 487.73*X1 – 297.01*X2 – 219.6*X3 + 620.131*X4 – 762.3*X5

P = 1/(1+e–y)

Коэффициент

Описание коэффициентаРасчет по обязательным нормативам банка
X1Совокупный показатель достаточности активов банка для покрытия обязательств

h2+h3+h4+h5

X2Мгновенная ликвидность / Текущая ликвидностьh3/h4
X3Текущие ликвидные средства / Средства долгосрочной ликвидностиН3/Н4
X4Н1 за последний отчетный периодН1
X5Н2 за последний отчетный периодН2

Примечание:

P – вероятность банкротства предприятия(значение показателя находится в интервале от 0 до 1.

Модель для оценки риска ликвидности может также применяться для крупных коммерческих банков.

Один из недостатков модели, на мой взгляд – небольшая выборка предприятий банкротов (2) для построения модели оценки. Из-за нехватки предприятий в статистической выборке полученное интегральное уравнение не достаточно точно может описать группу предприятий банкротов. Тем не менее, это одна из немногих отечественных моделей позволяющая определить вероятность банкротства и дать прогнозную оценку.

Анализ риска ликвидности банка

Если вероятность банкротства 0%, то у банка нулевой риск банкротства.

Если вероятность банкротства до 15%, то у банка имеются внутренние проблемы, которые не приведут к банкротству.

При вероятности в 100% банк имеет критический риск ликвидности и возможно его банкротство в течение 550 дней.

Пример расчета модели оценки риска ликвидности для ОАО «СКБ-банк»

Для примера рассчитаем модель оценки ликвидности банка ОАО «СКБ-банк» (головной офис г. Екатеринбург).  Смотрите ниже подробное видео по расчету риска ликвидности у банка.

Данные берем из публичной финансовой отчетности из раздела «Финансовые показатели» на сайте банка. Затем смотрим нормативы и подставляем их в формулу.

Выполнение обязательных нормативов банка

Вписываем все значения нормативов в таблицу Excel. Для начала рассчитаем интегральный показатель Y, используя значения с сайта банка.

Интегральный показатель Y модели оценки ликвидности банка

Затем подставим полученное интегральное значение (123681.005) в формулу определения вероятности банкротства банка.

Вероятность банкротства банка по модели

В Excel формула определения вероятности будет иметь следующий вид:

=1/(1+СТЕПЕНЬ(2,7;E17*-1))

Анализ ликвидности банка

После подстановки мы получили вероятность банкротства равную 1. Ликвидность у ОАО «СКБ-банк» низкая и присутствует большой риск банкротства в течение 550 дней.

Резюме

Подведем итоги статьи. В ней мы рассмотрели одну из методик оценки риска ликвидности банка, которая представляет собой logit-модель оценки риска банкротства у банка. Модель применима для коммерческих банков в целях оценки риска ликвидности. Про другие подходы к оценке финансового состояния банка и предприятия смотрите в статье: “Оценка финансового состояния предприятия”, в ней рассматриваются основные методики финансовой экспресс-диагностики.

Пройдите наш авторский курс по выбору акций на фондовом рынке → обучающий курс

Спасибо за внимание! Удачи!
Автор: Жданов Василий Юрьевич, к.э.н.

5 Банковская ликвидность и её показатели » СтудИзба

Тема №5

Банковская ликвидность и её показатели

1.     Понятие банковской ликвидности и факторы её определяющие

2.     Показатели ликвидности банка

1.      Понятие банковской ликвидности и факторы её определяющие

Ликвидность банка представляет собой его способность  своевременно и без потерь выполнять свои обязательства перед вкладчиками, кредиторами и другими клиентами. Обязательства банка складываются из реальных и условных.

Реальные обязательства отражены в балансе банка в виде депозитов до востребования, срочных депозитов, привлеченных межбанковских ресурсов, средств кредиторов.

Условные обязательства в первую очередь выражены забалансовыми пассивными операциями банков (например, гарантиями и поручительствами, выданными  банком), а также активными забалансовыми операциями (например, неиспользованные кредитные линии и выставленные аккредитивы).

К обязательствам банка следует отнести также своевременное удовлетворение потребности клиента в получении новых ссуд без открытия кредитной линии. Выполнение указанной просьбы клиента означает, что банк способен оперативно обеспечить себя необходимыми ресурсами.

Для выполнения обязательств банк использует следующие ликвидные активы:

—        денежную наличность, выраженную в остатках денег в кассе и на корреспондентских счетах,

—        активы, которые можно быстро превратить в наличность,

—        межбанковские кредиты, которые при необходимости можно получить с межбанковского рынка и ЦБ РФ,

—        выпуск депозитных сертификатов и банковских векселей и т.д.

Использование данных видов активов не должно сопровождаться потерями для банка, т.е. оборачиваться убытками.

С учетом видов использованных ликвидных активов для выполнения банком своих обязательств различают ликвидность, накопленную банком (денежная наличность, высоколиквидные ценные бумаги), и покупную (или вновь приобретенную) (привлеченные межбанковские кредиты, выпуск банковских векселей, депозитных и сберегательных сертификатов). Соблюдение этих признаков ликвидности банка обусловлено внутренними и внешними факторами, определяющими качество деятельности банка и состояние внешней среды.

К числу внутренних факторов относятся:

1.      качество активов. Качество активов банка отражает три свойства: ликвидность, рискованность, доходность. Ликвидность активов – способность активов без потерь трансформироваться в денежную наличность посредством их реализации или погашения обязательств должником (заемщиком), при этом степень возможных потерь обусловливается рискованностью активов. По степени ликвидности активы банки подразделяются на несколько групп:

а) первоклассные ликвидные активы, к которым относятся непосредственно денежные средства банка, находящиеся в его кассе и на корреспондентских счетах, государственные ценные бумаги.

б) краткосрочные ссуды физическим и юридическим лицам, межбанковские кредиты, факторинговые операции, корпоративные ценные бумаги, предназначенные для продажи.

в) долгосрочные вложения и инвестиции банков, в т.ч. долгосрочные ссуды, лизинговые операции, инвестиционные ценные бумаги.

г) неликвидные активы в виде просроченных ссуд, некоторые виды ценных бумаг, здания и сооружения.

2.      качество привлеченных средств, т.е. ликвидность обязательств, стабильностью депозитов и умеренной зависимостью от внешних заимствований. Ликвидность обязательств характеризует быстроту их погашения, степень возобновляемости для банка при поддержании общего объема привлеченных средств на определенном уровне.

Ликвидность обязательств отражает  их срочную структуру. Если у банка в привлеченных ресурсах преобладают депозиты или кредиты с короткими сроками погашения, то ликвидность обязательств высокая, соответственно это может создать проблемы с ликвидностью банка в целом.

