Курс доллара прогноз экспертов: Утро начнем с 76,11, а там посмотрим. Курс доллара, прогноз экспертов — Эксперт.РУ — ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ПОРТАЛ ВОЛГОГРАДСКОЙ ОБЛАСТИ

Содержание

Прогноз курса рубля на сегодня, на завтра.

Прогноз курса доллара к рублю. Актуальные прогнозы по паре USD/RUB и EUR/RUB от экспертов и аналитиков

В пятницу российская валюта торгуется без определенного направления в паре с долларом, так как…

В четверг, 1 апреля, по итогам торгов рубль ослабился к иностранным валютам. К доллару…

Российская валюта снижается в паре USD/RUB, отыгрывая укрепление доллара на рынке FOREX. На долговых…

В среду, 31 марта, по итогам торгов рубль незначительно укрепился к доллару и евро.…

Сегодня российская валюта демонстрирует уверенный рост в паре с долларом, отыгрывая рост спроса на…

Во вторник, 30 марта, российская валюта показала смешанную динамику против иностранных валют. Рубль подешевел…

Российская валюта снижается в паре с долларом, который укрепляется по всему спектру рынка FOREX,…

Российская валюта демонстрирует смешанную динамику в ходе торговой сессии вторника. С открытия дня пара…

В понедельник, 29 марта, рубль укрепился к евро и британскому фунту, немного сдал позиции…

Российская валюта демонстрирует незначительное снижение в паре с долларом, при этом локальную поддержку рублю…

Сейчас почти каждого здравомыслящего гражданина России волнует постоянно меняющийся курс рубля по отношению к доллару и евро. За последние два года ценность рубля упала более чем в два раза и это наложило отпечаток на финансовое состояние наших соотечественников.

Каждый день, интересующиеся курсом национальной валюты, ищут прогнозы курса рубля к доллару и евро. На нашем сайте мы собираем и публикуем наиболее интересные на наш взгляд мнения аналитиков и экспертов. Прочитав прогнозы из разных источников и по разным временным отрезкам, вы сможете самостоятельно принимать решение о том, что делать с долларом или евро: продавать или наоборот покупать (если они у вас есть).

Так же на нашем сайте вы можете следить за котировками онлайн USD RUB и EUR RUB.

Прогноз курса доллара на 30 марта — 4 апреля 2021

До конца текущей недели (до 4 апреля) курс гривны в Украине будет колебаться в коридоре 27,85-28,05 грн за доллар. Также вероятны скачки 28,1-28,2 грн в отдельные торговые часы. После этого, в начале апреля, курс снова вернется к показателям 27,6-27,8 грн за доллар.

Как говорится в еженедельном экономическом обзоре Ukraine Economic Outlook, c 23 по 29 марта гривна ослабила свои позиции по отношению к доллару — с 27,72 до 27,96 грн. В то же время по отношению к евро нацвалюта укрепилась — с 33,0 к 32,95 грн. Последнее связано со спадом евро на прошлой неделе из-за ухудшения ситуации с заболеваемостью в Германии и Франции и высокой вероятностью усиления там карантинных ограничений (евро ослабел на 1,4% — с 1,193 к 1,177).

Инфографика: Ukraine Economic Outlook

«Что касается внутренних факторов, то гривна, как мы и описывали ранее, находится в зоне сезонной девальвации. Повышенный спрос на валюту в конце марта/начале апреля формируют компании с иностранным капиталом (в том числе крупные банки), наблюдательные советы которых утвердили объемы выплат дивидендов по результатам 2020 года», — объясняют эксперты.

Они также добавляют, что расширение «красной» зоны локдауна в Украине и неопределенность импортеров, которая усиливается, сдерживают гривну на уровне 27,9-28,0 грн за доллар. При этом рынок самостоятельно сбалансировался в этом коридоре без интервенций Национального банка, однако гривну поддержал Укрэксимбанк, который продавал валюту на пиковых скачках курса.

Присоединяйтесь к нам в Telegram!

«На фоне общей картины ревальвационных ожиданий, банки и другие крупные операторы используют сезонное ослабление гривны для уменьшения валютной позиции. Что сдерживает гривну от выхода в коридор к 28,1-28,2 UAH/USD», — резюмируют в Ukraine Economic Outlook.

Контекст. До конца прошлой недели (до 28 марта) курс гривны прогнозировали на уровне 27,65-27,75 грн за доллар.

Ошибка в тексте? Выделите её мышкой и нажмите: Ctrl + Enter

Валютные прогнозы | Inbusiness

Мнения и прогнозы аналитиков о том, как будет вести себя тенге.

Аналитики предрекают падение курса доллара на 20% в случае распространения вакцины

https://www.znak.com/2020-11-17/analitiki_predrekayut_padenie_kursa_dollara_na_20_v_sluchae_rasprostraneniya_vakciny

2020.11.17

В 2021 году курс доллара может упасть на 20%, если вакцины от коронавируса получат широкое распространение и помогут оживить мировую торговлю и экономический рост. Об этом пишет Bloomberg со ссылкой на аналитиков финансовой корпорации Citigroup Inc.

«Мы полагаем, что распространение вакцины будет отмечать все признаки нашего медвежьего рынка, позволяя доллару следовать по пути, аналогичному тому, который наблюдался с ранних 2000-х до их середины, когда валюта начала многолетний спад», говорится в отчете.

Кроме того, в качестве фактора, который может повлиять на курс американской валюты, эксперты назвали мягкую политику Федеральной резервной системы США. По мнению исследователей, инвесторы будут вынуждены уйти из американских активов в международные из-за низких ставок.

Новости об успешных испытаниях вакцин вызывают колебания и на российском валютном рынке. Так, 9 ноября, после объявления о 90%-й эффективности вакцины компаниями Pfizer и BioNTech, доллар упал к рублю на 1,45%. При этом 16 ноября, в день публикации результатов тестов вакцины от Moderna, доллар снижается к рублю на 1,3%, до 76,4 рубля за доллар, отмечают «Известия».

Ранее, 16 ноября, на фоне данных об эффективности вакцины от COVID-19 американской компании Moderna на Нью-Йоркской фондовой бирже к концу сессии выросли ключевые индексы.

16 ноября во Всемирной организации здравоохранения (ВОЗ) назвали обнадеживающей информацию о вакцине американской компании Moderna от COVID-19. По словам главного научного сотрудника организации Сумьи Сваминатан, новая вакцина имеет эффективность более 90%, но потребуется определенное время для одобрения вакцины ВОЗ.

Ранее в этот день американская компания Moderna объявила о завершении третьей фазы испытаний вакцины от коронавируса (mRNA-1273) с эффективностью 94,5%. Тестирование вакцины проходит с 27 июля, в нем принимают участие примерно 30 тыс. добровольцев.

Первая в России и мире вакцина против коронавируса была зарегистрирована 11 августа. Препарат «Спутник V» разработан российскими специалистами Центра имени Гамалеи. Минздрав РФ уже объявил о запуске вакцины в производство и выдал разрешение на проведение пострегистрационного исследования.

О регистрации второй вакцины стало известно 14 октября. Препарат назвали «ЭпиВакКорона», его разработкой занимался государственный научный центр «Вектор».

11 ноября в Российском фонде прямых инвестиций рассказали о том, что эффективность отечественной вакцины от коронавируса «Спутник V» по итогам промежуточного анализа данных третьей фазы клинических исследований составила 92%.

Хочешь, чтобы в стране были независимые СМИ? Поддержи Znak.com

Какими будут доллар, цены, и сильно ли упадет экономика: оценка последствий пандемии от правительства, НБУ и экспертов | Громадское телевидение

В начале года украинские чиновники строили планы по росту ВВП на 6-7% ежегодно, а уже в июле-августе ожидается 6-процентное падение. Мы разбирались, какие курс валют, инфляцию и экономические показатели предсказывают Украине в этом и следующиих годах и когда экономика восстановится после карантина.

От правительственных оптимистов к пессимистам с МВФ

В июле и августе в Украине и мире вышел ряд обновленных экономических прогнозов, в которых ухудшаются перспективы развития украинской экономики в 2020-м и в последующие годы. Одним из первых был прогноз ключевого кредитора Украины —Международного валютного фонда. Цифры там наиболее пессимистичные — падение на 8,2% в 2020 году (для сравнения, правительство отталкивается от падения экономики на 4,8%). «Думаю, МВФ дал нам столь негативный прогноз ввиду того, что мы зависимы от мирового спроса, который сейчас падает во всем мире. Это влияет и на объемы международной торговли», — говорит исполнительный директор аналитической организации CASE-Украина Дмитрий Боярчук.

В противовес МВФ, украинское правительство остается «оптимистом» на столько, на сколько это возможно в 2020 году. В конце июля там утвердили новый макроэкономический прогноз для украинской экономики — это такой документ, на основании которого Минфин уже летом начинает составлять бюджет на следующий год. В отличие от прогноза МВФ и других учреждений, погрешность в макроэкономическом прогнозе может дорого стоить государству. Например, в конце 2019 года в макроэкономический прогноз закладывали ожидания роста курса доллара, который отразили и в бюджете на 2020 год. Из-за этого уже в первый месяц этого года, еще до начала карантина и экономического кризиса, бюджет недополучил около четверти запланированных доходов. Эти недополученные средства правительству приходилось занимать под довольно большие проценты.

«Прогноз правительства выглядит оптимистично, рост более 4% в год. Обычно после большого падения экономики такое быстрое восстановление возможно. В то же время такому прогнозу могут помешать ряд рисков, в частности то, как будет развиваться ситуация с пандемией и как из кризиса будут выходить наши торговые партнеры», — говорит Евгения Охтырко, аналитик инвестиционной компании Concorde Capital.

«Стоит понимать, что официальный прогноз Минэкономики — это политический прогноз. Однако для меня большой вопрос — что будет происходить осенью: тогда проявится отложенный импорт, а экспорт наоборот сократится. Также проявятся проблемы с МВФ: когда в сентябре фонд нам не предоставит транш, то возникнет много вопросов», — говорит Дмитрий Боярчук.

fullscreen

Стенд с курсом валют у пункта обмена в Киеве, в понедельник, 11 августа 2014 г. Этот день курс доллара и евро снова вырос.

Курс доллара

Валютный курс в Украине в этом году уже успел стать одной из причин неявного конфликта между правительством и Национальным банком. В начале июля этот конфликт перерос в отставку бывшего главы НБУ Якова Смолия, которую он объяснил «политическим давлением».

Правительство закладывало на 2020 год курс доллара на уровне 29,5 гривни. На самом же деле такого курса за 7 месяцев ни разу не было. Наоборот, гривня время от времени даже укрепляется. Для рядовых украинцев, получающих зарплаты в гривнях, укрепление национальной валюты является хорошей новостью. Однако для правительства это означает невыполнение плана по поступлениям в бюджет и нехватку средств в государственной казне для финансирования образования, армии, строительства дорог и медицины — и это все в разгар кризиса.

Какой же курс валют предсказывают на будущее? Правительство в утвержденном макроэкономическом прогнозе надеется, что в следующем году курс доллара в Украине вырастет до 29,1 гривни (против 27,6 по состоянию на начало августа). Основываясь на этом курсе, правительство будет рассчитывать и поступления в бюджет, в частности от его крупнейшего наполнителя — налога на добавленную стоимость по импорту (на него приходится почти треть всех доходов). В 2022 году в правительстве прогнозируют незначительное падение курса доллара — до 28,8 гривни.

Несколько меньший прогноз на 2021 год дает Украине МВФ. Там ожидают, что американская валюта должна стоить 28,9 гривни. В то же время до конца 2020 года МВФ предсказывает резкий обвал гривни — до 30 гривен за доллар несмотря на то, что даже во время пика кризиса, вызванным карантином (в конце марта 2020 года), доллар в Украине стоил максимум 28,18 гривни.

Национальный банк, от действий которого зависит, сколько будет стоить доллар в Украине, замалчивает прогнозы относительно курса. Там боятся, что это значение банки и украинцы могут воспринять за определенный ориентир, что исказит ситуацию на валютном рынке. Однако ранее Нацбанк сообщал, что правительство в своих прогнозах завышало курс валют, что и становилось причиной невыполнения бюджета.

Экспертные организации и инвестиционные компании, которых накануне опросило Министерство развития экономики, ожидают, что в следующем году доллар в Украине подорожает до 28,6 гривни, а к концу 2020 года будет стоить в среднем 27 гривен. В инвестиционной компании ICU также не ожидают, что курс валют будет существенно колебаться: «В ближайшее время мы не ожидаем, что проявят себя неожиданные факторы, которые могут повлиять на курс. Поэтому, вероятнее всего, он будет колебаться в пределах коридора 27,5-28 гривен за доллар с возможным незначительным укреплением», — пояснил hromadske старший финансовый аналитик ICU Тарас Котович. В Concorde Capital также прогнозируют, что при условии продолжения политики независимого Национального банка, курс доллара будет ежегодно расти максимум на 5-10%.

Прогноз курса доллара на апрель 2021

Вы хотите найти наиболее актуальный прогноз по доллару? Интересуют мнения опытных и квалифицированных экспертов? Нужна действительно полезная и свежая аналитическая информация? Хотите знать в каком направлении будет двигаться американская валюта? Успешно решить эти и многие другие вопросы Вам предоставляет прекрасную возможность команда опытных и квалифицированных экспертов форекс портала «FxTeam». Мы практически ежедневно публикуем важные и актуальные данные технического анализа, готовим детализированные обзоры в формате видео и предоставляем массу другой информации, которую Вы сможете успешно использовать для успешной, продуманной и эффективной работы на рынке форекс. Искренне надеемся, что подготовленные нами прогнозы по доллару помогут Вам выйти на новый уровень торговли.

Следует отметить, что в первую очередь на курс американского доллара влияют экономические показатели Соединенных Штатов Америки и политика Центробанка США. Так, например, сразу же после победы на выборах Дональда Трампа курс доллара серьезно укрепился по отношению ко всем валютам. Подобная ситуация была обусловлена в первую очередь тем, что в своей предвыборной компании новый Президент обещал использовать достаточно большое количество различных мер стимулирования, направленных на оздоровление и развитие американской экономики.

Обращаем внимание, что американский доллар является ведущей мировой резервной валютой. Поэтому для него не характерны резкие колебания. Здесь крайне редко случаются резкие скачки или падения. Однако при этом волатильность является достаточно хорошей, и Вы имеете возможность успешно работать на различных таймфреймах. Использовать Вы можете самые разнообразные торговые стратегии. В данном случае все зависит исключительно от Вашего стиля трейдинга.

Чтобы не пропустить прогноз по доллару от форекс портала «FxTeam», подпишитесь на бесплатную новостную рассылку нашего сайта. Вас ждёт множество полезной информации. Мы стремимся регулярно радовать посетителей нашей площадки действительно актуальными и полезными данными, которые можно с полной уверенностью использовать в процессе ведения трейдинга и принятия важных торговых решений. При этом к анализу любой информации мы рекомендуем подходить предельно критически, формировать своё собственное уникальное мнение и торговать независимо от выбранного инструмента предельно обдуманно. Уделяйте внимание даже самым незначительным деталям, контролируйте свои эмоции, и Вы гарантированно сможете достичь успеха на рынке форекс.

Новосибирские экономисты дали прогноз курсов валют на 2021 год, что ждет рубль, доллар и евро в 2021 году | НГС

С другой стороны, решения о достаточно быстрой вакцинации, которые уже принял ряд стран, дали рынкам надежду на быстрое возобновление международного сообщения.

2021 год выглядит годом восстановительного роста, хотя скорость этого восстановления, вполне вероятно, не будет такой высокой, какой она представлялась еще несколько недель назад: из-за ускоренного распространения эпидемии в Великобритании вопрос о новом раунде закрытия международного сообщения опять вернулся на повестку дня. Тем не менее до последнего времени считалось, что к концу 2021 года в развитых странах может быть вакцинировано до 85% населения, что потенциально давало надежду на то, что тема эпидемии постепенно отойдет на второй план и уступит место более экономически обоснованным аргументам роста рынков.

В целом контекст мягкой монетарной политики на 2021 год означает, что мировые рынки в следующем году сохранят настрой на рост.

«В случае неблагоприятного сценария рубль может упасть»

Сергей Ермолаев, доцент кафедры экономической теории РЭУ им. Г. В. Плеханова

— Экономическая теория говорит, что невозможно предсказывать курсы валют хоть сколько-нибудь точно в течение длительного времени. Казалось бы, в курсах валют нет ничего необычного. Ведь, по сути, курсы — это цены валют, выраженные в других валютах. И они устанавливаются на основе спроса и предложения, как и цены других товаров и услуг. Проблема однако состоит в том, что в случае цен валют на них влияет множество таких факторов, которые заранее невозможно предсказать.

Спрос и предложение на валюты определяются двумя главными факторами. Во-первых, это спрос внутри страны на иностранные товары и услуги (повышает курсы доллара и евро) и спрос иностранцев на отечественные (повышает курс рубля). Вряд ли границы большинства стран откроются раньше осени 2021 года, и это должно уменьшить спрос на инвалюты. Если вакцинация от COVID-19 в мире окажется удачной, это поддержит спрос на нефть и, соответственно, рубль.

долларов США (USD) Прогноз и прогнозы

Валютные рынки могут быть нестабильными, а обменные курсы определяются рядом как микро, так и макроэкономических факторов. Прежде чем переводить деньги за границу, целесообразно рассмотреть некоторые факторы, которые могут повлиять на обменный курс.

Соединенные Штаты являются вторым по величине экспортером в мире, экспортировав экспорт на 1,45 триллиона долларов в 2014 году с ежегодным увеличением на 8.5% за пять лет до этого.1 Несмотря на чрезвычайно разнообразный экспортный портфель, Америка также является крупнейшим импортером в мире, и платежный баланс (то есть стоимость импорта по сравнению с экспортом) может влиять на оценку доллара США.

Имейте в виду, что OFX не дает личных советов или конкретных прогнозов и прогнозов обменных курсов; однако вот некоторые общие соображения, которые вы можете использовать при оценке прогнозов и принятии собственных решений относительно наилучшего времени для перевода денег за границу.

Основные факторы в оценке доллара США

Пытаясь спрогнозировать движение обменного курса доллара США, инвесторы могут принимать во внимание следующие факторы, характерные для страны:

Люфт глобализации . В эту эпоху пика глобализации многие страны с развитой экономикой, включая США, стали свидетелями растущей оппозиции среди населения в отношении текущей политики. Любая попытка политиков пересмотреть текущие трудовые и торговые соглашения может серьезно повлиять на стоимость доллара США.Политика противодействия глобализации может привести к увеличению затрат на рабочую силу, стимулированию инфляции и повлиять на тарифы и пошлины, и все это может повлиять на размер прибыли2. Рассматривая ваш международный денежный перевод, следите за предстоящими выборами и ожидаемыми политическими объявлениями.

