ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ПОРТАЛ ВОЛГОГРАДСКОЙ ОБЛАСТИ

Эксперты говорят о риске дефолта в России в 2021 году — свежие прогнозы

Вялотекущий экономический кризис в России продолжается седьмой год подряд. Пандемия только усугубила его. Проект бюджета на будущий год — дефицитный, расходы превышают доходы. А значит, государство будет компенсировать разницу заимствованиями, в том числе — внешними. Всё это заставляет вспомнить об опасности такого явления, как дефолт экономики. Будет ли в России дефолт в 2021 году — эксперты в своих прогнозах уже не так уверены, что это в принципе невозможно. Что такое дефолт и когда он грозит экономике Россия пережила дефолт в 1998 году, и запомнился этот опыт на всю жизнь. Рубль тогда резко — сразу в четыре раза — подешевел к американскому доллару. Цены в магазинах соответственно взлетели вверх, и только начавшая выходить из кризиса экономики страна снова обеднела. Под словом дефолт обычно воспринимают всю цепочку тех событий. Но фактически дефолт стал только причиной, которая запустила кризис. Дальше последовали другие экономические явления — та же девальвация рубля, то есть снижение его курса относительно доллара. Строго говоря, это уже не дефолт как таковой. Дефолт — это невозможность расплатиться по долговым обязательствам. В состоянии дефолта может оказаться и обычный человек, который не может вернуть взятый долг вовремя. Но только дефолт государства — катастрофа для всех его граждан. К дефолту приводят разные причины. Но в большинстве случаев он возникает тогда, когда доходы намного меньше расходов. А разница берётся у кого-нибудь в долг. Как только объём задолженности становится очень большим, справиться с выплатой взятого в срок не получается. В этот самый момент дефолт и наступает. См. подробнее: Дефолт — что это такое простыми словами Россия, вопреки опасениям простых граждан, все последние годы была далека от суверенного дефолта. Экономисты на этот счёт не переживали — слишком маленький у страны государственный долг, чтобы она не могла справиться с его выплатой. Однако в конце 2020 года, когда появился проект федерального бюджета на следующий год, некоторые эксперты начали бить тревогу. Дефолт в России в 2021 году — риски становятся выше Никакого неизбежного дефолта в конце 2020 года и в 2021 году серьёзные экономисты не ждут. Спешим сразу же успокоить всех, кто на этот счёт переживает. Но некоторые шаги российской власти определённую тревогу вызывают. Речь о том, как наращивает свой государственный долг наша страна. Проект бюджета на 2021 год предусматривает резкое увеличение задолженности казны. Тревогами в своей статьей для “Новой газеты” делится доктор экономических наук Игорь Николаев. Он обращает внимание на то, что в 2021 год уровень госдолга России вырастет до 20,4% ВВП. Это втрое выше тех 6,5% ВВП, что были в 2008 году (рекордно низкий уровень государственного долга России за всю новейшую историю). Ещё в конце 2019 года государственный долг был равен 12% ВВП. В 2021 году он превысит 20%, то есть вырастет практически вдвое относительно уровня конца прошлого года. Да, 20% ВВП — это, как говорит молодёжь, “ни о чём”. Государственный долг США — это 107% ВВП, Китая — более 60% ВВП, а Италия должна практически 150% своего ВВП. Проблема в том, что нет какого-то единого для всех критического уровня государственного долга. Соединённые Штаты Америки, скорее всего, справятся и с государственным долгом в 200% ВВП. Если понадобится. А для слабой экономики критическим уровнем может быть намного более низкий порог. Доктор экономических наук Николаев призывает не переоценивать низкий уровень российского госдолга. Сам по себе он не страхует от риска дефолта, а вот динамика его роста тревожит. Российское государство теоретически могло бы закрыть дефицит бюджета средствами Фонда национального благосостояния. Но деньги, отложенные в ФНБ на некий чёрный день, не тратятся даже тогда, когда чёрный день в виде пандемии действительно настал. Не планируют прибегать к средствам ФНБ и в 2021 году, собираясь вместо этого увеличивать заимствования. Риск дефолта в России в 2021 году может резко возрасти, если будут наложены иностранные санкции на госдолг. Пока именно нерезиденты держат значительную долю облигаций федерального займа. Если ФНБ попадут под санкции, правительству придётся выкупать их обратно. И останется одно из двух — либо прибегать к средствам ФНБ, либо объявлять дефолт.

экономисты развеяли слухи — Рамблер/финансы

Слухи о подготовке к дефолту, который возможен уже осенью 2021 года, не имеют под собой серьезных оснований, так как у России огромный резервный фонд, а дефицит бюджета сравнительно небольшой. Об этом «Свободной прессе» заявили экономисты.

Ранее в СМИ появилась информация, что на совещании в одном из крупнейших банков России обсуждалась подготовка к дефолту на фоне роста закредитованности населения и ускорения инфляции.

Однако, по словам аналитика ГК ФИНАМ Алексея Коренева, нельзя говорить о каком-то абстрактном дефолте, так как это невозможность обслуживать конкретные долговые обязательства в той форме, которая была предусмотрена первоначальным договором.

«Речь должна идти о каких-то конкретных бумагах — облигациях самого банка, облигациях Федерального займа, так называемых ОФЗ. И потом, у нас очень часто путают дефолт с девальвацией валюты, думая, что обвал курса рубля по отношению к доллару в несколько раз в 1998 году и был дефолтом. Но это не так. На самом деле в рамках дефолта тогда на целый год были заморожены платежи как раз по ОФЗ», — пояснил он.

Эксперт уверен, что сейчас для дефолта в России совершенно нет предпосылок, так как ситуация с деньгами совершенно иная, чем 23 года назад.

«У нас огромный резервный фонд, а дефицит бюджета сравнительно небольшой. С ОФЗ тоже все неплохо. Да, их выпустили довольно много, но доходность по ним сейчас составляет в среднем 6,5% годовых, тогда как в том же 1998 году она была на уровне 200%», — заметил он.

При этом эксперты отмечают, что резервы в России даже избыточны и проблема в том, что они «консервируют» нынешнюю ситуацию, а не направляются на развитие экономики.

Ранее лидер КПРФ Геннадий Зюганов заявил, что в последнее время почти каждый день появляются новости о росте цен и «в воздухе буквально витают те же тревожные ожидания, что и весной 1998 года, — за полгода до дефолта». Он подчеркнул, что «пока еще есть время избежать «чрезвычайщины»» и призвал прислушаться к предложениям коммунистов.

Дефолт в России в 2021 году

Будет ли дефолт в России в 2021 году? На текущий момент ответ: НЕТ.

Даже с учётом увеличившихся из-за пандемии расходов и выпавших доходов, страна весьма стабильна в финансовом плане.

Дефолт — это отказ платить по обязательствам. У России сейчас внешних обязательств — очень мало (гораздо больше у корпораций и банков). Страна вынужденно(?) отказывается от новых внешних займов из-за санкций США и ЕС и приходится сокращать внутренние. Внутренних долгов тоже не много. По сути что-то вроде дефолта в пенсионной сфере уже случилось, но как видите, всё корректируется и перекрывается за счёт других сфер.

В 90-ых внешний долг был огромен и в несколько раз превышал ВВП. Сейчас внешний долг России менее 30% ВВП.

• У нас мало иностранных инвестиций, а ведь это неплохая подушка безопасности для экономики страны (есть другое мнение, что паника иностранных инвесторов способна принести больше вреда).
• Увы, продолжается отток капитала из страны, хотя ЦБ активно пытается прикрывать каналы таких утечек.
• На международной арене (и даже во внутренней политике) наблюдается курс на изоляцию страны, это явно не способствует развитию и росту.
• Хуже всего то, что растёт налоговая нагрузка на население и мелкий бизнес, что очень опасно, поскольку даже такое терпеливое население, как в России, перестаёт поддерживать власть.

ЦБ пытается удержать рубль от резких движений, пока это вполне удаётся. Плюс есть подушка безопасности в виде золотовалютных резервов.

Предпосылками дефолта может быть дефицит бюджета, ввиду снижения поступлений от экспорта природных ресурсов. Мировой кризис может снизить спрос на энергоносители, что в свою очередь всегда болезненно для нашей экономики. Снижение курса рубля может стать преимуществом российских экспортёров.