3.      сопряженность активов и пассивов по срокам. Выполнение банком обязательств перед клиентами предполагает согласование сроков, на которые инвестируются денежные средства, с теми, на которые предоставили их вкладчики. Игнорирование этого правила в деятельности банка, работающего преимущественно на привлеченных ресурсах, неизбежно приведет к невозможности своевременного и полного выполнения банков обязательств между кредиторами.

Соотношение активов и пассивов банка, а также его условных обязательств за период, т.е. на конкретную дату, определяет состояние ликвидной позиции банка.

4.      грамотный менеджмент, т.е.система управления деятельностью банка в целом и ликвидностью в частности. Качество правления банком выражается в наличии и содержании банковской политики, рациональной организационной структуре банка, позволяющей на высоком уровне решать стратегические и текущие задачи, выработке соответствующего механизма правления активами и пассивами банка, в четком определении содержания различных процедур, в т.ч. касающихся принятий наиболее ответственных решений.

5.      имидж банка. Положительный имидж банка позволяет ему получить преимущество перед другими банками в привлечении ресурсов и т.о. быстрее устранить недостаток в ликвидных средствах.

Внешние факторы, определяющие ликвидность банков:

1.      общая экономическая и политическая обстановка в стране, создает предпосылки развития банковских операций и успешности функционирования банковской системы укрепляет доверие населения, российских и иностранных инвесторов к банкам.

2.      развитие рынка ценных бумаг, позволяет обеспечить оптимальную систему ликвидных средств без потери в прибыльности, поскольку самый быстрый путь превращения активов в денежные средства в большинстве зарубежных стран  связан с функционированием фондового рынка.

3.      развитие межбанковского рынка, способствует быстрому перераспределению между банками временно свободных денежных ресурсов.

4.      эффективность надзорных функций ЦБ РФ. ЦБ РФ имеет право устанавливать определенные нормативы ликвидности, ориентируя банки на соблюдение этих нормативов. Чем точнее установленные показатели отражают реальное состояние ликвидности банка, тем больше возможностей у самого банка и надзорного органа своевременно выявить проблемы ликвидности и устранить их.

5.      доверие населения к банкам. Если такое доверие нарушается, возникает повышенный спрос клиентов на возврат своих депозитов, что подрывает ликвидность даже здоровых банков.

2.      Показатели ликвидности банка

Ликвидность коммерческого банка измеряется с помощью двух методов:

1.                     на основе финансовых коэффициентов, исчисляемых по балансам и отражающих ликвидность банка,

2.                     на основе определения потенциальной потребности в ликвидных средствах с четом анализа оборотов по активам и пассивам баланса банка в соответствующих периодах.

Коэффициентный метод предполагает становление определенных количественных соотношений между статьями баланса. Выбор показателей для оценки ликвидности может меняться в зависимости от:

—  от рынка, на котором функционирует банк,

—  от типа и вида банка

—  от содержания и набора банковских операций.

Также для оценки ликвидности банка применяют следующие показатели. Первая группа показателей характеризует соотношение ликвидных активов и депозитов. При этом используются два показателя:

1.

2.

Вторая группа показателей является соотношение суммы выданных кредитов и депозитов, его оценка осуществляется в динамике. При этом устанавливается зависимость: чем больше данный показатель превышает 1, тем ликвидность банка ниже.

Одновременно рассчитывается и оценивается доля кредитов в общей сумме активов как отражение дифференцированности активов. Этот показатель принято считать оптимальным, при ровне 65-70%.

Для оценки ликвидности применяется также показатель, отражающий способность актива быстро обмениваться на наличность. Он исчисляется как отношение ликвидных активов к общей сумме активов. При этом ликвидные активы включают лишь остатки средств в кассе, денежные средства в пути, на валютных счетах, остатки по счетам НОСТРО в ЦБ и других банках. Чем выше данный показатель, тем выше ликвидность, но ниже доходность. Поэтому цели менеджмента в области управления ликвидностью является выявление оптимальной границы между ликвидностью банка и его доходностью.

Особое внимание уделяется анализу структуры привлеченных ресурсов, стабильности депозитной базы. В связи этим рассматривается группа показателей, характеризующих качество ресурсной базы банка.

С точки зрения стабильности депозиты подразделяются на основные (устойчивые) и «летучие». Основные депозиты – депозиты, которые закрепились за данным банком и не покидают его. Чем больше устойчивость депозитов, тем выше ликвидность банка, поскольку они уменьшают потребность в ликвидных активах.

Основные депозиты могут быть как среди вкладов до востребования, так и среди срочных и сберегательных счетов и вкладов. При чем практика показала, что устойчивая часть депозитов выше среди вкладов до востребования.

Показатели, характеризующие степень постоянства, стабильности депозитов, рассчитывается как отношение суммы основных депозитов к общей их сумме. Банк считается ликвидным, если доля основных депозитов в общей сумме депозитов составляет не менее 75%.

Еще одним показателем, отражающим стабильность депозитной базы является отношение срочных и сберегательных депозитов к общей сумме депозитов. Срочные и сберегательные депозиты относятся к ресурсам банка, более чувствительным к изменениям процентной ставки, поэтом получение доли таких депозитов увеличивает объем летучих депозитов, а значит снижает ликвидность банка.

Качество ресурсной базы банка оценивается также показателем, свидетельствующим о доступности коммерческого банка к внешним источникам (межбанковскому кредит)(Кви).

Где Сб – ссуды, полученные в других банках, включая ЦБ.

Спс – сумма привлеченных средств.

Дополнительно анализируются:

1. частота заимствований,

2. условия заимствования (с залогом или без залога)

3. причины привлечения средств,

4. проценты по займам.

В РФ используются следующие нормативы для расчета ликвидности, установленные ЦБ РФ.

Норматив мгновенной ликвидности определяется по формуле:

                     

Где ЛАм – высоколиквидные активы банка. К ним относятся касса банка и приравненные к ней средства, вложения в драгоценные металлы, средства в расчетах, кредитные операции сос сроком до востребования.

ОВм – обязательства до востребования: депозитные счета сос сроком привлечения до востребования, краткосрочная кредиторская задолженность банка по платежам в бюджет.

Норматив текущей ликвидности определяется по формуле:

Где ЛАт  — ликвидные активы банка: кредиты со сроком погашения до 30 дней, приобретенные векселя со сроком погашения до 30 дней, остатки на корреспондентских счетах в других кредитных организациях.

ОВт – обязательства до востребования и со сроком исполнения в пределах 30 дней.

Норматив долгосрочной ликвидности определяется по формуле:

            

Где Крд – кредиты, выданные банком в рублях и иностранной валюте со сроком погашения свыше года, а также 50% гарантий и поручительств, выданных банком сроком действия свыше года,

ОД – обязательства банка по депозитным счетам, кредитам, полученным банком и обращающиеся на рынке долговые обязательства сроком погашения свыше года,

К – капитал банка.

Норматив ликвидности по операциям с драгоценными металлами рассчитывается по формуле:

Где ЛАДМ – высоколиквидные активы в драгоценных металлах в физической форме,

ОВДМ – обязательства в драгоценных металлах до востребования и со сроком востребования в ближайшие 30 дней.