Относительная сила экономики США . Здоровье важнейших торговых партнеров США, включая Канаду и Китай, оказывает сильное влияние на движение доллара. В последние десятилетия доллар рухнул во время кризиса на рынке субстандартного ипотечного жилищного строительства, в то время как последующий бум на сырьевых рынках укрепил австралийский и канадский доллар по отношению к доллару США.Эти отношения играют ключевую роль во всех валютных парах.

Объявления Федеральной резервной системы (ФРС) . При торговле валютами всегда важна политика местных резервных банков, потому что они часто касаются процентных ставок, которые могут как привлечь иностранные инвестиции, так и сигнализировать об опасениях по поводу инфляции. После финансового кризиса 2008/2009 годов ФРС пришлось принять значительные меры для предотвращения второй Великой депрессии, снизив процентные ставки почти до нуля.3 Вопрос, который волнует всех: готова ли экономика к повышению процентных ставок? Вот почему предстоящие объявления ФРС играют решающую роль в прогнозах доллара.

Спекуляция . Профессиональные валютные трейдеры, пытающиеся уловить настроения инвесторов, могут сыграть ключевую роль в движении доллара США. Ярким примером этого стал референдум Великобритании о членстве в ЕС в 2016 году, известный как Brexit, когда фунт стерлингов (GBP) достиг 30-летнего минимума по отношению к доллару США.Частично падение фунта было вызвано опасениями, что он больше не будет привлекать потоки капитала из-за рубежа4. Точно так же опасения по поводу темпов экономического роста Китая могут быть отражены в прогнозах по доллару США и австралийскому доллару.

Что прогноз доллара США означает для ваших денег

Если вы оцениваете перспективы доллара США для осуществления стратегических переводов денег за границу, вы должны знать, что крупные банки взимают большую маржу по операциям с иностранной валютой, часто до 5%.Вместо этого зарегистрируйтесь в OFX и зафиксируйте отличный обменный курс. Чтобы узнать, почему эксперты доверяют OFX выполнение своих международных денежных переводов, позвоните нам для получения дополнительной информации.

Персональные переводы 1-888-288-7354 Деловые переводы 1-888-966-6888 Факс + 1-415-364-6681

Звоните из-за границы? Вот список наших местных номеров.

Что дальше?

Для более общей дискуссии о прогнозировании обменного курса и макроэкономических факторах, которые следует учитывать, ознакомьтесь с этой статьей.

Оценка обменного курса: стратегии успеха

Возможно вам понравится:

Эффект Трампа на доллар США

евро (EUR) Перспективы и расценки | OFX

Прогноз на

долларов США на 2021 год — Сравните и сэкономьте на FX

у.е. на рынках

Однако до сих пор в этом году большинство банков и специалистов по прогнозам ожидают, что тенденция к снижению доллара США сохранится, наряду с увеличением волатильности, с некоторыми прогнозами 20-процентного или более падения доллара США в 2021 году.

При таком большом количестве рисков, связанных с коронавирусом, ожидается, что доллар США будет время от времени расти в качестве убежища, но общая тенденция на 2021 год, как ожидается, будет снижаться по мере улучшения мировой экономики, что окажет давление на доллар.

Доллар США неуклонно снижался в последнем квартале почти по отношению ко всем основным валютам. В середине декабря доллар США упал до почти трехлетнего минимума, а индекс доллара США достиг минимального значения и упал ниже 90 впервые с января 2018 года.

Оптимизм в отношении пакета стимулов на сумму 908 миллиардов долларов и положительные заголовки о вакцинах усиливают настроения по поводу риска, стимулируют инвестиции в акции и отнимают деньги от доллара США. Продолжающийся всплеск COVID-19 также ослабляет потребительский спрос.

Продолжаются переговоры о сделке по финансовому стимулированию для поддержки экономики США, но если переговоры потерпят неудачу до инаугурации Байдена, может произойти отскок. Точно так же, если новая администрация Байдена сделает какие-либо заявления о корпоративном регулировании, это может спровоцировать отход от акций и вызвать некоторое повышение курса доллара в краткосрочной перспективе.

Доллар США сохранил свою стоимость в 2019 году, несмотря на торговую напряженность между США и Китаем, в основном потому, что доллар по-прежнему считается более безопасной валютой, чем большинство других.

Вы также можете прочитать полное руководство по обмену иностранной валюты в США.

Какой хороший курс обмена доллара США?

Будет ли доллар США расти или падать в будущем — сложный вопрос, и ответ действительно зависит от многих факторов. Лучший способ определить текущую относительную стоимость обменного курса — это посмотреть на историю доллара США по отношению к ряду валют и, в частности, по отношению к валюте, с которой вы хотите обменять ее.

В следующих разделах представлена сводка тенденций и прогнозов популярных обменных курсов доллара США.

долларов в евро

Швейцарский банк UBS ожидает, что курс евро / доллар вырастет примерно до 1,27 (доллар / евро ниже 0,78) к концу 2021 года, поскольку мир оправится от пандемии и будет меньше нуждаться в долларах США в качестве убежища. Прогнозы USD-EUR на

1 доллар США = 0,8504 евро

евро по цене 0,8504 на 2,4% выше среднего значения за 90 дней, диапазон 0,8105-0,8534.

03-APR 9 AM-NY 2 PM- LON 9 PM-HK 04-APR 12 AM-SYD

USD к EUR — Сравните и сэкономьте

долларов в рублях

OFX предсказывают, что если AUD не сможет пробить 0.Уровень 80 снова может вызвать спрос инвесторов на отказ от валюты. Волатильность на фондовом рынке, наблюдавшаяся в конце февраля, также может оказать понижательное давление на австралийский доллар. В марте австралийский доллар мог торговаться в пределах 0,7550–0,8010 доллара. Прогнозы AUD-USD на

1 доллар США = 1,3139 AUD

USDAUD по цене 1,3139 на 1,5% выше среднего показателя за 90 дней, диапазон 1,2538–1,3189.

03-APR 9 AM-NY 14 PM- LON 9 PM-HK 04-APR 12 AM-SYD

Долларов США в AUD — Сравните и сэкономьте

долларов в рублях

Если отношение к риску продолжит улучшаться, CAD имеет все возможности для продолжения недавнего роста.В долгосрочной перспективе существует мнение, что у Канады возобновятся тесные торговые отношения с США, и Байден станет президентом США. Прогнозы USD-CAD на

1 доллар США = 1,2575 CAD

USDCAD по цене 1,2575 немного ниже среднего значения за 90 дней, диапазон 1,2407-1,2849.

03-APR 9 AM-NY 2 PM-LON 9 PM-HK 04-APR 12 AM-SYD

USD в CAD — Сравните и сэкономьте

долларов в фунтах стерлингов

ING прогнозируют, что в этом году пара GBP / USD должна пробить отметку 1,50.Пока риски остаются (негативные заголовки новостей о референдуме о независимости Шотландии; сохраняющийся риск тарифов, если правительство Великобритании решит отклониться от трудового законодательства ЕС) Прогнозы GBP-USD

1 доллар США = 0,7230 фунтов стерлингов

USDGBP на уровне 0,7230 близок к своему среднему значению за 90 дней, диапазон 0,7069-0,7397.

03-APR 9 AM-NY 14 PM- LON 9 PM-HK 04-APR 12 AM-SYD

USD в GBP — Сравните и сэкономьте

долларов в рублях

Песо оставался сильным по отношению к доллару США до середины февраля.Однако в марте песо восстановил силу, и USDMXN вернулась к отметке 20,3 от своего среднего показателя за 90 дней. Прогнозы USD-MXN на

1 доллар США = 20,31 MXN

USDMXN по цене 20,31 близок к своему среднему значению за 90 дней, диапазон 19,59–21,50.

03-APR 9 AM-NY 2 PM- LON 9 PM-HK 04-APR 12 AM-SYD

USD в MXN — Сравните и сэкономьте

долларов в рублях

Рупия упала на 2,2% в конце февраля до 74 за доллар США, но за несколько недель, прошедших после этой «рыночной истерики», она вернулась к своему долгому медленному движению к 72 за доллар.Прогнозы USD-INR на

1 доллар США = 73,38 INR

USDINR на уровне 73,38 немного выше среднего показателя за 90 дней, диапазон 72,29-73,69.

🔔 USDINR находится на 30-дневном ВЫСОКОМ уровне.

03-АПР 9 AM-NY 2 PM- LON 9 PM-HK 04-APR 12 AM-SYD

Предупреждение: 30-ДНЕВНОЕ ВЫСОКОЕ |

Долларов в INR — Сравните и сэкономьте

долларов в йенах

1 доллар США = 110,71 JPY

USDJPY по цене 110,71 на 4,1% выше среднего значения за 90 дней, диапазон 102,69–110.73.

🔔 USDJPY находится на ВЫСОТЕ 90 ДНЕЙ.

03-АПР 9 AM-NY 2 PM- LON 9 PM-HK 04-APR 12 AM-SYD

Предупреждение: 90-ДНЕВНОЕ ВЫСОКОЕ |

Долларов в Йенах — Сравните и сэкономьте

долларов в рублях

1 доллар США = 1,3458 SGD

USDSGD по цене 1,3458 немного выше среднего значения за 90 дней, диапазон 1,3175–1,3503.

03-APR 9 AM-NY 2 PM- LON 9 PM-HK 04-APR 12 AM-SYD

USD в SGD — Сравните и сэкономьте

Обратите внимание, что мнения наших авторов являются их собственными и не отражают мнение Best Exchange Rates. и не должны использоваться в качестве ссылки на покупку или продажу какого-либо финансового продукта.

3 распространенных способа прогнозирования обменных курсов валют

Использование прогноза обменного курса валюты может помочь брокерам и предприятиям принимать обоснованные решения, чтобы минимизировать риски и максимизировать прибыль. Существует множество методов прогнозирования обменных курсов валют. Здесь мы рассмотрим несколько наиболее популярных методов: паритет покупательной способности, относительную экономическую мощь и эконометрические модели.

3 способа прогнозирования валютных изменений

Паритет покупательной способности

Паритет покупательной способности (ППС), пожалуй, самый популярный метод из-за его идеологической обработки в большинстве учебных пособий по экономике. Подход к прогнозированию ППС основан на теоретическом законе одной цены, который гласит, что одинаковые товары в разных странах должны иметь одинаковые цены.

Ключевые выводы

Прогнозы обменных курсов валют помогают брокерам и компаниям принимать более обоснованные решения.
Паритет покупательной способности учитывает цены на товары в разных странах и является одним из наиболее широко используемых методов прогнозирования обменных курсов из-за его идеологической обработки в учебниках.
Метод относительной экономической силы сравнивает уровни экономического роста в разных странах для прогнозирования обменных курсов.
Наконец, эконометрические модели могут учитывать широкий спектр переменных при попытке понять тенденции на валютных рынках.

Согласно паритету покупательной способности карандаш в Канаде должен быть такой же, как карандаш в Соединенных Штатах, с учетом обменного курса и без учета транзакционных издержек и затрат на доставку.Другими словами, у кого-то не должно быть возможности арбитража покупать недорогие карандаши в одной стране и продавать их в другой с целью получения прибыли.

Подход ППС прогнозирует изменение обменного курса, чтобы компенсировать изменения цен, вызванные инфляцией, на основе этого основополагающего принципа. Чтобы использовать приведенный выше пример, предположим, что цены на карандаши в США, как ожидается, вырастут на 4% в течение следующего года, в то время как цены в Канаде, как ожидается, вырастут только на 2%. Разница в инфляции между двумя странами составляет:

Взаимодействие с другими людьми 4 % — 2 % знак равно 2 % \ начало {выровнено} & 4 \% — 2 \% = 2 \% \\ \ конец {выровнено} 4% -2% = 2%

Это означает, что цены на карандаши в США.Ожидается, что S. будет расти быстрее по сравнению с ценами в Канаде. В этой ситуации подход, основанный на паритете покупательной способности, прогнозирует, что доллар США должен обесцениться примерно на 2%, чтобы цены на карандаши в обеих странах оставались относительно равными. Итак, если текущий обменный курс составляет 90 центов США за один канадский доллар, то ППС прогнозирует обменный курс:

Взаимодействие с другими людьми ( 1 + 0 . 0 2 ) × ( АМЕРИКАНСКИЙ ДОЛЛАР $ 0 . 9 0 за CA $ 1 ) знак равно АМЕРИКАНСКИЙ ДОЛЛАР $ 0 . 9 2 за CA $ 1 \ begin {align} & (1 + 0.02) \ times (\ text {US \ $} 0.90 \ text {per CA \ $} 1) = \ text {US \ $} 0.92 \ text {per CA \ $} 1 \\ \ end {выровнено} (1 + 0,02) × (0,90 доллара США за 1 канадский доллар) = 0,92 доллара США за 1 канадский доллар

Это означает, что теперь для покупки одного канадского доллара потребуется 92 цента США.

Одно из наиболее известных применений метода ППС иллюстрируется индексом Биг Мака, составленным и опубликованным The Economist . Этот беззаботный индекс пытается измерить, недооценена или переоценена валюта, на основе цен на Биг Маки в разных странах.Поскольку Биг Маки практически универсальны во всех странах, в которых они продаются, сравнение их цен служит основой для индекса.

Относительная экономическая сила

Как следует из названия, подход относительной экономической силы рассматривает силу экономического роста в разных странах, чтобы спрогнозировать направление обменных курсов. Обоснование этого подхода основано на идее, что сильная экономическая среда и потенциально высокие темпы роста с большей вероятностью привлекут инвестиции от иностранных инвесторов.А для того, чтобы купить инвестиции в желаемой стране, инвестор должен был бы купить валюту страны, создавая повышенный спрос, который должен вызвать повышение курса валюты.

Этот подход не просто рассматривает относительную экономическую мощь стран. Он дает более общий взгляд и рассматривает все инвестиционные потоки. Например, еще одним фактором, который может привлечь инвесторов в определенную страну, являются процентные ставки. Высокие процентные ставки привлекут инвесторов, ищущих максимальную доходность от своих вложений, что вызовет рост спроса на валюту, что снова приведет к ее удорожанию.

И наоборот, низкие процентные ставки также могут иногда побуждать инвесторов избегать инвестирования в конкретную страну или даже занимать валюту этой страны под низкие процентные ставки для финансирования других инвестиций. Многие инвесторы сделали это с японской иеной, когда процентные ставки в Японии были на крайне низком уровне. Эта стратегия широко известна как кэрри-трейд.

Метод относительной экономической силы не предсказывает, каким должен быть обменный курс, в отличие от подхода ППС. Скорее, этот подход дает инвестору общее представление о том, будет ли валюта расти или обесцениваться, и общее ощущение силы движения.Обычно он используется в сочетании с другими методами прогнозирования для получения полного результата.

Эконометрические модели прогнозирования валютных курсов

Другой распространенный метод, используемый для прогнозирования обменных курсов, включает сбор факторов, которые могут повлиять на движение валют, и создание модели, которая связывает эти переменные с обменным курсом. Факторы, используемые в эконометрических моделях, обычно основаны на экономической теории, но можно добавить любую переменную, если предполагается, что она существенно влияет на обменный курс.

В качестве примера предположим, что синоптик канадской компании получил задание спрогнозировать обменный курс доллара США к канадскому доллару на следующий год. Они считают, что эконометрическая модель была бы хорошим методом для использования, и исследовали факторы, которые, по их мнению, влияют на обменный курс. На основании своих исследований и анализа они пришли к выводу, что наиболее важными факторами являются: разница в процентных ставках между США и Канадой (INT), разница в темпах роста ВВП (ВВП) и разница в темпах роста доходов (IGR) между этими двумя странами. страны.Эконометрическая модель, которую они придумали, представлена как:

Взаимодействие с другими людьми USD / Cad (1 год) знак равно z + а ( INT ) + б ( ВВП ) + c ( IGR ) где: z знак равно Постоянный базовый обменный курс а , б и c знак равно Коэффициенты, представляющие относительные вес каждого фактора INT знак равно Разница в процентных ставках между США и Канада ВВП знак равно Разница в темпах роста ВВП IGR знак равно Разница в темпах роста доходов \ begin {align} & \ text {USD / Cad (1 — год)} = z + a (\ text {INT}) + b (\ text {GDP}) + c (\ text {IGR}) \\ & \ textbf {where:} \\ & z = \ text {Постоянный базовый обменный курс} \\ & a, b \ text {и} c = \ text {Коэффициенты, представляющие относительный} \\ & \ text {вес каждого фактора} \\ & \ text {INT} = \ text {Разница в процентных ставках между} \\ & \ text {U.Южная и Канада} \\ & \ text {GDP} = \ text {Разница в темпах роста ВВП} \\ & \ text {IGR} = \ text {Разница в темпах роста доходов} \\ \ end {выравнивается} USD / Cad (1 — Год) = z + a (INT) + b (GDP) + c (IGR), где: z = Постоянный базовый обменный курсa, b и c = Коэффициенты, представляющие относительный вес каждого фактора INT = Разница в процентных ставках между нами. и Канада ВВП = Разница в темпах роста ВВПIGR = Разница в темпах роста доходов

После создания модели переменные INT, GDP и IGR могут быть подключены для создания прогноза.Коэффициенты a, b и c будут определять, насколько определенный фактор влияет на обменный курс и направление эффекта (положительный или отрицательный). Этот метод, вероятно, является наиболее сложным и трудоемким подходом, но как только модель построена, новые данные могут быть легко получены и подключены для создания быстрых прогнозов.

Прогнозирование обменных курсов — очень сложная задача, и именно по этой причине многие компании и инвесторы просто хеджируют свои валютные риски.Однако те, кто видит ценность в прогнозировании обменных курсов и хочет понять факторы, влияющие на их движения, могут использовать эти подходы как хорошее место для начала своих исследований.

Систематическое сравнение профессиональных прогнозов обменного курса с оценочными прогнозами новичков

[1]

G.W. Бенг и В.К. Siong (1993) Ожидания обменного курса и премия за риск в обменном курсе сингапурского доллара к доллару США: данные исследований. Прикладная финансовая экономика 3, 365–373.

Google Scholar

[2]

L.D. Браун (1993) Исследование прогнозов заработка: его значение для исследований рынков капитала. Международный журнал прогнозирования 9, 295–320.

Артикул Google Scholar

[3]

S. Cavaglia, W.F.C. Verschoor и C.C.P. Вольф (1994) О предвзятости форвардных валютных курсов: иррациональность или премия за риск? Деловой журнал , 321–343.

[4]

S. Cavaglia, W.F.C. Verschoor и C.C.P. Вольф (1993) Дальнейшие доказательства ожиданий обменного курса. Журнал международных денег и финансов 12, 78–98.

Артикул Google Scholar

[5]

П. Чанг и К.Л. Ослер (1999) Методическое безумие: технический анализ и иррациональность прогнозов обменного курса. Economic Journal 109, 636–661.

Артикул Google Scholar

[6]

Y.Чунг и М. Чинн (1) Валютные трейдеры и динамика обменного курса: обзор рынка США. Журнал международных денег и финансов 20, 439–471.

