ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ПОРТАЛ ВОЛГОГРАДСКОЙ ОБЛАСТИ6 вариантов с разным уровнем риска — 2 апреля 2022 — Публикации в СМИ
2 апреля 2022 14:59РБК Quote (quote.rbc.ru)
Комментарий Владимира Брагина, директора по анализу финансовых рынков и макроэкономики УК «Альфа-Капитал»
Военная спецоперация, санкции, неопределенность и ограничения — в такой ситуации штормит не только фондовый рынок. Вспоминаем основные правила инвестиций и изучаем, во что можно вложить деньги в такое непростое время
В этом тексте вы узнаете:
- Основные правила инвестиций
- Минимальные риски
- Средние риски
- Высокие риски
Как инвестировать правильно
Прежде чем начинать искать активы, в которые можно вложить деньги, стоит помнить основные правила инвестирования, особенно в период кризиса и неопределенности:
- копите подушку безопасности;
- поставьте цель и определитесь с приемлемым уровнем риска;
- не поддавайтесь панике и следуйте своей стратегии;
- диверсифицируйте инвестиции, то есть не вкладывайте все деньги в один актив.
- ребалансируйте портфель, если в этом есть необходимость;
- не бойтесь обращаться к профессионалам и уходить с рынка;
- инвестируйте в то, в чем разбираетесь.
Мы опросили экспертов и узнали у них, во что сейчас можно вложить деньги, и распределили активы по уровню риска. Помните, что никто и ничто не может гарантировать доходность. Как правило, большая доходность предполагает большие риски.
Минимальные риски
Банковские вклады
Вклады в банках — самый простой и консервативный способ вложить деньги. Депозиты застрахованы государством. Банк должен быть участником системы страхования вкладов (ССВ), оно обязательно для всех, кто хочет работать с вкладами физических лиц. Проверить кредитные организации можно на сайте Агентства по страхованию вкладов (АСВ).
Если кредитная организация обанкротится или лишится лицензии, то вкладчик получит полную сумму вклада, но не более ₽1,4 млн.
Нужно учитывать, что под действие системы страхования подпадают не все вклады и счета. Список исключений можно посмотреть на сайте АСВ.
Насколько это выгодно?
В конце февраля 2022 года Банк России поднял ключевую ставку до 20%, а вслед за ним коммерческие банки повысили проценты по краткосрочным вкладам.
«На краткосрочном горизонте сейчас хорошую доходность можно получить по депозитам. Ставки до 18–20% в рублях еще актуальны. На фоне укрепляющегося рубля это неплохая инвестиция», — считает руководитель отдела развития продуктов и сервисов инвестиционной компании «Атон» Михаил Морозов.
Однако аналитик инвесткомпании «Фридом Финанс» Елена Беляева полагает, что, хотя банковский депозит один из самых надежных вариантов инвестиций, доходность такого инструмента не позволит догнать инфляцию.
Риски по вкладам — снижение курса рубля и ускорение инфляции, добавил ведущий аналитик отдела глобальных исследований «Открытие Инвестиции» Олег Сыроваткин.
По оценке Минэкономразвития, годовая инфляция по состоянию на 25 марта достигла 15,66% годовых. Согласно данным Росстата, за месяц, после того как западные страны начали вводить против России санкции, в среднем цены выросли на 7,6%.
ОФЗ
Из ценных бумаг наиболее консервативный вариант — облигации федерального займа (ОФЗ). Их выпускает Минфин. Покупая такие бумаги, инвестор одалживает средства государству. За пользование деньгами ему выплачивают купоны, а также инвестор может заработать на разнице между ценой покупки и погашения или продажи бумаги. Как правило, номинал ОФЗ составляет ₽1 тыс. Обычно вслед за повышением ключевой ставки ЦБ увеличивается доходность не только вкладов, но и облигаций.
У облигаций также различается срок погашения. Он может быть как меньше года, так и больше, в том числе пять, десять лет, поэтому некоторые бумаги называют короткими, а другие длинными.