Во многих странах показатели ликвидности коммерческих банков рассчитываются на основе соотношения активных и пассивных статей баланса, сгруппированных по срокам.

их значение и методы оценки. Показатель простой ликвидности. Показатель текущей ликвидности.

Ликвидность банка зависит и от степени риска отдельных активных операций: чем больше доля высокорисковых активов в балансе банка, тем ниже его ликвидность. К надежным активам принято относить наличные денежные средства, а к высокорисковым — долгосрочные вложения банков.

Существенное влияние на своевременный возврат ссуд и тем самым на ликвидность баланса банка оказывает степень кредитоспособности заемщиков банка. Чем больше доля высокорисковых кредитов в кредитном портфеле банка, тем ниже его ликвидность. Оценивается ликвидность баланса банка с помощью специальных показателей, которые отражают соотношение активов и пассивов, структуру активов. В международной банковской практике в этих целях чаще всего используются коэффициенты ликвидности. Они представляют собой соотношение различных статей актива баланса кредитного учреждения с определенными статьями пассива или, наоборот, пассивов с активами. Существует два основных метода оценки ликвидности кредитной организации: коэффициентный анализ и анализ разрывов. Коэффициентный анализ является наиболее распространенным способом оценки ликвидности. Это, во многом, обусловлено тем, что он применяется Банком России в системе нормативов, регулирующих банковскую деятельность, кроме того, этот метод широко применяется при построении различных рейтингов банков. Основная идея данного метода заключается в построении интегрального показателя или системы показателей и определения на основе его значения (их значений) степени ликвидности банка (см. выше). Вторым методом, применяемым для анализа ликвидности кредитных организации, является метод разрывов. Суть этого метода заключается в следующем: активы и пассивы банка разделяются на сроки, оставшиеся до их погашения. В пределах каждого срока все статьи активов и пассивов суммируются, в результате мы получаем платежный баланс банка за каждый из периодов. Как правило, результат анализа сводится в таблицу, показывающую платежный баланс банка с разбивкой по периодам. Коэффициент текущей ликвидности или коэффициент покрытия — финансовый коэффициент, равный отношению текущих (оборотных) активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Источником данных служит бухгалтерский баланс компании: Ктл = (ОА — ДЗд — ЗУ) / КО где: Ктл — коэффициент текущей ликвидности; ОА — оборотные активы; ДЗд — долгосрочная дебиторская задолженность; ЗУ — задолженность учредителей по взносам в уставный капитал;

КО — краткосрочные обязательства. Коэффициент отражает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. Чем показатель больше, тем лучше платежеспособность предприятия. Принимая во внимание степень ликвидности активов, можно предположить, что не все активы можно реализовать в срочном порядке. Нормальным считается значение коэффициента от 1.5 до 2.5, в зависимости от отрасли. Значение ниже 1 говорит о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Значение более 3 может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала. Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности — финансовый коэффициент, равный отношению высоколиквидных текущих активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Источником данных служит бухгалтерский баланс компании аналогично, как для текущей ликвидности, но в составе активов не учитываются материально-производственные запасы так как при их вынужденной реализации убытки будут максимальными среди всех оборотных средств. Кбл = (Текущие активы — Запасы) / Текущие обязательства или Кбл = Краткосрочная дебиторская задолженность + Краткосрочные финансовые вложения + Денежные средства)/Краткосрочные пассивы — Доходы будущих периодов — Резервы предстоящих расходов. Коэффициент отражает способность компании погашать свои текущие обязательства в случае возникновения сложностей с реализацией продукции.

Ликвидность банка: раннее предупреждение и стресс-тестирование риска потери ликвидности

Высокая ответственность банка перед клиентами и собственниками, четкое понимание того, что благополучие клиентов составляет основу его собственного благополучия, — главный мотив становления системы риск-менеджмента.

В последнее время процесс становления в банках систем управления рисками стимулируется также требованиями Национального банка Республики Беларусь, которые в равной мере относятся и к вопросу управления риском потери ликвидности, разработке банками систем раннего предупреждения и стресс-тестирования данного вида риска. К сожалению, руководствуясь одной лишь Инструкцией об экономических нормативах для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций от 28.06.2004 № 92 (далее — Инструкция), утвержденной постановлением Правления Национального банка Республики Беларусь, нельзя создать адекватную потребностям банка систему управления риском ликвидности.

Под ликвидностью, согласно формулировке Национального банка, понимается способность банка обеспечивать своевременное выполнение своих обязательств перед вкладчиками и кредиторами. При этом оценивается и измеряется ликвидность банка путем определения на соответствие фактических значений коэффициентов ликвидности их обязательным нормативным значениям. Как известно, таких нормативных коэффициентов четыре: мгновенная ликвидность, текущая ликвидность, краткосрочная ликвидность, соотношение высоколиквидных и суммарных активов. Однако возникает вопрос: можно ли на основе данных показателей корректно оценить ликвидность банка? Приводимые в Инструкции алгоритмы расчета показателей ликвидности имеют ряд следующих серьезных недостатков.

  1. Степень ликвидности активов ставится в зависимость от вида обеспечения. Наличие у актива обеспечения в виде гарантии или залога не повышает его ликвидность. В данном случае оценка ликвидности актива подменяется оценкой надежности его обеспечения. Если банк с целью погашения актива вынужден прибегать к возможностям предоставленного обеспечения, это говорит о том, что сам актив не может быть реализован в соответствии с условиями договора. Следовательно, актив является проблемным и неликвидным.
  2. В состав пассивов для расчета показателей мгновенной и текущей ликвидности входят обязательства банка с просроченными сроками исполнения. Во-первых, наличие таких обязательств автоматически переводит банк в разряд неликвидных. Во-вторых, эти обязательства должны покрываться ликвидными активами в полной мере, а не так, как это предусмотрено нормативами мгновенной и текущей ликвидности — 20 и 70 процентов соответственно. В-третьих, по банкам, имеющим обязательства с просроченными сроками исполнения, необходимо рассчитывать не показатели ликвидности, а показатели восстановления ликвидности.
  3. По алгоритмам расчета показателей мгновенной и текущей ликвидности активами должны покрываться обязательства за вычетом условно-постоянного остатка в размере 20 и 70 процентов соответственно. Однако нестабильная часть обязательств до востребования — уже и есть размер риска одновременного снятия, который должен покрываться в полной мере.
  4. Показатель краткосрочной ликвидности носит абстрактный характер и не имеет какой-либо экономической интерпретации. Алгоритм расчета показателя излишне усложнен и громоздок. Коэффициенты взвешивания показателя ничем экономически и научно не обоснованы. Несоответствия в сроках как до одного месяца, так и от 6 до 12 месяцев принимаются в расчет в одинаковой мере.