Значительно укрепляет экономику России ориентация поставок углеводородов в Китай. Как альтернатива для уже привычных покупателей нашего сырья, Китай становится надёжным партнёром и помогает развивать восточные регионы страны. Всё это делает экономику более устойчивой в отношении дефолта.

Мнение: поборникам абсолютной свободы в экономике могу указать на опыт Турции: закрыв сельхоз-рынок от импорта (да, да и при этом ломясь в Европу — видать кому-то можно, только не нам), они буквально за пару лет обеспечили бурный рост отечественного сельского хозяйства. С каждым годом приезжая туда на отдых вижу всё больше теплиц, с/х предприятий, а местные говорят что тур бизнес куда менее рентабелен чем сельское хозяйство — каково, а?

Это прогноз: о том, как составляются посты — прогнозы

Автор поста: Alex Hodinar
Частный инвестор с 2006 года (акции, недвижимость). Владелец бизнеса, специалист по интернет маркетингу.

Греф оценил вероятность дефолта в России: Госэкономика: Экономика: Lenta.ru

Дефолта в России не будет, заявил президент и председатель правления Сбербанка Герман Греф. Вероятность такого события он оценил в эксклюзивном интервью главе комитета Госдумы по бюджету и налогам Андрею Макарову на «Ленте. ру».

Материалы по теме

14:25 — 21 апреля 2020

Макаров спросил, ждет ли россиян дефолт в 2021 году. «Нет», — ответил Греф.

Вместе с тем глава Сбербанка прогнозирует, что проблема бедности усугубится, а уровень безработицы в конце текущего года будет «на проценты выше», чем в начале. В связи с этим, по его мнению, необходимо поддержать нуждающихся граждан. «И для этого нужно в первую очередь создавать систему выявления нуждающихся. Вот все информационные системы, все новые технологии, которые мы с вами обсуждаем, они в общем — сотрясение воздуха, если не приводят к тому, что мы точно понимаем в обществе, кому плохо и кому надо помочь», — считает Греф.

Министр экономического развития Максим Решетников ранее в апреле также заявил, что повторение в России дефолта исключено. При этом чиновник напомнил о мерах поддержки населения и малого бизнеса.

Спад в мировой экономике, вызванный пандемией коронавируса и резким падением спроса на нефть, может вызвать череду дефолтов в странах мира, полагают эксперты. Угрозу дефолта в связи с кризисом признало, в частности, правительство Украины, также кризис может привести к краху экономик таких европейских государств, как Италия и Греция. За экстренной кредитной помощью в Международный валютный фонд обратились уже более ста стран.

Эксклюзивное интервью главы Сбербанка вышло на «Ленте.ру», «Газете.Ru», информационных ресурсах Rambler Group и на платформе онлайн-кинотеатра Okko 21 апреля.

В нем Герман Греф, в частности, высказался о мерах по поддержке населения и бизнеса, налогообложении, способах хранения сбережений и экосистемы Сбербанка, а также ответил на вопросы, присланные читателями информационных ресурсов Rambler Group.

Что происходит в России и в мире? Объясняем на нашем YouTube-канале. Подпишись!

Кризис-2020: Россию к зиме ждет дефолт страшнее 1998-го. Эксперт профессор СПбГУ Г. Алпатов

Большинство экспертов говорят, что как таковой дефолт, то есть отказ государства платить по долгам, в ближайшее время маловероятен. Во-первых, нет той самой системы ГКО, которая накануне кризиса работала как финансовая пирамида. Во-вторых, внешние заимствования России невелики. В-третьих, накоплены немалые резервы, которые еще называют «подушкой безопасности».

Профессор кафедры экономической политики Санкт-Петербургского государственного университета Геннадий Алпатов считает ситуацию в отечественной экономики очень сложной и предлагает свои рецепты по выходу из кризиса:

— Главным источником бед для нашей экономики стала остановка многих малых предприятий, и никто не знает, сколько эта ситуация продлится.

Вторая причина кризиса — падение цен на нефть и соответственно падение доходов госбюджета. Даже если цены на нефть вырастут вследствие нового соглашения ОПЕК+, то количество этих поставок всё равно существенно сократится. Федеральный бюджет будет получать меньше иностранной валюты от сырьевого экспорта, и чтобы пополнить запасы, опустят курс рубля.

Получается тупиковая ситуация. Доходы от экспорта нефти будут падать, а цена импорта, который в основном состоит из машин, оборудования и товаров народного потребления, будет расти. Но количество средств у граждан будет сокращаться, значит упадет и импорт.

Даже когда эпидемия закончится, сократится и производство, и потребительский спрос.

«СП»: — Можно ли ждать дефолта в таком положении?

— До зимы страна может обойтись без дефолта. Действительно в резервах есть существенные запасы иностранной валюты, падение курса рубля будет происходить.

«СП»: — Не получится ли, что экономика просто перейдет на другие рельсы? Люди будут сидеть без работы, вспомнят про огороды, деньги фактически станут не нужны.

— Самый простой и очевидный способ правительству оказать помощь гражданам — это сделать нормальное пособие по безработице. И это вовсе не простая раздача денег «с вертолета», как сделали в Западной Европе. Там уже нормальное пособие существует. Выплаты по безработице должны быть на уровне 60−70% от средней зарплаты. Пока подняли только до уровня прожиточного минимума.

Если в условиях стагнации у людей будут деньги, то будет и потребительский спрос. Таким образом худо-бедно экономика сможет оправиться от простоя.

Но если правительство ничего не будет делать для финансовой поддержки спроса и ссылаться на прежние рецепты, то кризис будет очень тяжелым.

Пока до последнего времени мы видели, что государство делало вложения в крупные инвестиционные проекты. Но какова отдача от них? Тратились средства, это формально увеличивало ВВП, но никого будто не волновало, когда проекты окупятся. Вот строят газопровод, вложения увеличивают ВВП, а окупится ли труба, неизвестно.

Но люди должны чем-то заниматься. Не стоит думать, что ситуация рассосется сама собой. Если ничего не сделать, то беднейшие 20% граждан просто начнут умирать с голоду.

Источник: Свободная пресса

Минфин США предупредил о дефолте после 31 июля

Госдолг США, превысивший размер ВВП страны за время пандемии, приведет к юридическому дефолту и новому кризису после 31 июля. Чтобы этого не произошло, Конгрессу необходимо отменить заморозку предельного размера госдолга страны. С таким предупреждением выступила министр финансов США Джанет Йеллен на слушаниях в комитете по ассигнованиям Конгресса США.

Правительство США после кризиса 2008 года постоянно повышает в законе предельный размер долга, чтобы можно было размещать новые гособлигации для привлечения денег в дефицитный бюджет и погашать предыдущие долги. В 2019 году Конгресс разрешил неограниченно увеличивать госдолг только до 31 июля 2021 года. После этой даты наступает заморозка потолка госдолга. Но пандемия вынудила правительство США запустить антикризисную программу – печатать доллары для помощи населению и бизнесу, и выкупать на рынке облигации, чтобы поддержать спрос на новые госзаймы. В итоге в марте 2021 года государственный долг США достиг нового рекорда 28 триллионов долларов, или 101% ВВП, впервые превысив размер экономики страны. Ранее по плану Минфина США это должно было произойти через 10 лет.

В это же время дефицит бюджета крупнейшей экономики мира обновил рекорд.

Если Конгресс США до начала августа не повысит предельный размер госдолга, то это приведет к «абсолютно катастрофическим экономическим последствиям».

«Я считаю, что это усилит финансовый кризис, поставит под угрозу рабочие места и сбережения американцев, и это в то время, когда мы все еще восстанавливаемся после пандемии», – заявила Йеллен (цитата ТАСС).

Она призвала Конгресс «принять меры по повышению потолка задолженности как можно скорее».

«Мы не можем мириться с любой возможностью дефолта по государственному долгу, – отметила Йеллен. – Вполне возможно, что мы можем достичь этой точки».

Необходимо срочно разрешить неограниченно увеличивать госдолг, считает Йеллен. Республиканцы выступают против повышения потолка госдолга, и требуют, чтобы президент США Джо Байден и его коллеги-демократы в правительстве сократили расходы бюджета, или приняли другие меры для снижения госдолга.