Владимир Брагин, директор по анализу финансовых рынков и макроэкономики «Альфа-Капитала», назвал короткие ОФЗ одним из наиболее консервативных и менее рисковых инструментов в текущих условиях.
Кроме того, есть разные виды ОФЗ. Как следует из аналитических материалов «ВТБ Мои Инвестиции», эксперты отдают предпочтение следующим бумагам:
ОФЗ с переменным купоном — это страховка на случай роста ставки ЦБ. Ставка купона у них привязана к ставке RUONIA (Rouble Overnight Index Average) — это ставка, по которой крупные кредитные организации предоставляют друг другу необеспеченные кредиты на один рабочий день. За счет изменения ставки купона рыночная цена таких ОФЗ в меньшей степени подвержена снижению, так как оперативно адаптируется к росту ключевой ставки;
ОФЗ с индексируемым номиналом — это защита от инфляции. Номинал таких ОФЗ индексируется на величину инфляции с опозданием в три месяца, а купонный доход по ставке 2,5% будет выплачиваться, исходя из проиндексированного номинала, отметили эксперты.
То есть рост инфляции в марте отразится на номинале этих бумаг в июне. «Риск ускорения инфляции в 2022 году говорит о целесообразности иметь в портфеле данный вид ОФЗ», — считают аналитики «ВТБ Мои Инвестиции».
Кирилл Комаров, руководитель департамента инвестиционной аналитики «Тинькофф Инвестиций», считает, что вложения в ОФЗ могут частично защитить от инфляции. «Это более консервативные инструменты, но с более ограниченным потенциалом доходности», — отметил он.
Кроме того, с 2021 года с купонов по всем облигациям взимают налог в 13%. Его удерживает брокер. Однако есть возможность повысить доходность ОФЗ. Бумаги можно купить на индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), и тогда можно будет получить налоговый вычет в 13% на сумму до ₽400 тыс., то есть дополнительно ₽52 тыс. в год, отметил Альберт Короев, начальник отдела экспертов по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций».
О том, что такое ИИС и какие у него бывают типы налоговых вычетов, можете посмотреть в нашем специальном материале.
Кроме того, у нас есть материал о том, как посчитать реальную доходность облигаций.
Золото
Инвестировать в золото можно разными способами. Например, через покупку золотых слитков и золотых инвестиционных монет, а также через обезличенные металлические счета. В начале марта в России отменили НДС на покупку золотых слитков для физических лиц, ранее налог составлял 20%.
Кроме того, есть биржевые фонды (ETF) и паевые инвестиционные фонды (ПИФ), привязанные к золоту. Однако пока на Мосбирже открылись торги не по всем инструментам. В частности, доступны не все ETF из-за приостановки операций между Национальным расчетным депозитарием (НРД) и европейскими депозитариями.
Михаил Морозов отметил, что золото — один из наиболее консервативных вариантов инвестиций. По его мнению, он может помочь защитить сбережения от инфляции, так как снизилось доверие к ключевым валютам и появляются инфраструктурные риски для инвесторов. Эксперт считает, что, скорее всего, доля золота в портфелях будет наращиваться.
По его словам, глобальная инфляция разгоняется, и обычно золото — «актив последней надежды для защиты от нее». К нему обращаются в случае потери доверия инвесторов к политике Федеральной резервной системы (ФРС) США и Европейского центрального банка (ЕЦБ). «Предпосылки такие есть, так как все больше сомнений инвесторов, что не опоздала ли ФРС с повышением ставки», — отметил Морозов.
По мнению Елены Беляевой, инвестиции в золото — это способ, скорее, сохранить накопления, а не приумножить их. «Краткосрочные инвестиции в этом способе могут быть даже убыточными», — предупредила она.
«В золоте основной риск — это нормализация геополитической ситуации и снижение спроса на защитные инструменты, а также укрепление рубля, что приведет к отрицательной рублевой переоценке золота, основная котировка которого все-таки в рублях», — полагает Владимир Брагин.