В ЗАО «Минский транзитный банк» разработана и внедрена система раннего предупреждения и стресс-тестирования риска потери ликвидности. Ликвидность банка оценивается и измеряется путем расчета одного показателя — платежной позиции банка. Получаемый прогнозный исторический сценарий рассматривается как базовый. В случае реальных предпосылок изменения базового сценария под воздействием реализации риск-фактора гипотетический сценарий (стресс-тестирование) рассчитывается путем подставления в базовую модель нетипичных значений.

Горизонт прогнозирования состояния платежной позиции принимается равным 30 календарным дням.

Анализ ликвидности основывается на предположении того, что в обозримом будущем банк будет работать в обычном нормальном ре

жиме, поэтому ликвидными активами, с точки зрения обеспечения достаточной ликвидности, считаются: денежная наличность, средства, размещенные в Национальном банке, средства в Фонде обязательных резервов, депонированные сверх требуемого минимального остатка, ожидаемый объем требований к погашению на определенную дату. Данные активы образуют ликвидные активы первой очереди. В то же время банк иногда нуждается в гораздо больших объемах ликвидных активов для покрытия своих обязательств перед клиентами. Подобные ситуации возникают при реализации риск-факторов, вынуждающих банк работать в экстремальных условиях.

Риск-фактор (фактор риска) — маловероятное, но вполне возможное событие, при наступлении которого возникает изменение уровня измеряемого вида риска, в частности, риска потери ликвидности. Допуская возможность наступления такого рода событий, банку целесообразно создавать и поддерживать на необходимом уровне ликвидные активы второй очереди. В качестве ликвидных активов второй очереди предлагается рассматривать портфель ликвидных ценных бумаг, межбанковские кредиты и депозиты сроком размещения до 10 дней. Дополнительным резервом ликвидности является величина неиспользованного лимита привлечения ресурсов на межбанковском рынке.

Стратегическое управление ликвидностью основывается на принципах оптимального и рационального использования ресурсов в долгосрочной перспективе. Данными принципами являются:

  • Поддержание ликвидных активов первой очереди на оптимальном уровне для выполнения обязательств перед клиентами при нормальном режиме работы банка;
  • Создание и поддержание запаса ликвидных активов второй очереди в объеме не меньше того, который потребуется в случае необходимости удовлетворить обязательства перед клиентами банка при реализации риск-факторов;
  • Строгое соблюдение лимитов, накладывающих ограничение

на размещение ресурсов в определенные виды активов, и привлечение определенных видов ресурсов.

Таким образом, расчетное значение уровня условно-постоянного остатка обязательств до востребования оптимизируется по двум критериям: приемлемый уровень вероятности попадания расчетных значений выше границы, задаваемой условно-постоянным остатком, и размер максимально ожидаемого отклонения фактических значений ниже границы, задаваемой условно постоянным остатком. При этом размер возможного отклонения страхуется путем резервирования одного либо некоторой группы банков, открывших лимит, например, для банка N в качестве доноров ресурсов. Подразумевается, что к займам данных банков необходимо будет прибегать только в случае фактического дефицита ликвидности.

Финансы с нуля

Финансы относятся к экономическим отношениям и выражают одну из важнейших сторон производственных отношений. Их сущность и назначение правильно раскрываются лишь при рассмотрении их как экономической категории. Рассматривая финансы как определенную систему денежных отношений, следует подчеркнуть, что не всякие денежные отношения могут рассматриваться как финансовые отношения. Организация денежного обращения, система ценообразования, реализация и покупка населением товаров в торговле и т.п. основаны на денежных отношениях, на использовании стоимости и ее форм, но они от этого не становятся финансовыми отношениями. Задача состоит в том, чтобы из всей совокупности многообразных денежных отношений, выделить те, которые характеризуют специфику финансов. Эту задачу наиболее часто решают финансы предприятий, выражающие совокупность таких денежных отношений, которые связаны с мобилизацией и использованием денежных доходов и накоплений, образуемых в процессе их производственной деятельности. Именно в сфере материального производства финансы выступают в качестве важнейшего средства за производством и распределением продуктов. В дальнейшем через финансовые отношения производится распределение и перераспределение национального продукта.

Исходной базой для управления финансами предприятия является его финансовое состояние, сложившееся фактически. Но для того, что бы оно было удовлетворительным, необходимо в процессе финансовой деятельности правильно использовать основные элементы финансового состояния: эффективность использования основных и оборотных средств, отдача производственного потенциала, рентабельность продаж и т.д. Эту задачу решает данное учебное пособие.

При написании учебного пособия автор стремился в максимальной мере использовать положение системного подхода, в соответствии с которыми изучаемый предмет представляет собой систему знаний с их логическими связями, последовательностью, направленностью, которые должны предопределять содержание изучаемых тем.

| Далее


Новое:

Последнее


Похожие страницы:

1. принципы и формы предпринимательства.
2. Процесс предпринимательства
3. Государственная регистрация
4. Закон о предпринимательстве

Коэффициент покрытия ликвидности

— определение LCR

Что такое коэффициент покрытия ликвидности — LCR?

Коэффициент покрытия ликвидности (LCR) относится к доле высоколиквидных активов, находящихся в распоряжении финансовых учреждений, чтобы обеспечить их постоянную способность выполнять краткосрочные обязательства. Этот коэффициент, по сути, представляет собой общий стресс-тест, целью которого является предвидение потрясений в масштабах рынка и обеспечение наличия у финансовых учреждений надлежащих средств сохранения капитала, чтобы выдержать любые краткосрочные перебои с ликвидностью, которые могут поразить рынок.

Формула и расчет LCR

Взаимодействие с другими людьми L C р знак равно Количество высококачественных ликвидных активов (HQLA) Общая сумма чистого денежного потока LCR = \ frac {\ text {Количество высококачественных ликвидных активов (HQLA)}} {\ text {Общая сумма чистого денежного потока}} LCR = Общая сумма чистого денежного потока Сумма высококачественных ликвидных активов (HQLA)

  1. LCR рассчитывается путем деления высококачественных ликвидных активов банка на его общие чистые денежные потоки в течение 30-дневного стрессового периода.
  2. К высококачественным ликвидным активам относятся только те, которые могут быть легко и быстро конвертированы в наличные.
  3. Три категории ликвидных активов с понижающимся уровнем качества: уровень 1, уровень 2A и уровень 2B.

Ключевые выводы

  • LCR — это требование Базеля III, согласно которому банки должны хранить количество высококачественных ликвидных активов, достаточное для финансирования оттока денежных средств в течение 30 дней.
  • LCR — это стресс-тест, целью которого является предвидеть потрясения на рынке и убедиться, что финансовые учреждения обладают достаточным запасом капитала, чтобы выдержать любые краткосрочные перебои с ликвидностью.
  • Конечно, мы не узнаем до следующего финансового кризиса, обеспечивает ли LCR достаточную финансовую подушку для банков или ее недостаточно.

Что вам сообщает LCR?