Экс-министр экономики Украины пригрозил стране дефолтом

Украину ждет дефолт, заявил экс-глава минфина страны Виктор Суслов. Он указал на большой дефицит бюджета на 2021 год и падающую экономику. Страну еще можно спасти, однако власти не предпринимают необходимые для этого шаги, считает он.

Украина может быть спасена от неминуемого дефолта, если в стране сократят зарплаты чиновников и введут прогрессивную шкалу налогообложения. Об этом в своей статье для издания «Главред.ua» написал бывший министр экономики Украины Виктор Суслов.

Он напомнил, что бюджет на 2021 год был принят с большим – 5,5% ВВП — дефицитом. При этом в мире приемлемым считается уровень в 3% дефицита бюджета.

Это показывает, что Украина не может сократить расходы при падающей экономике. По его словам, возникает опасность наращивания госдолга – внешнего и внутреннего — на обслуживание которого придется отдавать львиную долю доходов государства.

Сейчас каждая третья гривна бюджета Украины идет на погашение долгов.

Тем не менее, Киев не повышает налоги для богатых и продолжает платить чиновникам более высокие зарплаты, чем это возможно.

Украина должна вернуть Международному валютному фонду в 2021 году около $1,7 млрд. Рассчитывать страна может на два транша в размере $1,4 млрд. В 2022 году Украина будет должна заплатить МВФ около 2,4 млрд долларов США.

12 января директор Института трансформации общества, экономист Олег Соскин в разговоре с «Главредом» заявил, что в 2021 году Украину ждет финансово-экономическая катастрофа.

По его словам, в 2020 году были подготовлены все условия для дефолта. Среди них, как считает эксперт, «расправа над малым и средним бизнесом», рост государственного долга, неэффективная политика правительства и Нацбанка.

«В 2021 Украину накроет «девятый вал». Тем более, в новом году ей придется вернуть более $25 млрд долгов — почти 70% доходной части бюджета», — отметил Соскин.

Экс-министр экономики Украины Виктор Суслов 4 января также заявлял, что страна движется к дефолту. По его словам, это означает, что Украина не смогла сократить расходы в период пандемии. Он добавил, что украинским властям стоит пресечь потоки контрабанды и перейти к протекционизму в экономической политике.

В середине ноября депутат Верховной рады от партии «Оппозиционная платформа — За жизнь» Вадим Рабинович заявил, что Украине грозит дефолт из-за неправильных мер правительства по борьбе с пандемией коронавируса.

Он рассказал, что сегодня в стране во многом приостановлены платежи казначейства, кроме зарплат и пенсий. Парламентарий указал, что все это преддефолтное состояние.

«Мы не можем больше смотреть просто со стороны, как тупое, дебильное правительство воровское добивает государство», — сказал Рабинович. По мнению политика, на Украине нужно немедленно сменить правительство, а также списать долги населения за ЖКХ.

Виктор Суслов предрекал Украине дефолт еще в декабре 2019 года. «Сейчас начался бюджетный кризис, по доходам бюджет не выполняется. Возникают проблемы, такие как рост задолженности по зарплате, достаточно серьезный, затруднения в выполнении ряда социальных программ, невозможность повышения зарплат преподавателям. То есть все это будет пока развиваться дальше, и выхода из этого не видно», — сказал экс-чиновник.

В конце октября 2018 года Вадим Рабинович заявил, что экономика Украины находится в катастрофической ситуации. По его словам, на конец августа внешний долг Украины составлял $47,5 млрд, а совокупный долг страны достиг $75 млрд.

Поэтому несколько поколений украинцев, отметил Рабинович, будут вынуждены трудиться только на благо МВФ. «Мы с вами, наши дети и внуки заложены в эти бюджеты, и мы должны пахать и пахать на эти эмвээфы, на эти сто человек, у которых зарплаты растут какими-то космическими темпами», — убежден Рабинович.

Почему и когда страны по умолчанию?

Хотя это не является обычным явлением, страны могут и периодически делают дефолт по своим суверенным долгам. Это происходит, когда правительство либо не может, либо не желает выполнить свои финансовые обещания по выплате долгов держателям облигаций. Аргентина, Россия и Ливан — это лишь некоторые из правительств, которые объявили дефолт за последние десятилетия.

Конечно, не все значения по умолчанию одинаковы. В некоторых случаях правительство пропускает выплату процентов или основной суммы долга.В других случаях это просто задерживает выплату. Правительство также может обменять оригинальные банкноты на новые на менее выгодных условиях. В данном случае держатель либо соглашается на более низкую доходность, либо принимает «стрижку» по ссуде, то есть принимает облигацию с гораздо меньшей номинальной стоимостью.

Ключевые выводы

• Суверенный дефолт — это неспособность правительства выполнить некоторые или все свои долговые обязательства.
• Хотя это и редкость, страны действительно дефолт, когда их национальная экономика слабеет, когда они выпускают облигации, деноминированные в иностранной валюте, или политическое нежелание обслуживать долги.
• Страны часто не решаются выполнить дефолт по своим долгам, поскольку это сделает заимствование средств в будущем трудным и дорогостоящим.

Факторы, влияющие на риск дефолта

Исторически сложилось так, что неспособность погасить ссуды является более серьезной проблемой для стран, которые занимают в иностранной валюте вместо использования своей собственной. Многие развивающиеся страны выпускают облигации в альтернативной валюте для привлечения инвесторов — часто в долларах США, — но заимствования в другой валюте играют значительную роль в риске дефолта.Причина в том, что когда страна, которая берет взаймы в иностранной валюте, сталкивается с дефицитом бюджета, у нее нет возможности печатать больше денег.

Характер правительства страны также играет важную роль в кредитном риске. Исследования показывают, что наличие сдержек и противовесов ведет к налогово-бюджетной политике, которая максимизирует социальное благосостояние, а погашение долгов как внутренних, так и иностранных инвесторов является компонентом максимизации социального благосостояния. И наоборот, правительства, состоящие из определенных политических групп с непропорционально высоким уровнем власти, могут привести к необдуманным расходам и, в конечном итоге, к дефолту.

Имея возможность печатать свои собственные деньги, такие страны, как США, Великобритания и Япония, кажутся невосприимчивыми к суверенному дефолту, но это не обязательно так. Несмотря на в целом звездные рекорды, Соединенные Штаты несколько раз за всю свою историю допускали технический дефолт. В 1979 году, например, казначейство временно пропустило выплату процентов по долгу на сумму 122 миллиона долларов из-за канцелярской ошибки. Даже если правительство сможет выплатить свои долги, законодатели могут не захотеть этого сделать, о чем напоминают нам периодические столкновения по поводу лимита долга.

Таким образом, инвесторы могут понести убытки по государственному долгу, даже если страна официально не объявила дефолта. Когда казначейству страны приходится печатать больше денег для выполнения своих обязательств, общая денежная масса страны увеличивается, создавая инфляционное давление.

Снижение рисков

Когда страна объявляет дефолт по своему долгу, это может серьезно сказаться на держателях облигаций. Помимо наказания индивидуальных инвесторов, дефолт затрагивает пенсионные фонды и других крупных инвесторов со значительными активами.Одним из способов защиты институциональных инвесторов от катастрофических потерь является стратегия хеджирования, известная как своп кредитного дефолта (CDS). С CDS продавец контракта соглашается выплатить оставшуюся основную сумму и проценты по долгу, если страна окажется в состоянии дефолта. Взамен покупатель уплачивает плату за защиту на период, которая аналогична страховой премии. Защищенная сторона соглашается передать первоначальную облигацию, которая может иметь некоторую остаточную стоимость, своему контрагенту в случае возникновения негативного кредитного события.

Хотя свопы изначально задумывались как форма защиты или страхования, они также стали обычным способом спекуляции на кредитном риске страны. Другими словами, многие из тех, кто торгует CDS, не имеют позиций по базовым облигациям, на которые они ссылаются. Например, инвестор, который считает, что рынок переоценил кредитные проблемы Греции, может продать контракт и получить премии и быть уверенным, что некому возместить.