Средние риски
Корпоративные облигации
Помимо государственных, есть корпоративные облигации, то есть инвестор одалживает средства компаниям.
Беляева отметила, что это также консервативный вариант инвестиций, который не позволит догнать инфляцию. Однако если вы решите покупать подобные бумаги, то обращайте внимание на компании, которые их выпустили, от этого зависит надежность облигаций.
«В облигациях следует выбирать надежных эмитентов, и желательно покупать облигации с расчетом держать их до погашения», — считает Беляева.
По словам аналитика «Финама» Сергея Перехода, в инвесткомпании полагают, что первые оценки годовой инфляции на уровне 20% будут ошибочными и она окажется около 15%. «Потому для ее опережения можно выбрать либо субфедеральные облигации, либо эмитентов второго эшелона, но с умеренной долговой нагрузкой», — сказал он.
Субфедеральные облигации — это долговые бумаги, которые выпускают субъекты России, например области, городские округа.
Эмитенты второго эшелона — это крупные компании с меньшей капитализацией, чем у эмитентов первого эшелона, или так называемых голубых фишек.
У бумаг этих компаний также меньше ликвидность.Иностранная валюта
Купить доллары, евро и фунты в России сейчас стало труднее, так как власти ввели ряд ограничений. Например, комиссию на покупку этих валют 12% на бирже, ограничения по выдаче наличных и многое другое. Однако на бирже и в банках также можно приобрести японские иены, швейцарские франки и другие валюты иностранных государств.
Сыроваткин отметил, что в сложившейся ситуации, если инвестор не хочет платить комиссию, то можно купить на Мосбирже китайские юани. Однако получить их в наличном виде не получится. Некоторые банки предлагают вклады в юанях, но под низкие проценты, добавил эксперт.
«За последние два года юань заметно подорожал к доллару и в целом показывал довольно низкую волатильность. Риски — резкий разворот Народного Банка Китая в сторону смягчения денежно-кредитной политики, например, на фоне экономических проблем», — рассказал Сыроваткин.
Морозов полагает, что юань интересен, так как он выигрывает и от падения инвестиционного доверия к доллару и евро, и от перевода части торговых операций в юань рядом крупных игроков.
Однако он полагает, что эту валюту стоит отнести к консервативным инструментам.
Финансовый консультант Наталья Смирнова также отмечала на своем YouTube-канале, что для таких валют, как гонконгский доллар, юань, почти нет инструментов, в которые их можно было бы вложить, поэтому непонятно, что с ними делать после покупки, то есть единственный вариант — ждать, что их курс вырастет.
По ее словам, если инвестор хочет сделать ставку на то, что ситуация с санкциями и экономикой в России будет хуже, то можно купить более стабильную валюту, например франки. «Юань — это тоже валюта развивающейся страны, там тоже есть своя тематика с Тайванем», — напоминает Смирнова.
Высокие риски
Акции
Вложения в акции могут иметь разный уровень риска, все зависит от компаний и стратегии инвестора. По мнению экспертов, риски по российским акциям такие:
Кирилл Комаров: «Риски здесь высокие — пока очень трудно понять, насколько тяжелым будет кризис, на каком уровне остановится рост инфляции»;
Владимир Брагин: «Основной риск — это серьезное ухудшение ситуации в экономике, негативно сказывающееся на состоянии компаний, вынуждающее правительство увеличивать налоговую нагрузку на них, например, для увеличения социальных расходов».
Однако долгосрочные вложения могут помочь снизить риски. По мнению Беляевой, сейчас более приемлемый вариант — формирование долгосрочного портфеля из акций компаний, которые производят продукцию, пользующуюся спросом, и которые в перспективе могут вернуться к выплате дивидендов. В текущей геополитической и экономической ситуации ряд компаний временно отказываются от выплат.
По мнению Михаила Морозова, если санкции продлятся долго, то у российских инвесторов — розничных, корпоративных и институциональных — основным рынком будут российские акции, так как иностранные инвестиции будут нести повышенные риски.