LCR — это главный вывод из Базельского соглашения, которое представляет собой серию правил, разработанных Базельским комитетом по банковскому надзору (BCBS). BCBS — это группа из 45 представителей крупных мировых финансовых центров. Одна из целей BCBS заключалась в том, чтобы обязать банки удерживать определенный уровень высоколиквидных активов и поддерживать определенный уровень финансовой платежеспособности, чтобы удержать их от кредитования на высоких уровнях. краткосрочной задолженности.

В результате банки должны хранить количество высококачественных ликвидных активов, достаточное для финансирования оттока денежных средств в течение 30 дней. Было выбрано 30 дней, потому что считалось, что в условиях финансового кризиса ответ на спасение финансовой системы от правительств и центральных банков обычно происходит в течение 30 дней.

Другими словами, 30-дневный период позволяет банкам иметь запас наличности на случай набегания на банки во время финансового кризиса. Требование 30-дневного срока в соответствии с LCR также дает центральным банкам, таким как Федеральный резервный банк, время, чтобы вмешаться и принять корректирующие меры для стабилизации финансовой системы.

Реализация LCR

LCR был предложен в 2010 году с изменениями и окончательным утверждением в 2014 году. Полный минимум 100% не требовался до 2019 года. Коэффициент покрытия ликвидности применяется ко всем банковским учреждениям, которые имеют более 250 миллиардов долларов в совокупных консолидированных активах или более 10 долларов. млрд. балансовых внешних рисков. Такие банки, часто называемые «систематически значимыми финансовыми учреждениями (SIFI)», обязаны поддерживать 100% LCR, что означает владение количеством высоколиквидных активов, равных или превышает его чистый денежный поток за 30-дневный стрессовый период.Высоколиквидные активы могут включать наличные деньги, казначейские облигации или корпоративный долг.

Высококачественные ликвидные активы

К высококачественным ликвидным активам относятся только те, которые имеют высокий потенциал быстрой и легкой конвертации в денежные средства. Как указывалось ранее, тремя категориями ликвидных активов с понижающимся уровнем качества являются уровень 1, уровень 2A и уровень 2B.

Согласно Базель III, активы уровня 1 не дисконтируются при расчете LCR, в то время как активы уровня 2A и уровня 2B имеют скидку 15% и 25-50% соответственно.Активы уровня 1 включают остатки в банках Федеральной резервной системы, иностранные ресурсы, которые можно быстро вывести, ценные бумаги, выпущенные или гарантированные определенными суверенными организациями, а также выпущенные или гарантированные правительством США ценные бумаги.

Активы уровня 2A включают ценные бумаги, выпущенные или гарантированные конкретными многосторонними банками развития или суверенными организациями, а также ценные бумаги, выпущенные предприятиями, спонсируемыми правительством США. Активы уровня 2B включают публично торгуемые обыкновенные акции и корпоративные долговые ценные бумаги инвестиционного уровня, выпущенные корпорациями нефинансового сектора.

Главный вывод Базель III ожидает, что банки извлекут пользу из этой формулы, это ожидание достижения коэффициента левериджа, превышающего 3%. Чтобы соответствовать требованию, Федеральный резервный банк США установил коэффициент кредитного плеча на уровне 5% для застрахованных банковских холдинговых компаний и 6% для вышеупомянутых SIFI. Однако большинство банков будут пытаться поддерживать более высокий капитал, чтобы защитить себя от финансовых затруднений, даже если это будет означать выдачу меньшего количества кредитов заемщикам.

The LCR vs.Прочие показатели ликвидности

Коэффициенты ликвидности — это класс финансовых показателей, используемых для определения способности компании погашать текущие долговые обязательства без привлечения внешнего капитала. Коэффициенты ликвидности измеряют способность компании выплачивать долговые обязательства и ее запас прочности путем расчета показателей, включая коэффициент текущей ликвидности, коэффициент быстрой ликвидности и коэффициент операционного денежного потока. Краткосрочные обязательства анализируются относительно ликвидных активов для оценки покрытия краткосрочной задолженности в чрезвычайной ситуации.

Коэффициент покрытия ликвидности — это требование, согласно которому банки должны держать количество высококачественных ликвидных активов, достаточное для финансирования оттока денежных средств в течение 30 дней. Коэффициенты ликвидности аналогичны LCR в том смысле, что они измеряют способность компании покрывать свои короткие позиции. срочные финансовые обязательства.

Ограничения LCR

Ограничением LCR является то, что он требует от банков хранить больше наличных средств и может привести к уменьшению объема кредитов, выдаваемых потребителям и предприятиям.

Можно утверждать, что, если банки выдают меньшее количество кредитов, это может привести к замедлению экономического роста, поскольку компании, которым нужен доступ к заемным средствам для финансирования своей деятельности и расширения, не будут иметь доступа к капиталу.

С другой стороны, еще одно ограничение заключается в том, что мы не узнаем до следующего финансового кризиса, обеспечивает ли LCR достаточную финансовую подушку для банков или ее недостаточно для финансирования оттока денежных средств в течение 30 дней. LCR — это стресс-тест, цель которого — убедиться, что финансовые учреждения имеют достаточный капитал во время краткосрочных сбоев ликвидности.

Пример LCR

Например, предположим, что банк ABC имеет высококачественные ликвидные активы на сумму 55 миллионов долларов США и ожидаемые чистые денежные потоки в размере 35 миллионов долларов США в течение 30-дневного стрессового периода:

  • LCR рассчитывается по формуле 55 миллионов долларов США / 35 миллионов долларов США.
    • LCR
  • Bank ABC составляет 1,57, или 157%, что соответствует требованиям Базеля III.

Страница не найдена

  • Образование

    • Общий

      • Словарь
      • Экономика
      • Корпоративные финансы
      • Рот ИРА
      • Акции
      • Паевые инвестиционные фонды
      • ETFs
      • 401 (к)

    • Инвестирование / Торговля

      • Основы инвестирования
      • Фундаментальный анализ
      • Управление портфелем
      • Основы трейдинга
      • Технический анализ
      • Управление рисками
  • Рынки

    • Новости

      • Новости компании
      • Новости рынков
      • Торговые новости
      • Политические новости
      • Тенденции

    • Популярные акции

      • Яблоко (AAPL)
      • Тесла (TSLA)
      • Amazon (AMZN)
      • AMD (AMD)
      • Facebook (FB)
      • Netflix (NFLX)
  • Симулятор

    • Симулятор

      • Завести аккаунт
      • Присоединяйтесь к игре

    • Мой симулятор

      • Моя игра
      • Создать игру
  • Твои деньги

    • Личные финансы

      • Управление благосостоянием
      • Бюджетирование / экономия
      • Банковское дело
      • Кредитные карты
      • Домовладение
      • Пенсионное планирование
      • Налоги
      • Страхование

    • Обзоры и рейтинги

      • Лучшие онлайн-брокеры
      • Лучшие сберегательные счета
      • Лучшие домашние гарантии
      • Лучшие кредитные карты
      • Лучшие личные займы
      • Лучшие студенческие ссуды
      • Лучшее страхование жизни
      • Лучшее автострахование
  • Советники

    • Ваша практика

      • Управление практикой
      • Продолжая образование
      • Карьера финансового консультанта
      • Инвестопедия 100

    • Управление благосостоянием

      • Портфолио Строительство
      • Финансовое планирование
  • Академия

    • Популярные курсы

      • Инвестирование для начинающих
      • Станьте дневным трейдером
      • Торговля для начинающих
      • Технический анализ

    • Курсы по темам

      • Все курсы
      • Курсы трейдинга
      • Курсы инвестирования
      • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.

Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска. дома
  • О нас
  • Условия эксплуатации
  • Словарь
  • Редакционная политика
  • Рекламировать
  • Новости
  • Политика конфиденциальности
  • Связаться с нами
  • Карьера
  • Уведомление о конфиденциальности Калифорнии
  • #
  • А
  • B
  • C
  • D
  • E
  • F
  • грамм
  • ЧАС
  • я
  • J
  • K
  • L
  • M
  • N
  • О
  • п
  • Q
  • р
  • S
  • Т
  • U
  • V
  • W
  • Икс
  • Y
  • Z
Investopedia является частью издательской семьи Dotdash.

Страница не найдена

  • Образование

    • Общий

      • Словарь
      • Экономика
      • Корпоративные финансы
      • Рот ИРА
      • Акции
      • Паевые инвестиционные фонды
      • ETFs
      • 401 (к)

    • Инвестирование / Торговля

      • Основы инвестирования
      • Фундаментальный анализ
      • Управление портфелем
      • Основы трейдинга
      • Технический анализ
      • Управление рисками
  • Рынки

    • Новости

      • Новости компании
      • Новости рынков
      • Торговые новости
      • Политические новости
      • Тенденции

    • Популярные акции

      • Яблоко (AAPL)
      • Тесла (TSLA)
      • Amazon (AMZN)
      • AMD (AMD)
      • Facebook (FB)
      • Netflix (NFLX)
  • Симулятор

    • Симулятор

      • Завести аккаунт
      • Присоединяйтесь к игре

    • Мой симулятор

      • Моя игра
      • Создать игру
  • Твои деньги

    • Личные финансы

      • Управление благосостоянием
      • Бюджетирование / экономия
      • Банковское дело
      • Кредитные карты
      • Домовладение
      • Пенсионное планирование
      • Налоги
      • Страхование

    • Обзоры и рейтинги

      • Лучшие онлайн-брокеры
      • Лучшие сберегательные счета
      • Лучшие домашние гарантии
      • Лучшие кредитные карты
      • Лучшие личные займы
      • Лучшие студенческие ссуды
      • Лучшее страхование жизни
      • Лучшее автострахование
  • Советники

    • Ваша практика

      • Управление практикой
      • Продолжая образование
      • Карьера финансового консультанта
      • Инвестопедия 100

    • Управление благосостоянием

      • Портфолио Строительство
      • Финансовое планирование
  • Академия

    • Популярные курсы

      • Инвестирование для начинающих
      • Станьте дневным трейдером
      • Торговля для начинающих
      • Технический анализ

    • Курсы по темам

      • Все курсы
      • Курсы трейдинга
      • Курсы инвестирования
      • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.

Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска. дома
  • О нас
  • Условия эксплуатации
  • Словарь
  • Редакционная политика
  • Рекламировать
  • Новости
  • Политика конфиденциальности
  • Связаться с нами
  • Карьера
  • Уведомление о конфиденциальности Калифорнии
  • #
  • А
  • B
  • C
  • D
  • E
  • F
  • грамм
  • ЧАС
  • я
  • J
  • K
  • L
  • M
  • N
  • О
  • п
  • Q
  • р
  • S
  • Т
  • U
  • V
  • W
  • Икс
  • Y
  • Z
Investopedia является частью издательской семьи Dotdash.

индикаторов раннего предупреждения: риск банковской ликвидности

Автор

Перечислено:
  • Ndari Suryaningsih

    () (Банк Индонезии)

  • Диана Юманита

    () (Банк Индонезии)

  • Элис Дериантино

    () (Банк Индонезии)

Abstract

Это исследование направлено на разработку индикаторов раннего предупреждения (EWI) для риска банковской ликвидности. Показатели риска банковской ликвидности выбираются в зависимости от источника риска, т.е.е. риск ликвидности финансирования, риск рыночной ликвидности и риск платежной системы, особенно риски, связанные с валовыми расчетами в реальном времени (RTGS). Индикаторы, выбранные в качестве EWI, должны быть в состоянии предсказать событие стресса ликвидности в 4 квартале 2008 года, а также минимизировать статистическую ошибку. Результаты статистической оценки показывают, что показатели риска ликвидности фондирования, которые включают соотношение кредитов к депозитам (LDR), дефицит финансирования, обратный коэффициент чистого стабильного фондирования (скорректированный) и коэффициент создания ликвидности в виде ежегодного изменения по коэффициент краткосрочной ликвидности может дать сигнал за год до стрессового события 2008 года, а это означает, что эти индикаторы могут стать EWI риска банковской ликвидности.

Рекомендуемое цитирование

  • Ндари Сурьянинсих, Диана Юманита и Элис Дериантино, 2014 г. « Индикаторы раннего предупреждения: риск банковской ликвидности », Рабочие бумаги WP / 1/2014, Банк Индонезии.
    • Ручка: RePEc: idn: wpaper: wp012014

    Скачать полный текст от издателя

    Подробнее об этом товаре

    Ключевые слова

    Индикатор раннего предупреждения; риск банковской ликвидности;

    Классификация JEL:

    • G21 — Финансовая экономика — — Финансовые институты и услуги — — — Банки; Другие депозитарные учреждения; Учреждения микрофинансирования; Ипотека
    • C15 — Математические и количественные методы — — Эконометрические и статистические методы и методология: общие — — — Методы статистического моделирования: общие

    Статистика

    Доступ и загрузка статистики

    Исправления

    Все материалы на этом сайте предоставлены соответствующими издателями и авторами.Вы можете помочь исправить ошибки и упущения. При запросе исправления укажите идентификатор этого элемента: RePEc: idn: wpaper: wp012014 . См. Общую информацию о том, как исправить материал в RePEc.

    По техническим вопросам, касающимся этого элемента, или для исправления его авторов, названия, аннотации, библиографической информации или информации для загрузки, обращайтесь: (Lutzardo Tobing) или (Jimmy Kathon). Общие контактные данные провайдера: http://edirc.repec.org/data/bigovid.html .

    Если вы создали этот элемент и еще не зарегистрированы в RePEc, мы рекомендуем вам сделать это здесь. Это позволяет связать ваш профиль с этим элементом. Это также позволяет вам принимать потенциальные ссылки на этот элемент, в отношении которых мы не уверены.