Артикул Google Scholar

[7]

Я. Чунг, М. Чинн и И. В. Марш (2000) Как британские дилеры по обмену валюты думают, что их рынок работает ?. Международный финансово-экономический журнал 9, 289–306.

Артикул Google Scholar

[8]

Y.Cheung и C.Y. Вонг (2000) Обзор взглядов рыночных практиков на динамику обменного курса. Журнал международной экономики 51, 401–419.

Артикул Google Scholar

[9]

М. Чинн и Дж. А. Франкель (2002) Данные обзора ожиданий обменного курса: больше валют, больше горизонтов, больше тестов. В: Д. Дикинсон и У. Аллен (ред.) Денежно-кредитная политика, потоки капитала и развитие финансовых рынков в эпоху финансовой глобализации: очерки в честь Макса Фрея , Лондон, стр.145–167.

[10]

C.F. Камерер и Э. Джонсон (1991) Парадокс производительности процесса в экспертной оценке: как эксперты могут знать так много и так плохо предсказывать? В: К.А. Эрикссон и Дж. Смит (ред.) К общей теории знаний: перспективы и ограничения , Нью-Йорк: Cambridge Press, стр. 195–217.

Google Scholar

[11]

D.M. Катлер, Дж. М. Потерба и Л. Х. Саммерс (1990) Спекулятивная динамика и роль трейдеров с обратной связью. American Economic Review, Papers & Proceedings 80, 63–68.

Google Scholar

[12]

W.P. Де Бондт (1993) Ставка на тенденции: интуитивные прогнозы финансового риска и доходности. Международный журнал прогнозирования 9, 355–371.

Артикул Google Scholar

[13]

F.X. Диболд и Дж. Лопес (1996) Оценка прогнозов и комбинация.В: Г. С. Маддала и К. Р. Рао (ред.) Справочник по статистике , том. 14, Амстердам, стр. 241–268.

[14]

F.X. Диболд и Р. Мариано (1995) Сравнение точности прогнозов. Журнал деловой и экономической статистики 13, 253–263.

Артикул Google Scholar

[15]

S.D. Датт и Д. Гош (1997) Являются ли ожидания экспертов рациональными? Мультивалютный анализ. Прикладная экономика 29, 803–812.

Артикул Google Scholar

[16]

Г.П. Дуайер, А. Уильямс, Р. Баталио и Т. Мейсон (1993) Тесты рациональных ожиданий в суровой обстановке. Economic Journal 103, 586–601.

Артикул Google Scholar

[17]

Европейский центральный банк (2002) Ежемесячный бюллетень ЕЦБ, январь 2002 г., Франкфурт-на-Майне.

[18]

М. Фридман (1953) Аргументы в пользу гибких обменных курсов.В М. Фридман (ред.) Очерки потенциальной экономики , Чикаго, стр. 157–203.

[19]

Т. Гериг и Л. Менхофф (2004) Расширенные данные об использовании технического анализа в иностранной валюте. Международный финансово-экономический журнал , готовится к печати.

[20]

Л.П. Хансен и Р.Дж. Hodrick (1980) Форвардные валютные курсы как оптимальные предикторы будущих спотовых обменных курсов: эконометрический анализ. Журнал политической экономии 88, 829–853.

Артикул Google Scholar

[21]

J.T. Харви (1999) Природа ожиданий на валютном рынке: проверка конкурирующих теорий. Журнал посткейнсианской экономики 21, 181–200.

Google Scholar

[22]

Д. Канеман, П. Слович и А. Тверки (1999) Суждение в условиях неопределенности: эвристика и предвзятость, Кембридж.

[23]

B.ЛеБарон (1999). Прибыльность правил технической торговли и валютные интервенции. Журнал международной экономики 49, 125–143.

Артикул Google Scholar

[24]

R.A. Миз и К. Рогофф (1983) Эмпирические модели обменных курсов 1970-х годов: подходят ли они к выборке ?. Journal of International Economics 14, 3–24.

Артикул Google Scholar

[25]

R.А. Миз и К. Рогофф (1983) Несоблюдение выборки эмпирических моделей обменного курса: ошибка выборки или неправильная спецификация ?. В J.A. Френкель (ред.) Валютные курсы и международная макроэкономика , Чикаго, стр. 67–105.

[26]

Л. Менкофф (1998) Подход шумовой торговли — данные вопросника по иностранной валюте. Журнал международных денег и финансов 17, 547–564.

Артикул Google Scholar

[27]

I.А. Мооса (2000) Прогнозирование обменного курса: методы и приложения, Бейзингстоук.

[28]

К.Дж. Нили (1997) Технический анализ на валютном рынке: руководство для неспециалистов. В: Обзор — Федеральный резервный банк Сент-Луиса, 79, стр. 23–38.

[29]

C.J. Neely (2002) Временная модель доходности по правилам торговли и интервенции обменного курса: интервенция не приносит технической прибыли. Journal of International Economics 58, 211–232.

Артикул Google Scholar

[30]

W.K. Ньюи и К. Уэст (1987) Простая положительная полуопределенная гетероскедастичность и автокорреляционная согласованная матрица ковариаций. Econometrica 55, 703–708.

Артикул Google Scholar

[31]

Дж. Окунев и Д. Уайт (2003) Работают ли стратегии, основанные на импульсах, на валютных рынках ?. Журнал финансового и количественного анализа 38, 425–447.

Артикул Google Scholar

[32]

К. Рогофф (2001) Несостоятельность эмпирических моделей обменного курса: больше не новость, но все еще верна. Интернет-эссе по экономической политике 1.

[33]

Л. Сарно и М.П. Тейлор (2002) Экономика обменных курсов, Кембридж.

[34]

С. Шнайдер (2003) Евро: что упало, должно подорожать ?. Deutsche Bank AG.

[35]

Дж. Шанто (1992) Компетентность в экспертах: роль характеристик задачи. Организационное поведение и процессы принятия решений людьми 53, 252–266.

Артикул Google Scholar

[36]

Д. Собеховски (1996) Рациональные ожидания на валютном рынке? Некоторые данные опроса. Прикладная экономика 28, 1601–1611.

Артикул Google Scholar

[37]

М.П. Тейлор и Х. Аллен (1992) Использование технического анализа на валютном рынке. Журнал международных денег и финансов 11, 304–314.

Артикул Google Scholar

[38]

М.Э. Томсон, Д. Онкал-Атай, А.С. Поллок и А. Маколей (2003) Влияние силы тренда на направленные вероятностные валютные прогнозы. Международный журнал прогнозирования 19, 241–256.

Артикул Google Scholar

[39]

Т.Х. Ван Хук (1992) Объяснение обменных курсов марка / доллар и иена / доллар в 1980-е годы. Economic Letters 38, 467–472.

Артикул Google Scholar

[40]

Zentrum für Europäische Wirtschaftsforschung (ZEW) (2004) Отчет ZEW Finanzmarktreport, февраль 2004 г.

Прогнозы цен на золото от ведущих экспертов

Прогнозы цен на золото от ведущих экспертов | Сравните вложения в золото

Последние прогнозы аналитиков по ценам на золото

Ниже вы можете найти компиляцию последних прогнозов цен на золото аналитиков.Мы регулярно расширяем этот список новыми прогнозами цен на золото. Отправьте нам короткое электронное письмо, если вы пропустите прогноз известного учреждения или аналитика, которого хотели бы включить. Затем мы рассмотрим возможность включения этого прогноза в наш прогноз.

Цена на золото, долл. США за унцию

Аналитики, опрошенные LBMA, прогнозируют среднюю цену на золото в размере 1974 долларов США на 2021 год

4 февраля 2021 г.

Лондонская ассоциация рынка драгоценных металлов опубликовала ежегодный обзор прогнозов по драгоценным металлам.В среднем 38 опрошенных аналитиков прогнозируют цену на уровне 1973,8 долларов США за тройскую унцию в 2021 году. Это будет означать прирост на 4,6% по сравнению со средним уровнем цен в январе 2021 года и примерно на 11,5% по сравнению со средней ценой в 2020 году.

LBMA ссылается на снижение процентных ставок в США, а также на денежно-кредитную и фискальную политику и слабый доллар США в качестве основных причин, упомянутых опрошенными аналитиками. Диапазон прогнозов на этот год широк из-за неопределенности в отношении геополитики, пандемии COVID-19 и ожиданий экономического роста.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2021	1974 долл. США

Источник:

Обзор прогнозов по драгоценным металлам LBMA на 2021 год

Goldman Sachs придерживается целевой цены на золото в 2300 долларов США на 2021 год

17 ноября, 2020

Глобальный инвестиционный банк Goldman подтвердил свою предыдущую 12-месячную цель в размере 2300 долларов США по цене на золото.В заметке аналитики ссылаются на опасения по поводу инфляции после коронарного кризиса в качестве ключевого фактора роста цен на золото. Банк ожидает, что инфляция в Соединенных Штатах временно повысится до 3%, что будет выше целевого показателя Федеральной резервной системы в 2%.

Растущий уровень инфляции может усилить опасения инвесторов по поводу более высоких долгосрочных темпов инфляции, что в определенном смысле может стимулировать спрос на золото как средство защиты от инфляции.

Другими факторами роста цены на золото могут быть восстановление спроса на золото на развивающихся рынках, таких как Китай и Индия, а также ожидания ослабления доллара.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2021	2 300 долл. США

Источник:

Золото

вырастет на 22% в следующем году, поскольку инвесторы защитят от растущей инфляции, сообщает Goldman Sachs

Аналитики Morgan Stanley ожидают снижения цены на золото

16 ноября 2020

Согласно сайту MineralPrices.com, аналитики цен на золото из международного банка Morgan Stanley прогнозируют снижение цен на золото в 2021 и 2022 годах.

На 2021 год банк предполагает, что средняя цена на золото составит 1835 долларов США за тройскую унцию, на 2022 год — 1745 долларов США.

Аналитики Банка считают, что вакцины против COVID-19 будут способствовать восстановлению экономики за пределами Китая, что может привести к снижению монетарных и фискальных стимулов. Вместе с повышением 10-летних ставок это может привести к снижению цены на золото.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2021 в среднем	1 835 долл. США
2022	1,745 долл. США

Источник:

Morgan Stanley: Золотая вечеринка закончилась

Goldman Sachs повышает прогноз цен на золото на следующие 12 месяцев с 2000 долларов США до 2300 долларов США

28 июля, 2020

По мнению группы аналитиков Goldman Sachs, глобального инвестиционного банка, рост цен на золото до новых максимумов, который в последнее время опережал рост реальных процентных ставок и других альтернатив доллару США, был вызван « потенциальный сдвиг в U.С. Фед склоняется к инфляции на фоне растущей геополитической напряженности, усиления внутренней политической и социальной неопределенности в США и растущей второй волны инфекций, связанных с COVID-19 ».

По мнению аналитиков, в сочетании с рекордным уровнем накопления долга правительством США возникли реальные опасения по поводу долговечности доллара США в качестве резервной валюты.

Еще одно замечание, сделанное аналитиками во главе с Джеффри Карри, заключается в том, что хеджирование от инфляции, такое как сырьевые товары и акции, вероятно, намного дешевле в настоящий момент, чем они могли бы быть в будущем, когда инфляция может быть на горизонте.Текущая девальвация, которая снижает стоимость валют, и накопление долга «сеют семена будущих инфляционных рисков, несмотря на то, что инфляционные риски сегодня остаются низкими».

«Мы долгое время считали золото последней валютой, особенно в такой среде, как нынешняя, когда правительства обесценивают свои бумажные валюты и подталкивают реальные процентные ставки к историческим минимумам», — пояснила команда аналитиков. Они также добавили: «Мы видим, что инфляционные опасения продолжают усиливаться в период восстановления экономики, поддерживая приток средств хеджирования в золотые ETF наряду со структурным ослаблением доллара, мы видим, что золото используется в качестве долларового хеджирования менеджерами фондов.”

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Целевая цена на золото на 12 месяцев	2 300 долл. США

Источники:

MarketWatch: Goldman Sachs представил новый прогноз выброса золота

Reuters: Goldman повысил прогноз цен на золото на 12 месяцев до $ 2300

Аналитик Commonwealth Bank of Australia прогнозирует, что в следующие несколько месяцев цена на золото превысит 2 000 долларов США

27 июля 2020

Commonwealth Bank of Australia Вивек Дхар, аналитик по горнодобывающим и энергетическим товарам Австралии, сказал CNBC, что, по их мнению, при нынешнем росте в следующие несколько месяцев цена на золото превысит отметку в 2 000 долларов США за унцию.

По словам Дхара, ключевой вопрос заключается в том, насколько увеличится ралли после этого. Цены на золото могут даже превысить 2500 долларов США за унцию.

«Ключевой историей» летнего ралли золота было не падение номинальной доходности, а рост 10-летних инфляционных ожиданий. «Это действительно то, что привело к недавнему успеху. Понимание того, насколько это устойчиво, на самом деле является ключом к разгадке того, есть ли у этого ралли больше возможностей для бега », — добавил он.

Дхар пояснил, что для того, чтобы увидеть цены намного выше этого уровня — например, 2500 долларов за унцию, — U.С. придется снизить процентные ставки до отметки ниже нуля.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Целевая цена на золото в следующие несколько месяцев	2 000 долл. США
Долгосрочные	потенциально 2 500 долл. США

Источники:

CNBC: Цена на золото может превысить 2000 долларов в этом году, прогнозируют аналитики

Business Insider Южная Африка: цены на золото могут вырасти до рекордных 2000 долларов из-за опасений по поводу инфляции и спроса на убежище, говорит аналитик

Bank of America повышает целевую цену на золото на 18 месяцев до 3000 долларов США за унцию

21 апреля 2020

Аналитики Bank of America опубликовали отчет под названием «ФРС не может печатать золото» и установили цену на золото в размере 3000 долларов США через 18 месяцев.По мнению аналитиков, ожидается, что процентные ставки в США, как и во всем остальном мире, еще долгое время останутся очень низкими.

Согласно прогнозам, государственные расходы, дефицит и балансы центральных банков значительно увеличатся. В то время как сильный доллар США и слабый спрос на ювелирные изделия со стороны таких стран, как Индия и Китай, будут оказывать давление на цену золота, ожидается, что спрос со стороны инвесторов в конечном итоге приведет к росту цены на золото.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Среднее значение прогноза на 2020 год	1,695 долл. США
Средний прогноз на 2021 год	2 063 долл. США
Целевая цена на золото 18 месяцев	3 000 долл. США

Источники:

По данным Bank of America,

Gold будет стоить 3000 долларов.«ФРС не может печатать золото».

По данным Bank of America

, золото

достигнет отметки в 3000 долларов — на 50% больше своего рекорда

Goldman Sachs утверждает, что цена на золото может достичь 1800 долларов в течение следующих 12 месяцев

24 марта 2020

Согласно статье Financial Times, глава отдела сырьевых товаров Goldman Sachs Джеффри Карри заявил, что «золото находится в точке перелома и может достигнуть отметки в 1800 долларов в течение следующих 12 месяцев». Карри и его коллеги рассматривают золото как средство защиты от обесценивания валюты.Согласно Business Insider, «Goldman Sachs говорит, что сейчас самое время покупать золото, актив-убежище, на фоне паники рынка из-за воздействия растущей пандемии коронавируса».

Goldman Sachs рекомендовал покупать золото по его текущей цене.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
12 месяцев	1,800 долл. США

Источники:

Goldman Sachs сообщает клиентам, что пора покупать золото, Financial Times

Валюта последней инстанции, Business Insider

Goldman Sachs: в 2020 году цена на золото составит 1600 долларов США

9 декабря 2019

Аналитики Goldman Sachs по драгоценным металлам в своем исследовании предполагают, что цена на золото продолжит расти в следующем году из-за экономической и финансовой неопределенности.

По мнению аналитиков, основная причина — растущая неопределенность из-за дискуссии о современной монетарной теории (MMT), которую в настоящее время активно используют демократические кандидаты в президенты, такие как Берни Сандерс, в США, а также напряженность в торговых отношениях и приближаются президентские выборы в США.

Согласно современной денежно-кредитной теории, дефицит и долг обычно считаются относительно непроблематичными, пока инфляция остается низкой. В частности, прогрессивные сторонники этой теории поэтому часто утверждают, что государству следует шире использовать низкие процентные ставки для инвестиций в инфраструктуру и социальные программы, даже если это должно привести к увеличению дефицита и долга, а правительству следует увеличить рост и бороться с неравенством посредством целенаправленных действий. расходы.

Согласно отчету, даже в следующую рецессию правительство вряд ли перейдет на прямое денежное финансирование расходов, а инфляцию, скорее всего, удастся удержать под контролем. Однако простые разговоры о росте долга, такие как введение количественного смягчения в США во время последнего финансового кризиса в 2008 году, увеличат спрос на золото — даже если, как тогда, в конце концов не должно быть безудержной инфляции. Причина тому — риск девальвации валюты и высокая инфляция.Даже если MMT вряд ли получит широкое применение, усиление обсуждений только по этому поводу приведет к неуверенности среди инвесторов.

Золото по-прежнему будет рассматриваться как безопасная гавань и инвестиция, не связанная с другими классами активов, такими как акции. Следовательно, во время кризиса или когда есть предполагаемые риски для экономического развития, спрос на драгоценный металл будет повышаться.

Согласно Goldman Sachs, описанная неопределенность «может быть одной из причин, по которым мы видим свидетельства того, что золото не в хранилище ETF строит , поскольку состоятельные люди могут захотеть хранить золото вне финансовой системы .”

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2020	1,600 долл. США

Источник:

Goldman Sachs продвигает золото — CNBC

ING ожидает, что цена на золото достигнет пика в 1500 долларов США в 2020 году

29 ноября, 2019

В своем прогнозе на 2020 год глобальный банк ING предполагает, что сохраняющаяся неопределенность в отношении торговых конфликтов и глобального роста, а также «голубиная политика» центральных банков будут продолжать поддерживать спрос на золото как на безопасную гавань и поддерживать цену на золото. в следующем году.

В наступающем году голландский банк ожидает, что цена на золото составит от 1450 до 1500 долларов США за унцию. Согласно прогнозу рынка сырьевых товаров на 2020 год, средняя цена ожидается в размере около 1475 долларов США в течение 2020 года.

Источник: цены на золото до пика на уровне 1-500 в 2020 году-ФРС, чтобы играть ключевую роль, KITCO News

Аналитик Bank of America Merrill Lynch считает возможной цену на золото в 2000 долларов США

8 августа 2019

По мнению Майкла Видмера, аналитика Bank of America, цена на золото может вырасти до 2 000 долларов в течение следующих двух лет.Хотя он ожидает, что цена на золото в базовом сценарии на второй квартал 2020 года составит 1500 долларов США за унцию, он считает, что цена на золото в 2000 долларов США может быть достигнута в течение двух лет.