Аналитик ИК «Фридом Финанс» отметила, что цены на многие российские акции сейчас довольно привлекательны. «Понятно, что рынку потребуется продолжительное время для восстановления нормальной рыночной активности и цен на активы, но такой долгосрочный подход несет в себе намного более низкие риски с доходностью, которая может обогнать текущие темпы инфляции», — добавила Беляева.
- Кирилл Комаров также полагает, что с учетом текущей волатильности и неопределенности максимальную доходность могут предоставить акции. По его мнению, они могут не только защитить от инфляции, но и дать возможность заработать благодаря тому, что сейчас многие бумаги сильно подешевели из-за геополитики и санкций. У них есть хорошие шансы восстановиться и даже выиграть от ухода с рынка иностранных конкурентов, считает эксперт.
- Владимир Брагин также полагает, что российские акции потенциально могут принести наибольшую доходность. «Риски здесь сейчас повышенные, но если ситуация в экономике не будет давать серьезных поводов для беспокойства, рост котировок в обозримом будущем может составить и 20%, и 30%, а то и больше», — отметил он.
Эксперт также добавил, что акции следует расценивать как долгосрочные инвестиции. «Розничным инвесторам я рекомендую заходить в российский рынок через паевые фонды», — сказал Брагин.
Рынок фондов на российские бумаги постепенно открывается.
В утренних текстах мы публикуем списки тех, кого допускают к торгам.Спекуляции с акциями — стратегия для самых рисковых
Беляева добавила, что самую большую потенциальную доходность сейчас можно получить от спекулятивных операций с акциями, но у этого подхода и максимальные риски. «Рынок в текущем моменте очень волатилен. В отдельных бумагах рост цен за день может составить 30%, 40% и более. Но рассчитывать на устойчивый рост на рынке не стоит, мы можем увидеть такое же сильное снижение цен при ухудшении новостного фона», — отметила она.
Эксперт предупредила, что такой спекулятивный подход требует повышенной терпимости к рискам, постоянного мониторинга ситуации и высокого уровня профессионализма в анализе рынка. «Высокая волатильность цен в большей мере создает иллюзию возможности хороших заработков, на практике получить достойные результаты очень сложно», — рассказала аналитик.
Автор Александра Хрисанфова
Подробнее на РБК:
https://quote.
rbc.ru/news/article/6247166c9a7947738e055053
Что можно купить на 100 рублей в Санкт-Петербурге?
На 100-рублевую купюру, которая сегодня равняется примерно 1,5 долларам США или 1,3 евро, вряд ли можно купить приличную чашку кофе в Санкт-Петербурге, но на нее можно потратить на удивление много.
Самое простое место, где можно получить максимальную отдачу от своего рубля, — это продуктовый магазин. Вам особенно повезло, если вы любите овощи — такие основные продукты, как картофель, морковь и лук, стоят около 20 рублей за килограмм. Добавьте к этому помидоры и яблоки примерно по 60 рублей, и вы полностью покрыты отделом клетчатки.
Если вы больше похожи на меня, вы бы направились в отдел супов быстрого приготовления, где 100 рублей вам тоже хватит на несколько дней. Здесь вы можете выбрать из самого простого рамена быстрого приготовления (12 рублей), картофельного пюре (12 рублей), порошкового супа быстрого приготовления со вкусом курицы, гороха и помидоров, которые покроют вашу кофейную кружку восхитительной маслянистой пленкой (15 рублей) или даже разорятся на Лапша по-корейски (36 рублей), которая навсегда обожгла мои вкусовые рецепторы.
Думать о здоровом образе жизни? Возьмите упаковку йогурта (около 25 рублей за чашку), буханку хлеба (20 рублей) или воду в бутылках (15-100 рублей). Не ведитесь на плавленый сыр (9рублей за пачку), а вместо этого попробуйте российский сыр (около 90 рублей за 200 граммов).
Ваш 100-рублевый бюджет тоже пойдет на дом. Можно купить две кружки по 50 рублей, или бутылку жидкости для мытья посуды (95 рублей), или две пачки туалетной бумаги (по 44 рубля).