Поскольку свопы на дефолт по кредиту являются относительно сложными инструментами и торгуются на внебиржевом рынке (OTC), типичным инвесторам сложно получить актуальные рыночные цены.Это одна из причин, по которой их используют только институциональные инвесторы, поскольку они обладают более обширными знаниями рынка и доступом к специальным компьютерным программам, которые собирают данные о транзакциях.

Влияние на экономику

Подобно тому, как человеку, который пропускает платежи, труднее находить доступные ссуды, страны, дефолтные — или рискующие дефолтом, если на то пошло — испытывают значительно более высокие затраты по займам. Рейтинговые агентства, такие как Moody’s, Standard & Poor’s и Fitch, несут ответственность за оценку кредитного качества стран во всем мире на основе их финансовых и политических перспектив. В целом страны с более высоким кредитным рейтингом имеют более низкие процентные ставки и, следовательно, более низкие затраты по займам.

Когда страна совершает дефолт, на восстановление могут уйти годы. Аргентина, в которой с 2001 года не было выплат по облигациям, является прекрасным примером. К 2012 году процентная ставка по его облигациям все еще была более чем на 12 процентных пунктов выше, чем по казначейским облигациям США. Если страна объявила дефолт хотя бы один раз, в будущем будет труднее брать займы, и поэтому страны с низкими доходами подвергаются особому риску.По словам Масуда Ахмеда, бывшего старшего руководителя МВФ, а ныне президента Центра глобального развития, по состоянию на октябрь 2018 года из 59 стран, которые МВФ классифицирует как развивающиеся страны с низкими доходами, 24 были в долгах. кризис или на границе единицы, что составляет почти 40%, что вдвое больше, чем в 2013 году.

Однако, возможно, наибольшее беспокойство по поводу дефолта вызывает его влияние на экономику в целом. В Соединенных Штатах, например, многие ипотечные и студенческие ссуды привязаны к ставкам казначейства.Если бы заемщики испытали значительно более высокие платежи в результате дефолта по долгу, результатом было бы значительно меньше располагаемого дохода, который можно было бы потратить на товары и услуги.

Из-за страха перед инфекцией, которая может распространиться на другие экономики, страны с тесными связями — особенно те, которые владеют большей частью долга страны — иногда вмешиваются, чтобы предотвратить полный дефолт. Это произошло в середине 1990-х, когда Соединенные Штаты помогли спасти мексиканские облигации. Другой пример, последовавший за мировым финансовым кризисом 2008 года, произошел, когда Международный валютный фонд (МВФ), Европейский союз (ЕС) и Европейский центральный банк (ЕЦБ) объединились, чтобы предоставить Греции столь необходимую ликвидность и стабилизацию кредита.

После дефолта: идеальное время для инвестиций?

В то время как некоторые инвесторы смотрят на финансовый кризис и видят хаос и убытки, другие признают кризис потенциальной возможностью. Эти инвесторы считают, что суверенный дефолт представляет собой нижнюю точку — или что-то близкое к ней — для государственных облигаций. Для оптимистичного инвестора единственное логичное направление для этих облигаций — вверх.

Ряд так называемых «фондов-стервятников» специализируются именно на этом виде покупки облигаций.Подобно тому, как агентство по взысканию долгов покупает личные кредитные счета по низкой цене, эти фонды покупают просроченные государственные облигации за небольшую часть их первоначальной стоимости. Из-за более широких экономических последствий, следующих за суверенным дефолтом, инвесторы часто стремятся приобрести недооцененные акции и в этой стране.

Инвестиции в страны-дефолтные страны, конечно, сопряжены с справедливой долей риска, потому что нет гарантии, что восстановление когда-либо произойдет, а более крупные проблемы, которые в первую очередь привели к дефолту, могут по-прежнему сохраняться или еще не полностью решены. вне.Тем, кто ищет безопасности в своем портфеле прежде всего, вероятно, следует инвестировать в другое место. Однако недавние исторические примеры обнадеживают инвестора, ориентированного на рост. Например, за последние несколько десятилетий рынки акций в России, Бразилии и Мексике существенно выросли после кризиса облигаций. Главное — искать компании с конкурентными преимуществами и низким соотношением цены и прибыли, которое отражает их повышенный уровень риска.

Итог

За последние несколько десятилетий правительства неоднократно допускали дефолты, особенно в странах, которые занимают средства в иностранной валюте.Когда происходит дефолт, доходность государственных облигаций резко возрастает, создавая волновой эффект во всей внутренней, а часто и в мировой экономике.

Дефолт по долгу США

: определение, причины и последствия

Америка никогда не объявляла дефолт по своим долгам. Последствия невероятно ужасны. Но в октябре 2013 года Конгресс пригрозил прекратить повышать потолок долга, что вынудило страну объявить дефолт. Он хотел, чтобы президент сократил расходы на Obamacare, Medicare и Medicaid.

Максимальный размер долга — это размер долга, который Конгресс разрешает федеральному правительству. Если потолок не будет повышен, Министерство финансов США не сможет больше выпускать казначейские облигации. Его способность оплачивать счета зависит от поступающих доходов. Он вынужден выбирать между выплатой зарплаты федеральным служащим, пособиями по социальному обеспечению или процентами по государственному долгу. Если не выплачиваются проценты, страна не выполняет свои обязательства.

В последний момент Конгресс согласился поднять потолок долга, но ущерб был нанесен.В течение трех недель дебатов в Конгрессе инвесторы всерьез задавались вопросом, действительно ли Соединенные Штаты объявят дефолт по своему долгу.

Это был второй раз за два года, когда республиканцы в Палате представителей выступили против повышения потолка долга. Последствия дефолта по долгу могут стать слишком реальными в самом ближайшем будущем. По состоянию на конец 2019 года долг страны составлял около 23,2 триллиона долларов, или 70 492 доллара на каждого гражданина США.

Ключевые выводы

• Если инвесторы потеряют доверие к U.S. Treasurys, это создает неопределенность на финансовых рынках.
Казначейские облигации
• США влияют на процентные ставки и стоимость кредитования.
• Дефолт США по долгу нанесет серьезный ущерб мировой экономике.
• Америке следует снизить свой долг, иначе она столкнется с экономическими трудностями

Как Соединенные Штаты могут объявить дефолт по своему долгу

Есть два сценария, при которых Соединенные Штаты объявят дефолт по своему долгу. Любой дефолт по казначейским облигациям будет иметь такие же последствия, как и дефолт в результате кризиса потолка долга.

Не повышать потолок долга

Дефолт произойдет, если Конгресс не повысит потолок долга. Бывший министр финансов Тим Гайтнер в письме Конгрессу от 2011 года описал, что должно произойти.

• Процентные ставки повысятся, поскольку «Казначейские облигации представляют собой контрольную ставку заимствования» для всех других облигаций. Это означает увеличение расходов для корпораций, правительства штата и местного самоуправления, ипотеки и потребительских кредитов.
• Доллар упадет, поскольку иностранные инвесторы откажутся от «статуса убежища» Казначейства.Доллар потеряет статус глобальной мировой валюты. Это будет иметь самые катастрофические долгосрочные последствия.
• Правительство США не сможет выплачивать зарплаты или льготы федеральному или военному персоналу и пенсионерам. Выплаты пособий по социальному обеспечению, Medicare и Medicaid прекратятся. Так же поступят выплаты по студенческим ссудам, возмещение налогов и платежи для поддержания работы государственных учреждений. Это было бы намного хуже, чем остановка работы правительства, которая затрагивает только второстепенные дискреционные программы.

Правительство просто перестало платить проценты

Второй сценарий возможен, если правительство США просто решит, что его долг слишком высок, и перестанет выплачивать проценты по казначейским векселям, нотам и облигациям. В этом случае стоимость казначейских облигаций на вторичном рынке резко упадет.

Любой, кто попытается продать казначейство, должен будет серьезно обесценить его. Федеральное правительство больше не могло продавать казначейские облигации на своих аукционах, поэтому правительство больше не могло брать займы для оплаты своих счетов.

Даже угроза невыполнения долговых обязательств плоха

Даже если инвесторы думают, что США могут объявить дефолт, последствия могут быть почти такими же ужасными, как и фактический дефолт.

Долг США

считается во всем мире самым безопасным вложением средств.