Видмер приводит несколько причин возможного повышения цен. Помимо торговых конфликтов, мягкая денежно-кредитная политика и связанные с этим более высокие инфляционные ожидания, а также закупки центральными банками могут привести к дальнейшему росту цен. По словам Видмера, существует сильная корреляция между покупкой золота центральными банками и ростом цен на золото.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Базовый вариант 2 кв.2020 г.	1 500 долл. США
Бычий случай 2 года	2 000 долл. США

Источники: Видмер из BofAML видит путь к 2000 долл. США за два года, Goldman видит, что цены на золото поднимутся до 1600 долл. США

Goldman Sachs ожидает, что цена на золото вырастет до 1600 долларов США в следующие шесть месяцев

9 августа 2019

Аналитики Goldman Sachs ожидают, что цена на золото составит 1600 долларов США в течение следующих шести месяцев после недавнего скачка цен до более чем 1500 долларов США.

Банк ссылается на ухудшающиеся перспективы мировой экономики и рост торговых споров между США и Китаем как движущие силы. И то, и другое повысит привлекательность золота в качестве защиты от финансовых потрясений, поскольку инвесторы ищут безопасности.

По данным Bloomberg, аналитики Goldman в записке в среду заявили: «Если опасения по поводу роста сохранятся, возможно, из-за эскалации торговой войны, золото может подорожать еще выше, что обусловлено увеличением распределения золота в ETF от управляющих портфелем, которые по-прежнему остаются в недостаточной собственности. золото »и« Золотые ETF в последнее время набрали почти такой же импульс, как в 2016 году, и мы считаем, что это можно будет сохранить в краткосрочной перспективе.”

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
6 месяцев	1,600 долл. США

Источник: Goldman видит рост цен на золото до $ 1600

Ситибанк обновил прогноз цены на золото

5 августа 2019

Инвестиционный банк США Citibank обновил цены на золото, которые он ожидает в будущем. Его прогноз на 6-12 месяцев сейчас составляет 1 525 долларов США за унцию, а долгосрочный прогноз Citi — 1 200 долларов США.- Доллары США.

Weeky FX Insight Ситибанка от 5 августа гласит, что «… денежно-кредитная политика и цикл ставок [были] главным двигателем золота».

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
6-12 месяцев	1 525 долл. США
Долгосрочные	1,200 долл. США

Источники: Bloomberg, Citibank

Инвестиционный банк США Goldman Sachs повышает прогноз цен на золото

25 июня 2019

Аналитики Goldman Sachs значительно повысили свои прогнозы цен на золото на следующие 12 месяцев.Сейчас они ожидают, что в течение следующих трех месяцев уровень цен составит 1450 долларов США, что на 100 долларов США больше, чем последняя оценка. Ценовые ожидания на 6 и 12 месяцев также были скорректированы в сторону увеличения на 125 и 50 долларов США соответственно до 1475 долларов США каждая.

Основными аргументами в пользу роста цен на золото являются увеличение покупок золота у центральных банков и снижение реальных процентных ставок.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
3 месяца	1,450 долл. США
6 месяцев	1,475 долл. США
12 месяцев	1,475 долл. США

Источник: Goldman Sachs обновляет свой прогноз цен на золото

Новый обзор товарных рынков Всемирного банка прогнозирует более высокую цену на золото

Апрель 2019

Всемирный банк опубликовал обновленный прогноз товарных рынков.Прогноз включает прогнозы цен на золото. На 2019 год ожидается цена 1310 долларов США за унцию. Согласно прогнозам, в 2020 году цена на золото вырастет до 1360 долларов США.

Всемирный банк ссылается на ожидания устойчивого спроса и длительную паузу в повышении процентных ставок Федеральной резервной системой США как движущие силы повышения цены на золото.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2019	1,310 долл. США
2020	1,360 долл. США
2030	1,300 долл. США

Источник: Worldbank Commodities Markets Outlook, апрель 2019 г.

Аналитики лондонского рынка золота ожидают в 2019 году в среднем незначительного роста цены на золото при сильно различающихся прогнозах

Весна 2019

30 аналитиков, опрошенных Лондонской ассоциацией рынка драгоценных металлов в рамках своих прогнозов цен на драгоценные металлы, ожидают небольшого повышения цены на золото в 2019 году.В среднем аналитики прогнозируют, что цена на золото в 2019 году составит 1311 долларов США за тройскую унцию, что на 1,8% выше средней цены за первые две недели января 2019 года.

Поразительно, однако, то, что прогнозы охватывают широкий диапазон — прогнозы отличаются до 325 долларов США, что соответствует примерно четверти прогнозируемой цены. Это показывает, насколько разделяются аналитики относительно динамики цен на золото. Помимо Brexit и торговой войны между США и Китаем, неопределенность вызвана уровнем процентных ставок в США, силой доллара, геополитическими факторами и глобальным экономическим ростом.

Эдди Нагао из Sumitomo Corporation в Токио настроен наиболее оптимистично, так как он считает, что ФРС не сможет повысить процентные ставки, как хотелось бы, а риск рецессии в США сейчас выше, а волатильность, вероятно, возрастет. Таким образом, институциональные и частные инвесторы предпочли бы инвестиции в золото некоторым другим инвестициям. Однако Эдди Нагао также котирует диапазон от 1175 до 1475 долларов США.

Питер Фертиг из QCR Quantitative Commodity Research Ltd, Хайнбург, который прогнозирует цену на золото от 1150 до 1375 долларов США, считает сильную экономику США и низкий уровень безработицы в США основными рисками для цены на золото.На этом фоне ФРС может совершить два незапланированных повышения ставок, которые могут укрепить доллар с негативными последствиями для цены на золото. На азиатских рынках торговая война может снизить спрос на золото.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Среднее значение прогноза на 2019 год	1,311 долл. США

Источники: Обзор прогнозов драгоценных металлов LBMA 2019

Scotiabank видит цену на золото на уровне U.1300 сингапурских долларов за тройскую унцию в 2019 и 2020 годах

11 января 2019

Согласно недавно опубликованному прогнозу Scotiabank по сырьевым товарам, цена на золото останется более или менее стабильной по сравнению с текущими ценами, «находясь между повышением ставок и слабым долларом США».

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2019	1,300 долл. США
2020	1,300 долл. США

Источник: Scotiabank Commodities Outlook Q1 2019

Goldman Sachs прогнозирует рост цен на золото в 2019 году

10 января 2018

Американский инвестиционный банк Goldman Sachs повысил свой 12-месячный прогноз цены на золото.Теперь банк ожидает, что к концу 2019 года цена составит 1425 долларов США за тройскую унцию, что более чем на 10% выше текущих цен.

Джеффри Карри из Goldman Sach считает растущий спрос на «защитные активы», а также увеличение покупок центральным банком в качестве ключевых факторов. Они должны быть вызваны ростом геополитической напряженности, а также опасениями грядущей рецессии.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
I кв.2019 г.	1,325 долл. США
1.ГГ 2019	1,375 долл. США
Конец 2019 года	1,425 долл. США

Источник: CNBC

Всемирный банк прогнозирует цену на золото на уровне 1245 долларов США за унцию в 2019 году

29 октября 2018

Всемирный банк опубликовал обновленные прогнозы цен на золото в своем недавнем «Прогнозе цен на сырьевые товары». Согласно публикации, Всемирный банк ожидает, что в ближайшие годы цена на золото упадет до U.1100 шиллингов в 2030 году.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2019	1,245 долл. США
2020	1,231 долл. США
2025	1,164 долл. США
2030	1100 долларов США

Источник: Прогноз цен на сырьевые товары Всемирного банка, октябрь 2018 г.

Дж.П. Морган понижает прогноз цен на золото, но сохраняет позитивный прогноз

14 июня 2018

Аналитики J.P. Morgan Commodities Research сохраняют оптимизм в отношении динамики цен на золото, но несколько понизили свои прогнозы на 2018, 2019 и 2020 годы на четыре-пять процентов соответственно. На 2018 год они ожидают, что цена на золото составит 1355 долларов США за унцию (ранее — 1408 долларов США), на 2019 год — 1412 долларов США (ранее — 1475), на 2020 год — 1460 долларов США (ранее — 1535).

В своем отчете аналитики заявляют, что их общая макроэкономическая оценка осталась в целом неизменной и что они по-прежнему остаются оптимистичными по золоту, серебру и меди.

Они оправдывают снижение своих прогнозов позитивным прогнозом цены в долларах, которую они считают самой большой угрозой для цены на золото в краткосрочной и долгосрочной перспективе. Напротив, основы спроса и предложения, а также историческая динамика позднего цикла указывали на более высокие цены на золото.

В своем отчете аналитики описывают отрицательную корреляцию между индексом U.S. доллар и золото, серебро и медь, указывая, что доллар США вырос на 1,3% за последние четыре недели, в то время как золото упало на 0,85% за тот же период.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
III кв.2018 г.	1,390 долл. США
2018	1,355 долл. США
2019	1,412 долл. США
2020	1,460 долл. США

Источник: Kitco News

Goldman Sachs увеличивает прогноз цен на золото к следующему году до 1450 долларов США

8 февраля 2018

Аналитики глобального инвестиционного банка Goldman Sachs значительно повысили свой прогноз цен на золото, сославшись на возобновление роста на развивающихся рынках.В новом отчете они прогнозируют цену на уровне 1350 долларов США за унцию через три месяца, 1375 долларов США за шесть месяцев и 1450 долларов США к следующему году.

Аналитики ожидают, что рост развивающихся рынков в 2018 году превысит 6%, что, по их мнению, увеличит благосостояние домохозяйств и приведет к тому, что потребители будут покупать больше золота.

По данным компании, спрос на золото на развивающихся рынках начал расти в четвертом квартале, так как мировой спрос на ювелирные изделия достиг в общей сложности 650 тонн, что является четвертым по величине квартальным показателем.

«Это имеет большое значение для уровня общего спроса на золото, поскольку ювелирные изделия являются самым большим компонентом спроса (более 50%), в то время как инвестиционный спрос обычно составляет всего около 30%, а ETF составляют лишь крошечную часть этого», цитирует аналитиков Kitco News.

По мнению аналитиков, цена на золото смогла противостоять росту доходности облигаций из-за возобновления спроса на золото со стороны развивающихся рынков.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
I квартал 2018	1,350 долл. США
середина 2018 года	1,375 долл. США
2019	1,450 долл. США

Источник: Kitco News

Goldman Sachs ожидает, что цена на золото упадет в середине 2018 г. и вырастет до конца 2020 г.

20 декабря 2017

Инвестиционный банк Goldman Sachs прогнозирует падение цен на золото до 1200 у.е.Долларов за унцию к середине 2018 года на фоне снижения опасений участников рынка, поскольку опасения участников рынка в целом делают золото безопасной гаванью для инвесторов. В связи с ростом спроса на развивающихся рынках банк ожидает, что к концу 2020 года цена вырастет до 1375 долларов.

Аналитики заявили, что слабый тренд цен на золото не был связан с резким повышением цены биткойнов, о чем свидетельствует отсутствие ожидаемого широкого выхода из золотых ETF. Золото и криптовалюты аналитики считают очень разными классами активов.

Аналитики утверждают, что неопределенность среди участников рынка снизилась благодаря успешной реализации налоговой реформы и, по-видимому, плавному переходу к новому председателю ФРС.

Основными факторами их краткосрочного негативного прогноза цены на золото являются устойчивый рост валового внутреннего продукта развитых стран, дальнейшее повышение процентных ставок Федеральной резервной системой США, отсутствие ухудшения геополитических рисков и ожидаемое отсутствие рецессия в 2018 и 2019 гг.

В долгосрочной перспективе аналитики ожидают, что спрос на золото вырастет из-за сильного роста на развивающихся рынках, и канал «богатства» в конечном итоге будет доминировать над спросом на золото.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
I квартал 2018	1,225 долл. США
середина 2018 года	1,200 долл. США
IV кв.2018 г.	1,225 долл. США
конец 2020 года	1,375 долл. США

Источник: Kitco News

Danske Bank прогнозирует, что цена на золото в четвертом квартале 2018 года составит 1250 долларов США.

15 сентября 2017

В еженедельном обзоре от 15 сентября Danske Bank представил квартальные прогнозы цен на золото, а также средние цены на 2017 и 2018 годы.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
III кв.2017	1,250 долл. США
4 кв.2017 г.	1,210 долл. США
IV кв.2018 г.	1,250 долл. США
Среднее за 2017 год	1,235 долл. США
Среднее за 2018 год	1,235 долл. США

Источник: Weekly Focus

Аналитик

Commerzbank ожидает, что цена на золото вырастет до 1,400 у.е.Долларов на конец 2018 года

14 апреля 2017

В интервью журналу Focus Ойген Вайнберг, эксперт по ценам на золото в Commerzbank, ожидает, что к концу года цена на золото составит 1300 долларов США. Он ожидает, что к концу 2018 года цена вырастет примерно до 1400 долларов США.

По мнению аналитика, денежно-кредитная политика центральных банков, инфляция, спреды рисков, текущие события в экономике, а также реакция на политические риски, как правило, имеют важное значение для развития цены на золото, поскольку золото имеет статус безопасной убежище в кризисных ситуациях.

Спрос на цену золота является ключевым, при этом инвестиционный спрос играет гораздо более важную роль для роста цен на золото, чем спрос на ювелирные изделия, поскольку первый гораздо более динамичен. Он также рассматривает золото исключительно как инвестицию, утратившую свой статус сырья с 90-х годов. По словам аналитика, вопреки распространенному мнению, себестоимость добычи не имеет большого значения для цены на золото.

Что касается того факта, что цена на золото оставалась на высоком уровне в течение нескольких месяцев, хотя ФРС объявила о дальнейшем повышении процентных ставок, г-н.Вайнберг отмечает, что реальные процентные ставки были бы гораздо важнее, чем текущие растущие номинальные процентные ставки. Однако ФРС, очевидно, не будет повышать ключевую ставку так сильно, как растет инфляция. Однако низкие или отрицательные реальные процентные ставки будут создавать хорошие условия для золота, что еще больше повысит спрос со стороны центральных банков и инвесторов. По словам Вайнберга, инвесторы не будут вкладывать средства в золото из опасения геополитических рисков или полной потери активов, вместо этого драгоценный металл в настоящее время будет служить им в качестве защиты капитала — из опасения низких процентных ставок.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Конец 2017 года	1,300 долл. США
Конец 2018 года	1,400 долл. США

Источник: Интервью Focus с экспертом Commerzbanks по ценам на золото Ойгеном Вайнбергом

Scotiabank ожидает стабильных цен на золото в 2017 и 2018 годах

7 марта 2017

Канадский Scotiabank ожидает, что цена на золото в 2017 и 2018 годах составит 1200 долларов США, что немного ниже текущих цен.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2017 (в среднем)	1,200 долл. США
2018 (в среднем)	1,200 долл. США

Источники: Прогнозы Scotiabank

Голландский банк ABN Amro ожидает роста цен на золото в 2017 и 2018 годах

3 марта 2017

По данным делового онлайн-сообщества BNamercias, ABN Amro повысила прогноз цен на золото.В настоящее время банк ожидает, что цена на золото на конец 2017 года составит 1300 долларов США, а к концу 2018 года — 1400 долларов США.

BNamericas цитирует Джорджет Боэле из ABN Amro: «Вполне вероятно, что в 3 квартале прогноз цен на золото станет положительным» и «… мы ожидаем, что реальная доходность в США начнет снижаться, а доллар США начнет снижаться по сравнению с рядом валют, таких как Японская иена », несмотря на несколько ожидаемых повышений ставок Федеральной резервной системой.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Конец 2017 года	1,300 долл. США
Конец 2018 года	1,400 долл. США

Источники: Прогноз цен на золото ABN Amro

Аналитики лондонского рынка драгоценных металлов ожидают роста цен на золото в 2017 году

31 января 2017 г.

30 аналитиков, участвующих в обзоре прогнозов драгоценных металлов Лондонской ассоциации рынка драгоценных металлов (LBMA) на 2017 год, оптимистично оценивают цену золота на 2017 год.В среднем аналитики предполагают, что прогнозируемая цена на золото на 2017 год составит 1244 доллара США, что на 5,3% больше, чем цены на золото, наблюдавшиеся в течение первых двух недель января 2017 года.

Тони Тевес из швейцарского банковского гиганта UBS делает самый высокий прогноз средней цены на золото в размере 1350 долларов США на 2017 год. По словам Тевеса, «… распределение золота в портфеле является оправданным, учитывая относительно благоприятную среду ставок, умеренное ускорение роста и повышенные макро-риски. Мы полагаем, что дальнейший рост золота, вероятно, будет обусловлен продолжением распределения стратегического портфеля от разнообразных инвесторов.”

Самый пессимистичный прогноз среди 30 опрошенных аналитиков дает Бернар Дахда из французского инвестиционного банка Natixis. Дахда ожидает, что средняя цена на золото в 2017 году составит 1110 долларов США, но он также прогнозирует потенциальный максимум в 1400 долларов и потенциальный минимум в 1060 долларов. Дахда предполагает, что «… Повышение ставок ФРС окажет наибольшее влияние на цены на золото… Ожидается, что последующий отток из физически обеспеченных ЭТП окажет давление на цены. Тем не менее, мы ожидаем, что 2017 год будет отмечен потенциальной геополитической напряженностью и неопределенностью, которые могут снизить давление, исходящее от повышения ставок ФРС.”

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Средний прогноз на 2017 год	1,244 долл. США

Источники: Обзор прогнозов драгоценных металлов LBMA, 2017 г.

Всемирный банк: цены на золото снижаются

24 января 2017

Всемирный банк опубликовал новый прогноз цен на сырьевые товары, согласно которому цена на золото, согласно прогнозам, упадет в 2017 году и в последующие годы.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2017	1,150 долл. США
2018	1,138 долл. США
2020	1,114 долл. США
2030	1 000 долл. США

Источники: Прогноз цен на сырьевые товары Всемирного банка, январь 2017 г.

ABN AMRO прогнозирует снижение цен на золото в 2017 году, но восстановление в 2018 году

24 ноября 2016

Пока цены на золото упали ниже 1200.- Доллары США, ABN AMRO ожидает, что цена на золото упадет до 1100, — Доллары США в 2017 году восстановятся до 1300. — Доллары США в конце 2018 года.

После кратковременного роста цен на золото, вызванного победой Трампа на выборах, по мнению банка, настроения инвесторов «резко изменились». ABN AMRO заявляет, что рост доходности казначейских облигаций США и ралли на фондовых рынках США в сочетании с благоприятными настроениями инвесторов существенно укрепили доллар США и вызвали снижение цен на золото.

Банк ожидает, что текущая негативная среда для цен на золото останется на прежнем уровне в 2017 году. В качестве ключевого фактора роста цены на золото они определяют спрос инвесторов, который, как они ожидают, не будет компенсирован ростом спроса на ювелирные изделия и промышленности из-за снижения цен.

По данным банка, рост инфляционных ожиданий более чем компенсируется ростом доходности казначейских облигаций США и ожиданиями предстоящего повышения ставок ФРС. Рост реальной доходности в США и отсутствие серьезных опасений относительно инфляции приведут к снижению цены на золото.