Хочешь куда-нибудь пойти? Планируйте два жетона на метро (по 45 рублей), или чизбургер из Макдональдса (75 рублей), или концертную программу в Филармонии (100 рублей).
Или вы можете просто купить 20 леденцов.
Вот еще информация о стоимости жизни в России. Отказ от ответственности: большинство цен указаны в супермаркете «Лента».
Вернуться к началу
Анна Хаддлстон
Журналист
Метки
- Советы по переселению
- Еда
- Делай как русский
Что можно купить в Петербурге на 100 рублей в 2022 году?
Любите консервы по-русски
Попробуй лето как русский
USD в RUB | Доллар США в Российский рубль
Обзор USD/RUB
Каков ваш прогноз по курсу USD/RUB?
Голосуйте, чтобы увидеть результаты сообщества!
Мировая торговля на валютном рынке достигла рекордных 7,5 трлн долларов в день – опрос BIS
ByReuters- Сегодня новое всестороннее исследование показало, что доллар сохраняет свою глобальную…
Рубль вырос до двухмесячного максимума на фоне резкого роста спроса на наличные Пятница, на фоне всплеска спроса на наличные, когда россияне опустошили свои сберегательные счета в.
..Россия планирует аннексию украинских регионов, намекает на переход к войне
ByInvesting.com-
- 35
Автор Джеффри Смит Investing.com — Два поддерживаемых Россией региона на востоке Украины объявили во вторник, что проведут референдум о присоединении к Российской Федерации в эти выходные, на фоне…
5 Min
15 Min
Hourly
Daily
Monthly
Moving Averages Sell Neutral Sell Strong Sell Sell Technical Indicators Buy Strong Buy Strong Sell Strong Sell Strong Sell Summary Neutral Покупка Активная продажа Активная продажа Активная продажа Шаблон
Timeframe
Reliability
Candles Ago
Candle Time
Emerging Patterns Three Outside Up 30 Current Звезда Доджи Медвежий 30 Текущий Харами Медвежий 1M Current Harami Bullish 1D Current Belt Hold Bullish 1H Current Completed Patterns Engulfing Bullish 30 1 10 ноября 2022 г. 23:00Утренняя звезда доджи 1D 8 2 Nov 09, 2022 Three Outside Down Bearish 1D 3 Nov 08, 2022 USD/RUB Quotes
Exchange
Последний
BID
ASK
Том
Изменение %
Валюта
Время
0003 Moscow
116.7517 74.3348 74.3348 0 -3.01% RUB Moscow
60. 662660.6626 60.6626 0 -1.06% RUB Real-time FX
60.725 60.70 60.75 6,706 +1.84% RUB Real-time FX
60.725 60.70 60.75 6,708 +1.84% RUB Real-time FX
-128.50 76.4225 76.445 0 -89.18% RUB Moscow
61,725. 000.00 0.00 738,358 +1.19% руб. 2 Время
9 Текущ.
Имп.
Event
Actual
Forecast
Previous
Friday, November 11, 2022 10:00 USD
Michigan 5-Year Инфляционные ожидания (ноябрь)
2,90% 10:00 USD
0003
56.00 56.20 10:00 USD
Michigan Consumer Sentiment (Nov)
59. 5059.90 10:00 USD
Michigan Current Conditions (Nov)
64.00 65.60 10:00 USD
Michigan Inflation Expectations (Nov)
5.00% 10:00 USD
M2 Money Supply (MoM)
21.50T 10:19 USD
Dallas Fed PCE (сентябрь)
6.00% 13:00 USD
S. Baker Hughes Oil Rig Count»>7USS BAK0371 613.00
13:00 USD
U.S. Baker Hughes Total Rig Count
770.00 14:30 USD
CFTC Aluminium speculative net позиции
7.70K 14:30 USD
Central Banks
Федеральная резервная система (ФРС)
Текущая ставка 4,00% Председатель Джером Х. Рубрики
..
23:00
6626
00
50