Большинство инвесторов смотрят на казначейские облигации так, как если бы они были на 100% гарантированы правительством США. Любая угроза дефолта может привести к понижению рейтинговыми агентствами долговых обязательств, такими как Moody’s и Standard and Poor’s.С. кредитный рейтинг.

Вот представление о том, насколько плохим может быть более низкий кредитный рейтинг. В апреле 2011 года S&P только понизило прогноз по долгу США со «стабильного» на «негативный». В результате Dow упал сразу на 140 пунктов.

Влияние на экономику

Неисполнение долговых обязательств США значительно повысит стоимость ведения бизнеса. Это увеличило бы стоимость заимствования для фирм. Им придется платить более высокие процентные ставки по кредитам и облигациям, чтобы конкурировать с более высокими процентными ставками США.С. Treasurys.

Все процентные ставки в США вырастут, что приведет к росту цен и будет способствовать инфляции.

Фондовый рынок также пострадает, поскольку любые инвестиции в США будут более рискованными. Цены на акции упадут, поскольку инвесторы будут уходить в более безопасные акции или золото других стран. По этим причинам это может привести к новой рецессии.

Правительство США и предотвращение дефолта

Самый надежный способ избежать дефолта — не допустить возникновения дефицита бюджета, ведущего к возникновению долга.Федеральное правительство должно увеличивать доходы за счет налогов или сокращать расходы. Но теперь, когда долг составляет более 100% валового внутреннего продукта, будет сложно сократить расходы настолько, чтобы уменьшить долг и риск дефолта.

Другой вариант — позволить доллару обесцениться настолько, чтобы стоимость долга снизилась для держателей внешнего долга, таких как Китай и Япония. Федеральная резервная система делает это путем монетизации долга. Он покупает казначейские облигации в кредит, который создает сам. Дефолта можно избежать, если ФРС не потребует выплаты процентов.

Другие страны, объявившие дефолт по своим долгам

В 2009 году Исландия объявила дефолт по долгам национализированных банков. В результате краха банков иностранные инвесторы покинули Исландию. Это привело к тому, что стоимость его валюты, кроны, упала на 50% за одну неделю. Это привело к массовой инфляции и резкому росту безработицы.

В том же году Дубай объявил дефолт по долгу, созданному его бизнес-подразделением Dubai World. Все его активы были связаны с недвижимостью, поэтому, когда стоимость резко упала, у него не было денег для погашения своих обязательств.В конце концов, Дубай договорился о снижении выплат по долгу, известном как реструктуризация долга.

В 2010 году Греция заявила, что может объявить дефолт по своему долгу. Это угрожало жизнеспособности самой еврозоны. Чтобы избежать дефолта, ЕС предоставил Греции ссуду, достаточную для продолжения выплат. По состоянию на январь 2019 года она составила 320 миллиардов евро. Это было крупнейшее в истории финансовое спасение обанкротившейся страны. Греция выплатила всего 41,6 миллиарда евро. Он запланировал выплаты по долгам после 2060 года.

U.S. Долг составляет , то есть намного больше, чем у Исландии, Дубая или Греции. В результате дефолт США по долгам окажет гораздо худшее влияние на мировую экономику.

Будет ли удален дефолт в случае оплаты?

Уважаемый JJB,

При невыполнении обязательств по учетной записи связанная с ней отрицательная информация останется в вашем кредитном отчете в течение семи лет с даты первого пропущенного платежа, даже после того, как счет будет полностью оплачен. После оплаты учетная запись будет обновлена, чтобы показать, что на балансе больше нет задолженности, но ваш кредитный отчет будет по-прежнему отражать историю платежей учетной записи.

Что означает дефолт по ссуде?

Невыполнение обязательств по кредиту означает, что вы прекратили производить платежи в соответствии с договоренностью. Степень просрочки платежа по счету, чтобы считаться дефолтным, зависит от кредитора и типа счета. Хотя большинство кредиторов не будут рассматривать счет как дефолт, если он не просрочен как минимум на три-шесть месяцев, ипотечный заем может считаться просроченным только после одного пропущенного платежа. С другой стороны, федеральным студенческим ссудам может быть разрешено до девяти месяцев пропущенных платежей, прежде чем они будут объявлены дефолтными.

Что происходит, когда вы не можете погасить ссуду, зависит от типа долга, который вы не смогли выплатить. Невыполнение обязательств по личному кредиту или счету кредитной карты, скорее всего, приведет к тому, что счет будет списан как убыток и обновлен, чтобы отразить статус списания в кредитном отчете. Затем кредитор может продать долг коллекторскому агентству. Как только коллекторское агентство покупает долг, они могут сообщить об этом кредитным компаниям в качестве отдельного счета.

В случае невыполнения обязательств по автокредиту кредитор может вернуть себе автомобиль.Это означает, что они завладевают вашей машиной и продают ее, чтобы попытаться погасить задолженность по кредиту. Политика вашего кредитора и законы штата определяют, насколько просроченными должны быть ваши платежи, прежде чем он сочтет ваш автокредит неплатежеспособным и начнет процесс возврата.

Если вы проиграете по ипотечному кредиту, последствия могут быть еще более серьезными. Ваш ипотечный кредитор отправит уведомления о невыполнении обязательств и может попытаться связаться с вами по телефону, чтобы договориться о платежах. Если вы продолжаете пропускать платежи, и срок погашения ссуды истекает на 120 или более дней, кредитор может начать процедуру обращения взыскания.Это означает, что кредитор станет владельцем вашего дома и сможет продать его, чтобы возместить вашу задолженность по ссуде. Выкупа может иметь катастрофические последствия для вашего кредитного здоровья.

Как долго остается в кредитном отчете при невыполнении обязательств?

Как и большая часть негативной информации, дефолт по счету может оставаться в кредитном отчете в течение семи лет с даты первоначального просрочки и все время влиять на ваши оценки. Первоначальной датой просрочки считается дата, когда счет впервые запоздал, после чего никогда не обновлялся.

Хотя и просрочка, и дефолт считаются отрицательными, дефолт обычно не происходит до тех пор, пока вы серьезно не просрочены, и поэтому считается более унизительным. К тому времени, когда заемщик не выполнит свои обязательства по счету, вероятно, будет несколько просроченных платежей, связанных с учетной записью, которые также повлияют на кредит.

Хотя погашение унизительного счета не приводит к его автоматическому удалению из вашей кредитной истории, счет будет обновлен, чтобы показать, что он был оплачен и что на счете больше нет остатка.Многие кредиторы рассматривают просроченный счет, который был погашен, более благоприятно, чем счет, который все еще остается непогашенным, поэтому погашение просроченного счета может быть выгодным.

Как только счет достигнет конца этого семилетнего периода, он будет автоматически удален из вашего кредитного отчета. Степень воздействия на ваш кредитный рейтинг при удалении отрицательной учетной записи зависит от надежности вашей кредитной истории и другой информации об учетной записи, указанной в вашем кредитном отчете на тот момент.

Если вы чувствуете, что информация об аккаунте, фигурирующем в вашей кредитной истории, указывается неточно, вы можете быстро и легко оспорить информацию онлайн, используя Центр разрешения споров Experian.

Советы по предотвращению будущих дефолтов

Если у вас возникли проблемы с осуществлением платежей и вы считаете, что можете пропустить крайний срок платежа, всегда лучше связаться со своим кредитором, чтобы обсудить возможные варианты, прежде чем вы станете просроченным.

Из-за продолжающейся пандемии коронавируса и законодательства, такого как Закон о помощи, чрезвычайной помощи и экономической безопасности при коронавирусе (CARES), многие компании предлагают условия оплаты, в том числе отсрочку или отсрочку платежа, которые могут помочь вам избежать дефолта по вашей учетной записи.Хотя срок действия некоторых льгот по Закону CARES истек или скоро истечет, ваш кредитор может продолжать предлагать помощь.

Вы также можете рассмотреть возможность изучения таких вариантов, как консолидация долга. Если у вас хороший кредит и вы можете претендовать на ссуду или новую учетную запись кредитной карты с выгодной процентной ставкой, объединение вашего долга на счет с более низкой процентной ставкой может помочь вам упростить управление платежами, чтобы вы могли избежать просрочки платежа и невыполнения обязательств.