Рост акций США, ожидания дальнейшего повышения ставок ФРС и ожидания сильного подъема экономики США будут стимулировать доллар США. По заявлению банка, инвесторы «сочтут золото и другие драгоценные металлы активами с нулевым доходом непривлекательными из-за более высокого дохода от акций и облигаций».

Банк ожидает, что курс доллара США достигнет пика в 2017 году и значительно упадет в 2018 году. Это в сочетании с более привлекательными ценами и более высоким спросом на ювелирные изделия из Китая должно стать стимулом для инвесторов снова инвестировать в золото и поддержать восстановление цен до 1300 , — У.С. доллар.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2017 (на конец периода)	1100 долларов США
2018 (конечный период)	1,300 долл. США	–

Источники: ABN AMRO Precious Metals Forecast

В свете победы Трампа на выборах в США Scotiabank прогнозирует немного более высокую цену на золото в 2017 и 2018 годах.

22 ноября 2016

В своем прогнозе роста банк обычно исходит из того, что планы Трампа по налогам на администрирование и инфраструктуре окажут умеренно положительное влияние на США.С. экономики ко второй половине 2017 года и в 2018 году.

Они прогнозируют рост в США в 2017 году на 2,1% из-за первоначальной осторожности в отношении частных инвестиций и ожидают, что рост будет в целом поддерживаться умеренным увеличением потребительских расходов, стабильным ростом рабочих мест, ростом заработной платы и доходов, а также усиление производственной активности после периода сокращения запасов ». На 2018 год банк увеличивает прогноз роста в США с 2,2% до 2,4%, ссылаясь на ожидаемое увеличение расходов на инфраструктуру и снижение налогов.

Кроме того, банк ожидает, что доллар США укрепится в 2017 году, чему способствует оптимизм в отношении роста и изменение рисков, связанных с политикой ФРС после выборов в США.

Они ожидают, что ФРС поднимет верхний предел целевого диапазона ставок по федеральным фондам до 2% к концу 2018 г., предполагая, что укрепление доллара США и более крутые кривые доходности нейтрализуют некоторые эффекты более стимулирующей налогово-бюджетной политики и возможного дерегулирования для экономического роста. .

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2017 (в среднем за год)	1,300 долл. США
2018 (в среднем за год)	1,300 долл. США

Источники: Таблицы прогнозов Scotiabank

RBC Capital Markets делает агрессивный прогноз цен на золото на 2017 и 2018 годы, заявляя, что наступает новый бычий рынок

Июль, 2016

Ссылаясь на высокий спрос со стороны инвесторов, канадский инвестиционный банк RBC Capital Markets, входящий в состав Королевского банка Канады, прогнозирует цену на золото в размере 1500 долларов США за унцию в 2017 и 2018 годах.В своем предыдущем прогнозе банк по-прежнему ожидал значительно более низкой цены — 1300 долларов США за унцию.

По данным банка, соотношение ежедневного чистого притока в обеспеченные золотом ETF к оттоку составляет около 8: 1, что свидетельствует о высоком спросе со стороны инвесторов. Аналитики банка ожидают, что спрос со стороны инвесторов сохранится из-за более высокой геополитической неопределенности и более высокого системного риска, связанного со снижением реальных процентных ставок. В записке для инвесторов они выражают свою веру в то, что «экономическая среда более благоприятна для золота с« голубиным »прогнозом ФРС США, который снижается (U.S. доллар) реальных ставок, глобальные центральные банки ищут отрицательные реальные ставки для экономического стимулирования и устойчивого фундаментального спроса на физическое золото ».

По мнению аналитиков, инвесторы рассматривают золото как средство сбережения и хеджирование от отрицательных реальных процентных ставок. По их мнению, глобальные рынки облигаций и отрицательные реальные и номинальные процентные ставки оказывают наибольшее влияние на цены на золото, поскольку глобальный суверенный долг на сумму более 10 триллионов долларов в настоящее время приносит отрицательную прибыль.

Аналитики ожидают, что на 2020 год цена на золото снова упадет до 1300 долларов США.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2017	1 500 долл. США
2018	1 500 долл. США
2020	1,300 долл. США

Источники: KITCO, 15 июля 2016 г .; Новости. Рынки, 18 июля 2016 г.

ABN Amro на фоне роста цен снова повышает прогноз цен на золото

Июль, 2016

Голландский банк ABN Amro, который меньше года назад ожидал, что цена на золото к концу 2016 года составит 800 долларов США, а всего несколько месяцев спустя изменил свой прогноз цен до 1200 долларов США, теперь ожидает цену в 1450 долларов США. за унцию на конец 2017 года в своем последнем обновленном отчете о ценах на сырьевые товары.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
конец 2017 года	1,450 долл. США

Источник: Новости. Рынки, 18 июля 2016 г.

Goldman Sachs увеличивает прогнозы цен на золото на основе более сильного чистого спекулятивного позиционирования и более слабого доллара США

11 мая 2016

Банк повысил прогнозы цен на золото на три, шесть и двенадцать месяцев до 1200 долларов США (с ранее 1100 долларов США), 1180 (ранее 1050) и 1150 (ранее 1100) за унцию, соответственно.Это оправдало более высокие прогнозы более слабым долларом США и более сильным чистым спекулятивным позиционированием.

Поскольку цена одной унции золота в настоящее время превышает 1260 долларов США, повышенные прогнозы по-прежнему означают снижение цены на золото.

Однако банк заявил, что не видит больших возможностей для дальнейшего роста цен на золото, поскольку у доллара США не так много возможностей для обесценения, поскольку у ФРС не так много места для снижения процентных ставок. Более того, у китайской экономики будет лишь ограниченное пространство для вклада в U.Слабость южнокорейского доллара из-за укрепления валют развивающихся рынков, что, в свою очередь, ослабит доллар США.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
следующие три месяца	1,200 долл. США
следующие шесть месяцев	1,180 долл. США
следующие двенадцать месяцев	1,150 долл. США

Источник: CNBC / Reuters, 11 мая 2016 г.

Главный аналитик по драгоценным металлам HSBC умеренно оптимистичен в отношении золота на 2016 год

15 января 2016

Аналитик Джеймс Стил из глобального банка HSBC прогнозирует среднюю цену на золото U.1 205 долларов США на 2016 год. Этот прогноз основан на ожидаемом ослаблении курса доллара США, а также на росте спроса на золото со стороны развивающихся рынков в конце 2016 года.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2016, в среднем	1 205 долл. США

Источник: The Guardian, 15 января 2016 г.

Scotiabank ожидает увеличения спроса на золото и потенциально более высоких цен в 2016 году

Декабрь, 2015

Аналитики Scotia Mocatta (Scotiabank) ожидают, что цена на золото в 2016 году будет в диапазоне от 950 до 1280 долларов США.

По мнению Scotia Mocatta, в 2016 году замедление темпов роста мировой экономики может остановиться, а экономический рост ускориться. Это должно повысить спрос на золото. Даже инвестиционный спрос на золото мог бы увеличиться, если бы цены, казалось бы, нашли базу и снова начали расти.

Аналитики ожидают, что для того, чтобы увидеть еще более высокий спрос на золото и более сильный рост цен, инвесторам снова придется беспокоиться о своем богатстве. Такие опасения могут быть вызваны корректировками фондового рынка или повышением процентных ставок.После многолетней коррекции цены на золото инвесторы могут снова рассматривать золото как убежище, если возникнет такая необходимость.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2016	950–1 280 долл. США	–

Источник: ScotiaMocatta, Прогноз драгоценных металлов на 2016 г. — золото, декабрь 2015 г.

LBMA прогнозирует небольшое снижение цены на золото

28 января 2015 г.

Лондонская ассоциация рынка драгоценных металлов (LBMA) ожидает, что средняя цена на золото в 2015 году составит 1211 долларов США.Это на 0,6% ниже средней цены в 1218 долларов США в первой половине января.

Аналитики, опрошенные LBMA, прогнозируют дальнейшее давление на цену золота из-за потенциального увеличения стоимости доллара США, возможного повышения процентных ставок Федеральным резервным фондом во второй половине 2015 года, программ количественного смягчения в Европе как а также более низкая цена на нефть. Это, вероятно, приведет к снижению спроса на хеджирование от инфляции.

Цена на золото, вероятно, будет поддерживаться сильным розничным спросом со стороны Китая и Индии, в то время как от центральных банков ожидается лишь ограниченная поддержка.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2015	1,211 долл. США

Источник: Лондонская ассоциация рынка драгоценных металлов, прогноз 2015 г., январь 2015 г.

ScotiaMocatta ожидает дальнейшего падения цены на золото в среднесрочной перспективе

Декабрь 2014 г. / январь 2015 г.

ScotiaMocatta ожидает дальнейшего падения цены на золото в ближайшие годы.Эта оценка в основном основана на предположении, что потребность инвестора в убежищах уменьшилась бы. Стабильность финансовых рынков и особенно тот факт, что акции движутся с рекордно высокого уровня на рекордный, привели бы к высокой альтернативной стоимости владения золотом. Другой фактор — низкий физический спрос на золото со стороны Индии и Китая.
Аналитики также отмечают, что более благоприятный прогноз для цены на золото может оказаться не таким уж далеким, поскольку улучшение спроса на золото в Индии, возвращение Китая на рынок, а также коррекция на фондовом рынке могут привести к отскоку.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2015f	1,150 долл. США
2016f	1,150 долл. США

Источник: Прогноз ScotiaMocatta Precious Metals на 2015 г., декабрь 2014 г. и обновленная информация от 8 января 2015 г.

Commerzbank прогнозирует небольшое восстановление цены на золото во второй половине 2015 года и далее.

2 декабря 2014 г.

Commerzbank ожидает, что в 2015 году цены на золото будут расти в два этапа: дальнейшее снижение в течение первых шести месяцев 2015 года, за которым последует рост цен на золото во второй половине года.
По данным Commerzbank, укрепление доллара США по-прежнему будет оказывать давление на цены на золото в первые шесть месяцев 2015 года из-за роста спекуляций по поводу повышения процентных ставок. Но как только этот рост начнется, давление, вероятно, ослабнет во второй половине 2015 года. Это ожидание основано на последней серии повышений процентных ставок ФРС в период с 2004 по 2006 год, и любое отклонение ФРС от этого предполагаемого курса действий приведет к наибольший риск для этого прогноза.
Цена на золото, вероятно, будет поддерживаться также восстановлением спроса в Китае и притоком в золотые ETF.
Также ожидается небольшой рост в 2016 году, когда прогнозируется средняя цена на золото в размере 1300 долларов США.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
I полугодие 2015 года	1 125 долл. США
Вторая половина 2015 года	1,250 долл. США
2016	1,300 долл. США

Источник: Commerzbank Commodity Spotlight Драгоценные металлы, декабрь 2014 г.

ABN AMRO ожидает серьезного падения цен на золото

30 октября 2014 г.

ABN AMRO Bank оценивает дальнейшее снижение цены на золото в ближайшие три месяца, а также в 2015 году.В основном это связано с сильным долларом США и более высокими процентными ставками в США, что в целом приведет к снижению спроса на инвестиционное золото.
Аналитики ожидают в 2016 году небольшого увеличения цены на золото (2,7%) в качестве реакции на низкую прибыльность рудников, которая приводит к снижению предложения.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2015	925 долл. США
2016	950 долларов США

Источник: ABN AMRO Quarterly Commodity Outlook, октябрь 2014 г.

Всемирный банк прогнозирует снижение цены на золото в долгосрочной перспективе

Октябрь 2014

По данным Всемирного банка, цены на золото продолжат падать в 2015 году и в последующий период.
Всемирный банк утверждает, что цена на золото снизится, например, из-за того, что институциональные инвесторы будут рассматривать золото в меньшей степени как «безопасную гавань», чем раньше.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2015	1,240 долл. США
2020	1,168 долл. США
2025	1100 долларов США

Источник: Всемирный банк: Глобальные экономические перспективы — Обзор товарных рынков, октябрь 2014 г.

Goldman Sachs увеличивает целевую цену на золото

18 августа 2014 г.

Goldman Sachs повысил свой долгосрочный прогноз по золоту до U.1 200 сингапурских долларов согласно письму клиента от июля 2014 года. Это увеличение по сравнению с ранее прогнозировавшимися 1050 долларами США на конец 2014 года, но прогнозируемая цена все еще ниже текущей цены около 1300 долларов США.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2015 — Долгосрочная	1,200 долл. США

Источник: Goldman Sachs Global Investment Research

Goldman Sachs снижает прогноз цен на золото на 2013 и 2014 годы

4 ноября 2013 г.

Согласно исследованию Goldman Sachs, аналитики U.Южный инвестиционный банк ожидает, что к концу года цена на золото останется на уровне 1320 долларов США. К концу 2014 года цена упадет до 1050 долларов США. По мнению аналитиков, в ближайшие несколько лет драгоценный металл будет котироваться в среднем по цене 1200 долларов США.

Причиной текущего падения цены на драгоценный металл являются неожиданно позитивные данные из США и сопутствующие опасения изменения денежно-кредитной политики. Перспектива прекращения крайне мягкой денежно-кредитной политики привела к тому, что Goldman Sachs понизил свой прогноз цены на золото.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Конец 2014 года	1,050 долл. США

Источник: Goldman Sachs

Лучшие прогнозы, составленные Bloomberg, видят падение цен на золото

17 октября 2013 г. — Bloomberg

Согласно новостной статье Bloomberg от 17 октября 2013 года, наиболее точные аналитики, отслеживаемые Bloomberg за последние два года, предсказывают, что цена на золото будет снижаться в каждом из следующих четырех кварталов и достигнет четырехлетнего минимума при снижении U .Стимулирование S. в ответ на более быстрый экономический рост ограничивает спрос на слитки как на безопасную гавань.

Согласно медианным оценкам 10 наиболее точных прогнозов по драгоценным металлам, золото упадет в среднем до 1175 долларов за унцию в третьем квартале следующего года, уровня, на котором цены были в последний раз в 2010 году.

Прогнозы показывают предположение аналитиков о том, что некоторые инвесторы потеряли веру в золото как средство сбережения, поскольку снижение его цены приведет к первым годовым убыткам за 13 лет.

«Желание покупать золото для защиты от последствий денежно-кредитной политики уменьшилось», — сказал Том Кендалл, аналитик Credit Suisse Group AG в Лондоне, чьи прогнозы по драгоценным металлам были вторыми по точности прогнозами за последние два года, согласно данным Блумберг. Он добавил: «Когда у вас есть другие классы активов, в частности, акции, которые преуспевают, тогда трудно отвлечь инвестиции из них в нечто вроде золота, которое падает».

По словам Робина Бхара, аналитика Societe Generale SA в Лондоне и, по мнению Bloomberg, самого точного прогнозиста по драгоценным металлам за последние два года, «много золота хранилось для спекулятивных целей, инвестиций и сбережения. , и это меньшая причина в будущем.Если вы продаете свое золото и вкладываете деньги в акции, другие активы с фиксированным доходом или недвижимость, вы получите прибыль. Бычий рынок золота определенно закончился ».

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
третий квартал 2014 года	1,175 долл. США

Источник: Bloomberg

HSBC снизил прогноз цен на золото на 2013 год

26 апреля 2013 г. — HSBC

После сильного падения цены на золото в начале апреля глобальный банк HSBC снизил прогноз цены на золото на 2013 год с 1700 долларов США до 1 542 доллара США.HSBC обвинил падение цен в подрыве доверия инвесторов, восстановление которого может занять много месяцев.

HSBC теперь прогнозирует, что к 2014 году цена на золото составит 1600 долларов США, что является понижением по сравнению с более ранним прогнозом в 1720 долларов США. Ориентировочная цена за унцию золота на 2014 год в размере 1600 долларов США значительно превышает текущий уровень цен на золото. HSBC предполагает, что недавнее снижение цен приведет к повышению спроса на золотые украшения и золотые монеты на азиатских рынках, особенно в Китае и Индии.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1 542 долл. США
2014	1,600 долл. США

Источник: Reuters

Goldman Sachs снижает целевые цены на золото

10 апреля 2013 г. — Goldman Sachs / Дэмиен Курвалин, Джеффри Карри

Инвестиционный банк Goldman Sachs снова снизил цены на золото, которые он прогнозирует до 2014 года.Трехмесячная целевая цена на золото была снижена с 1 615 долларов США до 1 530 долларов США. Прогнозируемая цена на золото через шесть месяцев была снижена с 1600 долларов США до 1490 долларов США, а расчетная цена на золото через 12 месяцев была снижена до 1390 долларов США — с 1550 долларов США.

Goldman Sachs предполагает, что цена на золото ускоряется из-за того, что экономика США будет улучшаться и дальше, и что устойчивый рост цен, который может быть вызван более высокими темпами инфляции, может произойти через несколько лет.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
следующие 3 месяца	1 530 долл. США
следующие 6 месяцев	1,490 долл. США
следующие 12 месяцев	1,390 долл. США

Источник: Bloomberg

Credit Suisse ожидает снижения цены на золото

3 апреля 2013 г. — Credit Suisse

Банк и брокерская компания Credit Suisse пересмотрели свои прогнозы цен на золото на 2013 и 2014 годы в сторону понижения.

На 2013 год банк ожидает, что средняя цена составит 1 580 долларов США за тройскую унцию в 2013 году и 1 500 долларов США в 2014 году, что соответствует снижению на 9,2% и 12,8% соответственно от их предыдущих прогнозов. Credit Suisse ссылается на снижение перспектив дальнейшего банковского кризиса или кризиса ликвидности и общие чрезвычайные риски в качестве причин для пересмотра своих оценок.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1 580 долл. США
2014	1 500 долл. США

Societe Generale видит пузырь цен на золото

21 марта 2013 г. — Societe Generale / Commodities Review Note — Робин Бхар

SocGen снизил прогноз цен на золото.Прогнозируемая цена на золото на 2013 год была снижена с 1700 долларов США до 1500 долларов США, а расчетная цена на 2014 год снижена с 1600 долларов США до 1400 долларов США.

Societe Generale предполагает, что за последние годы образовался пузырь цен на золото, за которым последует медвежий рынок. Авторы обзорной заметки ссылаются на восстановление экономики США, которое приведет к снижению мер стимулирования, а также к повышению процентных ставок, но, кроме того, к низким темпам инфляции в качестве причины своих прогнозов.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1 500 долл. США
декабрь 2013	1,375 долл. США
2014	1,400 долл. США

Bank of America Merrill Lynch снижает прогноз по золоту на 2013 и 2014 годы

5 марта 2013 г. — Bank of America Merrill Lynch / Майкл Видмер

Bank of America Merrill Lynch во вторник снизил прогноз цен на золото на этот и следующий год, сославшись на улучшение экономических условий и рост индекса U.С. номинальные ставки.