    У нас нет ссылок на этот товар. Вы можете помочь добавить их, используя эту форму .

    Если вам известно об отсутствующих элементах, цитирующих этот элемент, вы можете помочь нам создать эти ссылки, добавив соответствующие ссылки таким же образом, как указано выше, для каждого ссылочного элемента.Если вы являетесь зарегистрированным автором этого элемента, вы также можете проверить вкладку «Цитаты» в своем профиле службы авторов RePEc, поскольку там могут быть некоторые цитаты, ожидающие подтверждения.

    Обратите внимание, что исправления могут занять пару недель, чтобы отфильтровать различные сервисы RePEc.

    LCR и NSFR, что означают эти коэффициенты ликвидности?

    Существенная роль банков в обществе состоит в том, чтобы привлекать сбережения от семей, компаний и других агентов, а затем ссужать их другим.Банк берет краткосрочные займы (депозиты) и ссуды в долгосрочной перспективе (кредиты). Управление этим несоответствием времени дает выгоду , но также влечет за собой серию из рисков . Один из самых больших — поддержание необходимой ликвидности для удовлетворения потребностей в наличных деньгах тех, кто ссудил свои деньги банку.

    Для снижения этого риска были созданы LCR (коэффициент покрытия ликвидности) и NSFR (чистый стабильный коэффициент финансирования), которые являются частью соглашений Базель III, утвержденных в январе 2013 и октябре 2014, соответственно.Оба коэффициента преследуют две разные, но взаимодополняющие цели: цель LCR — способствовать краткосрочной устойчивости профиля риска ликвидности банков ; в то время как цель NSFR — снизить риск финансирования в течение более широкого временного горизонта .

    LCR, коэффициент покрытия ликвидности

    LCR измеряет профиль риска ликвидности банка, банки имеют адекватных запасов необремененных высококачественных ликвидных активов , которые могут быть легко и немедленно конвертированы на финансовых рынках без потери стоимости или с незначительной потерей стоимости.В эту категорию могут входить, например, депозитов центрального банка, корпоративные векселя или гарантированные облигации . Цель состоит в том, чтобы гарантировать, что организация сможет удовлетворить свои потребности в ликвидности в течение 30-дневного гипотетического сценария финансового стресса.

    LCR — это процент, полученный в результате деления запасов высококачественных активов банка на предполагаемую общую чистую денежную наличность оттоков в течение 30-дневного стрессового сценария. Общий чистый отток денежных средств определяется как общий ожидаемый отток денежных средств за вычетом общего ожидаемого притока денежных средств (до совокупного предела в 75% от общего ожидаемого оттока денежных средств).

    Общий ожидаемый отток денежных средств рассчитывается путем умножения текущего сальдо продуктовых обязательств (таких как счета и депозиты) и внебалансовых обязательств (таких как кредитные линии и линии ликвидности для клиентов) на ставки, по которым они, как ожидается, будут исчерпаны или быть опущенным в соответствии с вышеупомянутым стрессовым сценарием.

    По состоянию на 1 января 2019 года минимальный коэффициент покрытия ликвидности , необходимый для международных банков, составляет 100% . Другими словами, запас высококачественных активов должен быть не меньше ожидаемого общего чистого оттока денежных средств в течение 30-дневного стрессового периода.

    Видео

    Посмотреть видео

    BBVA с комфортом удовлетворяет этому требованию. По состоянию на 30 июня 2019 года коэффициент LCR банка составляет 132% . LCR — это требование, которое устанавливается только на консолидированном уровне для банков зоны евро. Однако всех франшиз BBVA также превышает требуемый минимум . Консолидированная LCR рассчитывается без учета возможности передачи ликвидности между дочерними компаниями, поэтому избыточная ликвидность не переводится с этих иностранных компаний на консолидированный коэффициент.Учитывая влияние этих высоколиквидных активов, LCR BBVA составит 165%. LCR всех дочерних компаний BBVA комфортно превышает 100% порог.

    NSFR, коэффициент чистого стабильного финансирования

    NSFR требует от банков поддерживать стабильный профиль финансирования в отношении своих забалансовых активов и деятельности . Цель состоит в том, чтобы снизить вероятность того, что потрясения, влияющие на обычные источники финансирования банка, могут подорвать его позицию ликвидности, увеличивая риск банкротства.Стандарт NSFR направлен на то, чтобы банки диверсифицировали свои источники финансирования и уменьшили свою зависимость от краткосрочных оптовых рынков.

    NSFR определяется как , соотношение между суммой доступного стабильного финансирования и суммой необходимого стабильного финансирования . Доступное стабильное финансирование означает долю собственных и сторонних ресурсов, которые, как ожидается, будут надежными в течение одного года (включая депозиты клиентов и долгосрочное оптовое финансирование). Таким образом, в отличие от краткосрочного показателя LCR, , этот коэффициент измеряет среднесрочную и долгосрочную устойчивость банка .Требования к стабильному финансированию для каждого учреждения устанавливаются на основе характеристик ликвидности и сроков погашения его балансовых активов и внебалансовых рисков.

    Базель III требует, чтобы NSFR составлял не менее 100% на постоянной основе . Другими словами, объем доступного стабильного финансирования и необходимого стабильного финансирования должны быть равными. Хотя ЕС принял это требование с одобрения CRR II в июне, оно не вступит в силу до 2021 года. В любом случае, BBVA уже удовлетворяет этому требованию в его нынешнем определении с комфортной маржой (121% по состоянию на 30 июня. , 2019), в основном за счет долгосрочной структуры розничного финансирования.Как и в случае с LCR, NSFR во всех дочерних компаниях намного превышает 100%.

    (PDF) Детерминанты депозитного потенциала как обратный индикатор ликвидности коммерческих банков в Сербии

    Милошевич Авдалович С., Калаш Б .: Детерминанты депозитного потенциала как обратные …

    Industrija, Том 44, № 3, 2016 75

    баланс активен, банки подвержены более высокому риску ликвидности, который находится в строке

    с преобладающим отношением к банкротству. Увеличение коэффициента достаточности капитала

    положительно сказывается на ликвидности банков.Чистая процентная маржа составляет

    , что положительно коррелирует с показателем депозитного потенциала, который указывает на негативное влияние

    на ликвидность банков, а также на соотношение операционных расходов

    к операционным доходам. Также было замечено, что существует корреляция

    между показателями ликвидности и макроэкономическими показателями, но не

    статистически значимое влияние на определенные модели ликвидности коммерческих банков

    в Сербии.Дальнейшее исследование должно включать больше индикаторов ликвидности и определение релевантности

    для каждого из них, и оно может быть распространено на

    коммерческих банков в регионе.

    Ссылки

    BIS. (2009). Международная система измерения риска ликвидности, стандарты и мониторинг

    . Базель: Банк международных расчетов. ISBN 92-9131-811-6.