Если у вас были проблемы с кредитом в прошлом, лучший способ оставаться в курсе своей кредитной ситуации в будущем — это часто заказывать бесплатный кредитный отчет и кредитный рейтинг.Заказав бесплатную оценку в Experian, вы также получите список основных факторов риска, которые больше всего влияют на ваши оценки в данный момент. Отслеживая свои кредитные счета и улучшая эти факторы риска, вы можете начать улучшать свои кредитные рейтинги.

Спасибо за вопрос.
Дженнифер Уайт, специалист по обучению потребителей

Повышается ли ваш кредитный рейтинг после отмены дефолта?

Пропущенные платежи по кредитной карте и ссуде имеют большое влияние на ваш кредит.Когда вы отстаете от платежей на несколько недель или месяцев и ваша учетная запись переходит в состояние дефолта, ваша кредитная история может сильно пострадать.

Но, как и другие отрицательные записи, значения по умолчанию не остаются на вашем счету навсегда. В зависимости от нескольких факторов, вы можете увидеть увеличение ваших оценок, когда значение по умолчанию будет удалено.

Различные типы невыполнения обязательств по вашему кредитному отчету

Неисполнение обязательств обычно происходит, когда вы пропускаете несколько платежей по долгу. Обычно после нескольких попыток связаться с вами и выработать решение, ваш кредитор определит, что вы не выполняете платеж.После этого ваша учетная запись будет передана в отдел взыскания или продана агентству по сбору платежей.

Сроки и последствия могут отличаться, но вот обзор наиболее распространенных типов дефолта:

• Ипотека : Как правило, дефолт наступает после 30 дней невыплаты. После трех-шести месяцев пропущенных платежей ипотечный кредитор, скорее всего, инициирует процесс обращения взыскания и в конечном итоге попытается продать дом.
• Автокредит : Для некоторых кредиторов автокредит может быть просрочен, если вы просрочили платеж всего на 30 дней.После дефолта кредитор может вернуть автомобиль в собственность и продать его на аукционе.
• Необеспеченная ссуда : Невыполнение обязательств по необеспеченной ссуде (которая не обеспечена залогом) может произойти через 30–90 дней после пропущенных платежей, но кредиторы могут использовать другие сроки. Дефолт обычно приводит к передаче долга коллекторскому агентству, и вам может быть предъявлен иск в попытке получить платеж по долгу.
• Кредитная карта : Шесть месяцев неуплаты по кредитной карте обычно приводят к списанию, после чего ваш долг продается коллекторскому агентству.
• Защищенная кредитная карта : Если вы не выполняете платеж, кредитор может использовать ваш депозит для покрытия причитающегося остатка. Если залог не покрывает ваш счет, долг может быть списан. Имейте в виду, что невыполнение обязательств имеет кредитные последствия, даже если депозит полностью покрывает ваш непогашенный остаток.
• Студенческие ссуды : Продолжительность неисполнения обязательств по студенческой ссуде зависит от типа ссуды, а также от кредитора или обслуживающего лица. Процесс по умолчанию для частных студенческих ссуд может начаться, как только вы пропустите один ежемесячный платеж, и приведет к списанию ссуды через определенный период времени.По федеральным займам наступает дефолт, если вы на девять месяцев опаздываете с выплатами по студенческому кредиту, что может привести к удержанию зарплаты и удержанию налогов.

Как оспаривание дефолта может повлиять на ваш кредитный рейтинг?

Подача спора по вашему кредитному отчету не повредит вашим кредитным рейтингам. Но подача спора не гарантирует, что информация будет удалена. Процесс оспаривания предназначен только для удаления неверной информации, что означает, что он не удалит дефолт, пропущенный платеж по долгу, списание, счет для взыскания или любую другую информацию, которая записана точно.

Если вы обнаружите неточную информацию в своем кредитном файле, подача спора может привести к его удалению. Однако удаление информации по умолчанию или другой неточной информации, которая ухудшает ваши оценки, не гарантирует значительного улучшения, поскольку при подсчете баллов учитываются другие факторы.

Как удаленная учетная запись по умолчанию влияет на ваш кредитный рейтинг?

Когда дефолт впервые появляется в вашем кредитном файле, вы, вероятно, увидите большое падение ваших оценок. Это потому, что чем больше свежая негативная информация, тем больше влияние на ваши оценки.События, приведшие к дефолту, включая пропущенные платежи, также будут способствовать ухудшению кредитного рейтинга.

Со временем влияние значения по умолчанию на ваши баллы уменьшится. Как и вся негативная информация, по умолчанию ваш кредитный файл естественным образом исчезнет через некоторое время, и в этот момент вы можете увидеть еще одно незначительное увеличение ваших оценок.

Неисполнение обязательств останется в ваших кредитных отчетах и ​​будет учитываться в ваших оценках в течение семи лет с месяца, когда вы прекратили выплаты по долгу.Между тем, здоровые кредитные привычки могут помочь вам восстановить свой кредит и оправиться от дефолта.

Как избежать дефолта по ссудам в будущем

Даже если вы не можете вовремя оплачивать счет, могут быть способы предотвратить невыполнение обязательств. Если вы проактивно исследуете свои варианты, вы потенциально можете избежать комиссий, повреждения вашего кредита или потери имущества, которые могут произойти в результате невыполнения обязательств.

Вот некоторые превентивные меры, которые следует учитывать:

• Обратитесь к своему кредитору. Свяжитесь со своим кредитором, прежде чем вы отстанете. Ваш кредитор может быть более гибким, если вы обратитесь, пока ваша учетная запись все еще находится в хорошем состоянии, и вы потенциально можете разработать модифицированный план погашения, который соответствует вашему бюджету и предотвращает ваше отставание.
• Спросите об отсрочке. Если вы не можете позволить себе заплатить много или что-нибудь в счет погашения долга, попросите своего кредитора временно отсрочить или даже приостановить платежи в рамках плана воздержания.
• Консолидировать задолженность. Если у вашего кредита хорошая репутация или он улучшился после того, как вы взяли свой долг, вы сможете консолидировать свой долг и избежать отставания, взяв новый заем с более доступными платежами. Вы можете использовать Experian CreditMatch ™, чтобы найти ссуду для консолидации долга, которая вам подходит.

Восстановление кредита

Отрицательная информация, включая данные по умолчанию, в ваших кредитных отчетах может снизить ваши кредитные рейтинги. По истечении семи лет дефолты, естественно, удаляются из кредитных отчетов, но могут быть удалены раньше, если они определены как неточные.Удаление значения по умолчанию может улучшить ваши баллы, но если вам нужен надежный кредитный файл в долгосрочной перспективе, вам также необходимо добавить положительную информацию.

Шаги, которые вы можете предпринять для создания сильной кредитной истории, включают своевременную оплату счетов каждый месяц, поддержание низкого уровня задолженности и заботу о любых просроченных счетах или списаниях. Просмотр вашего кредитного отчета и оценок также может помочь вам найти другие возможности для улучшения.

Уоррен Баффет объясняет простую причину, по которой U.С. никогда не объявит дефолт по своему долгу

Казначейство США заимствует 3 триллиона долларов в течение трех месяцев для покрытия мер по борьбе с пандемией, рекордная сумма, которая превосходит 1,8 триллиона долларов, взятых в 2009 году во время финансового кризиса. Долг будет продаваться в виде облигаций различным иностранным и отечественным инвесторам.

На ежегодном собрании акционеров Berkshire Hathaway 2020 года в субботу, которое было закрыто для публики из-за Covid-19, но транслировалось в прямом эфире на Yahoo Finance, инвестор-миллиардер Уоррен Баффет тщательно и простыми словами объяснил, почему U.С. никогда не объявит дефолт по своему долгу.

Когда заинтересованный акционер спросил его, существует ли риск, он не стал увиливать, а начал с «нет».

«Если вы печатаете облигации в своей собственной валюте, вопрос будет в том, что произойдет с валютой», — сказал Баффет. «Но ты не по умолчанию. США поступили разумно, выпуская свои долги в собственной валюте ».

Другие страны этого не делают, отметил Баффет.

«У Аргентины сейчас проблема, потому что задолженность не в их собственной валюте, и у многих стран была эта проблема», — сказал он.«И многие компетентные страны столкнутся с этой проблемой в будущем».