Банк снизил прогноз средней цены на золото в 2013 году до 1 680 долларов США за тройскую унцию, а прогноз на 2014 год — до 1 838 долларов США за унцию. Теперь банк не ожидает, что золото превысит 2 000 долларов США до 2014 года. Это представляет собой отход от предыдущего прогноза банка, в котором он предсказывал рост выше 2 000 долларов США во втором квартале 2013 года.

По словам Майкла Видмера, стратега по металлам Bank of America Merrill Lynch, цены на золото в течение нескольких кварталов находились в ограниченном диапазоне после многолетнего ралли.Банк ожидает, что в ближайшее время цены на золото сохранятся.

По словам г-на Видмера, повышение номинальных ставок в США оказывает особое сопротивление инвестиционному спросу на металл, поскольку это повысит стоимость хранения золота. Улучшение экономических условий также вызовет сомнения в привлекательности металла как убежища. В то же время значительный разрыв объемов производства во многих странах предотвратил значимое повышение инфляции и инфляционных ожиданий на нынешнем этапе восстановления.

Однако, по словам г.Видмер, несмотря на краткосрочные препятствия, несколько факторов могут повысить цены на золото в долгосрочной перспективе. В частности, в 2014 году реальная доходность может иметь тенденцию к снижению. Кроме того, диверсификация валютных резервов центральными банками развивающихся рынков на фоне валютных интервенций для компенсации ослабления иены может привести к увеличению покупок золота в конце 2013 года. Кроме того, банк считает что инвесторы потеряют часть своего влияния на рынке золота по мере того, как развивающиеся страны станут более богатыми, что должно привести к увеличению покупок ювелирных изделий.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1 680 долл. США
2014	1 838 долл. США

Источник: MarketWatch / The Wall Street Journal

Goldman Sachs предсказывает конец ралли цен на золото и снова снижает прогнозы цен на золото

26 февраля 2013 г. — Goldman Sachs

Согласно отчету банка, Goldman Sachs считает, что цикл цен на золото, вероятно, уже начал разворачиваться, и ожидает прекращения роста цен на золото, который продолжается уже двенадцать лет.Goldman Sachs понизил прогнозы цен на золото на следующие три, шесть и двенадцать месяцев до 1 615, 1 600 и 1 550 долларов США за унцию соответственно. Текущая цена на золото немного выше 1592 доллара США за унцию.

Согласно отчету, восстановление экономики США набирает обороты, и некоторые руководители центральных банков США стремятся к большей гибкости в своей программе стимулирования. Goldman Sachs также был удивлен последним обвалом запасов золотых ETF, который резко контрастировал с их предположением о том, что позиции в ETF, скорее всего, были обусловлены долгосрочным распределением, а не краткосрочной торговлей.

Согласно отчету Goldman, их «экономисты считают, что риски ухудшения их прогнозов уменьшились, в то время как неопределенность в отношении размера QE3 высока. Мы считаем, что за последние несколько месяцев произошел сдвиг, и убежденность в том, что золото быстро ослабевает ».

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
следующие 3 месяца	1 615 долл. США
следующие 6 месяцев	1,600 долл. США
следующие 12 месяцев	1,550 долл. США

Источник: Bloomberg

Morgan Stanley ожидает продолжения ралли по золоту

24 января 2013 г. — Morgan Stanley

Питер Ричардсон и Джоэл Крейн из Morgan Stanley ожидают, что золото продолжит свое ралли в 2013 и 2014 годах.По мнению аналитиков, Федеральная резервная система США, вероятно, продолжит закупку активов еще в течение двух лет, чтобы ускорить восстановление экономики США.

Аналитики ожидают «постоянной приверженности» третьему раунду количественного смягчения. Что касается повышенного уровня безработицы и рисков для экономического роста, они считают маловероятным, что текущая денежно-кредитная политика изменится до конца 2014 года.

Согласно их отчету, золото может в среднем 1830 долларов США за унцию в последнем квартале 2013 года с 1715 долларов США в первом, 1745 долларов США во втором и 1800 долларов США в третьем.Аналитики ожидают, что цены будут определяться инвестициями и покупкой золота центральным банком в качестве актива резервного портфеля.

См. Businessweek.com для получения дополнительной информации об этом отчете.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
первый квартал 2013 года	1,715 долл. США
второй квартал 2013 года	1,745 долл. США
третий квартал 2013 года	1,800 долл. США
последний квартал 2013 года	1830 долл. США

Источник: BloombergBusinessweek

Согласно ежегодному исследованию LBMA, средняя цена на золото на 2013 год составила 1753 доллара США.

11 января 2013 г. — LBMA

LBMA’s Forecast 2013 , ежегодный опрос аналитиков о направлении цен на золото, оценивает среднюю цену золота в 1753 U.Долларов США за 2013 год. Эта цена будет означать увеличение на 5,3% по сравнению со средней ценой на золото на сегодняшний день в январе 2013 года. Прогноз основан на опросе 23 участников, среди которых Том Кендалл из Credit Suisse Securities Europe, Даниэль из Deutsche Bank Бребнер, Филип Клапвейк из Thomson Reuters GFMS и Джеймс Стил из HSBC.

Самая низкая средняя цена на золото, предсказанная участниками исследования, составила 1600 долларов США, по оценке Рене Хохрайтера из Allan Hochreiter Ltd и Эдди Нагао из Sumitomo Corporation.Наивысшая цена — 1900 долларов США — была предсказана Джони Тевесом из UBS, за ней следует средняя цена на золото в 1895 долларов США, которую предсказал Барт Мелек из TD Securities.

Более подробную информацию об опросе вы можете найти на веб-сайте LBMA.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1,753 долл. США

Источник: Уведомление для прессы LBMA

HSBC понижает прогноз средней цены на золото на 2013 год и вводит прогноз на 2015 год

4 января 2013 г. — HSBC Global Research

В начале января 2013 года Джеймс Стил, главный аналитик драгоценных металлов, пересмотрел прогнозы HSBC в отношении цены на золото с учетом цены на конец 2012 года в размере 1 657 единиц.S. долларов за унцию. HSBC снизил свой прогноз средней цены на золото в 2013 году до 1760 долларов США за унцию (по сравнению с их прогнозом в 1850 долларов США на конец октября 2012 года) и ожидает, что рынок останется волатильным. На 2014 год банк по-прежнему прогнозирует цену на уровне 1775 долларов США за унцию. На 2015 год он оценивает цену золота в 1,675 доллара США за унцию, долгосрочный прогноз — 1500 долларов США.

По данным Steel, цены на золото восстановятся в 2013 году. Среди названных причин были принятие смягчения денежно-кредитной политики основными центральными банками, вероятное восстановление потребления в Индии, высокий спрос в Китае на основе роста ВВП Китая и высокий спрос со стороны центральных банков. , особенно в развивающихся странах, которые будут продолжать накапливать золото в качестве одной из стратегий диверсификации своих валютных резервов.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1,760 долл. США
2014	1,775 долл. США
2015	1 675 долл. США
долгосрочные	1 500 долл. США

Источник: The Globe and Mail и Business Times

Credit Suisse снижает прогноз цен на золото на 2013 и 2014 годы

3 января 2013 г. — Credit Suisse

Швейцарский банк снизил прогноз средней цены на золото за 2013 год с 1840 у.е.Долларов США до 1740 долларов США за тройскую унцию и снизил прогноз цен на золото на 2014 год до 1720 долларов США за унцию с 1750 долларов США. Однако эти прогнозы также предполагают рост текущей цены на золото.

По словам аналитиков банка, «12-летний бычий рынок золота в долларах США, по нашему мнению, еще не умер, но и не в лучшем состоянии». Они ожидают, что в 2013 году продолжатся периоды диапазонной торговли в условиях низкой подразумеваемой волатильности.

В случае, если их центральный макроэкономический аргумент, согласно которому острая фаза глобального кризиса, вероятно, закончился и во второй половине будет наблюдаться медленное улучшение роста, окажется верным, относительная привлекательность золота будет «скорее всего уменьшаются по мере того, как угасают сделки страха.”

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1,740 долл. США
2014	1720 долларов США

Источник: Fox Business

Morgan Stanley прогнозирует рост цен на золото на 2013 год и приводит 4 причины, по которым золото является их любимым товаром в 2013 году.

6 декабря 2012 г. — Morgan Stanley

Согласно статье Business Insider, Хусейн Аллидина из Morgan Stanley утверждает, что золото — лучший товар на 2013 год.В записке, написанной Allidina, аналитики подтверждают свою давнюю рекомендацию чрезмерного риска по драгоценным металлам, поскольку условия, лежащие в основе бычьего движения по золоту, в значительной степени сохранятся.

Причины, указанные в примечании, — это более слабый доллар США, покупка центральным банком, спрос на ETF и восстановление спроса в Индии.

Подробно описаны четыре причины для золота:

Доллар США, по прогнозам, окажется под давлением из-за приверженности ФРС почти нулевой ставке по федеральным фондам в 2014 году и открытых покупок ценных бумаг, обеспеченных ипотекой.В то же время решение ЕЦБ принять неограниченную программу покупки облигаций в рамках инициативы Outright Monetary Transactions, при условии предоставления полного механизма EFSF / ESM, снизит риски для евро и повысит вероятность понижательного давления на курс евро. TWI доллара США через кросс-курс доллар / евро.
Ожидается, что предпочтение центральными банками золота в качестве актива резервного портфеля будет способствовать дальнейшему укреплению инвестиционного спроса на золото.
ETF с физическим обеспечением останутся прочной основой для роста инвестиций и розничного спроса.
Индийский рынок ювелирных изделий и инвестиций будет демонстрировать признаки восстановления, поскольку индийские покупатели приспособятся к недавним ценовым тенденциям и впереди сезон индийских свадеб и фестивалей.

Allidina прогнозирует среднюю цену золота на 2013 год на уровне 1853 доллара США за унцию.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1 853 долл. США

Источник: Business Insider

Goldman Sachs понижает прогнозы по золоту в 2013 году и прогнозирует поворот ценового цикла на золото

5 декабря 2012 г. — Goldman Sachs

По данным Reuters, Goldman Sachs считает вероятным разворот текущего бычьего цикла по золоту в 2013 году.Goldman Sachs снизил прогнозы цен на золото на ближайшие три, шесть и двенадцать месяцев до 1825 долларов США, 1 805 долларов США и 1800 долларов США за унцию соответственно. В настоящее время цена на золото немного ниже 1700 долларов США за унцию.

Банк также прогнозирует на 2014 год цену на золото на уровне 1750 долларов США за унцию.

Goldman Sachs ожидает, что цена на золото будет определяться «противоборствующими силами в виде дальнейшего смягчения мер ФРС и постепенного повышения реальных ставок при улучшении экономического роста США». Согласно их расширенному моделированию, улучшающийся U.Перспективы роста Ю, вероятно, перевесят дальнейшее расширение баланса ФРС. В банке добавили, что ценовой пик назвать сложно из-за повышенных рисков для его перспектив роста, особенно в отношении фискального обрыва.

В банке заявили, что их прогноз ограниченного потенциала роста цен на золото объясняет ожидания их экономистов относительно дальнейшего смягчения мер ФРС в конце 2013 года. Он ожидает, что улучшение прогнозов роста США более чем компенсирует потенциал дальнейшего расширения баланса ФРС.

В случае отсутствия дополнительного смягчения в конце 2013 года Goldman Sachs прогнозирует, что цены на золото будут снижаться более быстрыми темпами в 2013 году и к концу этого года достигнут 1 625 долларов за унцию. В случае более слабого прогноза роста в США, цены на золото, по прогнозам, будут иметь тенденцию к повышению и к концу 2013 года достигнут 1900 долларов за унцию.

Вы можете найти полную статью Reuters здесь.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
следующие 3 месяца	1825 долларов США
следующие 6 месяцев	1 805 долл. США
следующие 12 месяцев	1,800 долл. США
2014	1,750 долл. США

Источник: Reuters

Commerzbank прогнозирует рост цен на золото на 2013 год

30 ноября 2012 г. — Commerzbank

Товарные аналитики Commerzbank прогнозируют дальнейшее повышение цены на золото в 2013 году.Они прогнозируют среднюю цену на золото в 2013 году на уровне 1950 долларов США за унцию.

Аналитики считают вероятным, что цена на золото хотя бы временно превысит 2 000 долларов США в наступающем году. Это может произойти уже в первом квартале 2013 года, если США не найдут устойчивого решения бюджетного спора и увеличение лимита долга займет много времени.

Ожидается, что наиболее важным фактором роста цен будет крайне мягкая денежно-кредитная политика центральных банков, которая подорвет стоимость валют.Кроме того, долговой кризис в зоне евро и геополитические риски на Ближнем Востоке считаются важными факторами устойчивого спроса на золото как «убежище».

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1 950 долл. США

Источник: BoerseGo.de

Прогнозы цен на золото, составленные Bloomberg

20 ноября 2012 г. — Bloomberg

Согласно новостной статье Bloomberg от 20 ноября 2012 года, многие аналитики оптимистично относятся к золоту.

Bloomberg составил прогнозы цен на золото 16 аналитиков. Согласно медиане их прогнозов, цена на золото будет расти в течение каждого квартала 2013 года и в среднем за последний квартал составит 1 925 унций США, что на 11% выше, чем сейчас.

Том Кендалл из Credit Suisse оценивает среднюю цену золота в 1880 долларов США в последнем квартале 2013 года, Йохен Хитцфельд из UniCredit прогнозирует 1950 долларов США. В третьем квартале 2013 года Даниэль Бребнер из Deutsche Bank ожидает, что цена на золото составит 2300 долларов США.По данным Bloomberg, три упомянутых аналитика были наиболее точными прогнозистами по золоту, которых Bloomberg отслеживал за последние два года, причем Том Кендалл был наиболее точным прогнозистом, за ним следуют Йохен Хитцфельд и Даниэль Бребнер.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
последний квартал 2013 года	1 925 долларов США

Источник: Bloomberg

Прогноз ScotiaMocatta на 2013 год предполагает, что цена на золото вырастет на

Ноябрь 2012 — ScotiaMocatta

ScotiaMocatta сохраняет оптимизм в отношении золота из-за опасений по поводу долга ЕС и США и продолжающегося количественного смягчения.В своем Прогнозе драгоценных металлов на 2013 год инвестиционный банк ожидает, что цены на золото вырастут, поскольку количественное смягчение снижает стоимость бумажных денег, а спрос инвесторов на безопасность еще больше увеличивает монетизацию золота.

По данным банка, политики, похоже, намерены найти наименее болезненные решения долговых проблем. Это, вероятно, повлечет за собой снижение долгового бремени за счет его девальвации, что, вероятно, приведет к дальнейшей диверсификации кредиторов от фиатных активов.

После консолидации в период с сентября 2011 года по сентябрь 2012 года, по оценке банка, «цены на золото показали еще один шаг вверх, который, вероятно, приведет к новым максимумам в 2013 году».Банк пишет, что не будет удивлен, если цены достигнут 2200 долларов США за унцию, хотя было бы трудно оценить, насколько сильно вырастут цены.

В конце концов, когда бычий рынок исчерпал себя и потребность в безопасных убежищах уменьшилась, банк будет искать пути восстановления цен до 1100/1200 унций США, поскольку инвестиционное золото ликвидируется и предложение резко возрастает, но — поскольку банк заявляет — они, конечно, не ожидают, что это произойдет в наступающем году.

Ожидается рост

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Краткосрочные и среднесрочные

Источник: ScotiaMocatta

BNP Paribas снижает прогноз цен на золото на 2013 год, но по-прежнему ожидает роста цен на золото

16 ноября 2012 г. — BNP Paribas / Anne-Laure Tremblay

Глобальный банк понизил свой прогноз цен на золото на 2012 год на 10 долларов США до 1675 долларов США и прогноз на 2013 год на 35 долларов США до 1865 долларов США за унцию, заявив, что последний раунд количественного смягчения со стороны США повлиял на ситуацию.С. Федрезерв пока не ощущается.

«В 2013 году золото может побить свой предыдущий рекордный максимум, но впоследствии потенциал дальнейшего роста может быть ограничен», — заявила аналитик Анн-Лор Трембле. По мнению аналитика, время пика цены на золото будет тесно связано со скоростью улучшения экономики стран G3.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2012	1 675 долл. США
2013	1865 долларов США

Цена на золото вырастет до 2000 долларов США, по данным Deutsche Bank

14 ноября 2012 г. — Deutsche Bank / Raymond Key

Раймонд Ки, глава отдела торговли металлами Deutsche Bank в Лондоне, ожидает, что к следующему году цена на золото достигнет рекордного уровня, превысив 2 000 долларов США за унцию.Этот прогноз основан на предположении, что будет напечатано больше денег, чтобы поддержать восстановление экономики с помощью стимулов.
По словам г-на Ки, ралли становится все более зрелым, и перспективы по золоту довольно позитивные, но людям не следует ожидать слишком многого.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	свыше 2 000 долл. США

Источник: Bloomberg

Лондонская ассоциация рынка драгоценных металлов прогнозирует, что к сентябрю 2013 года цена на золото составит 1843 доллара США.

13 ноября 2012 г. — LBMA

На ежегодной конференции Лондонской ассоциации рынка драгоценных металлов (LBMA) участники оценили цену золота на уровне 1843 доллара США к сентябрю 2013 года.Эта цена повысится примерно на 6,7% от текущих уровней. В качестве драйверов для этого роста цены на золото были названы возросший спрос со стороны Азии и особенно Китая, а также дальнейшее смягчение денежно-кредитной политики в Соединенных Штатах.

Более половины участников конференции ожидают очередного раунда количественного смягчения в США, а 56% прогнозируют рост экономики Китая на 7-8% в следующем году.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
сентябрь 2013	1843 долл. США

Рост цен на золото продолжится в 2013 году, согласно HSBC

22 октября 2012 г. — HSBC / Джеймс Стил и Ховард Вен

Аналитики HSBC Джеймс Стил и Ховард Вен понизили свои прогнозы средней цены на золото на 2012 год до 1700 долларов США, но повысили свой прогноз средней цены на 2013 год до 1850 долларов США за унцию.Они также повысили прогноз средней цены на золото на 2014 год до 1775 долларов США за унцию.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1850 долларов США
2014	1,775 долл. США

Credit Suisse прогнозирует цену на золото на уровне 1840 долларов США в 2013 году

12 октября 2012 г. — Credit Suisse

Credit Suisse, глобальный инвестиционный банк, повысил прогноз цен на золото на 2013 год до 1840 долларов США за унцию.CS также повысила прогнозную цену на золото на 2014 год до 1750 долларов США. Согласно Credit Suisse, большее количественное смягчение в США, риск снижения рейтинга кредитоспособности США и более высокий спрос со стороны Китая и Индии являются ключевыми факторами изменения прогнозируемой цены на золото.

Credit Suisse оставляет свой прогноз цен на золото на 2012 год на уровне 1680 долларов США за унцию.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	1840 долларов США
2014	1,750 долл. США

UBS ожидает, что средняя цена на золото в 2012 году составит 1700 долларов США, а в 2013 году вырастет до 1900 долларов США.