    BIS. (2011) Глобальная нормативно-правовая база для более устойчивых банков и банковских систем

    (новая версия), Банк международных расчетов, Базель,

    , Швейцария.

    BIS. (2008). Принципы надежного управления и надзора за риском ликвидности. Базель:

    Банк международных расчетов. ISBN 92-9197-767-5.

    BIS. (2008). Принципы надежного управления и надзора за риском ликвидности. Базель:

    Банк международных расчетов. ISBN 92-9197-767-5.

    Bunda, I. и J. B. Desquilbet, (2008). Банковская ликвидность улыбается на всех валютных курсах

    Режимы процентных ставок, Международный экономический журнал, вып. 22, нет.3. С. 361-386.

    Центральный банк Сербии (2008-2014). Ежегодные отчеты. www.nbs.rs

    Коммерческие банки (2008-2014). Годовые отчеты www.aikbanka.rs,

    , www.alphabankserbia.com, www.bancaintesa.rs, www.posted.co.rs,

    , www.creditagricole.rs, www.cacanskabanka.co.rs, www.erstebank. rs,

    www.eurobank.rs, www.findomestic.rs, www.hipo-alpe-adria.rs, www.jubmes.rs,

    , www.kombank.com, www.nlb.rs, www.obs. rs, www.otpbanka.rs,

    www.piraeusbank.rs, www.procreditbank.rs, www.raiffeisenbank.rs,

    , www.sberbank.rs, www.societegenerale.rs, www.unicreditbank.rs,

    , www.voban.co.rs, www.ubbad. rs (2008., 2009,2012.)

    Кундид, А., Эрцеговач, Р. и Клипанак, Л. (2009). Перенос проблем с банковской ликвидностью в сторону

    реальной экономики в преддверии финансового кризиса, Global Business & Economics Anthology,

    Volume II, декабрь, Business & Economics Society International

    Милькович, М., Филипович С. и Танаскович С. (2013). Концентрация рынка в банковском секторе

    — данные из Сербии, промышленность.

    Роман А. и Саркуа К.А. (2014). Анализ риска ликвидности банков в новых странах Европейского Союза

    : данные из Болгарии и Румынии, Процедура

    Экономика и финансы 15, стр. 569-576, скачать: http: //ac.els-

    cdn.com/S2212567114005127 /1-s2.0-S2212567114005127-

    main.pdf? _tid = 88f3e492-ed06-11e4-9703-

    15Oct / Глобальные индикаторы ликвидности | Bis 2 Информация

    Начиная с октября 2013 года, BIS будет публиковать обновления индикаторов для глобальных условий ликвидности вместе с базовыми данными BIS . Обновления будут выпускаться дважды в год до дальнейшего уведомления. Эта инициатива является частью поддержки Bank деятельности G20 и является продолжением более ранней работы BIS и Комитета по глобальной финансовой системе (CGFS).

    Индикаторы BIS по глобальной ликвидности условия :

    Глобальная ликвидность индикаторы / кредитные агрегаты (базовая серия данных):

    По любым вопросам обращайтесь к статистике от $ до .org (где «$» означает «@»).

    Концептуальные основы

    Термин глобальная ликвидность используется здесь для обозначения простоты финансирования на мировых финансовых рынках.Определенная таким образом, глобальная ликвидность зависит в первую очередь от действий частных инвесторов и финансовых институтов.

    Финансовые учреждения обеспечивают рыночную ликвидность на рынках ценных бумаг посредством своей торговой деятельности и обеспечивают финансирование ликвидности заемщикам посредством своей кредитной деятельности. Условия, на которых эти посредники могут финансировать себя, в свою очередь, зависят от желания других участников рынка взаимодействовать с ними.Макроэкономическая и пруденциальная политика — еще один фактор, включая условия, на которых центральные банки предоставляют финансирование.

    Взаимодействие между этими частными и официальными факторами определяет общую легкость финансирования экономики. Это, в свою очередь, влияет на рост уязвимостей финансовой системы в виде инфляции цен на активы, кредитного плеча или погашения или несоответствия финансирования. Индикаторы будут стремиться измерять эти «следы» ликвидности , а не саму глобальную ликвидность .

    Исходя из этого, и с точки зрения финансовой стабильности, глобальный кредит входит в число ключевых индикаторов глобальной ликвидности . Запас непогашенных кредитов показывает, насколько легкость финансирования привела к наращиванию рисков. Другими словами, глобальный кредит частного сектора отражает результат деятельности финансового посредничества на мировых рынках. Изменения в этих запасах тесно связаны с ростом уязвимостей с потенциальными последствиями для финансовой стабильности.Эти потоки включают как внутренний, так и международный элемент.

    Особый интерес для оценки глобальной ликвидности представляет международный компонент кредита (трансграничное кредитование нерезидентов или кредитование в иностранной валюте). Именно этот трансграничный элемент регулярно обеспечивает маргинальный источник финансирования в преддверии кризисов. Хотя колебания в этих международных компонентах зачастую незначительны по сравнению с общим объемом кредита, они могут усиливать внутренние тенденции и в значительной степени коррелируют с подъемами и спадами в мировых финансовых условиях.

    Любая оценка условий глобальной ликвидности требует, чтобы меры глобального кредитования рассматривались в перспективе. Большая часть этого кредита, хотя и не весь, предоставляется банками , так что индикаторы сосредоточены на этом компоненте. Ряд дополнительных индикаторов цены и количества может использоваться для выявления дополнительных конкретных аспектов глобальной ликвидности , которые имеют отношение к финансовой стабильности. Сюда входят меры по условиям финансирования на ключевых финансовых рынках и стимулы для определения позиций по сегментам рынка.Ключевыми показателями в этом отношении являются аппетиты к риску, которые являются основным фактором увеличения заемных средств и готовности частных инвесторов предоставлять финансирование.

    Вместе с показателями глобального кредитования эти показатели могут помочь выявить неустойчивые всплески кредитования или чрезмерное принятие рисков на конкретных рынках или в мире. Информационное содержание этих показателей со временем меняется, что означает необходимость гибкого подхода при оценке условий глобальной ликвидности .

    Ссылки на избранные публикации BIS по глобальной ликвидности выпусков:

    • Borio, C (2010): «Десять предложений о кризисах ликвидности, », CESifo Economic Studies, vol. 56 (1), стр 70-95. Также доступен как BIS Working Paper , № 293
      , ноябрь 2009 г.
    • Борио, К., Р. Макколи и П. Макгуайр (2011): «Глобальный кредитный и внутренний кредитный бум», BIS Quarterly Review , сентябрь, стр. 43-57.
    • Каруана Дж. (2012): «Оценка глобальной ликвидности с точки зрения финансовой стабильности», выступление на 48-й конференции управляющих SEACEN и семинаре высокого уровня, Улан-Батор, ноябрь.
    • Каруана, Дж. (2013): «Глобальная ликвидность: где мы находимся?», Выступление на ежегодной конференции