Акционер Berkshire Hathaway держит фальшивую долларовую купюру с лицом финансиста-миллиардера и генерального директора Berkshire Hathaway Уоррена Баффета во время празднования открытия ежегодного собрания акционеров Berkshire Hathaway в Омахе, Небраска, 2 мая 2008 г. REUTERS / Carlos Barria

На протяжении многих лет многие беспокоились о растущем государственном долге, поскольку снижение налогов и расходов создало постоянно увеличивающийся разрыв между доходами и оттоком средств.Но в своем объяснении Баффет подчеркнул различия, которые отличает Казначейство США от вашей личной чековой книжки.

В основном государство владеет печатным станком для выплаты денег держателям своих долгов.

«Очень больно давать деньги в чужой валюте», — сказал Баффет. «Если бы я мог выпустить валюту Баффета, баксы, и у меня был бы печатный станок, и я мог бы занять деньги, я бы никогда не объявил дефолт».

Это общий рефрен Modern Monetary Theory, а также давний председатель ФРС Алан Гринспен, который однажды сказал нечто подобное: «Соединенные Штаты могут выплатить любой долг, потому что мы всегда можем напечатать деньги, чтобы сделать это.Таким образом, вероятность дефолта равна нулю ».

Больше всего беспокоит инфляция.

Но могут ли США выплатить причитающиеся им доллары, не вызывает сомнений. Oracle из Омахи отметила еще, когда Standard & Poor’s понизило кредитный рейтинг США в 2011 году.

«Для меня это не имело смысла, » он сказал.«Как вы можете считать любую корпорацию сильнее человека, который может печатать деньги, чтобы платить вам, я просто не понимаю. Так что не беспокойтесь о дефолте правительства ».

Министр финансов Стивен Мнучин (справа) показывает своей жене Луизе Линтон лист новых банкнот достоинством 1 доллар, первые банкноты с подписями его и казначея США Джовиты Карранса, среда, 15 ноября 2017 г., в Бюро гравировки и печати (г. BEP) в Вашингтоне. Банкноты Мнучина-Каррансы, представляющие собой новую серию банкнот 2017 года с номиналом 50 долларов и номиналом 1 доллар, будут отправлены в Федеральный резерв для выпуска в обращение.Слева — директор BEP Леонард Олиджар. (AP Photo / Jacquelyn Martin)

Затем Баффет обратился к частым остановкам правительств, которые случаются из-за партийных споров о повышении потолка долга.

«Кстати, я думаю, что это какое-то безумие … иметь такие ограничения по долгу», — сказал он. «А затем [] остановило правительство, споря о том, собирается ли оно увеличивать лимиты. Мы собираемся увеличить лимиты долга ».

Баффет указал, что долг «не будет выплачиваться, он будет возвращен», и сослался на период 1990-х годов, когда долг уменьшился, а страна просто создала больше.

«Когда долги немного уменьшатся, страна напечатает больше долгов. Страна будет расти с точки зрения платежеспособности », — сказал он. «Но уловка в том, чтобы продолжать брать займы в собственной валюте».

—

Итан Вольф-Манн — писатель в Yahoo Finance, специализирующийся на проблемах потребителей, личных финансах, розничной торговле, авиакомпаниях и многом другом. Следуйте за ним в Twitter @ewolffmann .

Подписывайтесь на Yahoo Finance на Twitter , Facebook , Instagram , Flipboard , LinkedIn 103 и и YouTube.

Еще больше стран могут объявить дефолт по долгу, говорит экономист

Все большее число стран может объявить дефолт по своим долгам в ближайшие 12-18 месяцев, поскольку правительства во всем мире увеличивают расходы, чтобы ограничить экономический ущерб от пандемии коронавируса, сказал экономист Среда.

«Я действительно думаю, что там мы увидим некоторые проблемы, возможно, мы сможем увидеть возвращение кризиса еврозоны с такими странами, как Греция или Италия … вероятно, будут в центре этого», — Саймон Баптист, главный экономист консалтинговой компании по всему миру. The Economist Intelligence Unit сообщил CNBC «Capital Connection».«

« В развивающемся мире я выберу такие страны, как Южная Африка и Бразилия, которые могут столкнуться с дальнейшим кризисом в результате этого », — добавил он.« И, конечно, Аргентина фактически вернулась в суверенный дефолт уже «.

Коронавирус, которым заразились более 1,9 миллиона человек во всем мире, заставил правительства принять беспрецедентные меры по блокированию целых стран или городов, что привело к остановке большей части мировой экономической активности. Валютный фонд во вторник понизил свои экономические прогнозы, заявив, что теперь он ожидает, что мировая экономика сократится на 3% в этом году — по сравнению с его предыдущим прогнозом роста на 3%.3%.

Многие правительства объявили о больших объемах стимулов для поддержки своих экономик, при этом некоторые берут на себя дополнительные долги для финансирования этих расходов. США увеличили выпуск казначейских ценных бумаг, в то время как обычно консервативная в финансовом отношении Германия заявила, что планирует увеличить заимствования на целых 150 миллиардов евро (164,4 миллиарда долларов).

Но баптисты сказали, что не все правительства могут получить финансирование, которое они ищут. В частности, он сказал, что тем, кто находится в странах с развивающейся экономикой, придется столкнуться с «большой проблемой», убедив международных инвесторов одолжить им больше денег в то время, когда инвесторы ищут более безопасные места для хранения своих средств.

«Многие развивающиеся рынки полагаются на международных инвесторов, международные финансовые потоки, чтобы получить финансирование для покрытия дефицита бюджета, им труднее брать займы в местной валюте — хотя есть несколько исключений», — сказал экономист.

«В настоящий момент, когда на международных рынках наблюдается большой поворот к неприятию риска, даже при том, что некоторые правительства развивающихся стран могут захотеть потратить больше, они не смогут получить финансирование».

СМОТРЕТЬ: Грядет ли глобальный долговой кризис?

Неисполнение студенческой ссуды: что это такое и как ее восстановить

Узнайте последние новости о

Неисполнение студенческой ссуды может показаться ошеломляющим.Но если вы допустили дефолт, вы не одиноки: по данным Министерства образования, в течение трех лет после начала погашения 9,7% заемщиков студенческой ссуды не выполняют своих обязательств.

В рамках первого законопроекта о помощи в связи с коронавирусом правительство запретило федеральным студенческим ссудам вступать в дефолт и приостановило деятельность по сбору тех, которые уже были. Эти меры защиты действуют до 30 сентября 2021 года.

В течение этого перерыва вы можете вернуть кредиты с хорошей репутацией с помощью таких опций, как санация и консолидация ссуд.Примите меры как можно скорее, чтобы избежать штрафов, таких как заниженная заработная плата и конфискованный возврат налогов при возобновлении деятельности по взысканию налогов.

Что такое дефолт по студенческому кредиту?

Неисполнение студенческой ссуды означает, что вы не производили платежи, как указано в договоре о ссуде, также известном как вексель. Сроки по умолчанию различаются для разных типов студенческих ссуд.

• Федеральные студенческие ссуды. Большинство федеральных студенческих ссуд вступают в силу по умолчанию, когда платежи просрочены примерно на девять месяцев или 270 дней.По ссудам Federal Perkins может быть произведен дефолт немедленно, если вы не произведете запланированный платеж в установленный срок.

• Частные студенческие ссуды. Бюро финансовой защиты потребителей заявляет, что частные студенческие ссуды часто не возвращаются после трех пропущенных платежей или в общей сложности 120 дней, но проверьте вексель по вашему кредиту, чтобы узнать конкретные сроки. Некоторые частные кредиты не возвращаются после одной пропущенной выплаты.

Что происходит до дефолта?

Перед дефолтом по федеральным студенческим ссудам они входят в статус просрочки.Ссуды считаются просроченными, как только вы пропустите платеж, хотя ваш обслуживающий персонал не будет сообщать об этих просроченных платежах в кредитные бюро до истечения 90 дней.

Просроченные федеральные студенческие ссуды имеют право на отсрочки и планы погашения, которые могут сделать платежи более доступными, такие как погашение с учетом дохода, отсрочка и отсрочка. Вы не можете использовать эти варианты после дефолта по ссуде, поэтому немедленно свяжитесь со своим обслуживающим агентом, если вы задержите платежи.