11 октября 2012 г. — УБС

Швейцарский инвестиционный банк UBS повысил среднюю прогнозируемую цену золота на 2012 год до 1700 долларов США.На 2013 год UBS прогнозирует цену на золото на уровне 1900 долларов США за унцию.

UBS ссылается на восстановление экономики США, неэффективную добычу полезных ископаемых в Южной Африке и неограниченный характер количественного смягчения как движущие силы роста цен на золото.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2012	1700 долларов США
2013	1 900 долл. США

Аналитик

Coutts ожидает, что в ближайшие месяцы цена на золото вырастет до 2000 долларов США

10 октября 2012 г. — Куттс / Гэри Дуган

Старший руководитель Coutts — подразделения Private Banking Royal Bank of Scotland (RBS) — ожидает, что цена на золото вырастет до 2 000 долларов США за унцию в следующие месяцы.По словам Гэри Дугана, главного инвестиционного директора Coutts в Азии и на Ближнем Востоке, среднесрочные драйверы, такие как чистые покупки центральными банками стран с формирующимся рынком, будут движущими силами повышения цены на золото.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Следующие несколько месяцев	2 000 долл. США

Источник: Reuters

Deutsche Bank повысил прогноз цен на золото на 2013 и 2014 годы

2 октября 2012 г. — Deutsche Bank / Michael Lewis

Deutsche Bank ожидает, что расширение балансов центральных банков и связанный с этим более высокий спрос на золото со стороны инвесторов приведет к росту цен на золото.Deutsche Bank повысил прогноз цен на золото до 2113 долларов США за унцию в 2013 году и до 2000 долларов США за унцию к 2014 году.

Согласно Deutsche Bank, в связи с объявлением о бессрочной программе количественного смягчения Федеральной резервной системы, скачок цены на золото является лишь вопросом времени.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
2013	2113 долларов США
2014	2 000 долл. США

Банк Америки прогнозирует цену на золото до 2400 долларов США к концу 2014 года.

21 сентября 2012 г. — Bank of America Merrill lynch / Sabine Schels, MacNeill Curry

Аналитики Bank of Amercia Merrill Lynch прогнозируют цену на золото на уровне 2000 долларов США в течение следующих шести месяцев.Сабина Шелс, руководитель отдела фундаментальных исследований сырьевых товаров, прогнозирует, что к концу 2014 года цена составит 2400 долларов США за унцию. Шелс называет действия Федеральной резервной системы и Европейского центрального банка ключевыми факторами роста цен.

По словам Макнила Карри, руководителя отдела технической стратегии валютных курсов и курсов, возможная цена может в конечном итоге достичь 3–5 000 долларов США.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Следующие шесть месяцев	2 000 долл. США
Конец 2014 года	2400 долларов США

Источник: CNBC

Thomson Reuters GFMS прогнозирует, что в следующие месяцы цена на золото составит более 1850 долларов.

4 сентября 2012 г. — Thomson Reuters GFMS / Филип Клапвейк

Филип Клапвейк, руководитель отдела аналитики металлов Thomson Reuters GFMS, считает вероятным повышение цен на золото до 1850 долларов США за унцию или выше в течение следующих нескольких месяцев.Г-н Клапвейк называет возросший спрос со стороны инвесторов, перспективу дальнейшего количественного смягчения в Соединенных Штатах и потенциальные меры Европейского центрального банка, а также потенциальные меры стимулирования в Китае в качестве возможных драйверов для такого роста.

Г-н Клапвейк также прогнозирует новые рекорды цен на золото, превышающие 2 000 долларов США в первой половине 2013 года. Однако он также оценивает, что цены на золото впоследствии могут упасть ниже 1,550 долларов США за унцию, как это было в течение этого лета.

Временной интервал	Прогноз цен на золото	Тренд
Следующие несколько месяцев	15450 руб .+
1 полугодие 2013 года	свыше 2 000 долл. США
Более позднее будущее	ниже 1550 долларов США

Источник: Financial Times

Найдите лучший вариант для покупки и хранения золота

Продолжая использовать сайт, вы соглашаетесь с тем, что мы не несем ответственности и не используем файлы cookie.Дополнительная информация Принять

В настройках файлов cookie на этом веб-сайте установлено значение «разрешить использование файлов cookie», чтобы обеспечить вам наилучшее качество просмотра. Если вы продолжаете использовать этот веб-сайт без изменения настроек файлов cookie или нажимаете «Принять» ниже, вы соглашаетесь с этим.

Закрыть

Форекс цены Живи, рынок Forex Сегодня Форекс новости на The Economic Times

Из этой валюты

Афганистан AfghaniArgentine PesoAustralian DollarAustrian SchillingBahraini DinarBangladeshi TakaBermudian DollarBhutan NgultrumBolivian BolivianoBosnian MarkBotswana PulaBrazilian RealBritish PoundCambodian RielCanadian DollarChilean PesoChinese Юань RenminbiColombian PesoCongolese FrancCosta риканского ColonCroatian KunaCuban PesoCyprus PoundCzech KorunaDanish KroneDominican PesoEcuador SucreEgyptian PoundEthiopian BirrEuroFiji DollarFrench FrancGerman MarkGhanaian CediGreek DrachmaGuatemalan QuetzalHong Kong DollarHungarian ForintIceland KronaIndian RupeeIndonesian RupiahIranian RialIraqi DinarIsraeli Новый ShekelItalian LiraJamaican DollarJapanese YenJordanian DinarKenyan ShillingKorean WonKuwaiti DinarLebanese PoundLiberian DollarLibyan DinarLuxembourg FrancMacau PatacaMalaysian RinggitMaldive RufiyaaMauritius RupeeMexican PesoMongolian TugrikMoroccan DirhamMozambiqu е MeticalMyanmar KyatNepalese RupeeNew Zealand DollarNigerian NairaNorwegian KronerOmani RialPakistan RupeePanamanian BalboaPapua Новая Гвинея KinaParaguay GuaraniPeruvian Nuevo SolPhilippine PesoPolish ZlotyQatari RialRussian RoubleSaudi RiyalSerbian DinarSeychelles RupeeSingapore DollarSouth Африканский RandSri Lanka RupeeSudanese PoundSwedish KronaSwiss FrancTaiwan DollarTanzanian ShillingThai BahtTrinidad / Тобаго DollarTurkish LiraUganda ShillingUruguayan PesoUS DollarUt.Арабский эмир. DirhamVenezuelan BolivarVietnamese DongYemeni RialZambian Квача

К этой валюте

Афганистан AfghaniArgentine PesoAustralian DollarAustrian SchillingBahraini DinarBangladeshi TakaBermudian DollarBhutan NgultrumBolivian BolivianoBosnian MarkBotswana PulaBrazilian RealBritish PoundCambodian RielCanadian DollarChilean PesoChinese Юань RenminbiColombian PesoCongolese FrancCosta риканского ColonCroatian KunaCuban PesoCyprus PoundCzech KorunaDanish KroneDominican PesoEcuador SucreEgyptian PoundEthiopian BirrEuroFiji DollarFrench FrancGerman MarkGhanaian CediGreek DrachmaGuatemalan QuetzalHong Kong DollarHungarian ForintIceland KronaIndian RupeeIndonesian RupiahIranian RialIraqi DinarIsraeli Новый ShekelItalian LiraJamaican DollarJapanese YenJordanian DinarKenyan ShillingKorean WonKuwaiti DinarLebanese PoundLiberian DollarLibyan DinarLuxembourg FrancMacau PatacaMalaysian RinggitMaldive RufiyaaMauritius RupeeMexican PesoMongolian TugrikMoroccan DirhamMozambique MeticalMyanm ар KyatNepalese RupeeNew Zealand DollarNigerian NairaNorwegian KronerOmani RialPakistan RupeePanamanian BalboaPapua Новая Гвинея KinaParaguay GuaraniPeruvian Nuevo SolPhilippine PesoPolish ZlotyQatari RialRussian RoubleSaudi RiyalSerbian DinarSeychelles RupeeSingapore DollarSouth Африканский RandSri Lanka RupeeSudanese PoundSwedish KronaSwiss FrancTaiwan DollarTanzanian ShillingThai BahtTrinidad / Тобаго DollarTurkish LiraUganda ShillingUruguayan PesoUS DollarUt.Арабский эмир. ДирхамВенесуэльский боливарВьетнамский донгЙеменский риалЗамбийская квача

Конвертация суммы

Комиссия

Выбрать + 1% ( СТАВКА АТМ) + 2% ( СТАВКА АТМ) + 3% ( СТАВКА АТМ) + 4% ( СТАВКА АТМ) + 5% ( ATM RATE)

Продать USD по 73.1050 INR

Купить USD @ 73.1150 INR

* Коэффициенты конвертации являются средними для различных курсов обмена банков. * Применимые справочные курсы за предыдущий день.* Выберите процент комиссии, чтобы получить значение конвертации с поправкой на комиссию. * Ставки могут варьироваться в зависимости от взимаемой комиссии.

(PDF) Прогнозирование обменных курсов с помощью искусственных нейронных сетей: обзор