Многие частные кредиторы помогут вам наверстать упущенное, временно снизив ежемесячный платеж или позволив вам приостановить погашение с отсрочкой или отсрочкой.

Не погашены ли ваши студенческие ссуды?

Если вы не уверены, что ваши студенческие ссуды не погашены, самый простой способ выяснить это — обратиться к своему обслуживающему персоналу. Если вы не уверены, кто это, или не готовы поговорить с ними о своих кредитах, у вас есть несколько других вариантов.

• Войдите на studentaid.gov. У всех заемщиков федеральной студенческой ссуды есть учетная запись My Federal Student Aid, к которой они могут получить доступ со своим идентификатором FSA. Войдите в свою учетную запись, выберите ссуду и посмотрите статус ее погашения, чтобы узнать, указан ли он как дефолтный.Ваша учетная запись также включает информацию о вашем сервисном центре, если она вам нужна.

• Получите свой кредитный отчет. В вашем кредитном отчете в разделе отрицательной информации будут указаны дефолты по федеральным и частным студенческим ссудам. Вы можете бесплатно получать копию своего отчета один раз в год на сайте Annualcreditreport.com.

Эти ресурсы могут не обновляться в реальном времени, поэтому ваша ссуда может быть дефолтной и не отображаться как таковая. Лучше всего подтвердить статус вашего кредита у обслуживающего персонала.

Ответы сборщикам долгов

Получение звонков от сборщиков долгов — еще один признак невыполнения обязательств по студенческому кредиту.

Держатели федеральных студенческих ссуд могут разместить просроченные студенческие ссуды в коллекторском агентстве, если вы не договорились с ними об оплате. Частные студенческие ссуды обычно считаются «списанными» или безнадежными после 120 дней пропущенных платежей и могут быть проданы коллекторскому агентству

Что произойдет, если вы не выплатите студенческие ссуды?

Просрочка по студенческому кредиту может повлиять на вас по-разному.Штрафы за неисполнение обязательств включают следующее.

Ваш заемщик может забрать у вас другие деньги

Чтобы получить федеральные студенческие ссуды, ваш заемщик может удерживать вашу заработную плату и удерживать ваши налоговые возмещения и другие государственные платежи, например чеки социального обеспечения.

Владельцы частных студенческих ссуд не могут получить ваши налоговые возмещения или выплаты по социальному обеспечению, но могут привлечь вас к суду. Если они получат решение в их пользу, они могут получить деньги из вашей зарплаты или даже из ваших банковских счетов, чтобы выплатить невыплаченную ссуду.

Ваш кредитный рейтинг поврежден

Невыполнение обязательств по студенческому кредиту и предшествовавшие ему просроченные платежи могут оставаться в вашем кредитном отчете в течение семи лет. Эта отрицательная оценка может сделать заем на машину, дом или дополнительное образование более дорогим — или потенциально невозможным. По умолчанию вы также можете снять квартиру, подписаться на новый тарифный план сотовой связи или даже найти работу.

Просроченные платежи и проценты будут по-прежнему увеличивать ваш долг, увеличивая сумму вашей задолженности.С вас также может взиматься плата за взыскание невыплаченной ссуды. Эти затраты на взыскание могут составлять до 25% от баланса вашей ссуды.

Например, допустим, вы задолжали 30 000 долларов на момент дефолта. Чтобы погасить ссуду, вам, возможно, придется заплатить до 7500 долларов в качестве сборов сверх этих 30 000 долларов.

Это может повлиять на ваше образование.

Если у вас нет студенческой ссуды по умолчанию, вы не сможете брать дополнительные студенческие ссуды или получать другую федеральную помощь, чтобы вернуться в школу.

Если вы уже закончили учебу, ваше учебное заведение может по своему усмотрению удерживать вашу академическую справку до тех пор, пока ваш долг не будет погашен.

Ваша профессиональная лицензия может быть приостановлена.

Законы о приостановлении действия лицензии и их исполнение сильно различаются от штата к штату. Но если вы работаете в такой области, как медицина или преподавание, ваш штат может приостановить или отозвать вашу профессиональную лицензию в случае невыполнения кредита на обучение. Это может произойти и с вашими водительскими правами.

Единственный штраф, о котором вам не нужно беспокоиться, — это арест или тюремное заключение за неуплату студенческой ссуды.Однако ваш кредитор может подать на вас в суд, чтобы вернуть ваши ссуды. Во многих штатах, если ваш кредитор выиграет решение суда против вас, вас могут арестовать за невыполнение постановления суда. Не игнорируйте судебные повестки.

Как получить студенческие ссуды в случае невыполнения обязательств

Департамент образования предлагает три четких способа восстановления после дефолта по федеральной студенческой ссуде: погашение, консолидация и реабилитация. Каждый из них может предотвратить или остановить последствия невыполнения обязательств, если вы будете действовать достаточно быстро; лучший для вас, вероятно, будет зависеть от ваших приоритетов.

Если вы хотите полностью расплатиться с долгами

При невыполнении обязательств по студенческой ссуде вся задолженность подлежит оплате немедленно. Если вы можете себе это позволить, вы можете выплатить свои ссуды и покончить со своим долгом. Конечно, для большинства заемщиков это невозможно. Возможно, вам удастся договориться о выплате студенческой ссуды меньше, чем вы должны, но не ожидайте больших сбережений.

Не берите личную ссуду для выплаты студенческой ссуды, даже если она просрочена. Индивидуальные ссуды обычно имеют более высокие процентные ставки, чем студенческие ссуды.Изучите другие средства, которые не увеличат ваши долги.

Можете ли вы погасить просроченную студенческую ссуду в банкротстве?

Если вы хотите помочь своей кредитной истории

Восстановление студенческой ссуды является лучшим вариантом в большинстве случаев, потому что это единственный вариант, который удаляет дефолт из вашего кредитного отчета, хотя просроченные платежи, о которых сообщалось ранее, останутся.

Чтобы восстановить свои ссуды, вы должны делать девять ежемесячных платежей по ссуде в течение 10 месяцев подряд.Ваши ежемесячные платежи будут составлять 15% от вашего дискреционного дохода, или вы можете запросить меньшую сумму.

Вы можете восстановить студенческую ссуду только один раз. Если вы выберете этот вариант, убедитесь, что вы можете позволить себе платежи после завершения процесса, вероятно, за счет подписки на план погашения, ориентированный на доход.

Если вы хотите быстро урегулировать дефолт или уже погасили ссуду

Помимо полной оплаты, консолидация студенческой ссуды является самым быстрым способом выхода из дефолта.Вы можете выполнить одно из следующих действий:

• Сделать три полных, своевременных, последовательных ежемесячных платежа по просроченной ссуде.

• Согласитесь выплатить новую ссуду в соответствии с планом погашения, ориентированным на доход.

Объединение может иметь смысл, если вам нужно быстро устранить дефолт, например, если вы возвращаетесь в школу и вам нужна финансовая помощь. Консолидация не удалит строку по умолчанию из вашего кредитного отчета.

Восстановление после дефолта по частному студенческому кредиту

Частные студенческие ссуды не имеют стандартных вариантов восстановления, таких как федеральные ссуды.

Спросите своего кредитора о возможностях выхода из дефолта. У него могут быть варианты, аналогичные программам дефолта по федеральным займам, или вы можете договориться о другом решении по погашению или согласиться на выплату студенческого займа меньше, чем вы должны.

Если вы не можете договориться со своим кредитором, подумайте о том, чтобы обратиться к юристу, который специализируется на студенческих ссудах. Рынок частных студенческих ссуд особенно сложен, поэтому решающее значение имеет тот, кто разбирается в системе, ваших правах и возможностях.

Как получить дополнительную помощь по студенческому кредиту

Законные организации по оказанию помощи по студенческому кредиту не будут звонить, отправлять текстовые сообщения или электронные письма заемщикам с предложениями об урегулировании задолженности. Избегайте компаний по облегчению долгового бремени, которые обещают немедленное прощение студенческой ссуды. Если это звучит слишком хорошо, чтобы быть правдой, обычно так оно и есть.

Вот некоторые проверенные справочные ресурсы по студенческим ссудам, которые можно использовать для получения информации, совета или того и другого; это авторитетные организации с проверенной историей:

Многие из этих организаций предлагают бесплатные консультации.