После краха Бреттон-Вудской системы в начале 1970-х годов валютный рынок стал важным центром как академических, так и практических исследований. Существует множество причин, по которым иностранная валюта важна, но одним из наиболее важных аспектов является определение стоимости иностранных инвестиций.Таким образом, FX служит основой международных инвестиций и глобальной торговли. Кроме того, поскольку колебания валютного курса влияют на стоимость импортируемых и экспортируемых товаров и услуг, такие колебания оказывают важное влияние на экономическую конкурентоспособность транснациональных корпораций и стран. Поэтому волатильность валютных курсов вызывает серьезную озабоченность у ученых и практиков. Прогнозирование волатильности курсов валют — это важная финансовая проблема, которая привлекает значительное внимание из-за ее разнообразных последствий.В последнее время различные модели глубокого обучения, основанные на искусственных нейронных сетях (ИНС), широко используются в финансах и экономике, особенно для прогнозирования волатильности. Основная цель этого исследования заключалась в эффективном прогнозировании волатильности валютных курсов с использованием моделей ИНС. С этой целью мы предлагаем гибридную модель, которая объединяет модели долговременной краткосрочной памяти (LSTM) и автоэнкодера. Известно, что эти модели глубокого обучения хорошо работают при прогнозировании временных рядов для прогнозирования волатильности валютного курса. Таким образом, мы ожидаем, что наш подход будет подходящим для прогнозирования волатильности валютного курса, поскольку он сочетает в себе достоинства этих двух моделей.Методологически мы используем индекс волатильности иностранной валюты (FXVIX) в качестве меры волатильности валютного курса. В частности, рассматриваются три основных индекса FXVIX (EUVIX, BPVIX и JYVIX) с 2010 по 2019 год, и мы прогнозируем будущие цены, используя предложенную гибридную модель. Наша гибридная модель использует модель LSTM в качестве кодировщика и декодера внутри сети автокодировщика. Кроме того, мы исследуем индексы FXVIX с помощью анализа подпериодов, чтобы изучить, как на эффективность прогнозирования предлагаемой модели влияют распределения и выбросы данных.На основании эмпирических результатов можно сделать вывод, что предлагаемый гибридный метод, который мы называем моделью автокодировщика-LSTM, превосходит традиционный метод LSTM. Кроме того, способность узнавать масштабы разброса данных и особенностей определяет точность прогнозов, сделанных с использованием моделей глубокого обучения. Таким образом, в этом исследовании установлено, что волатильность валютных курсов можно точно предсказать, используя комбинацию моделей глубокого обучения. Наши выводы имеют важное значение для практиков.Поскольку прогнозирование волатильности является важной задачей для принятия финансовых решений, это исследование позволит трейдерам и политикам эффективно хеджировать или инвестировать и принимать политические решения на основе прогнозирования волатильности. 1. Введение Среди различных рынков финансовых активов, валютный рынок (FX) за последнее десятилетие стал все более волатильным и изменчивым. Согласно данным, опубликованным BIS (Банком международных расчетов) в апреле 2019 года, мировой объем торгов на товарных валютных рынках составил 6 долларов США.6 триллионов в день, что на 30% больше по сравнению с апрелем 2016 года (5,1 триллиона долларов). С приходом глобализации и повышением спроса на зарубежные инвестиции количество валютных операций быстро увеличивалось за счет инвестиций в компании в разных странах. Кроме того, курсы валют существенно влияют на оценку валютных рисков и прибыли для международных сделок. Правительства и политики внимательно следят за колебаниями курсов валют для управления рисками. Таким образом, FX считается наиболее важным финансовым индексом для международных валютных рынков (Huang et al.[1]). Помимо курсов валют, волатильность валютных курсов также вызывает серьезную озабоченность у практикующих специалистов. Волатильность курсов валют определяется колебаниями курсов валют, поэтому она также известна как мера валютного риска. Поскольку валютный риск напрямую связан с транзакционными издержками, связанными с международной торговлей, он имеет большое значение для транснациональных компаний, финансовых учреждений и трейдеров, которые хотят хеджировать валютные риски. В связи с этим волатильность валютного курса повлияла на конкурентоспособность внешнего сектора международной торговли и мировой экономики.В частности, волатильность цен на финансовые активы является серьезной проблемой для ученых, инвесторов и политиков. Это связано с тем, что волатильность важна для ценообразования деривативов, хеджирования, выбора портфеля и управления рисками (см. Василеллис и Мид [2], Кнопф и др. [3], Браунлис и Галло [4], Галло и Отранто [5] и Боллерслев и др. [6]). Таким образом, прогнозирование и моделирование волатильности в последнее время стали предметом многих эмпирических и теоретических исследований в академических кругах.Точное прогнозирование волатильности остается важной задачей для ученых. Поскольку многие ученые и практики интересуются волатильностью, было опубликовано множество исследований по прогнозированию волатильности. В этих исследованиях для прогнозирования использовалось множество подходов. Модели авторегрессионной условной гетероскедастичности (ARCH) и обобщенного ARCH (GARCH), предложенные Боллерслевом [7], в основном используются для прогнозирования волатильности (Ви и др. [8], Дхамия и Бхалла [9], Бала и Асемота [10], Камбурудис и другие.[11] и Köchling et al. [12]). Различные характеристики волатильности, такие как эффект кредитного плеча, кластеризация волатильности и устойчивость (Cont [13] и Cont [14]), являются основными причинами использования моделей на основе GARCH. Основываясь на недавней разработке моделей искусственной нейронной сети (ИНС), использование методов ИНС для прогнозирования волатильности расширилось (Прадепкумар и Рави [15], Лю [16], Рамос-Перес и др. [17] и Буччи [ 18]). В предыдущих исследованиях использовались различные модели ИНС, такие как случайный лес (RF) (Брейман [19]), машина опорных векторов (SVM) (Cortes and Vapnik [20]) и долговременная краткосрочная память (LSTM) (Hochreiter and Шмидхубер [21]).Несколько исследований показали, что методы ANN превосходят основанные на GARCH модели для прогнозирования временных рядов (см. Pradeepkumar and Ravi [15], Liu [16] и Bucci [18]). Кроме того, были введены гибридные модели на основе ИНС и моделей типа GARCH (Хаджизаде и др. [22], Кристьянполлер и др. [23], Кристьянполлер и Минутоло [24], Ким и Вон [25], Баффур и др. [26] и Ху и др. [27]). Сообщается, что такие модели имеют преимущества по сравнению с использованием только моделей на основе ИНС или GARCH. Дополнительная литература по этой теме будет рассмотрена в Разделе 2.Основываясь на вышеизложенном, мы фокусируемся на прогнозировании волатильности на основе волатильности курсов валют. В качестве мер валютной волатильности мы принимаем три индекса волатильности валютной пары (FXVIX), а именно: индекс волатильности валютной пары в евро (EUVIX), индекс волатильности валютного курса британского фунта (BPVIX) и индекс волатильности валютной иены (JYVIX), которые являются равно взвешенными индексами 30-дневной подразумеваемой волатильности Чикагской биржи опционов (CBOE) для евро (EUR), фунта стерлингов (GBP) и японской иены (JPY) соответственно. Поскольку три валютные пары EUR / USD, USD / JPY и GBP / USD являются тремя наиболее активно торгуемыми валютными парами на валютном рынке, мы выбрали три соответствующих индекса FXVIX.Кроме того, эти индексы отражают глобальные экономические тенденции (см. Ishfaq et al. [28], Dicle and Dicle [29] и Pilbeam [30]). Как упоминалось ранее, прогнозирование волатильности на валютном рынке важно для глобальных фирм, финансовых институтов и трейдеров, которые хотят хеджировать валютные риски (см. Guo et al. [31], Abdalla [32] и Menkhoff et al. [ 33]). Фактически валютный рынок состоит из трех связанных компонентов: спотовых сделок, форвардных сделок и деривативных контрактов (Baffour et al.[26]). Кроме того, поскольку FX изначально определялся двумя валютами, FX имеет более наблюдаемые факторы, которые влияют на изменения, по сравнению с другими финансовыми индексами. Кроме того, согласно Liu et al. [34], периодические характеристики валютного рынка являются одними из основных причин, по которым трудно предсказать изменения на валютном рынке. Поэтому мы используем модели ИНС как методы, управляемые данными, а не методы, управляемые моделями, такие как модели типа GARCH, для прогнозирования трех вышеупомянутых FXVIX. В частности, мы используем LSTM и автоэнкодер (Rumelhart et al.[35]) как методы ИНС. Мы предлагаем модель гибридной нейронной сети, основанную на этих двух моделях. Чтобы объединить автоэнкодер с LSTM, мы применяем LSTM в качестве кодировщика и декодера для данных последовательности внутри сети автоэнкодера. Следовательно, предлагаемая гибридная модель может использовать преимущества как автокодировщика, так и LSTM. Подробное обсуждение этой темы представлено в разделе 3. Методологически мы применяем алгоритм машинного обучения (LSTM) для реализации модели автокодировщика-LSTM для прогнозирования FXVIX с 2010 по 2019 год.Мы оптимизируем принятые алгоритмы, используя процедуру поиска по сетке, предоставляемую Full-Stack Python. Тестирование также выполняется с использованием анализа подпериодов, чтобы выяснить, влияют ли отклонения и выбросы данных на обучение модели. Такой субпериодический анализ обычно применялся в предыдущих исследованиях (Шарма и др. [36], Гарсия и Кристьянполлер [37], Рамос-Перес и др. [17] и Чой и Хонг [38]). В частности, мы разбили весь период выборки на три подпериода, которые называются Период 1 (с января 2010 г. по декабрь 2015 г.), Период 2 (с января 2016 г. по декабрь 2016 г.) и Период 3 (с января 2017 г. по декабрь 2019 г.).Период 2 демонстрирует неопределенность на европейском рынке, основанную на движении Brexit. Таким образом, мы исследуем точность прогноза и производительность модели в соответствии с различными состояниями данных. Есть два основных аспекта этого исследования, которые отличаются от предыдущих исследований. Во-первых, мы используем FXVIX, которые играют ключевую роль на валютном рынке. Хотя предыдущие эмпирические исследования предсказывали различные типы волатильности цен на финансовые активы с использованием различных моделей, исследований по прогнозированию FXVIX мало.Кроме того, проводятся исследования по прогнозированию цен FX и прогнозирования волатильности с использованием различных подходов, но исследования по прогнозированию FXVIX относительно редки. Следовательно, необходимо прогнозировать волатильность FXVIX. Во-вторых, мы предлагаем гибридную модель, основанную на автокодировщике и LSTM, для прогнозирования трех FXVIX. Известно, что LSTM хорош для прогнозирования временных рядов (Фишер и Краусс [39], Кумар и др. [40] и Музаффар и Афшари [41]), и одним из преимуществ автоэнкодера является то, что он может автоматически извлекать признаки из исходных данных (Phaisangittisagul и Chongprachawat [42], Zhang et al.[43] и Zeng et al. [44]). Таким образом, метод автоэнкодера широко используется для прогнозирования данных временных рядов (Saha et al. [45], Lv et al. [46], Sagheer и Kotb [47], и Boquet et al. [48]). Предлагаемая гибридная модель имеет отличный потенциал в качестве нового метода прогнозирования FXVIX и временных рядов. Основные вклады этой статьи можно резюмировать следующим образом: Во-первых, мы расширяем предыдущие исследования, прогнозируя FXVIX с использованием моделей ИНС. Наши эксперименты были мотивированы наблюдением, что предыдущие исследования валютного рынка в основном были сосредоточены на валютном курсе, волатильности доходности или исторической волатильности.В частности, FXVIX представляют собой будущие меры валютного риска для участников рынка. Таким образом, наши выводы имеют важное значение для практиков, управляющих валютным риском. Во-вторых, мы предлагаем гибридную модель ИНС на основе автокодировщика и LSTM. Результаты прогнозирования показывают, что предложенная гибридная модель превосходит традиционные модели LSTM. Следовательно, это исследование вносит свой вклад в литературу по разработке моделей ИНС, представляя новую гибридную модель. Наш третий важный вклад — это оптимизация модели прогнозирования с помощью анализа субпериодов.Основываясь на эмпирических результатах анализа субпериодов, мы можем сделать вывод, что широкое распределение исходных данных и приемлемое количество выбросов улучшают эффективность прогнозирования. Остальная часть статьи организована следующим образом. В разделе 2 представлен краткий обзор литературы по волатильности валютных курсов и исследований с использованием машинного обучения в финансах. Раздел 3 описывает данные и методологию, принятую в этом исследовании. В разделе 4 представлены результаты эмпирического анализа для полного периода выборки и анализа подпериода.Наконец, мы сделаем заключительные замечания в разделе 5. 2. Обзор литературы По прогнозированию финансовых временных рядов существует обширная литература. В этом разделе мы разделяем предыдущие исследования курсов валют и исследования волатильности курсов валют в соответствии с основной направленностью предыдущих статей. Кроме того, мы также обсуждаем литературу по прогнозированию временных рядов с использованием ИНС. Во-первых, поскольку обменный курс напрямую влияет на доход транснациональных компаний, многие исследования были сосредоточены на прогнозировании обменного курса, а многие исследования использовали модели ИНС для прогнозирования будущих валютных курсов.Например, Liu et al. [34] предсказали курсы EUR / USD, GBP / USD и JPY / USD, используя модель, основанную на сверточной нейронной сети (CNN). Они продемонстрировали, что такая модель подходит для обработки двумерных структурных данных о скорости обмена. Fu et al. [49] разработал эволюционную поддержка векторной регрессии (СВР) модели для прогнозирования четыре ренминби (RMB, китайский юань) обменные курсы (CNY против USD, EUR, JPY и GBP). Они также продемонстрировали, что предложенная модель превосходит нейронную сеть многослойного персептрона (MLP), нейронную сеть Элмана и модели SVR с точки зрения показателей точности прогнозирования уровня.Авторы Sun et al. [50] представили новый ансамблевый подход к глубокому обучению, основанный на LSTM, и стратегию ансамблевого обучения для прогнозирования четырех основных валют (EUR / USD, GBP / USD, JPY / USD и USD / CNY). Согласно их эмпирическим результатам, предложенная ими модель обеспечила значительно улучшенную точность прогнозов по сравнению с традиционной моделью LSTM. Как обсуждалось в предыдущем разделе, волатильность валютного курса также важна для многих ученых и практиков, поэтому многие исследования были сосредоточены на прогнозировании волатильности валютного курса.В целом, модели на основе GARCH использовались во многих исследованиях для прогнозирования волатильности валютных курсов. Кроме того, в некоторых исследованиях предсказывалась волатильность валютного курса путем включения различных методологий в модели GARCH для улучшения прогнозной силы. Например, авторы Vilasuso [51] предсказали различные волатильности валютных курсов (канадский доллар, французский франк, немецкая марка, итальянская лира, японская иена и британский фунт), используя частично интегрированную модель GARCH (FIGARCH) (Baillie et al. [Baillie et al. 52]). Эмпирические результаты их исследования показали, что модель FIGARCH лучше отражает особенности волатильности FX по сравнению с исходной моделью GARCH.Авторы Rapach и Strauss [53] продемонстрировали, что структурные сдвиги в безусловной дисперсии доходности валютного курса могут улучшить прогнозные характеристики моделей GARCH (1,1) для волатильности валютного курса путем включения ежедневных доходностей доллара США по отношению к валютам Канада, Дания, Германия, Япония, Норвегия, Швейцария и Великобритания. Pilbeam и Langeland [54] исследовали, могут ли различные модели, основанные на GARCH, эффективно прогнозировать волатильность валютных курсов четырех валютных пар евро, фунта, швейцарского франка и иены по отношению к доллару США.В частности, их эмпирические результаты показали, что модели GARCH лучше работают в периоды низкой волатильности по сравнению с периодами высокой волатильности. Ю и Лю [55] использовали подход GARCH-MIDAS (Энгл и др. [56]) для прогнозирования краткосрочной волатильности шести валютных курсов на основе фундаментальных денежных показателей. Они продемонстрировали, что прогнозирующая способность ежедневной волатильности валютного курса значительно улучшается за счет включения ежемесячной фундаментальной денежно-кредитной волатильности. Различные модели машинного обучения также использовались для прогнозирования временных рядов из различных областей, включая инженерию и финансы.В области финансов во многих исследованиях машинное обучение использовалось для прогнозирования будущих цен на акции. Например, Трафалис и Инс [57] сравнили SVR с обратным распространением с радиальной базисной функциональной сетью в задаче прогнозирования ежедневных цен на акции. Аналогичным образом, Henrique et al. [58] использовали SVR и метод случайного блуждания (RW) для прогнозирования ежедневных цен на акции на трех разных рынках (бразильском, американском и китайском). Основываясь на сравнении результатов прогнозирования цен моделей SVR и RW, они определили, что модели SVR могут работать лучше, чем модели RW, с точки зрения прогнозной эффективности.В последнее время появились сообщения о различных исследованиях с использованием методов машинного обучения и методологий глубокого обучения. Например, авторы Selvin et al. [59] использовали модели глубокого обучения, а именно рекуррентную нейронную сеть (RNN), LSTM и CNN, для прогнозирования цен на акции по минутам. Они определили, что алгоритм CNN обеспечивает лучшую производительность. Чонг и др. [60] использовали автоэнкодер для извлечения признаков из данных о запасах и построили глубокую нейронную сеть (DNN) для прогнозирования будущей доходности акций.Они определили, что можно извлекать признаки из большого набора необработанных данных, не полагаясь на предварительные знания о предикторах, что является одним из основных преимуществ DNN. Прадипкумар и Рави [15] предложили квантиль RNN, обученный оптимизации роя частиц, для прогнозирования волатильности валютного курса. Их модель обеспечивает более высокую эффективность прогнозирования по сравнению с моделью GARCH. В [16] и [18] различные модели ИНС использовались для прогнозирования волатильности фондового индекса S&P 500. Согласно результатам этих исследований, модели ИНС способны превосходить традиционные эконометрические методы, включая GARCH и модели авторегрессионного скользящего среднего.В частности, кажется, что модели LSTM повышают точность прогнозов волатильности. Кроме того, Рамос-Перес и др. [17] предсказал волатильность индекса S&P 500 с использованием модели с накоплением ИНС, основанной на наборе различных методов машинного обучения, включая усиление градиентного спуска, RF и SVM. Они продемонстрировали, что прогнозы волатильности можно улучшить, сложив алгоритмы машинного обучения. Кроме того, независимо от принятой модели волатильности, режимы высокой волатильности приводят к более высокому уровню ошибок. В нескольких исследованиях предлагались гибридные модели, основанные на моделях на основе GARCH и моделях ИНС.Например, различные модели на основе GARCH были объединены с ИНС на основе MLP, и многие гибридные модели использовались для повышения способности моделей GARCH прогнозировать волатильность доходности акций, золота и валютных курсов (Hajizadeh et al. [22] ], Кристьянполлер и др. [23], Кристьянполлер и Минутоло [24] и Баффур и др. [26]). Кроме того, в некоторых исследованиях предлагались гибриды моделей LSTM и GARCH и использовались такие модели для прогнозирования волатильности финансовых активов (Kim and Won [25] и Hu et al.[27]). Согласно эмпирическим результатам, гибридные модели, основанные на методах GARCH и ANN, демонстрируют улучшенные характеристики прогнозирования с точки зрения точности волатильности. В частности, мы сосредоточены на исследованиях с использованием подходов LSTM и автоэнкодера для прогнозирования временных рядов. LSTM, который был введен Хохрайтером и Шмидхубером [21], широко используется для прогнозирования временных рядов во многих исследованиях прогнозирования. Этот метод в основном используется для анализа данных временных рядов, поскольку он может хранить записи прошлых данных. Некоторые исследования сравнивали LSTM с традиционными методами с использованием нейронных сетей или исследовали такие модели, реконструируя оба типа методов.Как обсуждалось Siami-Namini et al. [61] и Оганян [62], по мере увеличения вычислительной мощности реализация моделей глубокого обучения становится более практичной, а их производительность превышает производительность традиционных моделей. Кроме того, Деорухкар и др. [63] продемонстрировали, что модели нейронных сетей в сочетании с авторегрессионным интегрированным скользящим средним или LSTM-моделями обеспечивают большую точность, чем любой тип модели по отдельности. В [64] было показано, что метод применения предварительно обработанных цен акций к модели LSTM с использованием вейвлет-преобразования превосходит традиционные методы.Автоэнкодер, представленный в [35], направлен на создание представления, максимально приближенного к исходному входному сигналу, из сокращенных результатов кодирования. Этот метод представляет собой преобразование базовой модели с использованием составных слоев, шумоподавления и разреженного представления и используется для прогнозирования финансовых временных рядов. Бао и др. [65] использовали LSTM и составные автокодеры для прогнозирования цен на акции и продемонстрировали, что этот тип гибридной модели более мощный, чем одна только модель RNN или LSTM. В [66] составной автокодировщик шумоподавления, применяемый к гравитационному поиску, был эффективен при прогнозировании направления движения фондовых индексов, на которое влияют базовые активы.Кроме того, Sun et al. В [67] поясняется, что составной автокодер шумоподавления, сформированный путем выбора обучающих наборов на основе подхода K-ближайших соседей, может повысить точность по сравнению с традиционными методами. Это исследование дополняет существующую литературу по двум основным аспектам. Сначала мы предлагаем гибридную модель, сочетающую LSTM и автоэнкодер для прогнозирования волатильности валютных курсов. Существуют и другие исследования, в которых использовались гибридные модели, но они использовали модели, отличные от автоэнкодеров и LSTM. Кроме того, в большинстве исследований были разработаны гибридные модели, основанные на моделях GARCH.Однако, как обсуждалось выше, LSTM и автоэнкодеры хорошо работают при прогнозировании временных рядов, поэтому мы приняли эти два типа моделей для прогнозирования волатильности валютного курса. Во-вторых, как обсуждалось в разделе 1, волатильность валютного курса имеет большое значение, но существует значительный недостаток исследований по прогнозированию ее изменений. Мы вносим свой вклад в финансовую литературу, прогнозируя FXVIX с использованием предложенной гибридной модели. 3. Описание данных и методологии 3.1. Описание данных Впервые VIX был реализован на CBOE в 1993 году.Этот индекс основан на текущих ценах опционов в индексе S&P 500. Поскольку он основан на ценовых исходных данных опционов на индекс S&P 500, этот индекс не только отражает ожидания рынка в отношении 30-дневной прогнозной волатильности, но также дает оценку рыночного риска и настроений инвесторов. Впоследствии были разработаны различные VIX с разными базовыми активами. В этом исследовании мы выяснили, подходят ли методы машинного обучения для прогнозирования данных временных рядов волатильности курсов валют.Наши образцы данных взяты из CBOE. CBOE — одна из крупнейших в мире биржевых холдинговых компаний, предоставляющая несколько производных инструментов, связанных с подразумеваемыми VIX. Мы приняли три индекса волатильности, связанных с валютой, а именно BPVIX, JYVIX и EUVIX. Как и в случае с VIX, волатильность валютного курса рассчитывается с использованием формулы, которая усредняет взвешенные цены опционов пут и колл вне денег. Мы собрали 2520 ежедневных временных рядов данных FXVIX с января 2010 года по декабрь 2019 года.

ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ПОРТАЛ ВОЛГОГРАДСКОЙ ОБЛАСТИ

Прогноз курса рубля на сегодня, на завтра.

Прогноз курса доллара на 30 марта — 4 апреля 2021

Валютные прогнозы | Inbusiness

Аналитики предрекают падение курса доллара на 20% в случае распространения вакцины

Какими будут доллар, цены, и сильно ли упадет экономика: оценка последствий пандемии от правительства, НБУ и экспертов | Громадское телевидение

читайте также

читайте также

Прогноз курса доллара на апрель 2021

Новосибирские экономисты дали прогноз курсов валют на 2021 год, что ждет рубль, доллар и евро в 2021 году | НГС

долларов США (USD) Прогноз и прогнозы

Основные факторы в оценке доллара США

Что прогноз доллара США означает для ваших денег

Что дальше?

Возможно вам понравится:

долларов США на 2021 год — Сравните и сэкономьте на FX

у.е. на рынках

Какой хороший курс обмена доллара США?

долларов в евро

долларов в рублях

долларов в рублях

долларов в фунтах стерлингов

долларов в рублях

долларов в рублях

долларов в йенах

долларов в рублях

3 распространенных способа прогнозирования обменных курсов валют

3 способа прогнозирования валютных изменений

Паритет покупательной способности

Ключевые выводы

Относительная экономическая сила

Эконометрические модели прогнозирования валютных курсов

Систематическое сравнение профессиональных прогнозов обменного курса с оценочными прогнозами новичков

Прогнозы цен на золото от ведущих экспертов

Последние прогнозы аналитиков по ценам на золото

Аналитики, опрошенные LBMA, прогнозируют среднюю цену на золото в размере 1974 долларов США на 2021 год

Goldman Sachs придерживается целевой цены на золото в 2300 долларов США на 2021 год

Аналитики Morgan Stanley ожидают снижения цены на золото

Goldman Sachs повышает прогноз цен на золото на следующие 12 месяцев с 2000 долларов США до 2300 долларов США

Аналитик Commonwealth Bank of Australia прогнозирует, что в следующие несколько месяцев цена на золото превысит 2 000 долларов США

Bank of America повышает целевую цену на золото на 18 месяцев до 3000 долларов США за унцию

Goldman Sachs утверждает, что цена на золото может достичь 1800 долларов в течение следующих 12 месяцев

Goldman Sachs: в 2020 году цена на золото составит 1600 долларов США

ING ожидает, что цена на золото достигнет пика в 1500 долларов США в 2020 году

Аналитик Bank of America Merrill Lynch считает возможной цену на золото в 2000 долларов США

Goldman Sachs ожидает, что цена на золото вырастет до 1600 долларов США в следующие шесть месяцев

Ситибанк обновил прогноз цены на золото

Инвестиционный банк США Goldman Sachs повышает прогноз цен на золото

Новый обзор товарных рынков Всемирного банка прогнозирует более высокую цену на золото

Аналитики лондонского рынка золота ожидают в 2019 году в среднем незначительного роста цены на золото при сильно различающихся прогнозах

Scotiabank видит цену на золото на уровне U.1300 сингапурских долларов за тройскую унцию в 2019 и 2020 годах

Goldman Sachs прогнозирует рост цен на золото в 2019 году

Всемирный банк прогнозирует цену на золото на уровне 1245 долларов США за унцию в 2019 году

Дж.П. Морган понижает прогноз цен на золото, но сохраняет позитивный прогноз

Goldman Sachs увеличивает прогноз цен на золото к следующему году до 1450 долларов США

Goldman Sachs ожидает, что цена на золото упадет в середине 2018 г. и вырастет до конца 2020 г.

Danske Bank прогнозирует, что цена на золото в четвертом квартале 2018 года составит 1250 долларов США.

Commerzbank ожидает, что цена на золото вырастет до 1,400 у.е.Долларов на конец 2018 года

Scotiabank ожидает стабильных цен на золото в 2017 и 2018 годах

Голландский банк ABN Amro ожидает роста цен на золото в 2017 и 2018 годах

Аналитики лондонского рынка драгоценных металлов ожидают роста цен на золото в 2017 году

Всемирный банк: цены на золото снижаются

ABN AMRO прогнозирует снижение цен на золото в 2017 году, но восстановление в 2018 году

В свете победы Трампа на выборах в США Scotiabank прогнозирует немного более высокую цену на золото в 2017 и 2018 годах.

RBC Capital Markets делает агрессивный прогноз цен на золото на 2017 и 2018 годы, заявляя, что наступает новый бычий рынок

ABN Amro на фоне роста цен снова повышает прогноз цен на золото

Goldman Sachs увеличивает прогнозы цен на золото на основе более сильного чистого спекулятивного позиционирования и более слабого доллара США

Главный аналитик по драгоценным металлам HSBC умеренно оптимистичен в отношении золота на 2016 год

Scotiabank ожидает увеличения спроса на золото и потенциально более высоких цен в 2016 году

LBMA прогнозирует небольшое снижение цены на золото

ScotiaMocatta ожидает дальнейшего падения цены на золото в среднесрочной перспективе

Commerzbank прогнозирует небольшое восстановление цены на золото во второй половине 2015 года и далее.

ABN AMRO ожидает серьезного падения цен на золото

Всемирный банк прогнозирует снижение цены на золото в долгосрочной перспективе

Goldman Sachs увеличивает целевую цену на золото

Goldman Sachs снижает прогноз цен на золото на 2013 и 2014 годы

Лучшие прогнозы, составленные Bloomberg, видят падение цен на золото

HSBC снизил прогноз цен на золото на 2013 год

Goldman Sachs снижает целевые цены на золото

Credit Suisse ожидает снижения цены на золото